创业板50指数表现 - 截至2025年8月19日14:31，创业板50指数下跌0.23%，成分股涨跌互现，天孚通信领涨9.97%，润和软件上涨7.89%，中际旭创上涨4.28%，景嘉微领跌7.42%，同花顺下跌3.61%，泰格医药下跌3.02% [3] - 创业板50ETF华夏(159367)下跌1.03%，最新报价1.25元，近1周累计上涨11.40%，涨幅排名可比基金1/11 [3] 创业板50ETF华夏流动性 - 创业板50ETF华夏盘中换手15.42%，成交1164.15万元，市场交投活跃，近1周日均成交1036.08万元 [3] 创业板50ETF华夏规模与份额 - 创业板50ETF华夏近3月规模增长3336.11万元，实现显著增长 [3] - 创业板50ETF华夏近1周份额增长1200.00万份，实现显著增长 [3] 创业板50ETF华夏资金流动 - 创业板50ETF华夏最新资金流入流出持平，近5个交易日内合计"吸金"1206.27万元 [3] 创业板50ETF华夏收益能力 - 创业板50ETF华夏近6月净值上涨23.47%，居可比基金第一，指数股票型基金排名414/3532，居于前11.72% [4] - 自成立以来最高单月回报为9.40%，最长连涨月数为3个月，最长连涨涨幅为22.94%，涨跌月数比为4/2，上涨月份平均收益率为5.48%，月盈利百分比为66.67%，月盈利概率为66.12%，历史持有6个月盈利概率为100.00% [4] - 近6个月超越基准年化收益为4.25%，排名可比基金1/9 [4] 创业板50ETF华夏回撤与修复 - 成立以来相对基准回撤1.34%，回撤后修复天数为99天，在可比基金中回撤后修复较快 [4] 创业板50ETF华夏费率与跟踪精度 - 管理费率为0.15%，托管费率为0.05%，费率在可比基金中最低 [4] - 近1月跟踪误差为0.017% [4] 创业板50指数构成 - 创业板50指数由创业板市场中日均成交额较大的50只股票组成，反映创业板市场内知名度高、市值规模大、流动性好的企业整体表现 [5] 创业板50ETF华夏成分股表现 - 宁德时代权重23.94%，下跌1.98%，东方财富权重10.72%，下跌2.84%，汇川技术权重4.75%，上涨0.55%，中际旭创权重4.73%，上涨4.28%，迈瑞医疗权重4.53%，下跌0.80%，新易盛权重4.16%，上涨3.95%，阳光电源权重3.66%，上涨0.48%，胜宏科技权重3.09%，下跌0.67%，亿纬锂能权重2.16%，上涨0.19%，同花顺权重2.15%，下跌3.61% [7]

根据提供的金融工程日报内容，该报告主要涉及市场表现、情绪指标和资金流向的统计分析，但未提及具体的量化模型或因子构建。以下是可提取的核心结构化信息： 市场情绪指标构建方式 1. **封板率因子** 构建思路：反映涨停股的封板稳定性[17] 具体构建： $$封板率=\frac{最高价涨停且收盘涨停的股票数}{最高价涨停的股票数}$$ 评价：高频交易中可捕捉短期资金情绪 2. **连板率因子** 构建思路：衡量涨停股的连续性[17] 具体构建： $$连板率=\frac{连续两日收盘涨停的股票数}{昨日收盘涨停的股票数}$$ 评价：对游资主导行情有较强解释力 资金流向指标构建方式 1. **大宗交易折价率因子** 构建思路：反映机构大宗交易的溢价水平[26] 具体构建： $$折价率=\frac{大宗交易总成交金额}{当日成交份额的总市值}-1$$ 评价：大资金交易成本的重要参考 2. **股指期货年化贴水率因子** 构建思路：量化期现套利空间[28] 具体构建： $$年化贴水率=\frac{基差}{指数价格} \times \frac{250}{合约剩余交易日数}$$ 评价：对冲成本与市场预期的综合指标 指标测试结果 1. **封板率因子** 当日值：58%（较前日下降16%）[17] 近一月趋势：震荡下行 2. **连板率因子** 当日值：19%（较前日下降26%）[17] 近一月趋势：快速回落 3. **大宗交易折价率因子** 当日值：8.42%（近半年均值5.86%）[26] 分位水平：处于异常高位 4. **股指期货贴水率因子** 当日值： - 上证50：年化升水0.04%（58%分位）[28] - 沪深300：年化贴水2.19%（54%分位）[28] - 中证500：年化贴水7.42%（59%分位）[28] - 中证1000：年化贴水6.52%（76%分位）[28] 注：报告未涉及多因子模型或复合因子构建，主要展示基础市场指标的计算逻辑与实时数据跟踪[17][26][28]

