杭州科技创新生态与金融支持 - 杭州"六小龙"崛起引发社会广泛关注，金融成为支持科技创新不可或缺的力量，证券、银行、基金、信托等大资管行业协同搭建"股债贷保担租"多元化融资支持系统 [1] - 第八届西湖大会以"打造资本强引擎，赋能新质生产力"为主题，强调金融需协同打破牌照壁垒，构建资金链、人才链、创新链、产业链"四链融合" [1] 金融业面临的三大变局 - 转型升级变局：国家经济从拓展增量转向盘活存量、整合资源、提升发展 [4] - 定位站位变局：金融需回归服务实体经济本源，重塑价值体系 [4] - 数字化变局：金融服务业态和竞争逻辑发生根本性变化 [4] 金融业应对变局的四大转变 - 从服务单个企业向服务整个生态转变 [4] - 从"当铺"金融向场景金融转变 [4] - 从专项服务向综合协同服务转变 [4] - 从"打猎式经营"向"种田式陪伴"转变 [4] 浙商银行的实践探索 - 构建金融顾问制度，通过"1+N"服务机制链接各类专业人士，提供跨越牌照的长期陪伴式服务 [5] - 实施"善本信用"工程，推动授信风控逻辑创新，实现从财务指标到社会口碑、门槛式审批到陪伴式服务、把关式静态风控到过程式动态风控的转变 [5] - 推进链式生态金融，运用数字化手段将金融服务嵌入企业生产经营和产业生态场景 [5] 浙商银行的科技金融服务体系 - 形成差异化评价体系和培育机制，打造"以人才银行为底座的科技金融服务体系" [6] - 启动"善本信用工程"，关注企业技术创新、领先优势、商业模式等非财务指标，建立"看人、看技术、看善标"的社会价值评价体系 [6] - 加强投贷联动，与风险投资机构、私募股权投资基金等合作，提供贷款+外部投资、股权撮合等服务 [6] 浙商银行在杭州科创金融改革试验区的举措 - 迭代推出科技金融15大场景30大产品体系，落地首笔"科创积分贷"，2025年推出"善科陪伴计划"满足企业全生命周期需求 [8] - 构建科技金融生态圈，联合园区、创投、基金、担保机构等专业机构解决企业发展问题 [8] - 举办金融支持科技企业发展大会和万物生长大会，紧密对接政府部门和企业需求 [8]

长三角地区银行表现概览 - 长三角地区是中国经济最活跃、对外开放程度最高、创新能力最强的地区之一，在中国式现代化建设中地位举足轻重 [1] - 长三角一体化国家战略的实施为商业银行带来了丰富的客户资源、重大项目和广阔市场 [1] - 15家银行在2024年年报中披露了长三角地区相关数据，涵盖营业收入、利润总额、资产规模、存贷款规模等指标 [1] 资产规模 - 工商银行在长三角地区的资产规模达12.44万亿元，是唯一一家资产规模过十万亿元的银行 [1] - 农业银行、建设银行分别以8.77万亿元、7.13万亿元位列第二、第三 [1] - 浙商银行、广发银行长三角地区资产总额占比最高，分别达89.69%、49.46% [2] - 浦发银行、工商银行在长三角资产规模占比也超过25%，分别为30.44%、25.5% [2] 存款情况 - 农业银行以6.98万亿元的存款规模位居长三角地区榜首 [4] - 工商银行和建设银行分别录得6.66万亿元和5.24万亿元存款 [4] - 交通银行在长三角存款占比最高，达27.65% [4] - 中信银行、农业银行存款占比分别为25.7%、23.5% [4] 贷款情况 - 工商银行以6.18万亿元贷款规模位列长三角第一，占全行贷款总额21.8% [5] - 农业银行、建设银行分别以6.03万亿元、5.24万亿元贷款规模紧随其后 [5] - 浙商银行长三角贷款占比最高，达53.62% [6] - 恒丰银行、浦发银行、华夏银行在长三角信贷投放占比均超过30% [6] 经营效益 - 农业银行、工商银行、建设银行在长三角区域营业收入超千亿元 [8] - 浙商银行、交通银行、广发银行长三角营收占比最高，分别为57.69%、36.7%、30.47% [8] - 农业银行以1159亿元利润总额稳居榜首，工商银行和建设银行分列二、三位 [9] - 广发银行、浦发银行、浙商银行、交通银行、农业银行5家银行长三角利润占比均超35% [10] 资产质量 - 在10家披露不良率的银行中，6家不良率在1%以下 [11] - 中信银行长三角不良率最低，为0.53% [11] - 恒丰银行、浙商银行、民生银行、交通银行不良率在1%以上 [12] - 农业银行、工商银行和建设银行不良率分别为0.82%、0.77%、0.84%，处于良好状态 [12]

