利润分配 - 2019年度利润分配预案为每股派发现金红利2.0元人民币（含税），不实施公积金转增股本[3] - 2019年度建议派发末期股息每股2.0元，总额105.99亿元，需股东大会审议批准[33] - 2017 - 2019年现金分红分别为63.59亿元、89.56亿元、105.99亿元，占净利润比率分别为40.11%、30.04%、31.55%[31] - 2018年度以总股本52.99亿股为基数，每股派发现金末期红利1.69元，共派发现金89.56亿元[30] - 公司章程规定单一年度现金分配利润不少于当年度可分配利润的10%[30] 公司基本信息 - 公司法定中文名称为安徽海螺水泥股份有限公司，A股代码600585，H股代码00914[8] - 公司法定代表人是高登榜，董事会秘书是虞水[8] - 公司注册地址和办公地址均为中国安徽省芜湖市文化路39号[8] - 公司境内指定信息披露报纸为《上海证券报》《证券时报》[8] - 登载本报告的互联网网址为http://www.sse.com.cn[8] - 公司年报备置地点为本公司董事会秘书室、上海证券交易所[8] - 公司股票上市交易所为联交所（H股）和上交所（A股）[8] 财务数据 - 2019年营业收入净额为157,030,328千元，较2018年的128,402,626千元增长22.30%[11][12] - 2019年本公司股东权益持有人应占的净利润为33,629,803千元，较2018年的29,858,303千元有所增长[11] - 2019年末总资产为178,777,182千元，较2018年末的149,547,352千元增长19.55%[11][14] - 2019年归属于上市公司股东的净利润为33,592,755千元，较2018年的29,814,285千元增长12.67%[12] - 2019年基本每股收益为6.34元/股，较2018年的5.63元/股增长12.67%[12] - 2019年经营活动产生的现金流量净额为40,738,205千元，较2018年的36,058,967千元增长12.98%[13] - 2019年分季度中，第四季度营业收入为46,273,945千元，归属于上市公司股东的净利润为9,777,107千元[15] - 2019年非经常性损益合计为873,360千元，2018年为 - 4,235千元[17] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产报告期初余额为25,140千元，期末余额为16,782,737千元，当期变动16,757,597千元[18] - 按中国会计准则和国际财务报告准则编制的报表在归属于母公司净利润和股东权益上存在差异，如2019年归属于母公司净利润差异为37,048千元[19] - 2019年度除税及少数股东权益后利润按中国会计准则和国际财务报告准则分别为335.93亿元及336.30亿元[32] - 2019年最大首五位销售客户销售金额合计33.11亿元，占总销售金额2.11%，最大客户占0.66%[37] - 2019年最大首五位供应商采购金额合计384.36亿元，占总采购金额36.70%，最大供应商占18.04%[37] - 截至2019年末，集团总资产约1788亿元，比上年末增加约292亿元[39] - 报告期内在建工程资本化利息为109.18万元[41] - 2019年按中国会计准则编制的营业收入为1570.30亿元，同比增加22.30%；归属于上市公司股东的净利润为335.93亿元，同比增加12.67%；每股盈利6.34元，同比上升0.71元/股[45] - 2019年按国际财务报告准则编制的营业收入为1570.30亿元，同比增加22.30%；归属于上市公司股东的净利润为336.30亿元，同比增加12.63%；每股盈利6.35元[45] - 主营业务收入为1481.14亿元，同比增长19.60%；营业利润、利润总额、归属于上市公司股东的净利润分别同比上升10.47%、12.43%和12.67%[54][55] - 水泥熟料综合成本同比上涨3.08%，主要受产品销售结构、外购熟料及原材料价格影响[56][57] - 销售、管理、研发、财务费用合计占主营业务收入比重为5.41%，同比下降0.31个百分点，研发费用同比增加163.78%，财务费用同比下降182.26%[57][59] - 总资产为1787.77亿元，较上年末增加19.55%；总负债为364.57亿元，较上年末增加10.04%，资产负债率为20.39%，较上年末下降1.76个百分点[60][61] - 归属于上市公司股东的股东权益为1373.62亿元，较上年末增加21.89%；少数股东权益为49.59亿元，较上年末增加32.98%[60][61] - 期末归属上市公司股东的每股净资产为25.92元，较上年末增加4.66元/股[61] - 按中国会计准则编制的流动比率为3.54：1，同比上升；按国际财务报告准则编制的净负债率为 - 0.072，去年同期为0.003[62] - 各期限到期债务合计778.91亿元，较上年末的673.48亿元有所增加[63] - 截至报告期末，公司累计银行贷款余额为77.89亿元，较年初增加10.54亿元，还有2 - 5年以内到期的公司债券34.99亿元[64] - 2019年经营活动现金流量净额为407.38亿元，同比上升12.98%；投资活动现金流量净额净流出较上年减少19.40%；筹资活动现金流量净额净流出较上年减少27.94%；现金及等价物净增加额同比增长2228.01%；年末现金及等价物余额同比增长123.32%[65] - 报告期内，公司投资活动现金流量净流出较上年减少49.81亿元，筹资活动现金流量净流出较上年减少30.68亿元[66] - 报告期内，公司资本性支出约90.82亿元，用于生产线建设、技改、项目投资及并购等[67] - 截至2019年12月31日，已批准及订约和已批准但未订约的资本承诺合计48.51亿元，较2018年的25.16亿元增加[68] 产能与业务 - 2019年新增熟料产能90万吨，水泥产能625万吨，骨料产能1690万吨，商品混凝土产能240万立方米；期末熟料产能2.53亿吨，水泥产能3.59亿吨，骨料产能5530万吨，商品混凝土300万立方米[45] - 建材行业自产品销售营业收入1097.66亿元，营业成本580.28亿元，毛利率47.13%，营业收入同比增加11.29%，营业成本同比增加11.94%，毛利率下降0.31个百分点[46] - 建材行业贸易业务营业收入383.49亿元，营业成本382.86亿元，毛利率0.16%，营业收入同比增加52.12%，营业成本同比增加52.13%，毛利率下降0.01个百分点[46] - 42.5级水泥营业收入791.07亿元，营业成本421.54亿元，毛利率46.71%，营业收入同比增加20.34%，营业成本同比增加19.83%，毛利率上升0.23个百分点[48] - 2019年水泥和熟料合计净销量为4.32亿吨，同比增长17.44%；主营业务收入1481.14亿元，同比增长19.60%；营业成本963.14亿元，同比增长25.08%；产品综合毛利率为34.97%，较上年同期下降2.85个百分点[49] - 水泥熟料自产品销量为3.23亿吨，同比增长8.60%；自产品销售收入1097.66亿元，同比增长11.29%；自产品销售成本580.28亿元，同比增长11.94%；自产品综合毛利率为47.13%，较上年同期下降0.31个百分点[50] - 水泥熟料贸易业务销量1.09亿吨，同比增长54.64%；贸易业务收入383.49亿元，同比增长52.12%；贸易业务成本382.86亿元，同比增长52.13%[50] - 公司新建成投产2台水泥磨，10个骨料项目和3个商品混凝土项目；老挝琅勃拉邦项目竣工投产，东南亚、中亚等地区在建及拟建项目有序推进[45] - 42.5级、32.5级水泥及熟料毛利率有降有升，骨料及石子、商品混凝土综合毛利率同比分别上升1.48、3.04个百分点[51] - 国内东部、中部、南部、西部区域自产品销售金额同比分别上升14.46%、9.90%、11.54%、7.68%，出口销售金额同比下降33.93%，海外项目销售金额同比增长74.55%[52] 未来计划与风险 - 报告涉及的公司2020年度资本支出、新增产能规模及净销量目标等计划不构成对投资者的实质承诺[3] - 公司已披露2020年可能面临政策性风险、环保监管风险和能源价格波动风险[3] - 2020年公司计划资本性支出100亿元，预计新增熟料产能450万吨、水泥产能770万吨（不含并购）[70] - 2020年公司计划全年水泥和熟料净销量（剔除贸易量）3.18亿吨，同比基本持平，预计吨产品成本和费用基本稳定[70] - 2020年公司面临建筑行业需求、环保治理成本、煤炭价格上涨等风险[70] - 针对风险，公司将强化市场建设、加强环保管理、降低原燃材料采购成本等[71][72] 公司架构与投资 - 公司在国内外市场设500多个市场部，完善营销网络[21] - 2019年公司设立多家项目公司，如临泉海螺水泥等，涉及不同注册资本和持股比例[24][25] - 报告期内公司对多家附属公司增资，如安徽江北海中建材贸易等[26] - 截至报告期末，公司持有新力金融期末持股比例7.08%，西部水泥21.11%[27] - 报告期内公司无买卖其他上市公司股份情况[27] - 报告期内公司无投资总额超上年度经审计净资产10%的重大投资项目[28] - 