文章核心观点 - 白银价格飙升显著推高了太阳能电池板的制造成本，促使行业加速研发并转向铜等成本更低的替代金属以寻求降本 [2][3] 太阳能电池板成本与白银价格影响 - 过去12个月，太阳能电池板成本已上涨7%至15% [2] - 银浆作为关键材料，占太阳能电池总成本的30% [2] - 2025年白银价格上涨147%，并在1月份触及每盎司121.64美元的历史新高，随后回落至77美元 [2] - 在美国，每450瓦组件的银浆成本已从2025年初的约5.22美元增至约17.65美元 [2] 光伏行业白银需求与替代趋势 - 光伏行业白银需求量为1.96亿金衡盎司，占白银总需求量的17% [2] - 以白银每吨250万美元（约80.47美元/盎司）的价格计算，太阳能制造商正加速转向铜等替代品，铜的最新交易价为每吨12823美元（约0.41美元/盎司） [2] - 预计今年行业将出现更广泛的转变，领先制造商将转向纯铜金属化工艺和银铜混合浆料 [3] - 由于铜价约为白银价格的0.5%，这种转换带来的进一步降本潜力巨大 [3] - 以全球每年500吉瓦的太阳能产量计算，从白银转向铜基金属化工艺可为该行业每年节省约150亿美元 [3] 技术挑战 - 用铜替代白银并非易事，因为白银的导电率高于铜 [3]

事件核心裁定与影响 - 美国最高法院裁定特朗普政府依据《国际紧急经济权力法》实施的大规模关税措施缺乏明确法律授权 [1] - 美国政府可能需要向数千家美国进口商退还超过1000亿美元的关税收入 [1] - 退款过程在规模和复杂性上前所未有，预计将引发一个耗时数月甚至数年的复杂过程 [2] 潜在退款规模与诉讼现状 - 美国海关和边境保护局截至去年12月中旬通过征收大规模关税获得了1335亿美元的税收 [8] - 高盛估计美国政府征收了约1150亿-1450亿美元的关税，宾夕法尼亚大学的经济报告预测规模可能高达1750亿美元 [8] - 目前已有超过1000家企业加入了索赔诉讼的行列，包括Costco、依视路陆逊梯卡、固特异、锐步、彪马、大韩电线、韩泰轮胎、川崎重工、隆基绿能科技等公司的美国子公司 [8] 退款执行面临的复杂性与争议 - 最高法院未明确是否及如何退款，将程序留给下级法院和美国国际贸易法院启动，由海关和边境保护局以及财政部执行 [10] - 1150亿至1750亿美元的退款池是一笔大规模“糊涂账”，因为关税成本近90%落在了美国企业及其客户身上，但普通消费者和小企业难以证明承担额并获取退款资格 [10] - 美国财政部长贝森特表示，涉及退款过程的额外诉讼可能需要数周、数月或更长时间，并认为美国人民不会看到退款 [10] 美国政府后续行动与盟友反应 - 美国贸易代表宣布将动用1974年《贸易法》的第301条款，对“大多数主要贸易伙伴”发起全面调查，试图最大限度维持现有关税效果 [12] - 欧盟对裁决反应谨慎，表示正在仔细分析并与美国政府保持密切联系 [14] - 加拿大政府欢迎此裁决，但加拿大商会主席指出这是一项法律决定而非美国贸易政策的重置，故事并未结束 [14] - 德国工业联合会称赞这是支持基于规则的商业秩序的强烈信号，但德国工业游说团体认为持续的不确定性将使投资和供应链决策复杂化 [14]

越南能源行业与国际合作 - 越南被国际能源署接纳为联系国 这标志着越南能源行业与国际主流能源政策分析及实践平台的对接进入新阶段[1] - 国际能源署成员国高度评价与越南日益深化的合作关系 双方共同致力于建设安全、可持续、价格合理的全球能源体系[1] - 越南拥有逾一亿人口 在太阳能、水电、天然气等领域潜力巨大 并具备发展核电前景 这使其成为国际能源署重要的联系国[1] 越南能源转型战略与目标 - 国际能源署的决定体现其对越南在推进能源转型、积极应对全球气候变化方面所作努力和决心的认可[1] - 越南正迈入新发展阶段 坚定推进碳中和目标和绿色能源转型 在此背景下加入国际能源署具有重要意义[1] - 越南坚定支持构建一个真正具有全球代表性的能源组织 使其能够真实反映新兴能源发展趋势 并在成员国与联系国之间实现利益平衡[1] 越南的参与承诺与未来行动 - 越南驻法国大使表示 越南已做好准备 将主动、积极地参与全球能源对话[1] - 成为国际能源署联系国有助于越南在能源全球化背景下 更加紧密地对接国际资源、政策分析及实践经验[1]

