稀土磁材行业表现 - 稀土板块盘中显著走高 三川智慧涨停20% 中科磁业 北方稀土 方邦股份等涨幅超5% [1] - 7月稀土磁材出口量达5577吨 同比增长6% 环比大幅增长75% [1] - 4月以来磁材出口先降后升 7月出口量超出过去三年同期平均水平10% [1] 氧化镨钕价格走势 - 氧化镨钕价格报62.4万元/吨 较年初大幅上涨57% 较上半年最高点增长39% [1] - 短期价格有望进一步上行 受需求旺季及出口改善推动 [1] - 缅甸进口矿收缩及供应增量有限 供需收紧支撑价格上行 [1] 供需结构与需求前景 - 2024年稀土磁材出口量约占国内总需求24% [1] - 新能源汽车 空调 消费电子等下游需求持续增长 [1] - 人形机器人商业化加速 有望打开稀土永磁远期需求增长空间 [1] 中长期行业展望 - 2025-2027年氧化镨钕供需逐步收紧 推动价格中枢抬升 [1] - 基本面支撑下稀土价格有望稳中有进 [1] - 稀土永磁板块配置价值持续获得机构推荐 [1]

公司股价与交易数据 - 8月21日公司股价下跌0.87% 成交额达42.85亿元 [1] - 当日融资买入6.23亿元但融资净流出6520.78万元 融资余额139.01亿元占流通市值3.7% 处于近一年30%分位低位水平 [1] - 融券余额3655.57万元处于近一年60%分位高位 融券余量118.38万股 [1] 财务与经营状况 - 公司主营业务收入构成：证券投资业务37.69% 经纪业务25.96% 资产管理业务17.99% 其他业务12.05% 证券承销业务6.32% [2] - 2025年第一季度归母净利润65.45亿元 同比增长32% 但营业收入显示为0元 [2] - A股上市后累计分红887.04亿元 近三年累计派现220.09亿元 [3] 股东结构变化 - 股东总户数74.12万户 较上期减少0.82% 人均流通股16432股增加0.83% [2] - 香港中央结算有限公司增持1285.14万股至5.56亿股 位列第四大股东 [3] - 华夏上证50ETF减持472.79万股至1.79亿股 国泰中证全指证券公司ETF新进持股1.66亿股 华泰柏瑞沪深300ETF退出十大股东 [3]

存款迁移趋势 - 7月金融数据显示存款搬家信号出现 由存款收益下滑和资本市场赚钱效应驱动[1] - 资金流向包括保险投资 理财产品和直接股市投资[1] - 预计超5万亿元规模将从存款流向固收加等资管产品[1] 资产配置变化 - 保险资金和理财资金对权益资产的重视程度提升[1] - 存款迁移可能源于超额储蓄或存款到期因素[1]

上市申请与保荐机构 - 公司已向港交所提交上市申请 [1] - 中信证券和海通国际担任联席保荐人 [1] 公司定位与业务专注 - 公司为临床阶段生物技术公司 [1] - 专注于利用合成生物技术在中国开发重组生物药物 [1] 产品管线布局 - 拥有涵盖四个治疗领域的七款候选药物 [1] - 包括三款核心产品KJ017、KJ103和SJ02 [1] - 另拥有五项临床前资产 [1] 核心产品进展 - 所有核心产品均已在中国进入临床后期阶段或NDA注册阶段 [1] - KJ017用于大容量皮下给药 [1] - KJ103用于治疗自身免疫性疾病 [1] - SJ02用于辅助生殖 [1] 知识产权保护 - 核心产品在全球范围内受知识产权保护 [1] - 拥有9项授权专利和10项专利申请 [1] 生产能力与战略 - 公司拥有商业化规模的生产能力 [1] - 推行"两抗"战略开发抗体药物和抗生素的皮下制剂 [1] 业务模式特点 - 业务模式结合自主研发与外部合作 [1] - 具备成本效益和标准化生产能力 [1]