截至报告期末，公司拥有165家控股子公司，7家合营公司，1家联营公司[29] 关联交易 - 公司需支付毕马威2019年度财务审计服务报酬485万元，内控审计服务报酬65万元，合计550万元[76] - 报告期内公司支付予海螺集团商标使用费为3136.69万元，其中固定费用每年1500万元，可变使用费根据水泥及熟料销量厘定[79] - 2019年公司与江苏海螺建材《水泥买卖合同》约定销售水泥约750万吨，总价不超25亿元，实际发生交易金额（含税）23.51亿元；《物资采购合同》约定采购粉煤灰约13万吨及脱硫石膏约7万吨，总价不超2120万元，实际发生交易金额（含税）1574.99万元[80] - 2020年公司与江苏海螺建材《水泥买卖合同》约定销售水泥约600万吨，总价不超25亿元[81] - 2019年公司与海螺新材料公司《水泥助磨剂采购合同》约定采购不多于15万吨，总价不超8.4亿元，实际发生交易金额（含税）6.47亿元[82] - 公司附属公司与海螺设计院签署两项合同，合计金额24337万元，报告期内执行合同发生交易金额19115万元[83][84] - 《SCR脱硝技改项目EPC合同》工程管理费为设备供货和建筑安装服务价款总额的2.5%[83] - 独立非执行董事确认关联交易公平合理，符合股东整体利益，毕马威未发现交易违规情况[85] 担保事项 - 公司报告期内为控股及参股公司提供担保发生额合计476180万元[86] - 公司对子公司提供担保合计发生金额437287万元，对合营公司提供担保合计发生金额38893万元[89] - 公司对贸易业务提供贸易融资授信担保194513万元[89] - 截至报告期末，公司对外担保余额折合人民币1074569万元，占本集团期末净资产比例为7.82%[89] - 报告期内，公司为资产负债率超过70%的公司提供担保金额为325101万元[90] - 截至报告期末，公司除为2家合营公司提供担保外，未为控股股东等提供担保[90] 委托理财与贷款 - 公司多项委托理财已收回，如农业银行芜湖金桥支行“汇利丰”产品投入25亿，收益6278.42万元，预期年化收益率4.80%[92] - 徽商银行芜湖北京路支行部分理财产品尚未到期，如2019年6月24日投入20亿的“创赢”系列产品，预期年化收益率4.58%[93] - 报告期内公司不存在委托理财逾期未收回的情况[93] - 2017年公司下属子公司建德海螺向成利建材提供2796万元委托贷款，年利率6%，期限至2020年10月21日[94] 社会责任与环保 - 2019年公司进一步推进扶贫工作，相关内容在《2019年度社会责任报告》披露[95][96] - 截至报告期末，集团有66家子公司及分公司被列入重点排污单位名单[97] - 安徽海螺水泥股份有限公司宁国水泥厂二氧化硫排放总量252.28吨，核定排放总量500吨/年[98] - 安徽海螺水泥股份有限公司宁国水泥厂氮氧化物排放总量2172.09吨，核定排放总量3985吨/年[98] - 铜陵海螺白马山水泥厂氮氧化物排放总量1012.44吨，核定排放总量2375吨/年[98] - 安徽荻港海螺水泥股份有限公司二氧化硫排放总量460.67吨，核定排放总量3075吨/年[98] - 安徽荻港海螺水泥股份有限公司氮氧化物排放总量3833.48吨，核定排放总量6150吨/年[98] - 安徽枞阳海螺水泥股份有限公司二氧化硫排放总量16.23吨，核定排放总量4950吨/年[98] - 安徽枞阳海螺水泥股份有限公司氮氧化物排放总量7734.23

整体财务关键指标变化 - 本报告期末总资产1386.16亿元，较上年度末增长13.49%[7] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产1036.41亿元，较上年度末增长15.92%[7] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额206.38亿元，较上年同期增长134.28%[7] - 年初至报告期末营业收入777.92亿元，较上年同期增长55.46%[7] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润207.16亿元，较上年同期增长111.20%[7] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润202.81亿元，较上年同期增长149.09%[7] - 加权平均净资产收益率为21.46%，较上年增加9.20个百分点[7] - 基本每股收益和稀释每股收益均为3.9092元/股，较上年增长111.20%[7] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净流入较去年同期增加118.29亿元[16] 股东相关数据 - 截止报告期末股东总数为74735户[10] 金融资产与负债项目余额变化 - 报告期末交易性金融资产余额由年初的0上升至3021.40万元，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产余额由年初的230.66万元降至为0[12] - 报告期末预付款项余额较年初上升256.64%，合同负债余额由年初的0上升至56.90亿元，预收款项余额由年初的21.44亿元降至为0[13] - 报告期末其他应收款余额较年初上升109.62%[13] - 报告期末存货余额较年初上升37.48%[13] - 报告期末投资性房地产余额较年初上升41.57%[13] - 报告期末一年内到期的非流动负债和长期借款余额较年初分别下降38.69%和34.56%[13] 报告期内收入、成本及费用指标变化 - 报告期内营业收入和营业成本较去年同期分别上升76.77%和64.25%[15] - 报告期内研发费用较去年同期上升80.27%[15] - 报告期内财务费用较去年同期下降228.87%[15] - 报告期内投资收益较去年同期上升156.84%[15] 2018年第三季度末负债与权益数据 - 2018年第三季度末流动负债合计241.36亿元，年初为211.14亿元；非流动负债合计73.98亿元，年初为90.64亿元；负债合计315.34亿元，年初为301.78亿元[25] - 2018年第三季度末归属于母公司所有者权益合计1036.41亿元，年初为894.06亿元；少数股东权益34.41亿元，年初为25.58亿元；所有者权益合计1070.81亿元，年初为919.64亿元[25] 2018年9月30日母公司资产与负债数据 - 2018年9月30日母公司流动资产合计542.64亿元，年初为498.16亿元；非流动资产合计485.35亿元，年初为455.67亿元；资产总计1027.98亿元，年初为953.83亿元[28][29] - 2018年9月30日母公司流动负债合计97.04亿元，年初为101.70亿元；非流动负债合计35.82亿元，年初为37.03亿元；负债合计132.85亿元，年初为138.72亿元[29] 2018年1 - 9月及7 - 9月营业收支数据 - 2018年1 - 9月营业总收入777.92亿元，上年同期为500.39亿元；营业总成本518.24亿元，上年同期为393.62亿元[33] - 2018年7 - 9月营业总收入320.50亿元，上年同期为181.31亿元；营业总成本224.01亿元，上年同期为142.90亿元[33] - 2018年1 - 9月营业成本455.96亿元，上年同期为338.08亿元；税金及附加10.26亿元，上年同期为6.64亿元[33] - 2018年1 - 9月销售费用26.59亿元，上年同期为24.84亿元；管理费用26.95亿元，上年同期为21.99亿元[33] - 2018年1 - 9月研发费用4.55亿元，上年同期为2.86亿元；财务费用 - 1.98亿元，上年同期为1.78亿元[33] - 2018年1 - 9月其他收益6.13亿元，上年同期为3.77亿元；投资收益4.05亿元，上年同期为19.34亿元[33] 2018年第三季度利润与收益数据 - 2018年第三季度营业利润本期金额（7 - 9月）为10003488774元，上期金额（7 - 9月）为4026833681元；年初至报告期末金额（1 - 9月）为27014925922元，上年年初至报告期末金额（1 - 9月）为12990635088元[34] - 2018年第三季度净利润本期金额（7 - 9月）为7993344462元，上期金额（7 - 9月）为3194940545元；年初至报告期末金额（1 - 9月）为21303226525元，上年年初至报告期末金额（1 - 9月）为10252467316元[34] - 2018年第三季度归属于母公司所有者的净利润本期金额（7 - 9月）为7774036180元，上期金额（7 - 9月）为3091930226元；年初至报告期末金额（1 - 9月）为20716125528元，上年年初至报告期末金额（1 - 9月）为9808653716元[34] - 2018年第三季度基本每股收益本期金额（7 - 9月）为1.47元/股，上期金额（7 - 9月）为0.58元/股；年初至报告期末金额（1 - 9月）为3.91元/股，上年年初至报告期末金额（1 - 9月）为1.85元/股[35] 2018年1 - 9月母公司营业数据 - 2018年1 - 9月母公司营业收入为2121461650元，上年同期为2180663002元[38] - 