文章核心观点 - 天津市多家重点工业企业为保障订单交付、抢占市场先机及应对政策窗口期，在2025年春节期间提前复工或连续生产，全力冲刺一季度“开门红”，全市工业运行开局态势强劲 [1][2][3][4] 企业生产与复工情况 - **天发水电**：为保障国家重点水电项目交付，干部职工从正月初三起陆续复工，初四到岗职工已达百余人 重点推进牡丹江林海、广西山秀改造、密云白河改造等项目，其中山秀、密云白河改造项目计划于3月中下旬完成装机 九峰山、中洞项目是从哈电承揽的关键部件加工任务，事关整体产业链进度 [1] - **天津泵业**：大年初四到岗，多部门联动赶生产进度 重点确保某港口重点油库扩建项目所需双螺杆泵准时到位，以及严守船检泵海外船舶配套订单的履约承诺 节前成功承揽两条沥青船的配套项目 [2] - **环晟新能源**：作为TCL中环旗下企业，春节期间组织3条产线连续生产，保留了一半产能 主要为确保紧急交付订单按时履约，特别是海外订单，以保障国际客户供应链稳定性 同时响应部分国内长期合作客户的紧急订单 [2] - **天津海河乳品**：巴氏奶产线春节期间一直正常生产，大年初四花色奶产线全部复工，生产部门员工全部上岗 生产线全速运转，日产500吨牛奶，常温奶、酸奶、冰淇淋等100余种乳制品运往全国 [2] - **朗誉机器人**：由于订单爆满，假期加班生产赶制 1月推出的新款重载AGV因应用AI技术在春节前新品发布会上被预订300多台 即将交付的产品应用于风电、汽车、工程机械等行业 [3] 行业整体复工数据 - 全市工业300强重点企业中，有89家企业在春节期间连续生产，占比29.7% [3] - **城市运行保障**：18家企业全部连续生产 [3] - **石油化工产业**：35家重点企业中，有23家连续生产，占比65.7% [3] - **新能源产业**：11家重点企业中，有4家连续生产，占比36.4% [3] - **装备制造业**：43家重点企业中，有10家连续生产，占比23.3% [3][4] - **现代冶金产业**：41家重点企业中，有9家连续生产，占比22% [4] - **现代轻纺产业**：31家重点企业中，有4家连续生产，占比12.9% [4] - **电子信息产业**：28家重点企业中，有3家连续生产，占比10.7% [4] - 预计2月24日（正月初八）重点工业企业整体复工率达86.3%，2月28日复工率将达96.3%，3月3日将全部复工 [4] 市场表现与订单驱动 - **环晟新能源**：受4月1日光伏行业海关退税政策预期影响，今年一季度企业订单量明显提升，生产节奏稳步加快 [2] - **朗誉机器人**：1月企业销售额同比增长1倍，按照目前生产销售态势，一季度销售额可实现增长2倍以上 [3] - **天津海河乳品**：2025年，在全国超80%上市乳企营收下降的情况下，公司保持稳步增长 产品覆盖全国31个省区市，可可奶已进入加拿大商超，今年将积极拓展东南亚市场 [2] - **天发水电**：提前结束假期以赢得宝贵的市场先机 [1] - **天津泵业**：两个重点项目关乎企业市场信誉与行业地位 节前承揽新项目为一季度“开门红”蓄势赋能 [2] 政府支持与保障措施 - 市工业和信息化局将加大入企帮扶力度，“一企一策”做好连续生产企业的要素保障，及时协调解决电力、运输、用工、资金、市场订单等方面问题 [4] - 将持续走访企业总部，鼓励更多企业尽早复工，积极争取总部订单，确保一季度全市工业运行平稳有序 [4]

