新产品和新技术研发 - 悦康药业注射用头孢米诺钠（1.0g）通过仿制药一致性评价[1] 未来展望 - 获批利于扩大产品市场份额，提升竞争力[5] - 获批为后续一致性评价产品研究积累经验，提升研发水平[5] 风险提示 - 受政策和市场因素影响，药品销售收入可能不达预期[6]

中信证券股份有限公司 关于悦康药业集团股份有限公司 2023 年度持续督导跟踪报告 中信证券股份有限公司(以下简称"中信证券"或"保荐人")作为悦康药 业集团股份有限公司(以下简称"悦康药业"或"公司"或"上市公司")首次 公开发行股票并在科创板上市的保荐人。根据《证券发行上市保荐业务管理办 法》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定,中信证券履行持续 督导职责,并出具本持续督导年度跟踪报告。 一、持续督导工作概述 1、保荐人制定了持续督导工作制度,制定了相应的工作计划,明确了现场 检查的工作要求。 2、保荐人已与公司签订保荐协议,该协议已明确了双方在持续督导期间的 权利义务,并报上海证券交易所备案。 3、本持续督导期间,保荐人通过与公司的日常沟通、现场回访等方式开展 持续督导工作,并于 2024 年 5 月 17 日对公司进行了现场检查。 4、本持续督导期间,保荐人根据相关法规和规范性文件的要求履行持续督 导职责,具体内容包括: (1) 查阅公司章程、三会议事规则等公司治理制度、三会会议材料; (2) 查阅公司财务管理、会计核算和内部审计等内部控制制度,查阅公司 2023 年度内部控制评价报告、内 ...

中信证券股份有限公司 上海证券交易所: 根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号 -- 持续督导》等有 关法律、法规的规定,中信证券股份有限公司(以下简称"中信证券"、"保荐 人")作为正在对悦康药业集团股份有限公司(以下简称"悦康药业"、"上市 公司"、"公司"）进行持续督导工作的保荐人,对 2023 年度（以下简称"本 持续督导期间")的规范运作情况进行了现场检查,现就现场检查的有关情况报 告如下: 一、本次现场检查的基本情况 (一)保荐人 中信证券股份有限公司 (二) 保荐代表人 洪立斌、王天祺 关于悦康药业集团股份有限公司 2023年持续督导工作现场检查报告 (三) 现场检查时间 2024 年 5 月 17 日 (四)现场检查人员 洪立斌、王天祺、郭卓然、叶懿霈、赵峰 (五) 现场检查内容 现场检查人员对本持续督导期内发行人公司治理和内部控制情况、信息披露 情况、公司的独立性以及与控股股东、实际控制人及其他关联方资金往来情况、 l 募集资金使用情况、关联交易、对外担保、重大对外投资情况、经营状况等方面 进行了现场检查,具体检查内容详见本报告"二、本次现场检查主要事项及意见"。 (六) 现场 ...

小核酸药物平台建设 - 公司小核酸药物和mRNA疫苗研发及中试生产平台已初步建设完成，公司加强了从靶点筛选与确认、序列设计、抗原设计、药效评价、CMC小试和中试、临床试验到注册申报的全链条的研发能力[2] - 公司自主研发的可电离阳离子脂质辅料YK-009已完成国内首家CDE原辅包平台及FDA DMF的备案登记，实现了工业化批量生产，并已成功应用于公司核酸药物管线[2][3] - 公司的小核酸肝靶向递送技术GalNAc取得重大突破，获得两项发明专利授权，已用到公司小核酸药物管线的开发当中[2][3] - 公司在核酸药物递送领域已获得10项发明专利授权，包括LNP递送技术在内[2][3] 1类新药申报进展 - 公司重点中药创新药"注射用羟基红花黄色素A"NDA申请已于2023年12月19日获得CDE受理[2] - "复方银杏叶片"和"紫花温肺止嗽颗粒"已于2024年一季度正式获得CDE受理NDA申请，进入NDA审评阶段[2] YKYY015研发情况 - YKYY015是公司自主开发的一款治疗高胆固醇血症的siRNA药物，以PCSK9基因为靶标[2][3] - 使用自主研发的GalNAc递送系统和新型siRNA点位修饰技术，提升药理活性，延长药物作用周期，极大提高患者依从性[2][3] - 该产品有望今年获得IND批件[2] 营销体系建设 - 持续优化和提升公司的销售体系，包括强化第三终端销售渠道、细分医疗院内市场和药店零售市场、加强与大型医药流通企业的合作[2][4] - 持续加强学术推广体系和营销网络的建设，包括专业科学的学术推广、与科研学术机构的研究合作、销售人员专业培训、信息化营销管理体系建设[2][4] 研发体系建设 - 公司建立了以企业为主导的全方位创新体系，拥有多个国家级和省级工程研究中心[2][5] - 公司充分发挥院士专家工作站、博士后科研工作站和博导工作站的技术优势，构建了完善的校企联合创新和成果转化机制[2][5] - 公司拥有研发人员509人，其中硕博人才179人，涵盖从创新药与仿制药的选题立项与合作到临床研究、知识产权国际化布局的专业技术部门[2][5]

