投资者活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 活动时间为2025年7月3日、9日，地点在广州市高新技术产业开发区科学城科林路9、11号 [1] - 参与人员共3人次，包括中信证券杨泽原、博时基金黄恬和陈培文 [1] - 上市公司接待人员有证券事务代表王英、高级投资者关系经理胡瑞娟和王格 [1] 区块链与跨境支付业务 - 区块链领域有南沙离岸贸易综合服务平台等多个落地案例，“离岸贸易综合服务平台”成广州国企数据资产入表首例实践并获登记凭证 [1] - 跨境支付方面持有互联网支付牌照和跨境人民币支付资质，可提供跨境贸易人民币收付结算服务，正探索全球支付市场机遇和海外牌照布局 [1] - 大力发展数字人民币支付业务，可提供全栈技术服务，中标北部湾数字人民币综合服务平台项目 [1][2] 国内智能金融设备市场 - 连续17年位列国内智能金融设备市场占有率第一，服务设备超33万台 [2] - 信创是金融科技领域增长重要驱动力，2024年六大行和12家股份制银行智能金融设备新增采购中信创设备采购比例近100%，存量设备中信创现金设备占比不到50%，非现金设备占比更低 [2] - AI技术与银行业融合助推智能终端迭代升级，公司与国有大行开展创新终端研发和试点工作，创新产品有望开辟新增长曲线 [2] 海外业务情况 - 提供智能金融设备、智能银行网点解决方案，推广智能零售等创新解决方案 [2] - 在国际市场有八大分支机构，业务覆盖五大区域、120多个国家和地区，为1200多家金融机构提供服务，北美地区收入占比少 [2] - 未来深耕欧洲、亚太等优势市场，拓展金融科技创新业务和零售等新业务赛道 [2] 与集团协同业务 - 是广州数科集团行业人工智能业务板块主力军 [3] - 与广州数据集团在公共数据开发利用方面合作，探索构建“五步法” [3] - 承建广州人工智能公共算力中心两期项目，一期3.67亿元、二期4.73亿元，提供算力综合解决方案服务 [3][4] 广电五舟业务 - 是智能算力产品和解决方案提供商，主要产品有服务器整机等软硬件算力产品，应用于多行业 [5] - 未来做强重点区域市场，深挖细分市场打造标杆项目，提升库存周转率，增强盈利能力 [5] 资本运作规划 - 坚持“产业 + 资本”双轮驱动，围绕“人工智能”“数据要素X”两大主题挖掘并推动优质标的并购 [6] - 投资以控股为主，偏好成长期企业，关注营收和净利润较好、成长和盈利能力强的优质标的 [6]

大会概况 - 2025全球数字经济大会在北京举行，主题为"建设数字友好城市"，呈现开放共享、聚焦前沿、产业融合、增强体验四大亮点 [1] - 大会吸引了来自50多个国家及重要国际组织的嘉宾，围绕人工智能、数据要素等议题展开讨论 [1] 公司动态 - 百望股份作为中国数据智能领域头部企业，受邀展示创新成果，并发布自主研发的普惠金融营销智能体 [1] - 该智能体通过数智技术与金融服务深度耦合，承接国家数据要素流通与赋能金融五篇大文章政策战略，应用垂类模型与智能体技术构建全业务链路的金融数智化营销方案 [1] - 智能体依托公司数据风控与技术沉淀，借助大数据与人工智能技术提升金融机构客户触达与数字化服务能力，实现智能化端到端服务 [1] 产品技术细节 - 普惠金融营销智能体基于RPA技术实现多源异构业务数据全自动采集，通过智能算法提取关键指标并以可视化图表及自然语言分析报告呈现结果 [3] - 产品依托企业行为数据构建精准用户画像，实现智能营销商机推送，并动态追踪企业经营状况进行实时风险监测与预警 [3] - 围绕"五篇大文章"战略导向，智能体可精准匹配企业类型，提供金融政策解读与财税知识服务 [3] 战略布局 - 百望股份首席战略官表示公司已形成覆盖多场景的智能解决方案，赋能过百家金融机构实现数字普惠金融与供应链金融的加速拓展 [3] - 公司通过"百望大脑"融合多种模型与数据资源，为金融、税务等领域提供智能解决方案 [5] - 未来将继续深化数据智能技术在金融等行业的应用，加强国内外合作，探索数字经济发展新机遇 [7] 行业趋势 - 垂类大模型驱动的数据智能正在重构数字生产力，推动产业智能化升级 [5] - 大会展示了数字经济前沿趋势与创新应用场景，聚焦人工智能、数据要素等硬核议题 [1]