文章核心观点 - 古巴因美国制裁及燃料短缺导致严重电力危机 民众与企业正积极转向太阳能以应对长期停电[1] - 中国通过融资和设备捐赠支持古巴太阳能发电能力快速提升 政府也出台税收减免政策鼓励私营部门投资可再生能源[1] - 燃料短缺加剧推动太阳能需求激增 尽管初始成本较高 但私营企业主视其为保障运营和降低成本的优选解决方案[1] 行业动态与政策 - 古巴政府在过去一年安装超过1000兆瓦太阳能发电能力 并承诺在未来几年将该容量翻倍[1] - 古巴政府宣布新措施 对投资可再生能源项目的商人免征长达八年的个人所得税[1] - 联合国警告若古巴能源需求得不到满足 可能引发人道主义危机 该国已对食品、燃料和药品实施配给制[1] 市场需求与驱动因素 - 太阳能安装商表示 过去几周因燃料短缺加剧 太阳能需求出现增长 使依赖柴油和汽油发电机的人陷入困境[1] - 私营企业因电网不稳定而被迫安装太阳能板 完全可再生的替代方案已成为主流[1] - 太阳能板以美元进口和销售 超出大多数古巴人的承受能力 但为日益增长的私营企业主和海外有亲属汇款者提供了解决方案[1] 企业及消费者案例 - 哈瓦那居民投资太阳能板以保障互联网、手机充电和电视等基本用电需求[1] - 哈瓦那咖啡馆经理认为 除了是清洁能源 太阳能还能优化运营成本 是企业家和私营企业的最佳解决方案之一[1] - 一位三轮出租车司机在车顶安装太阳能板 以在汽油耗尽时延长行驶里程 保障家庭出行不受公共交通短缺影响[1] 供应链与外部支持 - 美国制裁和近期因美国关税威胁导致来自委内瑞拉和墨西哥的石油运输减少 加剧了古巴现有的燃料短缺[1] - 中国通过融资和设备捐赠帮助古巴发展太阳能[1] - 据媒体报道 俄罗斯作为古巴仅存的石油供应国之一 准备在不久的将来向古巴运送原油[1]

专利技术核心 - 南昌大学与江西彩虹光伏有限公司联合申请了一项关于“一种低温焊料栅线硅异质结太阳电池及其制备方法”的专利，公开号为CN121531846A，申请日期为2026年1月 [1] - 该专利涉及太阳电池技术领域，旨在实现硅异质结太阳电池的无银制造，无需在焊料中引入稀贵金属铟 [1] 技术方案细节 - 该太阳电池的关键结构是在硅异质结太阳电池表面与低温焊料栅线之间增加一层合金薄膜过渡层 [1] - 合金薄膜过渡层的成分按质量百分比计为含铜和/或镍95-100%、锡0-5% [1] - 该过渡层采用离子溅射沉积方法生长，厚度为20-100纳米 [1] - 所使用的低温焊料为低熔点合金焊料，其成分按质量百分比计为含锡40-99%、铅0-40%、铜0-1% [1] 工艺优势与影响 - 应用该专利技术，可在保持丝网印刷栅线制备工艺优势的条件下，实现硅异质结太阳电池的无银制造 [1] - 该技术通过引入合金薄膜过渡层和特定的低温焊料组合，替代了传统工艺中对贵金属银和稀有金属铟的依赖 [1]

全球可再生能源领导地位 - 中国已悄然站上全球可再生能源革命的最前沿，其领先优势如此显著且体系化，以至于其他国家可能需要几十年才能赶上[1] - 全球每7块太阳能电池板中，就有一块来自中国的单一工厂[1] - 多年来，中国新增太阳能装机容量超过全球其他国家的总和，风电领域亦是如此[1] 全球供应链主导与市场渗透 - 中国主导了全球超过80%的太阳能供应链，生产了全球70%以上的电动汽车，其清洁技术出口几乎覆盖所有国家[4] - 从巴基斯坦到牙买加的屋顶，中国制造的光伏板随处可见[3] - 国际能源署确定的六大核心清洁技术领域（电动汽车、太阳能、风力涡轮机、电池、电解槽和热泵），中国制造的全球占比约为70%[4] 技术成本下降与可及性提升 - 自2010年以来，太阳能组件成本下降约90%，锂离子电池组价格下降约80%至90%[4][5] - 这一变化使曾经昂贵的气候技术成为全球最便宜的电力和储能来源之一[5] 国内产能与装机规模扩张 - 2010年，中国太阳能总装机容量仅约0.1吉瓦，大致可供10万户家庭用电[5] - 到2018年，全国已建成超过7000座大型地面光伏电站[5] - 过去8年间，中国开始布局单个项目装机容量超过1吉瓦的“超级电站”[5] - 包括分布式项目在内，中国太阳能总装机容量已达1063吉瓦[5] 国家战略与产业政策支持 - 中国通过国家补贴、贷款支持等政策，将重点投向三大关键产业：电动汽车、电池和太阳能电池板[5] - 这并非中国第一次进行大规模经济转型，如今在可再生能源领域进行了“一场非同寻常的扩张”[5] 对全球减排的贡献 - 中国的清洁技术优势是一个足以改变全球排放轨迹的气候故事，如果中国清洁技术继续降本增效且采纳速度加快，全球排放量将随之下降[4] - 中国商品和产品的出口正在减少全球数十亿吨的碳排放[4] 国内能源转型与排放趋势 - 中国二氧化碳排放力争于2030年前达到峰值、努力争取2060年前实现碳中和[6] - 中国二氧化碳排放量已连续21个月持平或下降[6] - 中国清洁能源的发展速度足够快，足以覆盖中国电力需求的全部增长，甚至更多，化石燃料正在被挤出其能源结构[6] 大型清洁能源基地建设 - 中国的绿色能源电网建设规模已无可匹敌，在甘肃和新疆，连绵起伏的丘陵与开阔平原已被改造成庞大的风电和光伏基地[6] - 在内蒙古，光伏板将曾经最为恶劣的地貌转变为全球规模最大的太阳能发电场之一[7] - 大规模铺设的光伏板在一定程度上起到遮阴和防风的作用，有助于保护草地、改善土壤条件，带来一定程度的生态修复[7]

