公司经营情况披露 - 公司按照披露要求在年报、半年报中披露分地区经营情况 [1] - 2025年上半年公司来源于境外市场的对外交易收入约41亿元人民币 [1] - 境外收入约占公司营业收入的3% [1] 境外业务布局 - 公司境外运营项目主要位于印度尼西亚 [1]

公司业务与市场策略 - 公司煤炭产品主要通过一体化运营供给国内市场[1] - 公司优先保障国内用煤需求[1] - 近两年公司煤炭出口规模极小[1]

重组项目进展与效率 - 中国神华千亿级资产重组项目在受理后5个工作日内便提交注册 创下A股市场重大资产重组的效率新标杆[1][2] - 上交所于2026年1月30日正式受理公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金的申请文件 并适用并购重组简易审核程序[2] - 简易审核程序效率大幅提升 交易所在受理后5个工作日内出具审核意见 无需多轮问询和并购重组委审议[2] 交易核心内容与目的 - 重组核心目的是收购控股股东国家能源投资集团旗下12家核心企业股权 交易对价高达1,335.98亿元[2] - 交易将实质性解决自2004年以来便存在的同业竞争问题 兑现控股股东对资本市场的长期承诺[2] - 重组后公司将构建从煤炭开采、坑口煤电、煤化工到运输物流的完整产业链闭环 显著增强全产业链协同效应和抗风险韧性[2] 政策背景与市场意义 - 此次整合深刻契合国务院国资委鼓励央企控股上市公司通过并购重组提升核心竞争力的政策导向[2] - 简易审核程序是“并购六条”发布后推出 设定了明确门槛 如上市公司市值需超过100亿元且最近两年信息披露质量评价均为A级[3] - 中国神华作为市值规模大、公司治理规范的能源行业龙头企业 是市场首单申请简易审核程序的重组项目[3] - “神华速度”向市场传递了明确积极信号 体现了精准监管的现代监管理念 有助于监管资源的优化配置[3]

交易审核进展 - 上海证券交易所已于2026年2月5日形成审核意见，审核通过了中国神华发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易事项 [1] 后续实施条件 - 本次交易尚需获得中国证券监督管理委员会同意注册后方可实施 [1]

交易审核进展 - 上海证券交易所已于2026年2月5日形成审核意见，审核通过中国神华发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易事项 [1] - 本次交易尚需获得中国证券监督管理委员会同意注册后方可实施 [1]

基金概况与表现 - 天弘中证港股通央企红利ETF（159281）于2025年8月20日成立，其业绩比较基准为中证港股通央企红利指数收益率(经估值汇率调整) [1] - 该基金管理费率为每年0.50%，托管费率为每年0.10% [1] - 截至2月5日，该基金收盘下跌0.39%，当日成交额为6702.66万元 [1] - 基金经理贺雨轩自基金成立日起管理该基金，任职期内收益率为2.85% [1] 规模与流动性 - 截至2月4日，基金最新份额为3.44亿份，最新规模为3.50亿元 [1] - 与2025年12月31日相比，基金份额减少2.82%，规模减少0.01% [1] - 截至2月5日，基金近20个交易日累计成交金额为10.84亿元，日均成交金额为5418.44万元 [1] 投资组合与持仓 - 根据最新定期报告，基金前十大重仓股及其持仓占比如下：中远海控(4.11%)、中国神华(2.68%)、中国海洋石油(2.56%)、中石化炼化工程(2.56%)、中国外运(2.52%)、中国船舶租赁(2.45%)、中国石油股份(2.37%)、中煤能源(2.37%)、中信国际电讯(2.34%)、建设银行(2.28%) [2] - 前十大重仓股的具体持仓市值分别为：中远海控1441.26万元、中国神华939.20万元、中国海洋石油898.44万元、中石化炼化工程895.97万元、中国外运882.26万元、中国船舶租赁857.72万元、中国石油股份829.56万元、中煤能源829.50万元、中信国际电讯819.88万元、建设银行797.37万元 [2]