2018年1 - 9月母公司营业成本为1101711296元，上年同期为1562735535元[38] - 2018年1 - 9月母公司投资收益为13285745504元，上年同期为10570518326元[38] - 2018年1 - 9月母公司营业利润为14747962731元，上年同期为11244335412元[38] - 2018年1 - 9月母公司净利润为14447505420元，上年同期为10641314927元[38] - 2018年1 - 9月母公司综合收益总额为14361616764元，上年同期为10421476623元[39] 2018年1 - 9月经营、投资、筹资活动现金流量数据 - 经营活动销售商品、提供劳务收到现金本报告期1-9月为994.74亿元，上年同期为630.70亿元[42] - 经营活动收到税费返还本报告期1-9月为6.60亿元，上年同期为3.98亿元[42] - 经营活动现金流量净额本报告期1-9月为206.38亿元，上年同期为88.09亿元[42] - 投资活动收回投资收到现金本报告期1-9月为260.00亿元，上年同期为201.97亿元[42] - 投资活动产生现金流量净额本报告期1-9月为 -25.56亿元，上年同期为 -55.18亿元[43] - 筹资活动吸收投资收到现金本报告期1-9月为3.47亿元，上年同期为1.55亿元[43] - 筹资活动产生现金流量净额本报告期1-9月为 -101.46亿元，上年同期为 -41.39亿元[43] 2018年1 - 9月母公司现金流量数据 - 母公司经营活动现金流量净额本报告期1-9月为22.26亿元，上年同期为 -26.22亿元[46] - 母公司投资活动产生现金流量净额本报告期1-9月为127.20亿元，上年同期为38.47亿元[46] - 母公司筹资活动产生现金流量净额本报告期1-9月为 -89.63亿元，上年同期为 -29.34亿元[47]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2018年6月30日，公司总资产为124,326,896千元，较年初增长1.79%[18] - 截至2018年6月30日，归属于上市公司股东的净资产为95,918,403千元，较年初增长7.28%[18] - 2018年1 - 6月，经营活动产生的现金流量净额为11,946,486千元，较上年同期增长136.70%[18] - 2018年1 - 6月，营业收入为45,742,247千元，较上年同期增长43.36%[18] - 2018年1 - 6月，归属于上市公司股东的净利润为12,942,089千元，较上年同期增长92.68%[18] - 2018年1 - 6月，扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为12,744,902千元，较上年同期增长148.76%[18] - 2018年1 - 6月，基本每股收益为2.44元/股，较上年同期增长92.68%[18] - 2018年1 - 6月，加权平均净资产收益率为13.65%，较上年同期上升5.19个百分点[18] - 2018年1 - 6月，扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为13.45%，较上年同期上升7.00个百分点[18] - 按国际财务报告准则，2018年1 - 6月营业收入457.42亿元，较上年同期增加43.36%；归属于上市公司股东的净利润129.64亿元，较上年同期增加92.38%[21] - 按中国会计准则，2018年1 - 6月主营业务收入447.99亿元，较上年同期增加44.58%；归属于上市公司股东的净利润129.42亿元，较上年同期增加92.68%；每股盈利2.44元，较上年同期上升1.17元/股[29] - 2018年6月30日总资产1243.27亿元，较年初增加1.79%；总负债256.31亿元，较年初减少15.83%[21] - 主营业务收入为447.99亿元，同比增长44.58%；营业利润为170.11亿元，同比增长89.78%；利润总额为171.86亿元，同比增长86.71%；归属于上市公司股东的净利润为129.42亿元，同比增长92.68%[37] - 截至2018年6月30日，公司总资产1243.27亿元，较上年末增加1.79%；总负债253.79亿元，较上年末减少15.90%；资产负债率20.41%，较上年末下降4.30个百分点[45][46] - 归属于上市公司股东的股东权益为959.18亿元，较上年末增加7.28%；少数股东权益为30.29亿元，较上年末增加18.43%；每股净资产为18.10元，较上年末增加1.23元/股[47] - 公司按中国会计准则编制的流动资产总额为482.31亿元，流动负债总额为180.21亿元，流动比率为2.68：1，上年末为2.18：1；按国际财务报告准则编制的净负债率为 - 0.01，去年同期为0.11[47] - 截至报告期末，公司累计银行贷款余额为69.24亿元，较年初减少10.57亿元；还有35亿元未到期的公司债券[48] - 2018年1 - 6月，公司经营活动产生的现金流量净额为119.46亿元，同比上升136.70%；筹资活动产生的现金流量净流出较上年同期增加76.10亿元[50][51] - 2018年上半年公司营业收入457.42亿元，2017年同期为319.08亿元，同比增长43.36%[165] - 2018年上半年公司净利润133.10亿元，2017年同期为70.58亿元，同比增长88.57%[165] - 2018年上半年归属于母公司股东的净利润129.42亿元，2017年同期为67.17亿元，同比增长92.67%[165] - 2018年上半年基本每股收益和稀释每股收益均为2.44元，2017年同期均为1.27元[167] - 2018年上半年经营活动产生的现金流量净额为119.46亿元，2017年同期为50.47亿元，同比增长136.70%[174] - 2018年上半年投资活动产生的现金流量净额为 - 10.68亿元，2017年同期为 - 12.65亿元，亏损有所收窄[174] - 2018年上半年销售商品、提供劳务收到的现金为577.51亿元，2017年同期为401.53亿元，同比增长43.83%[174] - 2018年上半年收回投资收到的现金为135.00亿元，2017年同期为156.97亿元，同比下降14.00%[174] - 2018年上半年购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为17.51亿元，2017年同期为20.06亿元，同比下降12.69%[174] - 2018年上半年投资支付的现金为130.00亿元，2017年同期为150.00亿元，同比下降13.33%[174] - 2018年6月30日，公司资产总计1243.27亿元，较2017年末的1221.43亿元有所增加[151] - 2018年6月30日，公司预付款项为9.35亿元，较2017年末的8.02亿元增加[151] - 2018年6月30日，公司存货为55.28亿元，较2017年末的47.05亿元增加[151] - 2018年6月30日，公司固定资产为593.11亿元，较2017年末的596.68亿元略有减少[151] - 2018年6月30日公司流动负债合计180.21亿元，较2017年12月31日的211.14亿元下降14.65%[153] - 2018年6月30日公司非流动负债合计73.58亿元，较2017年12月31日的90.64亿元下降18.82%[153] - 2018年6月30日公司负债合计253.79亿元，较2017年12月31日的301.78亿元下降15.90%[153] - 2018年6月30日归属于母公司股东权益合计959.18亿元，较2017年12月31日的894.06亿元增长7.28%[156] - 2018年6月30日股东权益合计989.48亿元，较2017年12月31日的919.64亿元增长7.60%[156] - 2018年6月30日公司流动资产合计489.19亿元，较2017年12月31日的498.16亿元下降1.80%[158] - 2018年6月30日公司非流动资产合计474.75亿元，较2017年12月31日的455.67亿元增长4.19%[158] - 2018年6月30日公司资产总计963.94亿元，较2017年12月31日的953.83亿元增长1.06%[158] - 2018年6月30日公司流动负债合计70.23亿元，较2017年12月31日的101.70亿元下降30.95%[160] - 2018年6月30日公司股东权益合计857.79亿元，较2017年12月31日的815.11亿元增长5.24%[162] 公司业务线数据关键指标变化 - 2018年上半年全国水泥产量约9.97亿吨，同比下降0.6%[23] - 公司在国内外设立500多个市场部，建立完善营销网络[24] - 截至报告期末，公司熟料产能2.48亿吨，水泥产能3.44亿吨，骨料产能3090万吨，商品混凝土60万立方米[30] - 公司乐清海螺二期水泥磨及3个骨料项目建成投产，4家骨料项目和1个商混项目开工建设[30] - 公司柬埔寨马德望海螺1条熟料生产线、2台水泥磨建成投产，印尼北苏海螺主体工程完工，老挝琅勃拉邦海螺项目进入施工高峰期，缅甸海螺项目开工建设[30] - 