创业板50指数表现 - 截至2025年8月14日13:48创业板50指数下跌0.14%成分股涨跌互现其中三环集团领涨4.28%机器人上涨4.07%宁德时代上涨2.56%天孚通信领跌4.31%胜宏科技下跌3.78%中际旭创下跌3.38% [3] - 创业板50ETF华夏当日下跌2.29%报价1.2元近1周累计上涨9.57%涨幅排名可比基金1/10 [3] 创业板50ETF华夏流动性 - 创业板50ETF华夏盘中换手30.92%成交1792.85万元近1周日均成交272.04万元 [3] 创业板50ETF华夏规模与份额 - 创业板50ETF华夏近3月规模增长1245.31万元份额增长200万份 [3] 创业板50ETF华夏收益能力 - 近6月净值上涨18.32%排名可比基金第一指数股票型基金排名524/3526居前14.86% [4] - 成立以来最高单月回报9.40%最长连涨月数3个月最长连涨涨幅22.94%涨跌月数比4/2上涨月份平均收益率5.48%月盈利概率65.25%历史持有6个月盈利概率100% [4] - 近6个月超越基准年化收益3.81%排名可比基金1/9 [4] 创业板50ETF华夏回撤与费率 - 成立以来相对基准回撤1.34%回撤后修复天数99天 [4] - 管理费率0.15%托管费率0.05%为可比基金最低 [4] 创业板50ETF跟踪精度 - 近1月跟踪误差0.017% [4] 创业板50指数构成 - 由创业板市场中日均成交额较大的50只股票组成反映知名度高市值规模大流动性好的企业整体表现 [5] 创业板50指数成分股 - 宁德时代权重23.94%当日涨2.56%东方财富权重10.72%涨0.08%汇川技术权重4.75%涨1.64%中际旭创权重4.73%跌3.38%迈瑞医疗权重4.53%跌1.07% [7] - 新易盛权重4.16%跌0.66%阳光电源权重3.66%跌1.16%胜宏科技权重3.09%跌3.78%亿纬锂能权重2.16%跌1.41%同花顺权重2.15%跌1.12% [7]

市场表现 - 上证指数创近4年新高，创业板指大涨3.62%，AI硬件股持续爆发，券商股冲高，有色金属概念股走强，煤炭、银行、港口、物流等板块跌幅居前 [1] - 创业板50ETF华夏（159367）涨幅达6.89%，居全市场ETF涨幅首位，4只创业板人工智能ETF涨幅达到或超过5.5%，5只通信、5G主题ETF涨幅均超5% [1][2] - 算力硬件板块呈现多点爆发态势，光模块继续走强 [2] ETF成交情况 - 全市场ETF成交额合计4105.18亿元，较前一日激增1255亿元，增幅超40% [3][4] - 两只ETF成交额突破200亿元：香港证券ETF（513090）成交额达246.36亿元（增加106.44亿元），短融ETF（511360）成交额226.12亿元（前一日102.93亿元） [4][5] - 港股创新药ETF（513120）成交活跃，成交额98.87亿元，两只科创债ETF成交活跃：科创债ETF富国（159200）117.85亿元，科创债ETF嘉实（159600）超80亿元 [4][5] 资金流向 - 港股相关ETF持续吸金，恒生互联网ETF（513330）获资金净流入9.36亿元，港股通互联网ETF（159792）、恒生科技ETF（513130）和港股通非银ETF（513750）资金净流入居前 [7][8] - 8月以来，港股通互联网ETF（159792）合计净流入超42亿元，居全部ETF首位，港股创新药ETF（513120）、港股通创新药ETF（159570）净流入额均超20亿元 [7] - 军工龙头ETF、证券ETF、A500ETF华泰柏瑞等股票型ETF也获较多资金净流入 [7][8] 行业分析 - 光模块行业迎来"戴维斯双击"，云厂商AI相关业务表述乐观，资本支出超出市场预期，科技厂商将迎来新的投资机会 [3] - 广发基金基金经理表示，人工智能产业趋势下，不同环节受益节奏差异但方向一致，端侧和应用侧隐含赔率较大，国产算力和端侧环节有望上行 [9] - 金鹰基金建议均衡配置，科技方向关注AI应用和半导体先进制程等，企业端盈利模式跑通后盈利性将逐渐体现 [9]

