复牌与停牌 - 天普股份完成股票交易停牌核查并计划明日复牌 [1] - 品茗科技因筹划可能导致控制权变更的重大事项而停牌 [1] 回购与股权转让 - 硕贝德将回购股份价格上限从19.50元/股调整为30.00元/股 [2] - 爱迪特股东SCPE计划通过询价转让3%股权 [2] 对外投资与日常经营 - 迈威生物与Kalexo签署独家许可协议 最高可获得10亿美元预付款和里程碑付款 [3] - 兴业科技与苏州能斯达战略合作研发柔性电子皮肤 [4] - 安科生物参股公司PA3-17注射液进入关键性II期临床试验 为全球首款靶向CD7的自体CAR-T细胞治疗产品 [4] - 徐家汇调整上海六百城市更新项目 总投资约16.98亿元 建设期预计30-36个月 [4] - 恒瑞医药乳腺癌治疗新适应症上市申请获受理并纳入优先审评 HRS-5635注射液纳入拟突破性治疗品种 [4] - 长华集团收到国内车企定点开发通知书 生命周期总销售金额约2.8亿元 预计2027年第一季度开始量产 [4] - 绿通科技与格林美控股子公司动力再生签署战略合作框架协议 [5] - 润建股份拟发行不超过60亿元债务融资工具 用于算力等业务资金需求 [6] - 智飞生物创新药CA111注射液获批在成人超重或肥胖患者中开展临床试验 [7] - 华海药业子公司获得美国FDA批准开展注射用HB0043 I期临床试验 [8] - 塞力医疗拟增资4274万元推进武汉华纪元疗性降血压疫苗临床试验 [8] - 长春高新子公司金赛药业支付3270万欧元获得ALK三款产品在中国大陆独家权益 [9] - 格林美与美国ASCEND ELEMENTS签署共探欧洲电池回收与材料合作谅解备忘录 [10]

黄金价格表现及驱动因素 - 黄金价格快速上涨至3674美元/盎司 首次突破1980年通胀调整峰值 [1] - 上涨主因包括美国就业疲软 市场担忧经济基本面 交易"低增长+高通胀"滞胀逻辑 [1] - 美联储降息预期升温 叠加特朗普施压美联储换人引发政策独立性质疑 [1] 黄金短期交易指标分析 - 黄金14日RSI达78 处于近10年超90%分位水平 表明超买状态 [2] - 全球ETF流量和现货期货持仓热度未同步跟进 存在交易过热风险 [2] - 美国前三大黄金ETF流入约3670亿美元 中国两只黄金ETF合计流出超265亿美元 成为全球唯一显著减持区域 [4] - 散户边际增持黄金 机构边际减持黄金 [4] 现货市场及持仓情绪 - 黄金库存未明显推高 实物黄金交割需求无显著上升 现货挤兑有限 [7] - 各期限黄金租赁利率降至0以下 表明现货需求不紧张 提货需求未明显上升 [7] - Comex黄金投机性净多头头寸快速下降 机构看涨情绪减弱 [12] - 上海金未突破前高 交易所持仓量边际回落 中国市场情绪相对低迷 [16] 美元走势预期分析 - 市场已充分定价3次降息 全年降息次数无进一步上调空间 [17] - 美国经济出现复苏迹象 若经济超预期上行将导致降息预期收敛 [17] - 历史数据显示预防式降息后一周美元平均下跌0.91% 但一个月内跌幅收窄并转为上涨 [17] - 未来三个月和六个月美元平均上涨0.84%和2.02% [17] 美国经济及货币政策影响 - 预防式降息有利于改善企业及地产投资 提振经济 [20] - 亚特兰大联储预计2025年Q3实际环比折年GDP增速达3% [20] - 实际个人消费支出和实际私人国内投资总额将边际上涨 [20] - 欧央行进一步宽松空间有限 美国降息空间更足 [20] - 美国经济边际增长预期好于欧洲 美元贬值压力或减轻 [20]