股权变动 - 中信证券资产管理有限公司于2025年8月20日以每股均价3.1547港元增持中广核电力1044.6万股H股 [1] - 本次增持涉及资金约3295.4万港元 [1] - 增持后持股数量达13.50069亿股 持股比例由11.99%提升至12.09% [1][2] 股东持仓 - 中信证券资产管理有限公司通过场内交易增持1044.6万股 [1][2] - 增持后最新持股数量为13.50069亿股 [1][2] - 持股比例增加0.1个百分点至12.09% [1][2]

保荐代表人变更 - 中国中冶收到中信证券函件 原持续督导保荐代表人黄慈和杨斌因工作调整不再负责公司首次公开发行A股股票持续督导工作 [1] - 中信证券委派于梦尧和赵巍接替担任保荐代表人 继续履行持续督导职责 变更后持续督导保荐代表人为于梦尧和赵巍 [1] - 保荐机构及保荐代表人将继续履行与募集资金有关的持续督导义务 直至公司首次公开发行A股股票的募集资金使用完毕 [1] 新任保荐代表人资质 - 于梦尧现任中信证券总监 为注册保荐代表人 曾负责德邦物流IPO及再融资 东方航空非公开H股增发 滨江地产再融资 苏州工业园IPO 正元智慧IPO等股权融资项目 以及万科 滨江集团等债务融资项目 [3] - 赵巍现任中信证券高级副总裁 为保荐代表人 曾参与中国能建向特定对象发行股票 西部建设向特定对象发行股票 九丰能源发行股份及可转换公司债券购买资产并募集配套资金等项目 [4] - 两位保荐代表人在执业过程中均严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》相关规定 执业记录良好 [3][4]

募集资金基本情况 - 普冉股份首次公开发行股票募集资金总额为134,861.4102万元人民币，扣除发行费用后实际募集资金净额为124,554.5364万元人民币 [2] - 募集资金于2021年8月16日全部到账，并由立信会计师事务所出具验资报告 [2] - 公司已设立募集资金专项账户，并与保荐人、商业银行签署三方监管协议 [2] 现金管理计划详情 - 公司拟使用不超过2.8亿元人民币的暂时闲置募集资金进行现金管理，单日最高余额不超过2.8亿元，使用期限为2025年9月1日至2026年8月31日 [3][4][6] - 资金可滚动使用，投资品种限于安全性高、流动性好的保本型产品（如结构性存款、大额存单等），且不得用于质押或证券投资 [3][4] - 投资决策由董事长行使，财务部门负责具体实施 [3][4] 资金使用目的与收益分配 - 现金管理旨在提高募集资金使用效率，在确保募投项目资金安全和建设进度的前提下增加公司收益 [3][5] - 所得收益优先用于补足募投项目资金缺口及公司日常经营流动资金，到期后资金归还至募集资金专户 [5] 审议程序与合规性 - 该事项已于2025年8月21日经董事会、监事会审议通过，无需提交股东大会批准 [6] - 保荐人中信证券认为该操作符合监管规定，未改变募集资金用途，且履行了必要程序 [7] 风险控制与监督机制 - 公司通过内审部门定期审计、财务部门专人跟踪分析、独立董事及监事会监督等多重措施控制投资风险 [5][6] - 公司将严格履行信息披露义务，确保专用结算账户仅用于募集资金相关操作 [4][5]

募集资金基本情况 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券共计600万张，每张面值人民币100元，募集资金总额为人民币6亿元[1] - 扣除应付保荐及承销费用人民币848万元（含税）后，募集资金余额为人民币591,520,000元，已于2023年4月19日汇入专项账户[1] - 扣除不含税发行费用人民币10,740,607.22元后，募集资金净额为人民币589,259,392.78元[1] 募集资金投资项目 - 募集资金在扣除发行费用后拟全部用于"越南新建年产3,360万件消费类电子厂项目"，拟使用募集资金人民币6亿元[2] 外汇支付及等额置换安排 - 因募投项目位于越南，需使用外币支付，公司计划以自有外汇支付项目款项后再以募集资金等额置换[2] - 资金部将建立外汇支付台账，按月编制支付汇总表，并按月提交置换申请[2][3] - 置换金额按支付当日国家外汇管理局发布的人民币汇率中间价折算[3] 审批程序履行情况 - 董事会审计委员会于2025年8月20日审议通过该议案，认为符合监管规定且有利于提高资金使用效率[4] - 监事会于2025年8月21日审议通过该议案，认为不影响项目实施且不损害股东利益[4] - 董事会于2025年8月21日审议通过该议案，同意实施该外汇支付及置换安排[5] 保荐机构核查意见 - 保荐机构中信证券认为该安排不影响募投项目正常进行，未改变募集资金投向，且已履行必要审批程序[5] - 保荐机构对该外汇支付及等额置换事项无异议[5]

