行业定位与宏观趋势 - AI医疗行业已告别概念炒作期，进入政策与市场双轮驱动的实质发展期，AI被明确为“辅助者”角色[2] - 2025年中国AI医疗行业规模将达1157亿元，预计2028年攀升至1598亿元，2022-2028年复合增长率保持在10.5%[3] - 政策层面，医保局首次将AI辅助诊断纳入立项指南，“十五五”规划指明方向，五部门圈出8大应用场景和24项具体举措[2] 技术应用与场景渗透 - AI应用边界从单一辅助诊断向药物研发、辅助决策、医疗信息化、医疗机器人等全链条渗透[4] - 医学影像为最成熟落地板块，AI阅片时间较人工缩短53%，检出率提升17.6%，2025年市场规模有望突破150亿元[10] - AI制药可让药物研发周期缩短40%，资金成本节省10%，研发成功率从10%提高至约14%[13] - 医疗大模型应用从通用型向专病专科深化，国内前100家医院中98家已完成大模型部署，33家研发出55个垂类大模型[8] 市场细分与规模数据 - AI医学影像领域覆盖率已达80%-90%，放射科、病理科等医技科室AI普及率远超其他科室[13] - 2022年AI检验市场规模逼近百亿元，预计2022-2027年保持13.56%年复合增速，2027年将达170亿元[13] - 2024-2028年中国AI制药市场规模预计从7.3亿元增长至58.6亿元，年复合增速高达68.5%，主攻适应症集中在肿瘤（37%）、免疫学（21%）及神经病学（14%）[14] - 脑机接口非侵入式应用占比达86%，主要用于注意力训练、神经康复等场景[18] 基础设施建设 - 截至2025年7月，共有206个算法医疗产品完成大健康相关备案，其中160家企业通过APP嵌入算法直接触达患者[6] - 医院端算力投入爆发，2025年新增算力采购需求占比达75%[6] - 一、二级医院中近半数医生已使用AI临床决策支持系统，工作年限11-15年的医生使用率最高达72.7%[8] 行业挑战与瓶颈 - 医疗数据存在“多而不优、散而不通”问题，2024年全国卫生机构101.1亿诊疗人次产生百亿条数据，但数据标准不一、非结构化存储问题突出[21] - 支付体系尚待完善，AI辅助诊断虽被纳入放射检查项目扩展项，但明确现阶段不重复收费，缺乏明确的医疗收费目录和医保准入[23] - 超五成医生日均工作超8小时，20.6%的医生超过10小时，诊疗压力下无暇撰写精细化病历，影响数据质量[21] 商业化路径探索 - 商业化路径可分为三个梯队：已跑通的医技科室赋能型AI、快速成长的临床治疗增值型AI、以及未来可期的健康管理型AI[27] - 健康元在AI落地中采用敏捷、轻量化模式，先快速验证可行性，确认价值后再持续投入优化[22] - 商汤医疗采取“标品化”策略，聚焦可复制的标准化产品以实现成本可控、回款快、现金流稳[28] - 普惠医疗成为重要方向，通过技术前移到健康管理、规模化复制摊薄成本等方式实现服务质量、可及性与成本的平衡[30]

县域医疗服务能力提升 - 县域远程医学影像诊断服务量今年已超过6800万人次 [1] - 80%的县（市、区）已建成县域影像、心电、检验资源共享中心，实现基层检查、区县诊断 [1] - 全国超过90%的居民能在15分钟内获得就近就便医疗卫生服务 [1] 基层医疗机构诊疗量变化 - 2024年县域内基层医疗卫生机构诊疗人次占全国诊疗量的63.4%，较上一年提高0.5个百分点 [1] - 12个基层卫生健康综合试验区的基层医疗卫生机构诊疗量占比2024年达到69.1%，高于全国平均水平 [1] 综合试验区建设与推广 - 2021年起全国遴选12个县开展基层卫生健康综合试验区建设 [1] - 目前省一级已遴选建设186个综合试验区，梯次推进国家综合试验区经验 [1] - 广西支持全区14个区市各建设一个自治区级基层卫生健康综合试验区，打造“智慧医疗型”试点 [2] 人工智能与智慧医疗应用 - 广西在防城港试点集成应用“人工智能+医疗”场景，重点部署AI辅助诊断、慢性病智能管理等模块 [2] - 该AI系统计划于2026年完成全区50%以上的基层机构部署应用 [2] - 在人工智能赋能下，县级医院的肿瘤科、精神科、眼科等薄弱专科的设置率和服务能力大幅提高 [2] 技术赋能基层医疗 - 远程医疗、互联网医疗、移动巡诊医疗车助力弥补山区、海岛、边远贫困地区的服务“空白” [1] - AI技术助力基层提高对常见病、多发病的识别精度，并在鼻咽癌、地中海贫血等地方病早期筛查中发挥支撑作用 [2]