市场表现 - A股三大指数集体上涨 沪指涨0.48%实现八连阳并创2021年12月以来新高 深证成指涨1.76% 创业板指涨3.62% 沪深两市成交额达21509亿元 [1] ETF涨幅表现 - 创业板50ETF华夏(159367)领涨6.89% 通信ETF(515880)和通信设备ETF(159583)均涨6.45% 创业板人工智能ETF大成(159242)涨6.25% [2][3] - 创业板人工智能ETF南方(159382)涨5.78% 创业板人工智能ETF华宝(159363)涨5.72% 5G通信ETF(515050)涨5.66% 5GETF(159994)涨5.63% [2][3] - 创业板人工智能ETF国泰(159388)涨5.50% 5G50ETF(159811)涨5.38% [2][3] 人工智能行业动态 - Kimi K2新模型在Hugging Face日均下载量排名第一 百度AI搜索月活国内第一 阿里国际站OKKI AiReach上线近1个月帮助商家客均新增挖掘1325个潜客 [4] - OpenAI正式登陆亚马逊云科技 微软将gpt-oss模型引入Azure AI Foundry 高德发布全球首个地图AI原生智能体 小米应用商店与字节跳动扣子平台达成合作 [4] - 百度搜索首页全面开放智能体入口 1688发布多项AI新品和升级 阿里开源通义万相2.2 腾讯混元开源多个小尺寸模型 阿里通义千问发布Qwen3-4B新版本 [4] - OpenAI推出全新旗舰模型GPT-5 为下一代ChatGPT提供技术支持 包含四个版本：标准模式GPT-5 轻量版GPT-5mini 高速版GPT-5nano 及Chat版本GPT-5Chat [5] ETF成交活跃度 - 香港证券ETF(513090)成交额居首达246.36亿元 短融ETF(511360)成交226.12亿元 银华日利ETF(511880)成交197.95亿元 [7][8] - 科创债ETF富国(159200)成交117.85亿元 30年国债ETF(511090)成交105.40亿元 可转债ETF(511380)成交105.27亿元 [8] - 港股创新药ETF(513120)成交98.87亿元 华宝添益ETF(511990)成交97.47亿元 政金债券ETF(511520)成交88.17亿元 科创债ETF嘉实(159600)成交81.73亿元 [8] ETF换手率 - 深证100ETF融通(159219)换手率居首达392% 5年地方债ETF(511060) 港股医疗ETF(159366) 科创债ETF广发(511120)换手率居前 [9] ETF发行动态 - 港股通红利ETF富国(159277)明日上市 紧密跟踪中证港股通高股息投资指数 [10] - 港股红利资产胜率有望延续 因股息率相对中美长债仍有优势 且部分资产受益于反内卷和大基建政策 [10] - 港股红利资产赔率空间充足 AH溢价率较历史低点仍有距离 港股通高股息指数AH溢价率中枢趋势性下行 长周期视角有进一步下行空间 [10]

