公司产能与订单情况 - 公司目前订单情况较好，通过精益生产方式科学组织生产流程，核心部件由自有厂房和设备完成生产，普通部件和技术含量低的辅助配套部件采用第三方外协加工完成，产能能够满足现有订单需求 [3][4] - 截至2017年三季末，公司未完成合同27.41亿元，部分合同会在2017年四季度结转进营业收入 [4] - 2018年至今公司公告的重大订单已超过11亿元 [4] - 光伏订单从签订到结转收入的时间一般为3个月生产周期，设备交货后到客户验收需3-5个月 [4] 蓝宝石业务进展 - 蓝宝石材料是公司重点发展的业务之一，已掌握国内超大规格450公斤级蓝宝石长晶技术 [4] - 公司前期已铺建厂房等基础设施，为持续投入大规格蓝宝石炉打下坚实基础 [4] - 蓝宝石材料业务销售形势较好，后续将逐步扩产投入大规格蓝宝石炉，进一步做大市场规模，降低生产成本，提升产业盈利水平 [4][5] - 公司开发的450kg级蓝宝石长晶炉主要用于自身生产蓝宝石晶体，以做大蓝宝石产业规模，降低生产成本，提升产业竞争力和盈利能力 [5] 半导体业务发展 - 公司与中环股份、无锡产业发展集团有限公司签订战略合作协议，通过参股合资公司形式积极参与我国半导体大硅片开发 [5] - 半导体产业投资金额大、产业链条长、技术壁垒高，需要产业链各优势企业互相合作 [5] - 公司作为国内领先的半导体硅片生长及加工设备商，已与国内大型半导体下游厂商建立深厚联系，希望通过自身优势产品推动下游客户提升半导体硅片市场规模、技术水平和竞争力 [5] 投资者关系活动 - 活动时间为2018年3月15日上午9:30-10:30和16日下午1:00-2:30，地点为上海和杭州 [3] - 参与人员包括天风证券、富国基金、农银汇理基金、泰达基金、华商基金、中银基金、汇添富基金、太平资管、易方达基金、鹏扬基金、海富通基金、中海基金、安信证券、招商基金、浙商证券、国泰君安证券、中泰证券、东吴证券、交银基金、华安基金、中国人保、上投摩根、国信证券、申万宏源证券、华泰证券、华泰资管、中银证券、华福证券、西南证券、华夏基金、广发证券、中信建投证券、东兴证券、华创证券、广发资管、国海证券、南京证券、高毅资产、金码投资、香港涌峰资产、景林资产、新百信控股、泓澄投资、国贸东方资本、阜盈投资、金氪投资、招商仁和投资、财富证券、博时基金、浙商保险、中国人寿、工银瑞信、国联安基金、华安财保等机构的代表 [2][3] - 公司接待人员包括董事长曹建伟、董事会秘书陆晓雯、证代陶焕军 [3]

财务表现 - 2020年第一季度公司实现营业收入71,617.86万元，同比增长26.13% [2][3] - 归属于上市公司股东的净利润13,423.71万元，同比增长6.27% [2][3] - 2020年第一季度设备改造服务收入1.65亿元，约占总营业收入5% [4][5] 订单情况 - 截至2020年3月31日，公司未完成合同总计29.81亿元 [3] - 其中未完成半导体设备合同4.7亿元 [3] 研发进展 - 截至2020年3月31日，公司及控股子公司获授权专利408项，其中发明专利56项，实用新型335项，外观专利17项 [3] - 自主开发的8英寸硅外延炉已进入客户量产测试阶段 [3] - 为半导体客户定制化开发8寸、12寸切磨抛车间的自动化解决方案 [3] 产品体系 - 形成覆盖半导体单晶硅生长、切片、抛光、外延四大核心装备为主的产品体系 [4] - 开发半导体石英坩埚、硅片抛光液、半导体阀门、管件、磁流体真空密封装置等辅材耗材产品 [4] 收款方式 - 主要设备销售合同采用4:3:2:1的收款方式：合同签订后支付40%，发货前支付30%，验收合格后支付20%，质保期满后支付10% [4] 行业前景 - 光伏及半导体产业长期具有较好的发展前景 [2] - 基于平价预期及技术进步推动，部分光伏下游硅片厂商启动扩产 [2]