报告期内，公司水泥和熟料合计净销量为1.43亿吨，同比增长6.87%，产品综合毛利率为44.83%，较上年同期上升11.86个百分点[34] - 42.5级水泥、32.5R级水泥、熟料毛利率同比分别上升13.15、12.76、2.73个百分点，骨料及石子综合毛利率为71.15%，同比上升17.23个百分点[35] - 东部、中部、南部、西部区域销售金额同比分别上升53.37%、42.99%、41.15%、42.22%，毛利率同比分别上升8.21、15.54、11.48、13.47个百分点；出口销售金额同比上升3.70%，海外销售金额同比增长44.96%[36] - 2018年1 - 6月水泥熟料综合成本为172.22元/吨，同比上升11.47%，主要受产品销售结构和大宗原燃材料采购价格影响[39][40] - 销售费用为16.69亿元，管理费用为15.91亿元，研发费用为0.28亿元，财务费用为 - 0.66亿元，合计占主营业务收入比重为7.19%，同比下降2.59个百分点[42] - 公司财务费用同比减少14.095亿元，降幅186.93%，因贷款利息支出减少、利息收入增加[42] - 吨产品费用为22.58元，同比降低0.12元/吨[43] - 建材行业营业收入为447.99亿元，营业成本为247.14亿元，毛利率为44.83%，同比上升11.86个百分点[33] - 42.5级水泥营业收入为281.58亿元，营业成本为153.84亿元，毛利率为45.36%，同比上升13.15个百分点[33] 公司金融资产与投资性房地产变化 - 公司交易性金融资产余额较年初增加3229万元，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产余额较年初减少231万元，其他权益工具投资余额较年初增加4.011亿元，可供出售金融资产余额较年初减少4.6141亿元[25] - 公司投资性房地产余额较年初上升42.25%[25] 公司未来发展战略 - 2018年下半年，预计水泥市场需求整体维持稳定，部分区域市场需求预计保持增长[54] - 下半年公司将推进国际化发展战略，做好海外项目建设和前期工作，加强调研论证，储备新项目[54] - 公司将把握行业结构调整时机，寻求国内项目并购机遇，完善国内市场布局[54] - 公司将延伸上下游产业链，发展骨料产业、商品混凝土项目，探索装配式建筑[54] 公司子公司相关情况 - 2018年2 - 5月公司设立、增资多家子公司，如芜湖东南亚国际贸易有限公司注册资本4000万美元，公司出资2200万美元占比55%；八宿海螺水泥有限责任公司注册资本22750万元，公司出资15925万元占比70%等[57] - 截至报告期末，公司持有新力金融7.51%股权，最初投资成本45209210元，期末账面值401098656元；持有西部水泥21.11%股权，最初投资成本1449828915元，期末账面值1631242049元，报告期损益124000011元[59] - 公司拥有144家控股子公司，6家合营公司，2家联营公司，报告期内无单个子公司净利润或参股公司投资收益对公司净利润影响达10%以上[62] 公司理财与利润分配情况 - 2018年3月23日公司将20亿元自有资金买理财产品，期限3个月，预期年化收益率5.16%，6月27日收回本金及净收益2601.21万元；4月12日又将20亿元买理财产品，期限5个月，预期年化收益率4.15%，期末未到期[63] - 2018年5月30日公司2017年度股东大会通过利润分配方案，以5299302579股为基数，每股派现1.20元，共派发现金6359163094.8元[64] - 董事会建议2018年中期不派发股息，不实施公积金转增股本[65] 公司治理与合规情况 - 公司按境内外上市规则和监管要求完善治理结构，2018年5月30日召开2017年度股东大会[67] - 公司成立审核委员会，已审阅2018年半年度业绩报告[68] - 海创投资遵守2007年作出的除股东财产权益外放弃其他股东权利的承诺[69] - 报告期内公司按财政部要求变更会计政策和调整财务报表列报，对财务状况和经营成果无重大影响[70][71] 公司关联交易情况 - 公司每年支付给海螺集团的商标固定费用为1500万元，报告期内支付商标使用费750万元[77] - 2017年上海物流与海一航运签署运输合同，预估金额不超23000万元，实际发生22033万元[78] - 2018年公司与海螺设计院签署设计与技术服务合同，金额7838万元，报告期内执行该合同发生交易649.45万元，累计发生2111.70万元[79][80] 公司担保情况 - 报告期内公司为控股子公司提供担保发生额合计82708万元，为资产负债率超70%的子公司新增担保金额82708万元[82][83] - 截至报告期末，公司对外担保余额折合人民币847565万元，占期末净资产比例9.88%，其中对子公司担保余额756175万元，对合营公司担保余额91390万元[86] 公司环保相关情况 - 安徽海螺水泥股份有限公司排放二氧化硫78吨、氮氧化物831吨、颗粒物104吨，均未超标[88] - 铜陵海螺排放二氧化硫588吨、氮氧化物4099吨、颗粒物23

净利润关键指标变化 - 2018年半年度预计归属于上市公司股东的净利润较上年同期增加53.73亿元～67.17亿元，同比增加80%～100%[2][4] - 2018年半年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较上年同期增加66.60亿元～76.85亿元，同比增加130%～150%[4] - 上年同期归属于上市公司股东的净利润为67.17亿元[6] - 上年同期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为51.23亿元[7] 每股收益关键指标 - 上年同期每股收益为1.27元[8] 业绩预告期间 - 业绩预告期间为2018年1月1日至2018年6月30日[3] 业绩预增原因 - 本期业绩预增原因是产品销价同比涨幅大，营业收入同比大幅增长[9] 业绩预告审计情况 - 本次预计业绩未经注册会计师审计[5] 业绩预告准确性 - 公司不存在影响业绩预告准确性的重大不确定因素[10] 预告数据说明 - 预告数据为初步核算数据，具体以2018年半年度报告为准[11]

财务数据关键指标变化 - 资产、净资产与股东权益 - 本报告期末总资产124,401,967,603元，较上年度末增长1.85%；归属于上市公司股东的净资产94,110,482,819元，较上年度末增长5.26%[6] - 2018年3月31日公司流动资产合计487.69亿元，年初余额为459.53亿元[19] - 2018年3月31日公司非流动资产合计756.33亿元，年初余额为761.90亿元[20] - 2018年3月31日公司负债合计274.83亿元，年初余额为301.78亿元[21] - 2018年3月31日公司所有者权益合计969.19亿元，年初余额为919.64亿元[21] - 2018年3月31日公司资产总计1244.02亿元，年初余额为1221.43亿元[20] - 2018年第一季度公司资产总计102,891,791,163元，较上期95,382,971,697元增长7.87%[24] - 2018年第一季度公司负债合计12,672,037,917元，较上期13,872,441,751元下降8.65%[25] - 2018年第一季度公司所有者权益合计90,219,753,246元，较上期81,510,529,946元增长10.68%[25] 财务数据关键指标变化 - 经营与收益指标 - 年初至报告期末，经营活动产生的现金流量净额3,054,024,789元，较上年同期增长38.89%；营业收入18,766,521,999元，较上年同期增长37.59%[6] - 年初至报告期末，归属于上市公司股东的净利润4,778,069,929元，较上年同期增长121.90%；扣除非经常性损益的净利润4,673,768,161元，较上年同期增长200.69%[6] - 加权平均净资产收益率为5.21%，较上年同期增加2.44个百分点；基本每股收益和稀释每股收益均为0.9016元/股，较上年同期增长121.90%[6] - 报告期内公司营业利润、利润总额、净利润及归属于母公司股东的净利润分别较去年同期上升120.55%、114.19%、114.92%和121.90%[13] - 报告期内公司所得税费用较去年同期上升111.69%[13] - 报告期内公司经营活动产生的现金流量净额较去年同期上升38.89%[13] - 报告期内公司投资活动产生的现金流量净流入较去年同期上升574.75%[13] - 报告期内公司筹资活动产生的现金流量净流出较去年同期增加13.86亿元[13] - 2018年1 - 3月公司营业总收入18,766,521,999元，较上期13,638,977,156元增长37.59%[28] - 2018年1 - 3月公司营业总成本12,887,112,766元，较上期11,438,089,861元增长12.67%[28] - 2018年1 - 3月公司营业利润6,191,691,805元，较上期2,807,332,413元增长120.55%[28] - 2018年1 - 3月公司净利润4,902,083,267元，较上期2,280,893,613元增长114.92%[28] - 2018年第一季度公司其他综合收益的税后净额为 - 78,850,510元，上期为110,819,166元[29] - 2018年第一季度公司综合收益总额4,823,232,757元，较上期2,391,712,779元增长101.66%[29] - 2018年第一季度公司基本每股收益和稀释每股收益均为0.90元/股，上期均为0.41元/股[29] - 2018年第一季度营业利润为88.07亿元，上年同期为48.02亿元[31] - 2018年第一季度净利润为87.54亿元，上年同期为46.86亿元[31] - 2018年第一季度综合收益总额为87.09亿元，上年同期为47.94亿元[31] 财务数据关键指标变化 - 现金流量指标 - 2018年1 - 3月经营活动现金流入小计244.39亿元，上年同期为184.11亿元[33] - 2018年1 - 3月经营活动现金流出小计213.85亿元，上年同期为162.12亿元[33] - 2018年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额为30.54亿元，上年同期为21.99亿元[33] - 2018年1 - 3月投资活动现金流入小计62.17亿元，上年同期为92.20亿元[33] - 2018年1 - 3月投资活动现金流出小计43.75亿元，上年同期为89.47亿元[34] - 2018年1 - 3月筹资活动现金流入小计2.18亿元，上年同期为9.18亿元[34] - 2018年1 - 3月筹资活动现金流出小计11.39亿元，上年同期为4.53亿元[34] - 2018年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-48.54亿美元，上年同期为-28.43亿美元[37] - 2018年第一季度收回投资收到的现金为60亿美元，上年同期为90.39亿美元[37] - 2018年第一季度取得投资收益收到的现金为57.03亿美元，上年同期为42.45亿美元[37] - 2018年第一季度投资活动现金流入小计为119.14亿美元，上年同期为146.81亿美元[37] - 2018年第一季度投资活动现金流出小计为42.98亿美元，上年同期为90.47亿美元[37] - 2018年第一季度投资活动产生的现金流量净额为76.15亿美元，上年同期为56.34亿美元[37] - 2018年第一季度筹资活动现金流出小计为155.28万美元，上年同期为1.57亿美元[37] - 2018年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-155.28万美元，上年同期为-1.57亿美元[37] - 2018年第一季度现金及现金等价物净增加额为27.47亿美元，上年同期为26.34亿美元[37] - 2018年第一季度期末现金及现金等价物余额为102.74亿美元，上年同期为58.44亿美元[37] 财务数据关键指标变化 - 特定项目余额变化 - 报告期末，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产余额较年初上升332.46%[11] - 报告期末，应收利息余额较年初上升40.59%，应付职工薪酬余额较年初下降80.63%，应付利息余额较年初上升61.07%[11] - 报告期末，应付股利余额较年初下降2.58亿元[12] 财务数据关键指标变化 - 收益与支出变化 - 报告期内，投资收益较去年同期下降82.32%，其他收益较去年同期上升77.36%，营业外支出较去年同期上升242.22%[12] - 报告期内，公允价值变动收益较去年同期增加766.86万元[12] 股东信息 - 股东总数为97,473户，安徽海螺集团有限责任公司持股1,928,870,014股，占比36.40%[9]

财务数据关键指标变化 - 2018年一季度预计归属于上市公司股东的净利润同比增加约25.84亿元，同比增加120%左右[2][4] - 2018年一季度预计归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润同比增加约31.08亿元，同比增加200%左右[4] - 上年同期归属于上市公司股东的净利润为21.53亿元[6] - 上年同期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为15.54亿元[7] - 上年同期每股收益为0.41元[8] 业绩预告相关信息 - 业绩预告期间为2018年1月1日至2018年3月31日[3] - 预告数据为初步核算数据，具体以正式披露的未经审计的2018年一季度报告为准[11] - 本次预计的业绩未经注册会计师审计[5] 业绩预增原因 - 本期业绩预增原因是产品销价同比涨幅大，营业收入同比大幅增长[9] 业绩预告准确性说明 - 公司不存在影响业绩预告准确性的重大不确定因素[10]

公司基本信息 - A股每股面值人民币1.00元，在上交所上市，股票代码为600585[16][19] - H股每股面值人民币1.00元，在联交所上市，股票代码为00914[16][19] - 青松建化2017年4月11日被实施退市风险警示后股票简称变更为"*ST青松"，股份代码为600425[15] - 冀东水泥股份代码为000401[15] - 新力金融股份代码为600318[15] - 西部水泥股份代码为02233[15] - 公司董事会秘书（公司秘书）周波电话为0086 553 8398976，传真为0086 553 8398931[19] - 公司秘书（香港）赵不渝电话为00852 21113220，传真为00852 21113299[19] - 证券事务代表廖丹电话为0086 553 8398911，传真为0086 553 8398931[19] - 公司股份总数为5,299,302,579股，其中A股3,999,702,579股占比75.48%，H股1,299,600,000股占比24.52%，报告期内股份总数及结构未变[140] 财务数据关键指标变化 - 2017年营业收入753.11亿元，较2016年增长34.65%[23] - 2017年利润总额212.29亿元，较2016年增长82.17%[23] - 2017年归属于上市公司股东的净利润158.55亿元，较2016年增长85.87%[23] - 2017年基本每股收益2.99元/股，较2016年增长85.87%[24] - 2017年全面摊薄净资产收益率17.73%，较2016年上升6.60个百分点[24] - 2017年经营活动产生的现金流量净额173.63亿元，较2016年增长31.57%[24] - 2017年末总资产1221.43亿元，较2016年末增长11.53%[25] - 2017年末归属于上市公司股东的股东权益894.06亿元，较2016年末增长16.70%[25] - 可供出售金融资产、长期股权投 资金额分别较年初下降84.28%和15.82%，在建工程金额较年初上升55.43%，货币资金、应收票据及应收账款分别较年初增加58.86%、70.90%和61.87%[38] - 2017年按中国会计准则主营业务收入735.92亿元，同比增加34.22%；归属上市公司股东净利润158.55亿元，同比增加85.87%；每股盈利2.99元，同比上升1.38元/股[72] - 2017年按国际财务报告准则营业收入753.11亿元，同比增加34.65%；归属上市公司股东净利润158.99亿元，同比增加85.43%；每股盈利3.00元[72] - 2017年主营业务收入735.92亿元，同比上升34.22%；营业利润208.25亿元，同比上升91.64%；利润总额212.29亿元，同比上升82.17%；归属于上市公司股东的净利润158.55亿元，同比上升85.87%[80] - 2017年水泥熟料综合成本159.76元/吨，同比上升20.77%，主要受原煤采购价格上涨影响[84] - 报告期内财务费用同比下降35.99%，三项费用合计占主营业务收入比重为9.84%，同比下降2.48个百分点[85] - 2017年末总资产1221.43亿元，较上年末增加11.53%；总负债301.78亿元，较上年末增加3.30%；资产负债率为24.71%，较上年末下降1.97个百分点[87] - 2017年末归属于上市公司股东的股东权益为894.06亿元，较上年末增加16.70%；每股净资产为16.87元，较上年末增加2.41元/股[87] - 2017年末流动比率为2.18：1，同比上升；净负债率为0.04，去年同期为0.10[88] - 截至报告期末，集团累计银行贷款为79.81亿元，较年初增加4.96亿元；还有60亿元未到期公司债券[90] - 2017年经营活动产生的现金流量净额为173.63亿元，同比上升31.57%；投资活动现金净流出增加6.50亿元；筹资活动现金净流出增加3.49亿元[92][94] - 2017年末与购买生产用机器设备有关的资本承诺合计28.02605亿元，2016年末为51.20175亿元[96] 利润分配情况 - 2017年度利润分配预案为每股派发现金红利1.2元人民币（含税），不实施公积金转增股本[6] - 公司单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可分配利润的10%[52] - 2016年度以年末总股本5,299,302,579股为基数，每股派发现金末期红利0.5元（含税），共计派发现金264,965万元（含税）[53] - 