县域医疗资源整合与服务能力提升 - 县域远程医学影像诊断服务量今年已超过6800万人次 [1] - 80%的县（市、区）已建成县域影像、心电、检验资源共享中心，实现基层检查、区县诊断 [1] - 远程医疗、互联网医疗、移动巡诊医疗车等措施弥补了山区、海岛、边远贫困地区的服务空白 [1] 基层医疗服务覆盖与利用效率 - 全国超过90%的居民能在15分钟内获得就近医疗卫生服务 [1] - 2024年县域内基层医疗卫生机构诊疗人次占全国诊疗量的63.4%，较上年提升0.5个百分点 [1] - 2024年12个基层卫生健康综合试验区的基层医疗机构诊疗量占比达69.1%，高于全国平均水平 [1] “人工智能+医疗”的应用与推广 - 广西打造“智慧医疗型”试点，推广远程会诊、AI辅助诊断、社区医院建设 [2] - 广西在防城港试点集成应用AI辅助诊断、慢性病智能管理、医疗文书生成等模块 [2] - 该AI系统计划于2026年前完成全区50%以上基层机构的部署应用 [2] 重点专科能力建设成效 - 在重点专科建设和人工智能赋能下，县级医院的肿瘤科、精神科、眼科等薄弱专科的设置率和服务能力显著提高 [2] - AI技术助力基层提高对常见病、多发病的识别精度，并在鼻咽癌、地中海贫血等地方病早期筛查中发挥支撑作用 [2] 综合试验区建设与经验推广 - 自2021年起全国遴选12个县开展基层卫生健康综合试验区建设，由县委成立卫生健康工委统管医疗、医保、医药 [1] - 目前省级层面已遴选建设186个综合试验区，梯次推进国家综合试验区的成功经验 [1]

县域医疗资源整合与服务能力提升 - 县域远程医学影像诊断服务量今年已超过6800万人次[1] - 目前80%的县（市、区）初步建成县域影像、心电、检验资源共享中心，实现基层检查、区县诊断[1] - 远程医疗、互联网医疗、移动巡诊医疗车助力山区、海岛、边远贫困地区弥补服务空白[1] 基层医疗服务可及性与利用率 - 全国超过90%的居民能在15分钟内获得就近就便医疗卫生服务[1] - 2024年县域内基层医疗卫生机构诊疗人次占全国诊疗量的63.4%，比上一年提高0.5个百分点[1] - 2024年12个综合试验区基层医疗卫生机构的诊疗量占比达到69.1%，高于全国平均水平[1] 基层卫生健康综合试验区建设进展 - 2021年起全国遴选12个县开展基层卫生健康综合试验区建设，由县委成立卫生健康工委，一位政府领导统管医疗、医保、医药[1] - 目前省一级遴选建设186个综合试验区，梯次推进国家综合试验区经验[1] - 广西支持上思县国家综合试验区建设，同时支持全区14个区市各建设一个自治区级基层卫生健康综合试验区[2] 人工智能+医疗技术应用与推广 - 广西打造"智慧医疗型"试点，推广远程会诊、AI辅助诊断、社区医院建设[2] - 广西在防城港试点集成应用成熟的"人工智能+医疗"场景，重点部署AI辅助诊断、慢性病智能管理、基层医疗文书生成及病案质控等模块[2] - 该系统2026年有望完成全区50%以上的基层机构部署应用，助力基层提高对常见病、多发病的识别精度[2] 县级医院专科能力建设成效 - 在重点专科建设和人工智能赋能下，县级医院肿瘤科、精神科、眼科等以往薄弱专科的设置率和服务能力均有很大程度提高[2] - AI技术在鼻咽癌、地中海贫血等地方病的早期筛查中发挥重要支撑作用[2]

山东经济发展评价 - 山东被评价为持续位居全球经济总量前列的经济大省 展现出强劲的发展韧性 [1] 飞利浦公司战略 - 公司始终将山东视为在华战略布局的关键区域 [3] - 公司对山东未来发展充满信心 愿继续发挥在数字医疗 AI赋能 绿色低碳和产业协同等方面的经验和优势 与山东深化合作 [3] 医疗健康行业建议 - 建议积极落实人工智能+战略 加快数字医疗基础设施建设 [3] - 推动AI辅助诊断等智慧医疗手段在基层普及 [3]