公司经营情况 - 2020年1-6月实现营业收入147,072.69万元,同比增长24.80%,归属于上市公司股东的净利润27,634.99万元,同比增长10.05% [3] - 半导体及光伏行业维持较高的产业景气度,公司设备交付、验收等工作顺利推进 [3] - 公司在半导体设备研发、新产品送样客户验证方面取得积极进展,为后续拓展半导体设备及辅材耗材市场奠定基础 [3] 在手订单情况 - 截至2020年6月30日,公司未完成晶体生长及智能化加工设备合同合计38.01亿元,其中未完成半导体设备合同5.01亿元 [4] 收入构成 - 2020年上半年,公司实现主营业务收入13.78亿元,其中晶体生长设备10.20亿元,智能化加工设备2.03亿元,蓝宝石产品0.67亿元,设备改造业务0.79亿元 [4] 研发进展 - 研发出8英寸硬轴直拉硅单晶炉,解决了多项技术难题,为国内大硅片行业提供装备保障 [4][5] - 研发的6英寸碳化硅外延设备,兼容4寸和6寸碳化硅外延生长,为第三代半导体设备领域拓展市场 [5] - 研发出8英寸硅外延炉,兼容6英寸、8英寸外延生长,各项技术指标达到进口设备同等水平 [5] - 研发出8-12英寸半导体硅片边缘抛光机和自动化切磨抛车间解决方案,为客户提供强有力支撑 [5][6] - 12英寸半导体单晶炉已在国内知名客户中产业化应用,通过关键技术应用保证工艺运行稳定性 [6] - 半导体石英坩埚在研发和市场开拓方面取得积极进展,32英寸合成坩埚已批量销售,并研发36英寸石英坩埚 [6] - 研制储备下一代光伏单晶炉,具备更大投料量能力、更高自动化生产技术特点,实现车间智能化管理 [6]

财务表现 - 2019年1-9月公司实现营业收入200,730.98万元，同比增长6.23% [3] - 归属于上市公司股东的净利润47,184.95万元，同比增长5.85% [3] - 经营活动产生的现金流量净额42,800.70万元，同比增长436.80% [3] - 基本每股收益0.37元/股，同比增长5.71% [3] 合同与订单 - 截至2019年9月30日，公司未完成合同总计25.58亿元，其中未完成半导体设备合同5.4亿元 [3] - 公司中标内蒙古中环协鑫光伏材料有限公司设备采购项目，中标金额合计142,470.00万元 [3] 研发投入 - 2019年1-9月公司研发费用支出1.31亿元 [4] - 公司高度重视研发投入，计划加大研发人才培养和引进力度 [4] 收款方式 - 主要设备销售合同的收款方式为4:3:2:1，即合同签订后支付40%，发货前支付30%，验收合格后支付20%，质保期满后支付10% [4] - 合同金额较大时，一般逐月交付，客户验收通过后确认营业收入 [4]