债券发行情况 - 浙商银行成功发行2025年绿色金融债券(第一期)和科技创新债券(第一期) 发行规模均为50亿元 发行期限均为3年 主体和债券评级均为AAA [2] - 债券发行由申万宏源证券担任联席主承销商 并采用债券通机制 [2] 公司背景 - 浙商银行为全国性股份制商业银行之一 是全国第13家"A+H"上市银行 [2] - 申万宏源证券与浙商银行已累计开展十五期债券业务合作 获得客户持续好评 [2] 战略布局 - 申万宏源证券积极响应服务国家战略号召 持续布局绿色产业、战略新兴产业、专精特新产业及普惠金融领域 [2] - 公司致力于推动金融"五篇大文章" 服务新质生产力高质量发展 [2]

文章核心观点 - 银行业正提前启动针对2026届毕业生的暑期实习招聘，招聘重点高度集中于金融科技类岗位，并积极招募理工科及复合型背景人才，以支持其数字化转型和科技金融业务发展 [1][3][5][7] 2026届暑期实习招聘启动与特点 - 2025年春季，包括兴业银行、浙商银行、杭州银行、上海农商行在内的多家银行已启动针对2026届毕业生的暑期实习项目 [1] - 金融科技与信息科技类岗位是各家银行暑期实习招聘中最突出和最热门的类别 [2][3] - 兴业银行“雏雁计划”将“金融科技实习生”岗位置于总行、分行及子公司招聘首位 [3] - 浙商银行的金融科技类实习岗位占其总岗位类别的四分之一，涵盖信息安全、数据开发、算法开发等 [3] - 杭州银行“摘星计划”对总行实习生要求经济类或理工类专业，总行信息技术部则要求计算机相关专业 [3] - 上海银行暑期实习推出总行科技和大数据岗，其金融科技部门招聘应用开发、运维开发、数据分析等岗位 [3] - 南银理财的2026届暑期实习仅推出“金融科技实习生”一个岗位，专业要求为计算机、大数据、人工智能及数学统计等理工类专业 [4] 人才需求趋势：理工与复合背景受追捧 - 银行在招聘中特别青睐理工类专业和具备复合型教育背景的人才 [5][7] - 上海农商行开设“理工农医专项通道”，要求应聘者具备相关专业就读经历 [5] - 兴业银行要求应聘者以理工科、国际业务相关专业为主，并优先考虑多学科复合型教育背景 [7] - 银行发力科技金融，需要理工科或医学背景的信贷专员以更好地评估科技型企业 [7] - 招商银行“数字金融训练营”虽专业不限，但明确人工智能、计算机、数据等STEM专业背景者优先 [7] 银行业科技人才队伍建设现状 - 主要国有大行科技人员规模庞大，工商银行2024年末金融科技人员达3.6万人，占全行员工的8.6% [8] - 根据安永报告，25家披露数据的上市银行2024年金融科技/信息科技人员合计超16.12万人，较上年末增长11.84% [9] - 其中6家大型银行信息科技人员共计11.11万人，较2023年增长17.09%，占全行总人数的6%，占比较2023年上升0.86个百分点 [9] - 7家全国性股份制银行信息科技人员约4.08万人，占全行总人数的比重为9.53% [9] - 披露数据的上市银行科技人员数量和占比在2022年至2024年连续三年呈上升趋势 [9] 金融科技人才培养与学科发展 - 金融科技是金融与人工智能、大数据、区块链、云计算等前沿科技深度融合的新兴领域 [8] - 自2017年起，国内高校陆续增设金融科技专业，截至2024年6月中旬，已有110余所本科院校开设，约占开设金融类专业院校的29% [8] - 在硕士研究生培养层面，金融科技与量化投资、风险管理、数字金融等方向结合，形成更广泛的交叉学科 [8]