会议概况与主办方实力 - 国际视网膜高峰论坛百人会（IRS100·2025）于11月21日至23日在长沙举行，主题为“聚焦临床・融合创新・共筑光明”，设立包括视网膜创新转化与投资论坛在内的多个平行论坛 [1] - 会议汇聚包括多位中美院士在内的300余位全球眼科专家，以线上线下形式进行多维度学术交流 [2] - 主办方爱尔眼科在全球布局超900家眼科医疗机构，年门诊量超2200万人次，手术量逾150万台，为搭建国际化学术平台奠定坚实基础 [6] 前沿科学研究进展 - 在遗传性眼病方面，研究团队鉴定出家族性渗出性玻璃体视网膜病变（FEVR）的新致病基因，为早期诊断和靶向治疗提供新靶点 [10] - 针对儿童视网膜母细胞瘤，多中心临床研究探索出能降低复发率和眼球摘除率的更有效治疗方案 [12] - 在干细胞治疗领域，筛选出疗效更优的幼稚型RPE细胞（iPSC-nRPEC），并建立高效分化方法，可大幅缩短生产周期并降低成本 [13] - 基础研究揭示ZBP1介导的泛凋亡可能是光感受器退变的新驱动因素，为视网膜色素变性治疗开辟新途径 [17] 临床诊疗技术与策略 - 新兴成像技术如高分辨率OCT、光谱成像等为年龄相关性黄斑变性、糖尿病视网膜病变提供新的诊断视角 [13] - 研究构建了光敏、靶向线粒体的质子泵，环境光激活能显著提高ATP生成并保护视网膜神经节细胞，改善小鼠青光眼视力 [14] - 系统回顾了导致视网膜毒性的各类药物，为临床合理用药及毒性监测提供权威指导 [16] - 通过RCT研究对比，发现微创PPV在治疗重度NPDR时周边视野损害更小，且安全性良好，有望成为治疗新选择 [18] 行业平台与战略方向 - 论坛已成为全球视网膜领域交流成果、凝聚共识的重要平台，致力于推动科技成果向临床应用高效转化 [4] - 公司以“创新驱动·科技爱尔”为核心战略，积极推动AI辅助诊断、基因治疗、手术机器人等前沿技术的临床应用 [19] - 未来将加强人才梯队建设，构建“医教研产投”一体化平台，探索以患者为中心的全病程管理模式，并依托国际学术平台推动技术变革 [19][20]

本报讯(刘嘉慧辛正)日前，镇江市数据局联合市卫健委、市医保局、市数据集团举办创新医疗 （002173）健康智能服务供需对接大会。全市10家医院、7家医疗科技企业、3家保险公司及12家数商代 表等70余人齐聚中国移动（600941）通信集团江苏有限公司镇江分公司，共商数据要素驱动医疗健康高 质量发展新路径。 会上，镇江移动副总经理张伟平介绍了镇江移动在数据要素运营服务领域的技术布局与创新成果。镇江 市数据集团介绍了公共数据授权运营路径及实践经验。5家数商代表现场演示智能服务创新产品，涵盖 AI辅助诊断、医保智能风控等标杆应用。医院、医疗企业及保险公司代表就智能化服务需求进行了现 场交流。镇江市医保中心副主任陈凯介绍了该市在数据赋能医疗健康智能服务方面的工作成果，镇江市 卫生信息中心主任朱月兰围绕数据治理和数据安全保护作了介绍。镇江市数据局党组成员、副局长徐丹 对应用场景落地提出当桥梁、聚合力、探路径、优生态等四个方面的要求，并对医疗健康数据产品开发 作具体部署。 本次大会的举办，标志着镇江在探索数据要素驱动医疗健康高质量发展新模式上迈出坚实步伐，也为政 企合作、数据产业发展提供了新的探索路径与交流平台。 ...

合作核心内容 - 苏州市立医院与海军军医大学第一附属医院签约共建国家消化系统疾病临床医学研究中心分中心 [1] - 分中心以市立医院太湖总院5号楼为实体 聚焦肠菌移植技术规范化诊疗 炎症性肠病临床研究 AI辅助诊断和机器人内镜技术 [1] - 合作旨在让苏州市民在本地享受到国家级医疗中心的诊疗服务 [1] 合作方背景与目标 - 长海医院消化内科于2014年获批成为国家消化系统疾病临床医学研究中心 在胰腺疾病 消化道早癌及先进内镜技术领域成果斐然 [1] - 合作将以临床科研和人才培养为两大抓手 助力苏州分中心快速发展 [1] - 长海医院将助力苏州分中心培养优秀人才 打造高水平临床科研团队 [2] 临床资源配置 - 研究中心依托市立医院太湖总院5号楼300余张床位 设置专病病房及临床研究床位 [1] - 将建设肠道微生态重点实验室及生物样本库 [1] - 设置“智慧内镜”中心 配置细胞内镜 机器人内镜 AI辅助诊疗系统等先进设备 [1] 技术应用与拓展 - 肠菌移植技术不仅可用于治疗难治性肠道疾病 更为肥胖 糖尿病等代谢性疾病和神经退行性疾病提供干预新思路 [2] - 市立医院将探索建立以肠道微生态调节为特色的慢病管理新范式 助力慢病防治工作 [2] - 双方将共同申报国家级项目 推进多中心临床研究 促进高质量成果产出与转化 [2] 行业动态与规范 - 第三届中国肠道微生态与肠菌移植学术论坛暨2025年技术培训大会在苏州召开 汇聚数百位国内外顶尖专家学者 [2] - 会上发布《重大慢病肠道微生物组检测的规范化及临床应用专家共识》和《成人肠菌移植临床管理及应用中国专家共识（2025版）》 为全国临床实践提供权威统一依据 [2]