中信证券股份有限公司关于 悦康药业集团股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市 持续督导保荐总结报告书 | Carries Concession of Children Concession Concession Company of Children | | | --- | --- | | 保荐人编号: Z20374000 | | 申报时间: 2024年5月 | 根据中国证券监督管理委员会于 2020年 11月 6 日出具的《关于同意悦康药 业集团股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》(证监许可(2020)2929 号 文),悦康药业集团股份有限公司(以下简称"悦康药业"、"发行人"或"公司") 于 2020 年 12月向社会公开发行人民币普通股(A 股)9,000万股。中信证券股 份有限公司(以下简称"中信证券"或"保荐人")作为公司首次公开发行股票 并在科创板上市项目的保荐人,根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海 证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定,负责悦康药业上市后的持续督导 工作,持续督导期间至 2023年 12 月 31 日止。 目前,持续督导期限已满,保荐人根据《证券发行上市保荐 ...

悦康药业集团股份有限公司 2023 年年度股东大会会议资料 悦康药业集团股份有限公司 2023 年年度股东大会 会议资料 2024 年 5 月 悦康药业集团股份有限公司 2023 年年度股东大会会议须知 为了维护全体股东的合法权益，确保股东大会的正常秩序和议事效率，保证 大会的顺利进行，根据《公司法》、《证券法》、《上市公司股东大会规则》以 及《悦康药业集团股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的相关规定， 认真做好召开股东大会的各项工作，特制定本须知： 一、为保证股东大会的严肃性和正常秩序，切实维护股东的合法权益，除出 席会议的股东及股东代表、董事、监事、公司高级管理人员、公司聘任律师及中 介机构外，公司有权依法拒绝其他人员入场。 二、请出席会议的股东及股东代表在会议召开前 20 分钟到达会议现场办理 签到手续。大会工作人员将对出席会议者的身份进行必要的核对工作，请被核对 者给予配合。 | 2023 | 年年度股东大会会议须知 2 | | --- | --- | | 2023 | 年年度股东大会会议议程 4 | | 2023 | 年年度股东大会会议议案 6 | 悦康药业集团股份有限公司 2023 年 ...

悦康药业集团股份有限公司 关于回购公司股份进展的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | 2023/6/26，由董事长、实际控制人于伟仕先生提 议 | | | | --- | --- | --- | --- | | 回购方案实施期限 | 2023 年 6 月 日~2024 年 6 月 | 25 | 24 日 | | 预计回购金额 | 10,000 万元~20,000 万元 | | | | 回购用途 | □减少注册资本 √用于员工持股计划或股权激励 | | | | | □用于转换公司可转债 | | | | | □为维护公司价值及股东权益 | | | | 累计已回购股数 | 4,490,261 股 | | | | 累计已回购股数占总股本比 | 0.9978% | | | | 例 | | | | | 累计已回购金额 | 8,242.7796 万元 | | | | 实际回购价格区间 | 13.46 元/股~22.30 元/股 | | | 一、 回购股份的基本情况 证券代码：6 ...