财务表现 - 2019年1-9月公司实现营业收入200,730.98万元，同比增长6.23% [3] - 归属于上市公司股东的净利润47,184.95万元，同比增长5.85% [3] - 经营活动产生的现金流量净额42,800.70万元，同比增长436.80% [3] - 基本每股收益0.37元/股，同比增长5.71% [3] - 截至2019年9月30日，公司未完成合同总计25.58亿元，其中未完成半导体设备合同5.4亿元 [3] 行业与市场 - 光伏作为新能源的代表产业，未来仍有非常广阔的增长空间 [4] - 公司下游客户基本覆盖国内主流硅片厂商，具备技术与市场领先优势 [4] - 公司近年来半导体设备订单增长较快，将持续加大技术投入与市场开发 [4] - 公司在半导体辅材耗材领域有较好布局，利用已有渠道优势助力国产化 [4] - 公司工业自动化业务围绕光伏、半导体、LED三大产业进行开发布局 [4] 技术与产品 - 公司长晶设备兼具N型、P型电池用硅片的生产能力 [5] - N型电池片对硅片品质有更高要求，相应对长晶设备也有更高的控制精度要求 [5] - 公司通过持续技术进步推动下游成本下降，是新产品、新技术的积极推动者 [4] 海外市场 - 2018年度公司海外部分营业收入仅占公司营业收入的0.84% [5] - 海外部分的交易以亚洲国家为主 [5] 生产与产能 - 公司目前订单情况较好，通过精益生产方式科学组织生产流程 [5] - 对于核心部件主要使用自有厂房、设备完成生产 [5] - 对于普通部件和技术含量低的辅助配套部件采用第三方外协加工 [5] - 公司通过引进专业化的外包装、安装服务公司，实施标准化、专业化服务 [5]

股权激励与绩效考核 - 公司在2018年3月推出了新一轮的限制性股票激励计划，分两期解锁，首批、预留批全部在2018年完成授予，首批第一期已在2019年6月完成解锁 [3] - 股权激励对象覆盖公司核心技术业务骨干，有效吸引和留住优秀人才，增强员工工作积极性，推动公司可持续发展 [4] - 公司建立了《绩效管理制度》等人事考核制度，按年度、季度、月度对子公司、各职能部门绩效指标完成情况进行考核，绩效评价结果是员工绩效奖金分配的主要依据 [4] 订单与业务情况 - 截至2019年6月30日，公司未完成合同总计27.29亿元，其中未完成半导体设备合同5.75亿元 [4] - 2018年度海外部分营业收入仅占公司营业收入的0.84%，海外交易以亚洲国家为主，中美贸易纠纷对公司影响较小 [4] 员工结构与研发 - 公司员工总数已超过2000人，其中研发人员占比20%以上 [5] - 随着公司业务规模的逐步扩大，员工人数保持增长，结构保持稳定 [5]

财务表现 - 2019年1-9月公司实现营业收入200,730.98万元，同比增长6.23% [3] - 归属于上市公司股东的净利润47,184.95万元，同比增长5.85% [3] - 经营活动产生的现金流量净额42,800.70万元，同比增长436.80% [3] - 基本每股收益0.37元/股，同比增长5.71% [3] - 截至2019年9月30日，公司未完成合同总计25.58亿元，其中未完成半导体设备合同5.4亿元 [3] 订单情况 - 2019年已公告的新签重大合同总额超过18亿元，主要来自晶科能源和上机数控 [3] - 公司作为第一中标候选人中标中环协鑫项目，预中标金额142,470万元 [3] 研发与技术 - 公司每年投入研发推动晶体生长设备技术进步 [4] - 与客户合作提高设备性能、产品技术含量，降低单位综合成本 [4] - 根据客户技术路线及工艺需求提供先进设备 [4] 产能与生产 - 公司目前订单情况良好 [4] - 采用精益生产方式科学组织生产流程 [4] - 核心部件使用自有厂房设备生产，普通部件采用第三方外协加工 [5] - 现有产能能够满足订单需求 [5] 股权激励 - 2018年3月推出新一轮限制性股票激励计划 [4] - 首批第一期已于2019年6月完成解锁 [4] - 激励对象覆盖公司核心技术业务骨干 [4] - 在吸引、留住优秀人才，增强员工积极性方面效果显著 [4]