2015 - 2017年每股派发的现金红利分别为0.43元、0.5元、1.2元，年度分红金额分别为2,278,700千元、2,649,651千元、6,359,163千元，年度现金分红占归属于上市公司股东的净利润比率分别为30.32%、31.06%、40.11%[54] - 2017年度公司法定公积金已达注册资本的50%，不再提取法定公积金[55] - 2017年度建议按总股本5,299,302,579股，派发末期股息每股1.2元人民币（含税），总额635,916万元人民币[55] - 公司向H股非居民企业股东派发末期股息，代扣代缴企业所得税税率为10%；为H股个人股东代扣代缴20%个人所得税；内地个人投资者和证券投资基金通过沪港通投资H股取得股息红利，按20%税率代扣个人所得税[56] 行业及市场数据 - 2017年全国水泥产量约23.2亿吨，同比下降0.2%[36] - 公司在国内外市场设立500多个市场部，建立完善营销网络[37] - 截至2017年12月31日，首五位销售客户销售金额合计17.09亿元，占总销售金额2.27%，最大销售客户占0.78%；首五位供应商采购金额合计77.51亿元，占总采购金额15.86%，最大供应商占6.33%[60] - 2018年GDP预期同比增长6.5%左右，基建投资将维持高位稳定运行，房地产相关投资有望延续[97] 公司业务拓展与投资 - 2017年2月，公司与MYINT公司共同出资设立缅甸海螺（曼德勒）水泥有限公司，注册资本4500万美元，公司出资2475万美元，占比55%[42] - 2017年6月，海螺香港与Krittaphong集团共同出资在老挝设立万象海螺水泥有限公司，首期注册资本100万美元，海螺香港出资75万美元，占比75%[43] - 2017年8月，公司受让贵州盘江投资控股（集团）有限公司持有的贵阳海螺盘江水泥等五家公司部分股权，受让完成后持有100%股权[45] - 2017年9月，公司收购陕西凤凰建材65%股权，其注册资本58461.2万元，拥有日产4500吨熟料生产线等[45] - 报告期内，公司对盈江允罕增资27267.3万元，增资后注册资本30000万元，持股比例99%；对琅勃拉邦海螺增资1540万美元，增资后注册资本2300万美元，持股比例70%等[46] - 报告期内，公司减持新力金融3620000股，占比1.49%，减持后持股7.51%；减持青松建化146028004股，占比10.59%；减持冀东水泥187703978股，占比13.93%，实现投资收益18.60亿元[47][48] - 因西部水泥股本扩大，公司持股比例降至21.16%[49] - 截至报告期末，公司拥有140家控股子公司，6家合营公司，2家联营公司[51] - 收购陕西凤凰建材增加熟料产能180万吨、水泥产能220万吨、骨料产能200万吨，收购贵州区域5家子公司少数股东权益[73] - 截至报告期末，熟料产能2.46亿吨，水泥产能3.35亿吨，骨料产能2890万吨，商品混凝土60万立方米[73] - 2018年集团计划资本开支约68亿元，用于项目建设、生产线技改及并购项目支出[98] - 2018年预计新增熟料产能约360万吨、水泥产能约1480万吨、骨料产能1450万吨、商品混凝土产能120万立方米[99] - 2018年集团计划水泥和熟料净销量同比基本持平，预计吨产品成本小幅上升，吨产品费用基本稳定[99] 各条业务线数据关键指标变化 - 建材行业营业收入735.92亿元，营业成本473.99亿元，毛利率35.59%，营业收入同比增加34.22%，营业成本同比增加28.73%，毛利率上升2.74个百分点[76] - 42.5级水泥营业收入450.23亿元，营业成本292.65亿元，毛利率35.00%，营业收入同比增加48.00%，营业成本同比增加41.71%，毛利率上升2.89个百分点[76] - 2017年水泥和熟料合计净销量2.95亿吨，同比增长6.6%，自产品销量2.90亿吨，产品综合毛利率35.59%，较上年上升2.74个百分点[77] - 42.5级、32.5级水泥和熟料毛利率同比分别上升2.89、0.52、6.14个百分点[78] - 骨料及石子综合毛利率63.98%，同比上升17.86个百分点[78] - 海外及出口营业收入23.59亿元，营业成本17.57亿元，毛利率25.52%，营业收入同比增加6.78%，营业成本同比增加13.76%，毛利率下降4.57个百分点[76] - 东部、中部、南部、西部区域销售金额同比分别上升42.13%、45.71%、8.90%、33.86%，毛利率同比分别上升4.97、2.11、3.87、1.51个百分点；出口销售金额同比下降9.11%，海外项目公司销售金额同比增长81.90%[79] 公司费用与支出 - 公司需支付毕马威2017年度财务审计服务报酬460万元，内控审计服务报酬60万元，合计520万元[108] - 公司每年需支付给海螺集团商标使用费151.30万元，报告期内已支付[114] - 2016 - 2017年与海一航运旧合同实际交易金额20,806.25万元，新合同报告期内实际交易金额13,369.20万元，预计新合同交易金额不超23,000万元[116] - 与海螺设计院签署的《设计与技术服务合同》金额为7,328万元，报告期内该合同发生金额667.4万元，累计发生金额3,679.47万元[117] - 报告期内公司为控股子公司及参股公司提供担保发生额合计299,287万元，其中对子公司295,287万元，对合营公司相山水泥4,000万元[122][123] - 公司为上海海螺建材国际贸易有限公司提供贸易融资授信担保71,688万元[124] - 截至报告期末，公司对外担保余额折合人民币998,972万元，占期末净资产比例为12.26%，其中对子公司担保余额895,131万元，对外担保余额103,841万元[124] - 报告期内，公司为资产负债率超70%的子公司提供担保金额为20,000万元[124] - 公司于2017年1月25日批准将24亿元（占2015年末经审计净资产3.4%）自有资金用于购买理财产品，4月12日收回本金，理财净收益2,071.23万元，预期年化收益率4.2%[125] - 2017年9月20日公司用20亿元自有资金购买理财产品，占2016年末经审计净资产的2.6%，年化收益率4.6%，2018年3月20日收回本金，净收益4385.75万元[126] - 报告期内公司子公司向成利建材提供2796万元委托贷款，期限自2017年9月14日至2020年10月21日，贷款利率6%[127] 公司社会责任与环保 - 巢湖海螺捐赠1000吨水泥（价值43.5万元）用于当地乡村道路及水利设施建设[128] - 盈江允罕公司为当地小学架设水管3600米并帮助村民修整乡村道路[128] - 2017年集团有54家子公司及分公司被列入《废气国家重点监控企业名单》[130] - 宁国水泥厂二氧化硫排放浓度200mg/m³，排放总量48吨，核定排放量500吨[130] - 铜陵海螺氮氧化物排放浓度400mg/m³，排放总量7130吨，核定排放量14190吨[130] - 白马山水厂颗粒物排放浓度30mg/m³，排放总量156吨，核定排放量473吨[130] - 安徽荻港海螺水泥股份有限公司二氧化硫排放浓度200mg/m³，排放总量842吨，核定排放量1255吨[130] - 枞阳海螺氮氧化物排放浓度400mg/m³，排放总量6873吨，核定排放量9900吨[131] - 建德海螺水泥有限公司窑尾二氧化硫排放限值100，有组织排放监测值为20 - 1027[132] - 分宜海螺水泥有限公司窑尾氮氧化物排放限值400，有组织排放监测值为459 - 1751[132] - 弋阳海螺水泥有限公司窑尾颗粒物排放限值30，有组织排放监测值为120 - 832[132] - 赣州海螺水泥有限公司窑尾二氧化硫排放限值200，有组织排放监测值为65 - 235[132] - 英德海螺窑尾氮氧化物排放限值320，有组织排放监测值为376

净利润关键指标变化 - 2017年度预计归属于上市公司股东的净利润较上年同期增加59.7亿元～76.8亿元，同比增加70%～90%[3][5] - 2017年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较上年同期增加53.8亿元～69.1亿元，同比增加70%～90%[5] - 上年同期归属于上市公司股东的净利润为85.3亿元[7] - 上年同期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为76.8亿元[7] 每股收益关键指标 - 上年同期每股收益为1.61元[8] 业绩预告相关信息 - 业绩预告期间为2017年1月1日至2017年12月31日[4] - 本次预计的业绩未经注册会计师审计[6] - 预告数据为初步核算数据，具体以经审计后的2017年度报告为准[11] 业绩预增原因 - 业绩预增主要因水泥行业供给侧结构性改革，产品销价和营业收入同比大幅增长[3][9] 业绩预告准确性说明 - 公司不存在影响业绩预告准确性的重大不确定因素[10]