基金表现与交易数据 - 鹏华港股通低波红利ETF（159117）于2月5日收盘上涨0.65%，当日成交额为779.34万元 [1] - 该基金近20个交易日累计成交金额为1.52亿元，日均成交金额为761.27万元 [1] - 基金自成立以来，两位基金经理闫冬和余展昌的任职期内收益均为7.68% [2] 基金规模变动 - 截至2月4日，基金最新份额为8440.12万份，最新规模为9057.93万元 [1] - 相较于2025年12月31日，基金份额从1.45亿份减少至8440.12万份，份额减少幅度为41.95% [1] - 基金规模从2025年12月31日的1.48亿元减少至9057.93万元，规模减少幅度为38.82% [1] 基金基本信息 - 鹏华港股通低波红利ETF（159117）成立于2025年9月30日 [1] - 基金全称为鹏华标普港股通低波红利交易型开放式指数证券投资基金 [1] - 基金业绩比较基准为标普港股通低波红利指数收益率(经汇率调整后) [1] - 基金管理费率为每年0.30%，托管费率为每年0.10% [1] 基金持仓构成 - 基金前十大重仓股及其持仓占比如下：江西铜业股份(4.39%)、远东宏信(3.33%)、中国神华(3.09%)、中国海洋石油(3.04%)、恒隆地产(2.97%)、中国石油股份(2.92%)、信和置业(2.77%)、恒安国际(2.73%)、中国石油化工股份(2.59%)、恒生银行(2.53%) [2][3] - 前十大重仓股具体持仓数据：江西铜业股份持仓16.80万股，市值650.67万元；远东宏信持仓67.80万股，市值492.36万元；中国神华持仓13.05万股，市值457.34万元；中国海洋石油持仓23.40万股，市值450.18万元；恒隆地产持仓56.60万股，市值440.16万元；中国石油股份持仓57.20万股，市值432.95万元；信和置业持仓44.40万股，市值409.85万元；恒安国际持仓16.05万股，市值404.46万元；中国石油化工股份持仓91.00万股，市值383.84万元；恒生银行持仓2.70万股，市值374.34万元 [3]

中信证券股份有限公司 关于中国神华能源股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产并募集配套 资金暨关联交易 之 独立财务顾问报告 独立财务顾问 二〇二六年二月 中信证券股份有限公司关于中国神华能源股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易之独立财务顾问报告 独立财务顾问声明和承诺 一、独立财务顾问声明 （一）本独立财务顾问与本次交易各方无任何关联关系。本独立财务顾问 本着客观、公正的原则对本次交易出具独立财务顾问报告； （二）本独立财务顾问报告所依据的文件和材料由本次交易各方提供，提 供方对所提供文件及资料的真实性、准确性和完整性负责，并保证该等信息不 存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。本独立财务顾问不承担由此引起的 任何风险责任； （三）本独立财务顾问报告是在假设本次交易各方当事人均全面和及时履 行本次交易相关协议和声明或承诺的基础上出具； （四）本独立财务顾问报告不构成对上市公司的任何投资建议或意见，对 投资者根据本独立财务顾问报告作出的任何投资决策可能产生的风险，本独立 财务顾问不承担任何责任； （五）本独立财务顾问未委托或授权其他任何机构和个人提供未在独立财 务顾问报告中列载的 ...

证券代码：601088 证券简称：中国神华 公告编号：临 2026-010 中国神华能源股份有限公司 关于发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 关联交易报告书（申报稿）修订说明的公告 中国神华能源股份有限公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担法律责任。 中国神华能源股份有限公司（"公司"）拟发行 A 股股份及支付现金购买 控股股东国家能源投资集团有限责任公司持有的国家能源集团国源电力有限公 司 100%股权、国家能源集团新疆能源化工有限公司 100%股权、中国神华煤制 油化工有限公司 100%股权、国家能源集团乌海能源有限责任公司 100%股权、 内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司 100%股权、国家能源集团陕西神延煤炭 有限责任公司 41%股权、山西省晋神能源有限公司 49%股权、国家能源集团包 头矿业有限责任公司 100%股权、国家能源集团航运有限公司 100%股权、神华 煤炭运销有限公司 100%股权、国家能源集团港口有限公司 100%股权，以支付 现金的方式购买国家能源集团西部能源投资有限公司持有的国电建投内蒙古能 ...

关联交易事项获得上海证券交易所审核通过的公告 中国神华能源股份有限公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担法律责任。 证券代码：601088 证券简称：中国神华 公告编号：临 2026-009 中国神华能源股份有限公司 关于发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 承中国神华能源股份有限公司董事会命 总会计师、董事会秘书 宋静刚 中国神华能源股份有限公司（"公司"）拟发行 A 股股份及支付现金购买 控股股东国家能源投资集团有限责任公司持有的国家能源集团国源电力有限公 司 100%股权、国家能源集团新疆能源化工有限公司 100%股权、中国神华煤制 油化工有限公司 100%股权、国家能源集团乌海能源有限责任公司 100%股权、 内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司 100%股权、国家能源集团陕西神延煤炭 有限责任公司 41%股权、山西省晋神能源有限公司 49%股权、国家能源集团包 头矿业有限责任公司 100%股权、国家能源集团航运有限公司 100%股权、神华 煤炭运销有限公司 100%股权、国家能源集团港口有限公司 100%股权，以支 ...