文章核心观点 - 埃隆·马斯克基于对AI时代电力瓶颈的担忧，正全力押注太阳能，并已开始逆周期扩产和亲自下场制造光伏[4] - 马斯克的选择并非出于环保情怀，而是被AI指数级增长的用电需求以及美国电网老化、审批冗长等现实问题所逼迫的务实选择[6][7] - 文章核心论点是，当马斯克开始All in太阳能时，该赛道的竞争格局已基本确定，中国在光伏产业已建立起从技术、制造到成本的系统性、碾压式优势，这种优势源于超大规模市场、极致内卷的制造体系和长期主义的产业耐心，美国即便采取关税保护也难以追赶[4][12][24][26][35] 马斯克押注太阳能的原因与选择 - 直接原因是应对“电力瓶颈”，AI的指数级用电需求与美国电网升级缓慢的矛盾，迫使马斯克选择“自己发电”而非等待电网升级[6][7] - 在众多能源选项中，选择太阳能搭配储能，是因为其能满足AI时代对电力“部署快”、“规模化容易”和“可以贴着数据中心建”的三个关键条件[9] - 排除其他能源的原因包括：核电周期太长审批太慢，火电政治不正确且成本不可控，水电资源受限，风电稳定性不足[7][9] 全球光伏产业竞争格局：中国的优势 - 中国在光伏产业链上并非单一环节领先，而是实现了从硅料、硅片、电池片、组件、逆变器、储能电池到工程施工和运维体系的“从头到尾”全产业链锁死，且在每个关键节点都是“断档第一”[12][14] - 中国优势是“碾压式”而非“领先”，体现在全生命周期成本上，同样建设1GW光伏产能，美国企业的成本远高于中国企业，这种差距是系统性差距，导致对手连成本模型都难以复制[12][15] - 中国真正的恐怖之处在于“工业密度”和“产业话语权”，其超强的工业集群、制造流程定义能力、成本控制能力和工程效率，使得即便马斯克在美国建厂，其设备、材料、工艺路径也几乎每一项都绕不开中国经验[22][23] 美国光伏产业的困境与挑战 - 美国光伏产业面临的根本困境是，在不加关税保护的情况下，其产业“根本没有生存空间”，因为中国光伏产品“价廉物美”[11][12] - 美国的社会运行方式导致其工业效率低下，体现在“一个变压器等一年”、“一个审批跑三个月”、“一个工厂选址被五个部门卡住”，这与中国的“今天下单明天开工、上下游同步调配”形成鲜明对比[22] - 美国当前最深的焦虑并非被中国“卡脖子”，而是即便中国不主动设限，美国也因系统性差距而“很难跑赢中国”[24] 产业发展的深层逻辑与未来展望 - 中国光伏产业能达到今天的统治地位，是“超大规模市场”、“极致内卷的制造体系”和“长期主义的产业耐心”三件事叠加的结果，其本质是靠超强工业体系将行业做成非暴利行业，从而“熬死对手”[24][26] - 马斯克公开承认中国光伏“价廉物美”，这被视作对当前产业格局的“事实陈述”和“盖章”[11][24] - 对于太空太阳能等未来构想，其现实可行性的关键限制并非火箭技术，而是大规模制造、批量一致性和成本控制能力，在这些领域中国依然是唯一具备现实可行性的国家[24] - 能源的未来已被中国制造深度塑形，美国刚刚意识到问题，欧洲已开始退守，而中国已完成多轮迭代，趋势不会因任何人看清而等待[35]