机构龙虎榜交易情况 - 今日机构龙虎榜上榜27只个股 净买入13只 净卖出14只 [1] - 机构买入金额前三名个股为豪恩汽电（1.27亿元）蔚蓝锂芯（1.25亿元）线上线下（7215万元） [1] - 豪恩汽电当日涨幅14.22% 获3家机构买入2家卖出 [2] - 蔚蓝锂芯当日涨幅9.98% 获3家机构买入1家卖出 [2] - 线上线下当日涨幅18.98% 获5家机构买入2家卖出 [2] 固态电池技术进展 - 蔚蓝锂芯已推出半固态锂电池产品 并持续推进固态/半固态电池研发 [2] 人形机器人产业链动态 - 均胜电子与智元等国内外机器人头部客户合作 定制化主控板产品已实现批量交付 [2] - 安培龙可用于人形机器人领域的传感器产品包括压式测力传感器、拉压力传感器、扭矩传感器及六维力矩传感器 [2] - Figure公司CEO预计人形机器人将在未来四年内实现大规模部署 新工厂具备年产10万台机器人的能力 [2] - 东方证券预计特斯拉OptimusV3将于第四季度发布 零部件供应商定点将在今年年底至明年年初逐步落地 [3] - 2026年起人形机器人将进入规模化量产阶段 百万级销量目标下相关零部件公司具备增长弹性 [3] 光刻机国产化进展 - 波长光电具备提供光刻机配套大孔径光学镜头能力 光刻机平行光源系统已交付多套用于接近式掩膜芯片光刻工序 [5] - 利和兴为国内纳米压印龙头 新凯来为其客户 [5] - 中芯国际正在测试宇量昇制造的浸没式深紫外光刻机 初步试验结果令人鼓舞 [5] - 2024年全球前道光刻设备市场规模预计达315亿美元 占晶圆生产设备20%市场份额 [5] - ASML EUV光刻机单价约1.5亿-2亿美元 大陆厂商在核心部件领域陆续实现从0到1突破 [5] 半导体产能扩张趋势 - 预计到2030年中国大陆在全球晶圆代工产能占比将从2024年21%提升至30% [6] - 中芯国际25Q2产能稼动率达92.5% 华虹公司达108% 显示国内半导体供需未失衡 [6] - 产能扩充带来持续半导体设备需求 国产设备市场空间有望加速成长 [6]

板块市场表现 - 国产芯片和光刻机板块在9月17日开盘集体大涨 光刻机（胶）子板块涨幅达+2.45% [1][2] - 多只个股涨停：永新光学（+10.00%）、波长光电（+20.01%）、凯美特气（+9.99%）、利和兴（+20.00%）、福晶科技（+10.00%）、奥普光电（+10.01%） [2] - 中芯国际一度涨近10% 汇成真空涨+12.71% [1][2] 个股业务关联 - 永新光学能提供光刻物镜 流通市值119.81亿 [2] - 波长光电具备光刻机配套的大孔径光学系统和平行光源系统 流通市值40.81亿 [2] - 凯美特电子特种气体公司获光刻气产品合格供应商认证 流通市值124.97亿 [2] - 利和兴为国内纳米压印龙头 流通市值46.10亿 [2] - 福晶科技曾通过欧洲代理向ASML提供光刻机镜片 流通市值217.22亿 [2] - 奥普光电的光栅尺是半导体设备核心部件 流通市值133.49亿 [2] - 汇成真空的光刻掩膜版设备应用于集成电路 流通市值73.42亿 [2] 政策与行业动态 - 中央网信办要求头部企业攻关芯片等卡脖子技术 加速研发自主可控安全芯片 [3] - 商务部决定自2025年9月13日起对美国进口模拟芯片发起反倾销调查 [3] - 2024年全球前道光刻设备市场规模预计315亿美元 占晶圆生产设备20% ASML EUV光刻机单价约1.5亿-2亿美元 [4] - 中国大陆晶圆代工产能占比预计从2024年21%提升至2030年30% 中芯国际和华虹Q2产能稼动率分别达92.5%和108% [4] - 长江存储首条全国产设备NAND生产线将于2024年下半年试运行 2026年实现产能快速爬坡 [4] 国产化进展与需求 - 光刻机核心部件技术难度高 被海外垄断 大陆厂商正实现从0到1突破 [4] - 国内半导体供需未失衡 产能扩充带来持续设备需求 国产设备市场空间加速成长 [4] - 中国半导体设备行业国产化进入全线覆盖、全面铺开、全速提升新阶段 [4] - 全球算力竞赛中 中国AI数据中心建设存在差距 先进制程芯片供给受限 国产化是释放增量空间先决条件 [4]

据人民财讯9月16日报道，《广东省加快推动人工智能赋能玩具产业行动方案（2025—2027年）》正式 印发。 方案提到，到2027年，全省规上玩具产业营业收入达一千亿元，AI玩具渗透率达30%以上；培育5家以 上具有国际竞争力的AI玩具领军企业，打造10个左右AI+产业创新应用标杆案例。 此外方案还支持AI融合机器人开辟陪伴玩具新市场，开展"机器人+"典型应用场景推广，探索出"AI+玩 具+机器人"跨界融合模式。 点评：中泰证券指出，AI玩具成为大模型能力突破C端落地困境的新希望，预计今年多款AI玩具产品销 量表现亮眼；如FoloToy"显眼包"售往B端C，预计今年出货50万；挂件玩具HaiviviBubblePal的销量超 5.7万件；据Contrive Datum Insights，预计到2030年全球AI玩具市场规模达351.1亿美元，潜力空间大。 华安证券表示，从全球来看，根据Frost&Sullivan和pmarket research数据，2023年全球玩具市场规模为 1097亿美元，全球AI智能玩具市场规模价值为132.5亿美元，AI玩具渗透率为12%；至2028年，全球AI 玩具市场规模有望增 ...