金融行业面临的三大变局 - 当前金融面临功能定位、数智化和存量时代三大变局，传统模式难以适应新时代要求 [1] - 金融机构需反思存在方式，强调功能性为首要，以社会价值推动金融范式变革 [1] - 需建立以客户为中心的"善标体系"，重塑授信风控逻辑，引导树立正确"三观" [1] 传统授信风控模式的局限性 - 传统模式依赖财务指标和抵质押担保，存在滞后性、可美化性，无法真实反映企业经营状况 [3] - 抵质押担保作为静态手段，难以应对市场波动和经营风险变化 [3] - 缺乏对还款意愿和社会信用的关注，导致"逆向选择"和"道德风险"困境 [3] 金融资源配置失衡问题 - 传统模式导致金融机构偏好服务大型企业、国有企业，中小微企业融资难融资贵 [5] - "二八定律"式资源配置使大量金融资源集中在少数领域，实体经济转型升级受限 [5] - 金融功能性与盈利性倒置，形成"锦上添花"而非"雪中送炭"的服务惯性 [5] 社会价值评价体系缺失 - 金融资本逐利性导致资源配置与社会需求脱节，可能引发金融风险 [6] - 缺乏社会价值评价体系，难以引导金融资源流向"善"的领域 [6] - 无法将社会责任、环境贡献等纳入授信考量，影响行业可持续发展 [6] "善标体系"构建方案 - 需超越财务指标，构建全面立体的金融评价体系，纳入社会价值考量 [8] - 社会口碑是比财务指标更具前瞻性的信用镜像，反映人品和履约意愿 [9] - 评价体系应涵盖社会责任、环境贡献、公司治理、个人品德等多维度 [10] - 通过正负双向赋分机制量化客户"善"等级，实施差异化授信政策 [11]

行业投资评级 - 银行板块受益于政策催化，顺周期主线的个股或有α [4] - 红利策略或仍有持续性，推荐关注上海银行、招商银行、江苏银行等 [4] - 基本面发生积极变化的重庆银行值得关注 [4] 核心观点 - 多家银行下调存款挂牌利率，活期存款利率下调5bps，三个月/六个月/一年/二年存款利率下调15bps，三年/五年存款利率下调25bps [1] - 存款成本进入下降通道，招商银行一季度存款成本率大幅下降25bps至1.29% [1] - 存量存款成本改善空间仍较大，如重庆银行、民生银行、交通银行、中信银行等 [2] - 存款逐渐进入集中重定价阶段，2024年末剩余期限在1年以内的存款占比较上年末提升3pc至37.4% [2] 重点数据跟踪 - 本周股票日均成交额11734.77亿元，环比上周减少928.9亿元 [8] - 两融余额1.80万亿元，较上周增加0.02% [8] - 本周非货币基金发行份额164.23亿，环比上周减少75.81亿 [8] - 本周同业存单发行规模为7135.90亿元，环比上周增加2003.50亿元 [9] - 本周同业存单发行利率为1.67%，环比上周增加2bps [9] - 本周半年国有大行+股份行转贴现平均利率为1.08%，环比上周下降3bps [9] - 本周10年期国债收益率平均为1.71%，环比上周增加3bp [9] - 本周新发行专项债1075.64亿元，环比上周增加301.09亿元 [9] 银行板块表现 - 银行行业指数年初至今涨幅7.7%，PB为0.56，股息率4.29% [46] - 个股方面，青岛银行年初至今涨幅30.4%，渝农商行涨幅29.1%，重庆银行涨幅26.8% [46] - 南京银行、杭州银行已达成转债强制转股价 [46] - 银行票据转贴利率持续下行，6M国股转贴利率降至1.08%，6M城商转贴利率降至1.24% [30]

债券发行情况 - 浙商银行成功发行2025年绿色金融债券和科技创新债券 发行规模均为50亿元 发行期限均为3年 主体和债券评级均为AAA [2] - 债券由申万宏源证券担任联席主承销商 债券类型为债券通 [2] 公司背景 - 浙商银行为十二家全国性股份制商业银行之一 全国第13家"A+H"上市银行 [2] - 申万宏源证券已累计与浙商银行开展十五期债券业务合作 获得客户持续好评 [2] 战略方向 - 申万宏源证券积极响应服务国家战略号召 持续布局绿色产业、战略新兴产业、专精特新产业、普惠金融领域 [2] - 公司致力于金融"五篇大文章" 服务新质生产力高质量发展 [2] 数据来源 - 信息来源于申万宏源证券固收融资部门 [3]