政策支持 - 上海市出台《上海市促进软件和信息服务业高质量发展的若干措施》，提出激活数据要素产业内生发展动力，具体措施包括出台公共数据授权运营管理办法、鼓励金融机构试点数据资产质押贷款、组织实施区块链技术应用和医疗数据赋能试点等新基建重大示范工程项目 [1] - 国家数据局发布的《全国数据资源调查报告（2024年）》显示，2024年我国年度数据生产总量达41.06泽字节，同比增长25% [1] - 从国家到地方均已出台政策，在数据基础制度建设、全国一体化数据市场培育、数据资源开发利用等方面持续发力，支持数据要素产业发展 [1] 行业发展 - 数据要素是能直接投入到生产和服务过程中的数据，是用于创造经济或社会价值的新型生产要素 [1] - 政策层面持续发力将推动数据资源的开发利用，有利于深入挖掘数据价值，为数字经济发展注入动力 [2] - 各地积极投身示范场景建设，数据的共享、开放与利用将更加便捷高效，为经济社会发展增添新的活力 [2] 公司动态 - 广电计量检测集团股份有限公司已形成"前期规划设计评估+中期开发软测、大安全+后期运维管理治理"的数字化全生态链服务体系，拥有多家评估机构资质和技术服务能力，将深度参与全国数据要素标准化建设 [2] - 北京思特奇信息技术股份有限公司与三大运营商保持紧密合作，成功打造了数据要素×政企、数据中台、数据供给平台等一系列创新产品，为运营商提供从技术、平台、应用到运营的全套解决方案 [2]

港口物流数字化升级 - 宁波舟山港通过港航物流专题库整合AIS数据及40类本地港航数据，构建28个分析模型，实现船舶动态追踪与货物吞吐量实时监控，集装箱周转效率提升30% [1] - 该平台2023年保障830万箱货物高效流转，进口货值达5 2亿元，出口货值16亿元，支撑长三角多式联运数据基础 [1] 工业能效智能化管理 - 江北区"能效洞察者"平台融合工业企业信息、产业链与电力数据，通过智能诊断模型提供定制化节能方案，某电子厂实施改造后年节电30万千瓦时，度电产值提升40% [2] - 平台已服务220家企业，带动全区年节电超2亿千瓦时，减少二氧化碳排放14 07万吨，企业用能成本平均降低36% [2] 跨境贸易物流优化 - 浙江省"四港"联动云平台打通海陆空信息港数据壁垒，创新多式联运产品，实现一键订舱等功能，某跨境电商企业操作效率提升50%，杭州至宁波联运时间缩短50%至24小时，年省物流成本200万元 [2] 医疗健康数字化应用 - 宁波市中医院应用中医临床循证质控管理平台，AI自动生成病历初稿，医生仅需补充细节，显著提升诊疗记录效率 [2] 数据要素全链条机制 - 宁波市数据局建立"数据归集—治理—应用"全链条机制，打破部门数据壁垒，推动数据在港口物流、智能制造、跨境贸易、医疗等产业高效流动 [3]

2025年"数据要素×"大赛正在全国火热进行中。截至目前，全国各地分赛均已全部启动报名。今年地方 分赛在特色赛道、赛题方向、配套激励政策等方面精心设计，力求在赛事规模、质量、实效上取得新的 突破，挖掘更多更具数据味、创新性、可推广性的优秀数据开发利用方案。 因地制宜：赛道赛题设置更具地方特色 今年的地方分赛在赛道赛题设置方面更具地方特色，更加突出以数据解地方发展难题，以数据赋能地方 高质量发展。据不完全统计，在全国赛设置的14个赛道基础上，各地分赛因地制宜新增了区域协同、低 空经济、人工智能、海洋经济、清洁能源等20余新赛道。 北京、天津、河北三地共同设立京津冀区域协同赛道，围绕协同创新、产业集群、医疗服务、碳排放管 理、生态环境保护等设置赛题，以数据要素赋能区域协同发展，加快打造全国区域数据协同发展新样 板，推动京津冀协同发展迈上新台阶。 广西作为面向东盟开放合作的前沿和窗口，今年专门设置东盟赛道，鼓励参赛团队结合广西与东盟在金 融、贸易、教育、医疗等领域的合作场景，开发可复用于东盟市场的优质数据应用，同时鼓励东盟国家 人员或团队参赛，搭建数据要素国际交流平台，促进跨国技术协作与市场对接。 青海结合自身清洁 ...