| 发行价格 | 12.48元 | | --- | --- | | 智签率 | 0.03% 询价线 | | 总市值 | 264.1亿 | | 发行市盈率 | 32.87 行业 | | 1、 业务及亮点 | 背靠实控人汇川技术，公司已逐步发展为我国 | | | 2、公司是国内最早推出800V高压SiC电驱动平台 | | | 五合一总成系统国产器件、商用车SiC集成控制器 | | | 为包括理想汽车、广汽集团、小米汽车、沃尔沃、 | | | 过170个车型提供动力系统解决方案。 | | | 3、公司是我国业内最早布局海外市场、实现向国 | | | 主品牌之一,公司海外市场收入呈现较快增长，' | | | 2024年的 7.69 亿元。 | *免责声明：文章内容仅供参考，不构成投资建议 *风险提示：股市有风险，入市需谨慎 ...

腾讯AI编程应用进展 - 腾讯内部产品中超过40%新增代码由AI生成 35%任务由AI评审 [1] - 腾讯程序员月交付数提升34% 交付周期缩短10% [1] OpenAI新产品发布动态 - GPT-5-Codex针对智能体编程任务专门优化 能独立完成冗长复杂任务 [1] - 发布后2.5小时 GPT-5-Codex流量占Codex总流量约40% [1] AI编程渗透率数据 - C端47%美国受访者日常编程采用AI 渗透率仅次于写作(51%) [1] - B端超60%企业在编程中使用AI 为占比最高场景 [1] 市场规模预测 - 中长期全球AI编程市场规模648-1056亿美元 [2] - 低代码工具使AI编程用户从专业开发者拓宽至所有产品开发者 [2] - GitHub预计2030年前产品开发者规模达10亿人 [2] 相关上市公司布局 - 卓易信息为国内AI编程龙头 SnapDevelop 2026正式版免费试用推广中 [3] - 中科创达Rubik Studio AI编程工具支持多种主流语言 实现代码生成补全检测等功能 [3]

Meta Connect 2025活动及产品规划 - Meta Connect 2025定于太平洋标准时间9月17日至18日召开，扎克伯格将分享人工智能眼镜最新资讯及Meta对人工智能和元宇宙的愿景 [1] - 预计推出两款新智能眼镜，其中一款配备显示屏，计划今年晚些时候发售，售价约为300美元 [1] - 新产品定位高端，售价800美元，较多数300美元的Meta雷朋眼镜受众更小 [1] 智能眼镜产品战略及市场影响 - 研究机构认为Meta智能眼镜产品亮眼，相比国内像素级模仿Ray-Ban Meta的同行产品具有优势 [1] - 扎克伯格认为智能眼镜是人工智能领域不可或缺的一部分，Meta深度融合人工智能并拓宽产品边界 [1] - 新产品融合摄像头和耳机功能，预计将搅动智能眼镜百亿市场 [1] 产业链相关公司业务动态 - 歌尔股份主要产品包括VR虚拟现实产品、MR混合现实产品和AR增强现实产品 [2] - 水晶光电与多家大客户在AR眼镜方面紧密推进合作，包括近眼显示系统（波导片）和3D传感元器件业务沟通 [2]

政策内容 - 商务部等9部门发布《关于扩大服务消费的若干政策措施》[1] - 放宽中高端医疗和休闲度假等领域市场准入[1] - 减少限制性措施并吸引更多外商投资和民营资本进入[1] - 培育面向国际的医疗和会展市场[1] 行业影响 - 医疗领域扩大开放试点将推动相关医疗信息化和智能医疗服务领域发展[1] - 医疗信息化和智能医疗服务领域迎来重大商机[1] 公司关联 - A股相关概念公司包括创业慧康和朗玛信息[1]

英伟达技术战略调整 - 英伟达取消第一代SOCAMM推广 将开发重点转向新版本SOCAMM2 [1] SOCAMM技术特性 - SOCAMM是新型内存技术 通过模块化设计实现类似HBM性能但成本更低 [1] - 技术为AI服务器提供高带宽低功耗内存解决方案 [1] SOCAMM2性能提升 - 功耗大幅降低 同容量下带宽提升至2.5倍 [1] - 显著降低AI推理延迟 [1] 应用场景 - 主要面向HPC、通用服务器、AI集群服务器等应用场景 [1] - 适用于AI训练/推理、智能辅助驾驶和工业边缘网关领域 [1] 市场前景 - 因生成式AI和自动驾驶对内存带宽需求指数级增长 [1] - SOCAMM2凭借性价比优势预计2025-2027年成为AI服务器主流选择 [1] 产业链相关公司 - A股相关概念股包括江波龙和雅克科技 [1]