公司整体财务数据关键指标变化 - 本报告期末总资产116,526,468,944元，较上年度末增长6.40%[7] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产83,404,674,172元，较上年度末增长8.87%[7] - 年初至报告期末（1 - 9月）经营活动产生的现金流量净额8,809,330,024元，较上年同期增长7.37%[7] - 年初至报告期末（1 - 9月）营业收入50,038,625,981元，较上年同期增长31.86%[7] - 年初至报告期末（1 - 9月）归属于上市公司股东的净利润9,808,653,716元，较上年同期增长64.34%[7] - 加权平均净资产收益率为12.26%，较上年增加4.02个百分点[7] - 基本每股收益1.8509元/股，较上年增长64.34%；稀释每股收益1.8509元/股，较上年增长64.34%[7] - 报告期内营业收入较去年同期上升29.73%，因产品销量和销售价格同比增加[14] - 报告期内营业成本较去年同期上升32.56%，因煤炭采购价格和产品销量同比增加[14] - 报告期内税金及附加较去年同期上升137.50%，因营业收入增加和科目核算内容调整[14] - 报告期内财务费用较去年同期上升70.25%，因境外子公司汇兑损失影响[15] - 报告期内投资收益较去年同期下降81.01%，因上年同期处置股票收益而本期无该项收益[15] - 报告期内其他收益较去年同期增加1.34亿元，营业外收入较去年同期下降46.17%，因政府补助科目核算调整[15] - 年初至报告期末投资活动现金流量净流出较去年同期增加51.20亿元，因3个月以上定期存款金额同比增加[17] - 预计2017年全年归属于上市公司股东的净利润与上年同期相比增加50%-70%，因产品销售价格上升、销量增长及投资收益同比增加[18] - 2017年1 - 9月营业总收入500.38625981亿美元，上年同期为379.49003202亿美元[31] - 2017年1 - 9月营业总成本393.62221614亿美元，上年同期为309.22354546亿美元[31] - 2017年1 - 9月营业利润129.87374989亿美元，上年同期为72.42399863亿美元[31] - 2017年第三季度利润总额41.31亿元，净利润31.95亿元，归属于母公司所有者的净利润30.92亿元[32] - 2017年1 - 9月利润总额133.36亿元，净利润102.52亿元，归属于母公司所有者的净利润98.09亿元[32] - 2017年第三季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.58元/股，1 - 9月为1.85元/股[33] - 2017年第三季度综合收益总额32.27亿元，归属于母公司所有者的综合收益总额31.26亿元[33] - 2017年1 - 9月综合收益总额99.93亿元，归属于母公司所有者的综合收益总额95.53亿元[33] - 公司1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为630.6980956亿元，上年同期为473.16623294亿元[38] - 公司1 - 9月收到的税费返还为3.98106618亿元，上年同期为1.89335973亿元[38] - 公司1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为88.09330024亿元，上年同期为82.0445841亿元[38] - 公司1 - 9月投资活动产生的现金流量净额为 - 55.17914197亿元，上年同期为 - 3.97975979亿元[39] - 公司1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额为 - 41.38697195亿元，上年同期为 - 69.54962361亿元[39] - 公司1 - 9月现金及现金等价物净增加额为 - 8.76247466亿元，上年同期为8.62390298亿元[39] 公司资产负债相关数据关键指标变化 - 2017年第三季度末负债合计307.07435204亿美元，年初为292.15349483亿美元[24] - 2017年第三季度末所有者权益合计858.1903374亿美元，年初为802.98771482亿美元[24] - 2017年9月30日母公司流动资产合计497.75378288亿美元，年初为408.4298776亿美元[26][27] - 2017年9月30日母公司非流动资产合计460.36493194亿美元，年初为473.20417392亿美元[27] - 2017年第三季度末递延收益2.9135805亿美元，年初为2.48641934亿美元[24] - 2017年第三季度末递延所得税负债4.25993504亿美元，年初为4.74375096亿美元[24] - 2017年9月30日母公司货币资金171.128202亿美元，年初为128.10320625亿美元[26] - 报告期末集团货币资金和应收票据余额较年初分别上升33.04%和44.24%，应收利息余额较年初上升74.05%[12] - 报告期末其他应收款余额较年初上升291.69%，因购买理财产品[13] - 报告期末可供出售金融资产余额较年初下降83.54%，因处置部分同行业上市公司股票[13] 母公司业务数据关键指标变化 - 母公司2017年7 - 9月营业收入6.97亿元，1 - 9月为21.81亿元[34] - 母公司2017年7 - 9月营业利润47.59亿元，1 - 9月为112.44亿元[35] - 母公司2017年7 - 9月利润总额47.58亿元，1 - 9月为112.49亿元[35] - 母公司2017年7 - 9月净利润46.89亿元，1 - 9月为106.41亿元[35] - 母公司2017年7 - 9月综合收益总额47.51亿元，1 - 9月为104.21亿元[36] - 母公司1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为24.74592963亿元，上年同期为14.52894022亿元[41] - 母公司1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为 - 26.21799885亿元，上年同期为 - 37.70682977亿元[42] - 母公司1 - 9月投资活动产生的现金流量净额为38.46504532亿元，上年同期为140.51204492亿元[42] - 母公司1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额为 - 29.33708177亿元，上年同期为 - 95.75781677亿元[42] 股东相关数据 - 截止报告期末股东总数为67,490户[10] - 安徽海螺集团有限责任公司期末持股1,948,869,927股，占比36.78%[10]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2017年6月30日，公司总资产为113,320,273千元，较年初增长3.48%[19] - 截至2017年6月30日，归属于上市公司股东的净资产为80,383,020千元，较年初增长4.93%[19] - 2017年1 - 6月，经营活动产生的现金流量净额为5,047,043千元，较上年同期增长8.14%[19] - 2017年1 - 6月，营业收入为31,907,916千元，较上年同期增长33.10%[19] - 2017年1 - 6月，归属于上市公司股东的净利润为6,716,723千元，较上年同期增长100.21%[19] - 2017年1 - 6月，扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为5,123,433千元，较上年同期增长71.20%[19] - 2017年1 - 6月，基本每股收益为1.27元/股，较上年同期增长100.21%[19] - 2017年1 - 6月，加权平均净资产收益率为8.46%，较上年同期上升3.79个百分点[19] - 2017年1 - 6月，扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为6.45%，较上年同期上升2.28个百分点[19] - 2017年上半年按国际财务报告准则编制的营业收入为319.08亿元，较上年同期增加33.10%；归属于上市公司股东的净利润为67.39亿元，较上年同期增加100.64%[22][31] - 2017年上半年按中国会计准则编制的主营业务收入为309.86亿元，较上年同期增加32.42%；归属于上市公司股东的净利润为67.17亿元，较上年同期增加100.21%[31] - 公司2017年上半年每股盈利1.27元，较上年同期上升0.64元/股（按中国会计准则）[31] - 2017年1 - 6月主营业务收入309.86亿元，同比增长32.42%，营业利润89.61亿元，同比增长125.83%，利润总额92.05亿元，同比增长104.41%，归属于上市公司股东的净利润67.17亿元，同比增长100.21%[36,40] - 截至报告期末，总资产1133.20亿元，较上年末增加3.48%；总负债288.37亿元，较上年末减少1.29%；资产负债率为25.45%，较上年末下降1.23个百分点[49,50] - 截至报告期末，归属于上市公司股东的股东权益为803.83亿元，较上年末增加4.93%；每股净资产为15.17元，较上年末增加0.71元/股[50] - 