人工智能行业表现 - 中证人工智能主题指数(930713)上涨0.84%，成分股乐鑫科技上涨5.32%，浪潮信息上涨2.51%，晶晨股份上涨2.45%，中际旭创上涨2.15%，紫光股份上涨2.01% [1] - AI人工智能ETF(512930)上涨0.75%，最新价报1.35元 [1] - 中证人工智能主题指数前十大权重股合计占比52.8%，包括中际旭创(4.77%)、新易盛(3.75%)、寒武纪(7.00%)、科大讯飞(4.74%)等 [8][10] - 马斯克宣布Grok 4将于北京时间周四早上11点直播发布 [1] - DeepMind旗下Isomorphic Labs准备在人体测试AI设计的药物，该公司利用机器学习算法分析生物数据并设计新型化合物 [1] 消费电子行业表现 - 中证消费电子主题指数(931494)上涨1.28%，成分股景旺电子上涨7.42%，工业富联上涨7.17%，传音控股上涨4.75% [4] - 消费电子ETF(561600)上涨1.25%，最新价报0.81元，近1年净值上涨22.37% [4] - 中证消费电子主题指数前十大权重股合计占比51.02%，包括立讯精密(9.46%)、中芯国际(8.13%)、京东方A(7.02%)等 [11][13] 线上消费行业表现 - 中证沪港深线上消费主题指数(931481)上涨0.90%，成分股网易云音乐上涨4.58%，巨人网络上涨4.43%，恺英网络上涨3.38% [6] - 线上消费ETF基金(159793)上涨0.77%，最新价报0.92元，近1年净值上涨44.37% [6] - 中证沪港深线上消费主题指数前十大权重股合计占比52.54%，包括阿里巴巴-W(14.37%)、腾讯控股(11.73%)、美团-W(8.89%)等 [14][16] 投资机会分析 - 中国银河证券指出6月下半月板块迎来强势反弹，建议关注国产算力产业链、IDC服务商与算力租赁、国产信创厂商等8个细分赛道 [2] - 细分赛道包括AI+应用、云计算厂商、一体机及端侧AI、数据要素产业链、稳定币及RWA等 [2]

消息面 - 四部门发布通知，计划在2027年底前将大功率充电设施增加到10万台以上，利好新能源汽车和充电板块 [3] - 证监会等六部门加大对上市公司违规行为的处罚力度，欺诈发行罚款上限提高到1000万，刑期延长 [3] - 高温天气导致空调销量暴涨，小米空调在部分区域销量达到去年同期的20倍，家电板块可能表现良好 [3] 外围市场 - 美股纳指下跌0.9%，特斯拉市值蒸发680亿美元，苹果、谷歌股价下跌 [3] - 日韩股市走低，日产汽车跌幅超过7%，LG Display跌幅超过8% [3] - 特朗普宣布从8月1日起对多国加征关税，日本、韩国25%，南非30%，老挝、缅甸40% [3] - 美元指数上涨0.53%，资金避险情绪升温 [3] 技术面 - A股三大指数涨跌不一，沪指微跌0.79%，深成指跌0.38%，创业板指涨0.69% [4] - 沪指在3450-3500点区间震荡，上方3500点压力明显，下方3450点是重要支撑 [4] - 创业板指午后回落，显示调整压力 [4] - 两市成交额不足6000亿元，市场活跃度不高 [4] 资金面 - 北向资金净卖出63.04亿元，减仓医药生物、有色金属、电子板块，增持银行、公用事业、非银金融 [4] - 主力资金从高估值科技股转向业绩确定性高的板块，如电力、军工 [4] - 电力板块连续6连阳，高温天气用电需求增加叠加煤价下行，火电企业盈利改善 [4] - 军工板块中报预增率超过60%，93阅兵预期升温 [4] 政策面 - 量化监管新规实施，限制高频交易，利好蓝筹股 [4] - 氢能源政策支持，东莞首批50辆氢能车投入运营 [4] - 数据要素产业获支持，上海出台措施激活数据要素产业 [4] 投资策略 - 关注政策支持的新能源汽车、充电设施、数据要素板块 [5] - 关注业绩确定性高的电力、军工板块 [5] - 中报行情开始，业绩超预期的绩优股可能有补涨机会 [5]