创业板50指数表现 - 创业板50指数(399673)强势上涨2 40% [3] - 成分股新易盛上涨12 53% 三环集团上涨12 50% 中际旭创上涨6 03% 南大光电 天孚通信等个股跟涨 [3] 创业板50ETF华夏市场表现 - 创业板50ETF华夏(159367)上涨2 79% 冲击3连涨 最新价报1 18元 [3] - 近1周累计上涨3 06% [3] - 盘中换手2 46% 成交137 81万元 近1周日均成交278 52万元 [3] - 近3月规模增长1076 49万元 份额增长200 00万份 [3] 创业板50ETF华夏收益能力 - 近6月净值上涨13 30% 排名可比基金第一 [4] - 自成立以来最高单月回报9 40% 最长连涨月数3个月 最长连涨涨幅22 94% [4] - 涨跌月数比4/2 上涨月份平均收益率5 48% 月盈利百分比66 67% [4] - 月盈利概率64 96% 历史持有6个月盈利概率100 00% [4] - 近6个月超越基准年化收益5 02% 排名可比基金1/9 [4] 创业板50ETF华夏风险与费用 - 成立以来相对基准回撤1 34% 回撤后修复天数99天 在可比基金中修复最快 [4] - 管理费率0 15% 托管费率0 05% 费率在可比基金中最低 [4] - 近1月跟踪误差0 014% [4] 创业板50指数构成 - 创业板50指数由创业板市场中日均成交额较大的50只股票组成 反映知名度高 市值规模大 流动性好的企业整体表现 [5] - 成分股宁德时代权重23 94% 东方财富权重10 72% 汇川技术权重4 75% 中际旭创权重4 73% 迈瑞医疗权重4 53% [7] - 成分股新易盛权重4 16% 阳光电源权重3 66% 胜宏科技权重3 09% 亿纬锂能权重2 16% 同花顺权重2 15% [7]

创业板50指数表现 - 2025年8月12日创业板50指数上涨0 55% 成分股神州泰岳上涨6 27% 胜宏科技上涨5 77% 昆仑万维上涨4 23% 新易盛上涨4 19% 天孚通信上涨3 32% [1] - 创业板50ETF华夏（159367）当日上涨0 71% 最新价报1 14元 近1周累计上涨2 07% [1] - 截至2025年8月11日 创业板50ETF华夏近6月净值上涨11 60% 自成立以来最高单月回报为9 40% 最长连涨月数为3个月 最长连涨涨幅为22 94% 月盈利概率为64 66% 历史持有6个月盈利概率为100 00% [2] 创新药行业动态 - 复星医药控股子公司与Expedition Therapeutics签订协议 授予小分子口服DPP-1抑制剂XH-S004在全球（除中国及港澳）的开发、生产及商业化权利 [1] - 中信证券指出国内创新药企业在口服小分子减肥药赛道已处于世界前沿水平 [2] 创业板50ETF产品优势 - 创业板50ETF华夏适用20%涨跌幅限制 交易弹性显著高于传统宽基指数ETF [3] - 该产品管理费仅0 15% 托管费0 05% 为同类最低费率水平 [3] 指数编制逻辑 - 创业板50指数从创业板指成分股市值前100名中筛选流动性前50的股票 覆盖市值高、流动性优的龙头企业 [2]

创业板50指数表现 - 创业板50指数(399673)上涨0 24% 成分股机器人(300024)上涨13 47% 胜宏科技上涨4 17% 中航成飞上涨3 64% 新易盛上涨1 83% 汇川技术上涨1 34% [3] - 创业板50ETF华夏(159367)上涨0 36% 冲击3连涨 最新价报1 12元 近2周累计上涨1 09% [3] 创业板50ETF华夏流动性及规模 - 创业板50ETF华夏盘中换手1 08% 成交58 10万元 近1周日均成交383 56万元 [3] - 创业板50ETF华夏近2周规模增长282 34万元 份额增长200 00万份 [3] 创业板50ETF华夏收益能力 - 创业板50ETF华夏近6月净值上涨11 40% 自成立以来最高单月回报为9 40% 最长连涨月数为3个月 最长连涨涨幅为22 94% [4] - 创业板50ETF华夏涨跌月数比为4/2 上涨月份平均收益率为5 48% 月盈利百分比为66 67% 月盈利概率为63 39% 历史持有6个月盈利概率为100 00% [4] - 创业板50ETF华夏近1个月夏普比率为1 23 [4] 创业板50ETF华夏回撤及费率 - 创业板50ETF华夏成立以来相对基准回撤1 34% 回撤后修复天数为99天 在可比基金中回撤后修复最快 [4] - 创业板50ETF华夏管理费率为0 15% 托管费率为0 05% 费率在可比基金中最低 [4] 创业板50指数成分股表现 - 宁德时代权重23 94% 下跌0 58% 东方财富权重10 72% 下跌0 42% 汇川技术权重4 75% 上涨1 34% [6] - 中际旭创权重4 73% 上涨0 51% 迈瑞医疗权重4 53% 下跌0 06% 新易盛权重4 16% 上涨1 83% [6] - 胜宏科技权重3 09% 上涨4 17% 亿纬锂能权重2 16% 下跌0 45% 同花顺权重2 15% 下跌0 76% [6] 创业板50ETF华夏产品信息 - 创业板50ETF华夏(159367)场外联接包括华夏创业板50ETF发起式联接A(023882)和华夏创业板50ETF发起式联接C(023883) [7]