业绩总结 - 公司发布2023年年度报告&2024年一季度报告，营收和净利润均呈下滑趋势[1] - 悦康药业2026年预计营业总收入将达到5,497万元，较2023年增长31.1%[5] - 2026年预计净利润为506万元，较2023年增长170.6%[5] - 2026年预计每股净资产为10.68元，较2023年增长34.0%[5] 新产品和新技术研发 - 羟基红花黄色素A有望成为超过20亿大单品，预计销售峰值将于2032年达到23亿元[1] - 公司研发实力强大，多款新品有望落地，包括羟A、通络健脑、紫花温肺等项目[2] 未来展望 - 公司维持2024-2025E营收和净利润预测，预计2026年营收将达到55亿元，维持“买入”评级[3] - 营业总收入的增长率分别为-7.61%、4.06%、13.15%和11.25%[5] - 归母净利润增长率分别为-44.87%、67.40%、35.04%和19.75%[5]

业绩总结 - 悦康药业2023年营收为41.96亿元，同比下降7.61%[1] - 2023年归母净利润为1.85亿元，同比下降44.87%[1] - 预计2024-2026年归母净利润分别为3.2/4.08/5.48亿元，EPS为0.71/0.91/1.22元[1] - 悦康药业2023年毛利率为62.67%，净利率为4.5%[4] - 公司2026年预计营业收入将达到5420百万元，较2022年增长17.0%[5] - 2026年预计净利润为554百万元，较2022年增长63.0%[5] - 2026年预计每股收益为1.22元，较2022年增长64.9%[5] 产品销售 - 抗感染类产品营收增长11.63%，心脑血管类销售下滑3.66%[2] - 消化系统类产品销售下滑62.12%，主要因市场竞争激烈和价格下降影响[2] 研发和创新 - 公司研发投入占营收比例达10.38%，持续加强创新能力[3] - 公司2023年拥有46项研发项目，其中在研创新药18项[3] 财务指标 - 预计2024年PE为23.2倍，2025年为18.2倍，2026年为13.6倍[4] - 营业利润率在2024年达到55.8%，2025年下降至27.6%[5] - 净利率在2024年为7.3%，2025年提升至10.2%[5] - ROE在2026年预计达到12.7%[5] - ROIC在2026年预计达到20.1%[5] - 资产负债率在2024年为29.3%，2025年下降至27.9%[5] - 流动比率在2024年为2.1，2025年提升至2.3[5] 其他信息 - 本报告提供的信息仅供开源证券的机构或个人客户使用，不保证信息的准确性或完整性[14][15] - 客户应当注意本报告中的意见和建议可能存在利益冲突，不应将其作为唯一投资决策因素[15] - 开源证券可能参与或持有本报告涉及的证券交易，并可能与相关公司存在业务关系[17] - 本报告的版权归本公司所有，未经授权不得复制或再次分发[18] - 开源证券研究所的联系地址和邮箱信息详细列出，包括上海、深圳、北京和西安[19]

公司基本信息 - 公司名称为悦康药业集团股份有限公司，中文简称为悦康药业[11] - 公司注册地址位于北京市北京经济技术开发区宏达中路6号，办公地址也在同一地点[12] 公司财务表现 - 公司2023年度营业收入为419.63亿元人民币，较上年同期下降7.61%；归属于上市公司股东的净利润为18.48亿元人民币，较上年同期下降44.87%[14] - 公司2023年度不进行资本公积转增股本，不送红股，通过回购专用证券账户所持有的公司股份不参与本次利润分配[5] 公司研发情况 - 公司研发投入占营业收入比例达到10.38%，投入金额为43,556.32万元[21] - 公司累计获得专利254项，2023年新申请专利57项，获得授权专利49项[21] 公司产品情况 - 公司主要产品销售情况整体呈现不同程度的增减变化[77] - 公司2023年10月通报注射用头孢噻肟一致性抗生素获批[111] 公司治理情况 - 公司高度重视ESG管理，董事会秉承“营造全球喜悦，关爱人类健康”的宗旨，践行环境保护、履行社会责任，不断完善公司治理[186] - 公司2023年度董事会审议通过了关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案等4个议案[158]