人工智能与实体经济融合 - 人工智能技术作为关键生产要素深度融入研发设计、生产制造、供应链管理、市场营销等全价值链环节 [1] - 人工智能正从消费互联网模式创新全面转向工业、农业、能源等实体经济领域 [1] - 大模型已在重点工业领域完成规模化部署，赋能效应日益明显 [1] 产学研用协同创新 - 中国已累计培育400余家人工智能领域国家级专精特新"小巨人"企业 [2] - 国家设立600亿元规模的人工智能基金加快布局投资项目 [2] - 已制定40余项行业关键标准和10余项国际标准促进产融合 [2] - 中电信人工智能科技有限公司与中国电信人工智能研究院联合研发AI验布机，较人工提效100%，布匹缺陷检出率达90% [2] 行业挑战 - 人工智能与实体经济融合过程中暴露出安全治理缺失、高端人才不足等问题 [3] - 建议由权威机构牵头制定工业AI系统评测标准和认证流程 [3] - 鼓励高校设立"人工智能+X"交叉学科推动产学研深度融合 [3] 赋能传统制造业转型 - 中国已形成覆盖基础层、框架层、模型层、应用层的完整人工智能产业体系 [4] - 大模型在能源、电子、原材料、消费品等行业加快落地 [4] - 山东浪潮智能生产技术有限公司为山东荣信集团打造煤化工行业大模型，设备故障预测准确率达90%以上，断链响应效率提升70%，单位能耗降低25% [4] - 人工智能通过预测性分析建立主动式管控体系，将设备故障转变为可预知、可规划的维护活动 [4] - AI助力研发设计环节，大幅提升设计效率、产品性能和迭代速度 [4] 数据资源开发利用 - 国家数据局联合14个部门实施"数据要素×"三年行动计划 [5] - 交通运输部加快建设综合交通运输大模型，已汇聚数据27亿条，存储容量达74TB，提供服务14亿次 [6] - 2024年中国数据生产量同比增长20%，数据流通交易量同比增长超过30% [6] - 国家数据局将构建数据流通交易标准体系，推动发布标准示范合同以降低制度性成本 [7]

稳定币与金融科技 - 公司围绕稳定币生态进行系统性布局 并与华为联合推出超30个金融科技解决方案 [1] - 业务涉及稳定币 跨境支付 AI智能体 华为鸿蒙等多个前沿领域 [1] 数字货币与支付场景 - 公司在多商业场景中支持数字人民币支付收款 [1] - 业务覆盖数字货币 移动支付 数据要素 人工智能等技术方向 [1] 芯片与智能硬件 - 公司涉及芯片 商业航天 人形机器人 智能驾驶等高科技领域 [1] - 上半年净利润同比最高预增近两倍 反映业绩高速增长 [1]

数据要素发展论坛 - 论坛主题为"以改革创新加速数据价值释放"，聚焦数据"供、流、用、安"等发展趋势，推动数据要素市场高质量发展 [1] - "数智北京创新中心"共建仪式举行，未来将落户北京城市副中心，支持跨行业数据融合、应用场景创新及市场主体孵化 [1] - 北京市获批创建国家数据要素综合试验区，提出"243"体系框架（两大基础、四大环节、三大体系）深化数据要素市场化改革 [1] 数据流通与标准化建设 - 北京市数据流通利用增值协作网络已接入5000多个数据源，具备数据全网检索、安全计算、全程可溯等技术能力 [2] - 七城市签署《推动国家数据基础设施试点建设合作协议》，启动京津冀区域协同数据标准化行动 [2] - 北京市数据标准化技术委员会工作组授牌仪式举行，强化数据标准体系建设 [2] 人工智能与数据应用 - 论坛发布《人工智能高质量数据集供给图谱》《建设指南》及典型案例，满足AI大模型对高质量数据集需求 [2] - 启动"数据标注产业伙伴计划"，联合多地数据标注基地及企业构建数据集研发、生产、流通、应用的全链条体系 [2]