创业板50指数表现 - 截至2025年6月9日10:26，创业板50指数(399673)上涨1 41% [2] - 成分股天孚通信(300394)上涨7 03%，泰格医药(300347)上涨5 68%，中际旭创(300308)上涨4 17% [2] - 创业板50ETF华夏(159367)上涨1 47%，最新价报0 97元 [2] 创业板50ETF华夏表现 - 截至2025年6月6日，创业板50ETF华夏近1周累计上涨2 26%，涨幅排名可比基金3/9 [2] - 近1年日均成交538 65万元，盘中换手0 59% [2] - 自成立以来最高单月回报3 14%，最长连涨涨幅3 14%，上涨月份平均收益率1 79% [2] - 成立以来相对基准回撤1 34% [2] - 管理费率0 15%，托管费率0 05%，为可比基金中最低 [2] 创业板50指数估值与成分 - 创业板50指数最新市净率PB为4 21倍，低于近5年81 19%的时间 [3] - 指数由创业板市场中日均成交额较大的50只股票组成 [3] - 截至2025年5月30日，前十大权重股合计占比65 6%，包括宁德时代(24 47%)、东方财富(10 62%)、汇川技术(4 79%)等 [3][5] 成分股涨跌幅与权重 - 宁德时代(300750)涨0 25%，权重24 47% [5] - 东方财富(300059)涨2 44%，权重10 62% [5] - 中际旭创(300308)涨4 17%，权重3 18% [5] - 阳光电源(300274)涨2 76%，权重3 76% [5]

创业板50指数表现 - 截至2025年6月3日09:47，创业板50指数(399673)上涨0.56% [2] - 成分股神州泰岳(300002)上涨3.22%，软通动力(301236)上涨2.62%，扬杰科技(300373)上涨2.36%，兴齐眼药(300573)上涨1.82%，迈瑞医疗(300760)上涨1.63% [2] - 创业板50ETF华夏(159367)上涨0.43%，最新价报0.93元 [2] 创业板50ETF华夏基金表现 - 截至2025年5月30日，创业板50ETF华夏近1月累计上涨3.45%，涨幅排名可比基金3/9 [2] - 近1年日均成交563.84万元，盘中换手0.24%，成交9.97万元 [2] - 自成立以来最高单月回报为3.14%，最长连涨涨幅为3.14%，上涨月份平均收益率为1.79% [2] - 成立以来相对基准回撤1.34% [2] - 管理费率为0.15%，托管费率为0.05%，费率在可比基金中最低 [2] 创业板50指数估值与成分 - 创业板50指数最新市净率PB为4.13倍，低于指数近5年84.26%以上的时间，估值性价比突出 [3] - 创业板50指数由创业板市场中日均成交额较大的50只股票组成，反映知名度高、市值规模大、流动性好的企业整体表现 [3] - 前十大权重股合计占比65.6%，包括宁德时代(24.47%)、东方财富(10.62%)、汇川技术(4.79%)、迈瑞医疗(4.73%)等 [3][5] 前十大权重股涨跌幅 - 宁德时代(300750)上涨1.22%，东方财富(300059)上涨0.05%，汇川技术(300124)下跌0.23% [5] - 迈瑞医疗(300760)上涨1.63%，阳光电源(300274)下跌0.10%，中际旭创(300308)下跌0.68% [5] - 新易盛(300502)下跌1.06%，亿纬锂能(300014)上涨0.67%，爱尔眼科(300015)上涨0.16%，同花顺(300033)上涨0.07% [5]