行业前景与核心观点 - 马斯克表示太阳能将全面主导未来的电力生产体系 [1] - 光伏已成为美国新增电力装机的主要来源，预计2026-2027年将新增70吉瓦装机容量 [1] - 马斯克认为太阳能市场的发展潜力被严重低估 [3] - 为人工智能数据中心供电的最佳途径是地面太阳能、储能电池和太空太阳能 [3] 公司战略与产能规划 - 马斯克重新将太阳能纳入核心战略，以应对人工智能激增的电力需求 [3] - 特斯拉和SpaceX计划在未来三年各自朝着100吉瓦的太阳能制造能力迈进 [3] - 一旦实现目标，特斯拉将轻松成为美国最大光伏制造商 [3] - 目前美国最大太阳能制造商第一太阳能预计今年本土产能为14吉瓦 [3] - 特斯拉已付诸行动，正在评估美国多地选址启动光伏电池片制造，包括扩大纽约州布法罗工厂产能，并考虑亚利桑那州和爱达荷州 [3] 实施挑战与成本 - 马斯克透露将自建产能，原因是中国光伏产品价廉物美，但当前美国对进口光伏产品征收的关税高得惊人 [3] - 摩根士丹利研报测算，实现全产业链整合需资本开支300亿至700亿美元，巨额资金来源尚不明晰 [3] - 马斯克认为AI发展的真正瓶颈是发电，并以旗下xAI在孟菲斯的数据中心为例，称连接高压输电线路需要一年时间，不得不临时用燃气轮机和电池组拼凑电力 [3] 太空太阳能愿景 - 马斯克的愿景不止于地面，他表示SpaceX将在未来几年发射太阳能AI卫星 [4] - 若每年将100万吨有效载荷送入轨道，可实现每年100吉瓦太空太阳能 [4] - 马斯克表示完全有可能达到每年1太瓦的目标 [4]

公司科研进展 - 公司研究人员黎阳副教授专注于钙钛矿太阳能电池的稳定性与量产化研究，其团队通过“动态钝化+化学锚定”双重策略，将电池效率提升至21.26%，并显著增强了热稳定性和环境稳定性[4] - 针对新疆干旱少雨、昼夜温差大的气候特点，公司团队成功探索出“在空气中制备钙钛矿薄膜”的技术路径，并通过对电荷传输层分子设计进行侧链工程优化，为规模化生产提供了可行方案[4] - 公司研究人员积极推动产学研合作，与新疆天业（集团）有限公司、中新建电力集团有限责任公司等企业对接，解决生产实践难题，并被八师石河子市评为“优秀科技专员”[5] 行业技术发展 - 钙钛矿太阳能电池领域在从材料基础到商业化应用方面取得关键进展，但同时也面临稳定性差、大面积制备难等产业化瓶颈[1][4] - 行业研究正聚焦于界面工程等核心突破口，以解决钙钛矿材料怕水怕氧、离子易迁移等制约产业化的关键问题[4] 国际合作与学术影响 - 公司研究人员与马来西亚国立大学太阳能研究所合作发表了关于钙钛矿太阳能电池的重要综述，并推动石河子大学与马来西亚国立大学签署了战略合作协议[1][5] - 公司研究人员通过入选国家公派访问学者、科技部国际杰青计划等项目搭建国际合作桥梁，并在第七届电化学与储能国际研讨会上荣获最佳演讲奖[5] - 近两年，公司研究人员前往土库曼斯坦、阿联酋、泰国、新加坡、日本等多国进行学术交流，将边疆高校的科研声音传递到国际舞台[5] 人才培养与成果 - 公司注重培养学生的科研素养与家国情怀，在其指导下，本科生在“挑战杯”、“中车杯”等赛事中屡获佳绩，研究生在国际会议上斩获最佳论文奖并发表多篇SCI论文[6] - 公司研究人员将“太阳能光热光电利用技术”等课程与行业前沿紧密结合，以激发学生的创新热情[6]