学院成立核心布局 - 首都医科大学医学技术学院于2025年9月29日正式揭牌成立，由中国工程院院士王振常出任院长 [1] - 新学院通过整合校内及附属医院的医学影像技术、医学检验技术、康复治疗学、眼视光学、病理技术等专业，形成统一学术共同体 [1] - 此举是学校在“双一流”建设战略下，将临床实力与前沿技术研发深度绑定的关键举措 [1] 驱动行业发展的三大趋势 - 趋势一：医学技术角色转变，从临床诊断的“辅助”环节升级为驱动精准医疗发展的核心力量，技术突破直接带来临床诊疗能力的飞跃 [4] - 趋势二：深度“医工交叉”成为创新必由之路，实体学院平台旨在破解“医不懂工，工不懂医”的瓶颈，催生高端医疗装备、AI辅助诊断、手术机器人等领域的原创突破 [5] - 趋势三：市场急需高素质复合型人才，要求人才既精通技术原理又理解临床需求，具备创新能力，而非简单设备操作员 [6] 战略合作与人才培养 - 学院成立仪式上，首都医科大学与上海联影医疗科技股份有限公司签署战略合作协议，实践“医教研产”协同发展，共同攻克关键核心技术瓶颈 [5] - 学院旨在构建系统化、高水平的人才培养体系，培育能驾驭并引领未来技术变革的新一代医学技术专家 [6] 学校资源与学科优势 - 学校是北京市政府、国家卫生健康委员会、教育部共建的重点医科院校，全日制在校生逾1.6万人，其中研究生近八千人 [10] - 学校统筹21所直属附属医院，提供超过两万张床位，为医学技术人才培养和科研转化提供巨量病例和临床场景 [10] - 附属医院形成强大优势学科集群，包括宣武医院和天坛医院的神经科学、同仁医院的眼科和耳鼻咽喉头颈外科、安贞医院的心血管病、朝阳医院的呼吸病学、儿童医院的儿科学、口腔医院的口腔医学 [10] - 学校及附属医院系统拥有中国科学院、中国工程院院士7人，8个国家重点学科，93个国家临床重点专科，临床医学、药理学与毒理学、神经科学与行为学三个学科进入ESI全球排名前1‰ [11]

核心观点 - 医疗器械行业创新生态评估启动 聚焦战略意义重大和前沿性强的细分领域 推动行业结构性升级和多链融合 [2][3] - 高值耗材企业业绩持续修复 集采规则优化利好未来业绩预期 创新产品和海外业务成为新增长点 [4] - 维持医疗耗材行业增持评级 建议关注创新高值耗材头部企业 业绩改善的骨科耗材企业 以及受益基层市场扩容的细分领域 [4] 行业动态 - 国家高性能医疗器械创新中心启动2025年度医疗器械行业创新生态洞察评估 该评估从2022年首届以来已进行系统性升级与生态化拓展 [2] - 评估体系从单一企业评选发展为覆盖创新链 产业链 资本链的年度生态级项目 重点聚焦战略意义重大 前沿性强 潜力大的细分领域 [2] - 评估紧密围绕健康中国2030规划纲要和医疗装备产业高质量发展行动计划要求 注重创新生态全链条培育 [2] - 资源将向高端影像设备 手术机器人 AI辅助诊断 新型生物材料等关键领域倾斜 加速行业结构性升级 [2][3] - 推动产学研医金多链融合 加速科技成果转化和产业化应用 促进创新医疗器械产业升级 [3] 投资机会 - 诊疗持续恢复背景下 高值耗材企业集采带来的业绩压力逐步消化 业绩持续修复中 [4] - 医疗耗材集采规则优化利好耗材企业未来业绩预期 尤其受国家集采影响较大的高值耗材行业 [4] - 集采常态化推行有助于恢复市场对整个耗材行业的信心 [4] - 创新产品获批及海外业务发展带来集采外业绩的新增长点 [4] - 建议关注产品线丰富 创新程度高的植介入 电生理等高值耗材头部企业 如微电生理 惠泰医疗等 [4] - 建议关注业绩边际改善的部分骨科耗材企业 如威高骨科等 [4] - 建议关注受益于基层市场扩容机会的手术耗材 血液透析等领域 [4]