募集资金基本情况 - 公司向特定对象发行人民币普通股203,850,509股 发行价为每股8.83元 募集资金总额1,799,999,994.47元[1] - 扣除承销保荐费用及其他发行费用后 募集资金净额为1,781,788,814.78元[1] - 天健会计师事务所出具验资报告确认资金到位情况[1] 募投项目原计划 - 募集资金专项用于"浙江开化合成材料有限公司搬迁入园提升项目" 项目总投资227,304.66万元[2] - 拟投入募集资金180,000.00万元[2] - 项目主体为全资子公司浙江开化合成材料有限公司[2] 项目延期具体安排 - 项目整体达到预定可使用状态日期由原计划调整为2026年3月底[3][4] - 项目试生产已于2025年6月启动 但需分步进行[4] - 主体建设工程已基本完成 部分装置处于试生产阶段[4] 延期原因分析 - 宏观经济形势和市场情况发生变化 细分市场竞争加剧[4] - 部分产品需要进一步升级迭代[4] - 装置规模大 产品种类和工艺流程复杂 试生产需分步实施[4] 资金管理状况 - 截至2025年6月30日 公司设有5个募集资金专户[5] - 募集资金余额合计26,400.42万元[5] - 专户分布在中国银行、农业银行、建设银行及浙江民泰商业银行[5] 公司治理程序 - 第十一届董事会第二十次会议审议通过延期议案[6] - 第十一届监事会第十二次会议同意延期决定[6] - 监事会认为延期决定符合募集资金监管要求 不存在损害股东利益情形[6] 保荐机构意见 - 中信证券作为保荐人对延期事项无异议[7][8] - 认为延期决定系根据实际建设进度做出的审慎安排[7] - 符合《上市公司募集资金监管规则》等相关规定[7]

募集资金基本情况 - 公司向特定对象发行人民币普通股203,850,509股，发行价为每股8.83元，募集资金总额为1,799,999,994.47元 [1] - 扣除承销保荐费用及其他发行相关费用后，募集资金净额为1,781,788,814.78元 [1] - 募集资金到位情况经天健会计师事务所验证并出具验资报告 [1] 募集资金使用及闲置原因 - 募集资金原计划用于"浙江开化合成材料有限公司搬迁入园提升项目"，总投资额227,304.66万元，拟投入募集资金180,000万元 [2] - 截至2025年6月30日，公司共有5个募集资金专户，总余额26,400.42万元 [2] - 项目主体建设工程已基本完成并于2025年6月开始试生产，但因装置规模大、工艺流程复杂，项目延期至2026年3月底达到预定可使用状态 [3] - 部分募集资金在短期内处于暂时闲置状态 [3] 现金管理方案 - 拟使用最高不超过2亿元暂时闲置募集资金进行现金管理 [4] - 投资品种为安全性高、流动性好的保本型理财产品或存款类产品 [3] - 使用期限自董事会审议通过之日起至2026年3月31日止，可滚动循环使用 [4] - 资金来源为向特定对象发行股票的部分暂时闲置募集资金 [4] 决策及监管程序 - 公司第十一届董事会第二十次会议和第十一届监事会第十二次会议审议通过该议案 [6] - 监事会认为该事项有利于提高资金使用效率，且不存在损害公司及股东利益的情形 [7] - 保荐人中信证券经核查后对该事项无异议 [8] 资金管理影响 - 该操作不影响募集资金投资项目正常实施和公司日常经营 [4] - 有利于提高募集资金使用效率，增加公司现金资产收益 [4] - 现金管理收益归公司所有，到期后资金将归还至募集资金专户 [4]