按中国会计准则，公司流动资产总额370.61亿元，流动负债总额198.13亿元，流动比率1.87：1，较上年末1.72：1上升[51] - 按国际财务报告准则，公司流动资产总额371.13亿元，流动负债总额198.13亿元，净负债率0.11维持稳定[51] - 截至报告期末，公司累计银行贷款余额77.79亿元，较年初增加2.94亿元，还有85亿元未到期公司债券，其中1年内到期50亿元，5年以上到期35亿元[53] - 报告期内，公司经营活动现金流量净额50.47亿元，同比上升3.80亿元；投资活动现金流量净流出增加69.28亿元；筹资活动现金流量净流出减少39.48亿元[56] - 2017年6月30日流动比率为187.05%，较2016年12月31日的172.41%上升14.64个百分点[124] - 2017年6月30日速动比率为159.55%，较2016年12月31日的145.73%上升13.82个百分点[125] - 2017年6月30日资产负债率为25.45%，较2016年12月31日的26.68%下降1.23个百分点[125] - 2017年1 - 6月EBITDA利息保障倍数为32.81，较2016年1 - 6月的15.64增加109.77%[125] - 截至报告期末，银行授信总金额为797.05亿元人民币、55.18亿美元，已使用授信额度65.40亿元人民币、1.75亿美元，未使用额度为731.65亿元人民币、53.43亿美元[128] - 报告期内，公司新增银行贷款11.77亿元，偿还银行贷款8.84亿元[128] - 2017年6月30日公司流动资产合计370.61亿元，较2016年12月31日的293.94亿元有所增加[135] - 2017年6月30日公司非流动资产合计762.59亿元，较2016年12月31日的801.20亿元有所减少[135] - 2017年6月30日公司负债合计288.37亿元，较2016年12月31日的292.15亿元有所减少[137] - 2017年6月30日公司股东权益合计844.83亿元，较2016年12月31日的802.99亿元有所增加[140] - 2017年6月30日流动负债合计109.32亿元，2016年12月31日为81.95亿元[144] - 2017年6月30日非流动负债合计36.85亿元，2016年12月31日为62.76亿元[144] - 2017年6月30日负债合计146.17亿元，2016年12月31日为144.70亿元[144] - 2017年6月30日股东权益合计767.14亿元，2016年12月31日为736.93亿元[147] - 截至2017年6月30日止6个月营业收入319.08亿元，2016年同期为239.73亿元[149] - 截至2017年6月30日止6个月净利润70.58亿元，2016年同期为34.60亿元[149] - 截至2017年6月30日止6个月综合收益总额67.65亿元，2016年同期为34.17亿元[151] - 2017年基本每股收益和稀释每股收益均为1.27元，2016年为0.63元[151] - 截至2017年6月30日止6个月另一口径营业收入14.83亿元，2016年同期为9.69亿元[154] - 截至2017年6月30日止6个月另一口径净利润5.95亿元，2016年同期为2.80亿元[154] - 2017年上半年经营活动现金流入小计408.17亿元，2016年同期为303.27亿元，同比增长约34.6%[159] - 2017年上半年经营活动现金流出小计357.70亿元，2016年同期为256.60亿元，同比增长约39.4%[159] - 2017年上半年经营活动产生的现金流量净额50.47亿元，2016年同期为46.67亿元，同比增长约8.1%[159] - 2017年上半年投资活动现金流入小计161.47亿元，2016年同期为110.70亿元，同比增长约45.9%[159] - 2017年上半年投资活动现金流出小计174.13亿元，2016年同期为54.07亿元，同比增长约221.9%[159] - 2017年上半年投资活动产生的现金流量净额为 - 12.65亿元，2016年同期为56.63亿元[159] - 2017年上半年筹资活动现金流入小计12.60亿元，2016年同期为44.86亿元，同比下降约71.9%[161] - 2017年上半年筹资活动现金流出小计38.61亿元，2016年同期为110.35亿元，同比下降约65.0%[161] - 2017年上半年筹资活动产生的现金流量净额为 - 26.01亿元，2016年同期为 - 65.49亿元[161] - 2017年上半年现金及现金等价物净增加额11.70亿元，2016年同期为37.87亿元[161] - 截至2017年6月30日止6个月，归属于母公司股东权益期初余额为5,299,302,579元，期末余额为5,299,302,579元；少数股东权益期初余额为3,689,850,355元，期末余额为4,100,041,985元；股东权益合计期初余额为80,298,771,482元，期末余额为84,483,061,924元[169] - 截至2017年6月30日止6个月，综合收益总额为6,765,468,024元，其中归属于母公司股东的综合收益为6,716,723,490元，少数股东的综合收益为338,351,851元[169] - 截至2017年6月30日止6个月，股东投入和减少资本为76,863,708元，其中股东投入的资本为82,991,808元，购买子公司少数股权减少资本6,128,100元[169] - 截至2017年6月30日止6个月，利润分配金额为2,658,041,290元，其中对股东的分配为2,649,651,290元，非全资子公司股利为8,390,000元[169] - 截至2017年6月30日止6个月，股本期初余额和期末余额均为5,299,302,579元；资本公积期初余额为16,803,659,305元，期末余额为16,803,659,305元；其他综合收益期初余额为574,409,741元，期末余额为292,607,658元；盈余公积期初余额和期末余额均为2,649,651,290元；未分配利润期初余额为48,366,211,757元，期末余额为51,668,924,869元；股东权益合计期初余额为73,693,234,672元，期末余额为76,714,145,701元[171] - 截至2017年6月30日止6个月，综合收益总额为5,670,562,319元，其中归属于母公司股东的综合收益为5,952,364,402元，少数股东的综合收益未提及[171] - 截至2017年6月30日止6个月，利润分配金额为2,649,651,290元，其中对股东的分配为2,649,651,290元[171] 非经常性损益相关 - 本报告期处置非流动资产的损益为311,824千元，政府补助为231,580千元，持有交易性金融资产公允价值变动损益及处置交易性金融资产等为1,556,773千元[20] - 非经常性损益所得税影响数为 -528321（单位未明确），合计为1593290（单位未明确）[21] 行业及业务量数据 - 2017年上半年全国水泥产量约为11.1亿吨，同比增长0.4%[24] - 报告期内公司水泥和熟料合计净销量为1.34亿吨，同比增长4.60%[33] 产能及项目建设情况 - 报告期末公司熟料产能2.44亿吨，水泥产能3.33亿吨，骨料产能2490万吨[32] - 报告期内公司7台水泥磨相继建成投产，印尼孔雀港粉磨站二期工程建成投产[32] 金融资产变动情况 - 报告期内公司减持其他上市公司股票，可供出售金融资产、长期股权投资金额分别较年初下降了87%和21%[26] - 减持新力金融362万股，占比1.49%，减持后持股7.51%，转增后持股3633.14万股，比例仍为7.51%；减持青松建化1.46028亿股，占比10.59%；减持冀东水泥1.87703978亿股，占比13.93%，减持后不再持有青松建化和冀东水泥股份，实现投资收益18.6亿元[66][67] 营销网络建设 - 公司在国内及海外设立500多个市场部，建立完善营销网络[25] 产品销售结构变化 - 42.5级水泥销售金额占比59.25%，同比上升4.95个百分点；32.5级水泥占27.99%，同比下降3.63个百分点；熟料占11.82%，同比下降1.61个百分点；骨料占0.94%，同比上升0.29个百分点[36,38] 区域销售金额变化 - 东部、中部、南部、西部区域销售金额同比分别上升44.70%、32.52%、14.28%、39.39%，出口销售金额同比下降17.79%，海外销售金额同比增长100.06%[35,36] 投资收益情况 - 公司处置部分同行业上市公司股票，取得投资收益18.60亿元[41] 毛利率及成本情况 - 产品综合毛利率为32.97%，同比上升2.26个百分点，骨料及石子综合毛利率为53.92%，同比上升11.65个百分点[42,43] - 水泥熟料综合成本为154.50元/吨，同比上升28.20元/吨，主要受原煤价格上升影响[44] 费用情况 - 销售费用、管理费用、财务费用合计占主营业务收入比重为9.78%，同比下降3.59个百分点，吨产品三项费用为22.70元/吨，同比下降7.35%[45,47] - 财务费用同比下降58.59%，因上年度偿还70亿元公司债券使本年利息支出减少[47] 公司对外投资及设立子公司情况 - 201