存款利率调整动态 - 六家国有大行于5月20日率先启动新一轮人民币存款挂牌利率调降，随后股份制银行陆续跟进 [1] - 截至5月21日，招商银行、平安银行、中信银行等9家股份制银行已完成利率下调 [1] - 渤海银行、恒丰银行、浙商银行于5月22日发布公告加入调降行列，标志着12家股份行全部完成本轮调整 [1][6] 利率调整细节 活期存款 - 渤海银行、恒丰银行、浙商银行个人活期存款利率统一调整为0.05%，降幅5个基点，与其他9家股份行一致 [6] 定期存款 - 1年期定期利率从1.3%降至1.15%（降15个基点），2年期从1.45%降至1.30%（降15个基点），5年期从1.85%降至1.60%（降25个基点） [6] - 3年期利率调整出现分化：恒丰银行、渤海银行从1.85%降至1.60%，浙商银行从1.80%降至1.55%，降幅均为25个基点 [6] - 调整后渤海银行、恒丰银行、浙商银行的2/3/5年期利率略高于其他9家股份行 [6] 历史调整脉络 - 2022年至今商业银行经历7轮集体利率调降，时间节点包括2022年9月、2023年6月/9月/12月、2024年7月/10月及2025年5月 [6] - 调整模式均为国有大行先行，中小银行后续跟进 [6] 利率表对比 股份制银行利率结构（以渤海银行为例） - 单位与个人存款利率完全一致：活期0.05%，3个月定期0.70%，1年期1.15%，3年期1.60%，5年期1.60% [3] - 特色存款产品中，零存整取1/3/5年期利率分别为0.80%/1.05%/1.05%，协定存款0.20%，通知存款（7天）0.40% [3] 其他银行差异化条款 - 部分银行对"零存整取"类产品设置更低利率（如某行1年期仅0.70%），且单位存款不开放此类产品 [5] - 协定存款利率存在0.20%-0.25%的区间差异，通知存款（7天）利率最高达0.55% [3][5]

股份制银行存款利率下调 - 已有10家股份制银行跟进下调存款挂牌利率，1年、2年定期存款利率普遍下调15个基点，3年、5年定期存款利率均下调25个基点 [1][2] - 招商银行1年定期存款利率降至0.95%，首次跌破1%，成为股份制银行中存款利率最低的银行 [2] - 其他股份制银行1年定期存款利率均下调至1.15%，3年定期存款利率多在1.25%-1.55%区间 [2] - 存款产品利率将跟进下调，3年定期存款产品利率可能降至1.75%左右 [4] 储户行为变化 - 储户因存款利率过低转向银行理财和保险产品，R1级零钱理财收益高于存款利率，固收类理财产品历史业绩普遍在3%以上 [5] - 部分储户利用保险产品预定利率下调时间差，大额购买保险以锁定较高收益 [5] - 20万元存款3年利息从两年前的3%降至现在的2%，利息减少2000元 [5] 行业传导效应 - 存款利率下调沿大型商业银行→股份制商业银行→中小银行路径传导，中小银行存款利率优势将逐步减弱 [7] - 部分中小银行已多次下调存款利率，当前市场贷款需求增长不理想，高成本存款成为银行负担 [7] - 存款流失并非全部导致流动性紧张，部分转化为银行其他负债科目，有助于提升市场流动性 [8] 理财产品调整 - 银行理财公司纷纷下调固收类理财产品业绩比较基准，主要因市场底层收益下行 [8] - 存款利率下降推动理财市场和资本市场吸引力增强，有助于行业健康发展 [6] - 投资者需调整预期，平衡风险与收益，可配置现金管理类理财、货币基金及国债等稳健产品 [9]

第八届(2025)西湖大会主题 - 会议主题为"打造资本强引擎，赋能新质生产力" [1] - 会议于5月21日在杭州举行 [1] 浙商银行董事长观点 - 商业银行需在资本向实浪潮中扮演三重角色 [1] - 三重角色包括科技企业的"长期陪跑人"、创投资本的"价值放大器"、创新生态的"超级连接者" [1] 浙商银行科技金融平台 - 公司搭建了开放式科技金融服务数字化平台"善数科技金融平台" [1] - 平台建立跨区域、跨行业的科技金融数据枢纽 [1] - 平台将分散的科技要素、金融资源与产业生态深度融合 [1] - 平台实现全链畅通、实时互通、价值共生 [1]