财务表现 - 2019年上半年公司实现营业收入11.78亿元，同比下降5.28% [3] - 归属于上市公司股东的净利润2.51亿元，同比下降11.92% [3] - 截至2019年6月底，归属于上市公司股东的净资产41.57亿元，同比增长2.46% [3] 订单与合同 - 2019年上半年与晶科能源、上机数控签订晶体生长设备合同合计超过18亿元 [3] - 截至2019年6月30日，公司未完成合同总计27.29亿元，其中未完成半导体设备合同5.75亿元 [5] - 设备销售合同的收款方式为4:3:2:1，即合同签订后支付40%，发货前支付30%，验收合格后支付20%，质保期满后支付10% [4] 研发与创新 - 成功完成碳化硅长晶炉研发及市场拓展 [4] - 研发的大尺寸、大投料量型太阳能级单晶硅生长炉采用超强水冷技术、多次复投技术 [4] - 研发的高效太阳能组件全自动叠片机，产能和精度双提升 [4] - 成功开发蛟舟号复合机器人和IMES软件，满足客户对交付、质量、成本管控的高标准需求 [4] 生产与供应链 - 公司推行精益制造，推动零库存管理、生产计划优化、严控产品品质 [3] - 对供应商体系进行优化梳理，强化供应商的产品标准、供货能力 [5] - 核心部件主要使用自有厂房、设备完成生产，普通部件和技术含量低的辅助配套部件采用第三方外协加工 [5] 投资与布局 - 报告期内增加对中环领先半导体材料有限公司资本投入2.5亿元 [4] - 新设浙江科盛表面处理有限公司，对江苏中科智芯集成科技有限公司、苏州八匹马超导科技有限公司进行财务投资 [4] 资产与负债 - 公司总资产、净资产稳步提升，盈利能力保持在较强水平 [4] - 资产负债率处于行业较低水平，资产质量及财务稳健性均保持较好水平 [4]

设备产能与生产管理 - 公司目前订单情况较好，通过精益生产方式科学组织生产流程 [2] - 核心部件主要使用自有厂房和设备完成生产，普通部件和辅助配套部件采用第三方外协加工 [3] - 产能能够满足现有订单需求 [3] 合同收款方式 - 主要设备销售合同的收款方式为4:3:2:1，即合同签订后支付40%，发货前支付30%，验收合格后支付20%，质保期满后支付10% [3] - 合同金额较大，一般逐月交付，客户验收通过后确认营业收入 [3] 新签订单情况 - 今年以来，公司已公告的新签重大合同合计超过32亿元 [3] - 订单情况较好 [3] 半导体设备销售 - 公司已对外销售的半导体设备包括半导体单晶炉、单晶硅滚圆机、单晶硅截断机、全自动硅片抛光机、双面研磨机等 [4] - 目前销量最大的是单晶炉 [4] - 随着国内半导体材料需求的持续增长，高端精密半导体设备具有较好的发展前景 [4]

公司基本情况 - 公司设备合同收款方式为4:3:2:1，即合同签订后支付40%，发货前支付30%，验收合格后支付20%，质保期满后支付10% [3] - 公司目前订单情况良好，通过精益生产方式科学组织生产流程，核心部件由自有厂房生产，普通部件采用第三方外协加工，产能满足现有订单需求 [3] - 公司对供应商体系进行了优化梳理，强化了供应商的产品标准和供货能力，确保未来更高标准的供货要求 [4] 蓝宝石材料发展 - 2018年度蓝宝石材料营业收入为1.25亿元，占营业收入的4.93% [4] - 蓝宝石材料具有较好的成本控制和竞争力，公司将密切关注MiniLED、MicroLED等领域及消费电子领域的新市场需求 [4] 国际贸易摩擦影响 - 2018年度公司来自国外的营业收入仅占总营业收入的0.84%，国际贸易摩擦对公司影响较小 [4] 投资者关系活动 - 活动时间为2019年8月2日，地点在杭州 [3] - 参与单位包括摩根资管、东北证券、汇丰晋信基金、大成基金、东吴基金、国投瑞银基金、博道基金、南华基金等 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书陆晓雯和证券事务代表陶焕军 [3]