证券代码：002129 证券简称：TCL 中环 公告编号：2024-050 TCL 中环新能源科技股份有限公司 2023 年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、TCL 中环新能源科技股份有限公司（以下简称"公司"）本次利润分配方案以公司 2023 年年度权益分派实施时股权登记日的可参与利润分配的股本 4,038,103,919 股为基数（即总 股本 4,043,115,773 股扣除回购专用账户的股份数 5,011,854 股），向全体股东每 10 股派发 现金股利人民币 2.60 元（含税），共计派发 1,049,907,018.94 元，不送红股，不以公积金 转增股本。 2、因公司回购专户中的股份不参与利润分配，本次权益分派实施后，根据股票市值不变 原则，实施权益分派前后公司总股本保持不变，现金分红总额分摊到每一股的比例将减小。 本次权益分派实施后的除权除息价格=股权登记日收盘价－0.2596777元/股，详见本公告"六、 调整相关参数"。 一、股东大会审议通过利润分配方案情况 1、公司 2023 年度利润分 ...

TCL 中环新能源科技股份有限公司 关于股份回购进展情况的公告 截至 2024 年 6 月 30 日，公司累计通过深圳证券交易所交易系统以集中竞价交易方式回购公 司股份 4,999,968 股，占公司目前总股本的比例为 0.1237%，最高成交价为人民币 12.57 元/股， 最低成交价为人民币 12.47 元/股，支付的总金额为人民币 62,558,044.45 元（不含印花税、交易 佣金等交易费用）。 上述回购进展符合公司既定的股份回购方案。回购股份的时间、价格及集中竞价交易的委托 时段均符合《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 9 号——回购股份》等相关法律法规及公 司回购股份方案的要求。 二、其他说明 公司后续会根据市场情况在回购期限内继续实施本次回购方案，并严格按照相关法律法规和 规范性文件的规定及时履行信息披露义务，敬请广大投资者注意投资风险。 证券代码：002129 证券简称：TCL 中环 公告编号：2024-049 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 TCL 中环新能源科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 10 月 ...

（新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2004 室） 二〇二四年六月 股票简称：TCL 中环 股票代码：002129 TCL 中环新能源科技股份有限公司 （天津新技术产业园区华苑产业区（环外）海泰东路 12 号） 向不特定对象发行可转换公司债券 募集说明书 （修订稿） 保荐机构（主承销商） TCL 中环新能源科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对申请 文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的 盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反 的声明均属虚假不实陈述。 任何投资者一经通过认购、交易、受让、继承或者其他合法方式持有本次债 券，即视作同意《受托管理协议》《债券持有人会议规则》及本募集说明书中其 他有关发行人、债券持有人、债券受托管理人等主体权利义务的相关约定。 根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发 行人自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承 担证券依法发行后因发行人 ...

申万宏源证券承销保荐有限责任公司 关于 TCL 中环新能源科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 发行保荐书 保荐机构（主承销商） 二〇二四年六月 声明 申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简称"申万宏源承销保荐"、 "本保荐机构"、"保荐机构"）接受 TCL 中环新能源科技股份有限公司（以下 简称"发行人"、"公司"、"TCL 中环"）的委托，担任其向不特定对象发 行可转换公司债券（以下简称"本次发行"）的保荐机构。 本保荐机构及相关保荐代表人已根据《中华人民共和国公司法》（以下简称 "《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《证 券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称 "《注册管理办法》"）、《<上市公司证券发行注册管理办法>第九条、第十条、 第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见— 证券期货法律适用意见第18号》（以下简称"《证券期货法律适用意见第18号》"）、 《保荐人尽职调查工作准则》等有关法律、法规和中国证监会及深圳证券交易所 的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则、行业执 ...

申万宏源证券承销保荐有限责任公司 关于 TCL 中环新能源科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 上市保荐书 保荐人 二〇二四年六月 申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简称"保荐机构"）及其保荐代 表人已根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）《中华人民共 和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《证券发行上市保荐业务管理办法》 《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）、《深圳 证券交易所股票上市规则（2024 年修订）》等法律法规和中国证监会及深圳证券 交易所的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业 自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。 本上市保荐书中如无特别说明，相关用语具有与《TCL 中环新能源科技股 份有限公司向不特定对象发行可转换债券募集说明书》中相同的含义。 现将有关情况报告如下： 一、发行人基本情况 （一）基本信息 | 中文名称 | 中环新能源科技股份有限公司 TCL | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | | 英文名称 | TCL Zhonghuan R ...

报告公司投资评级 - 报告维持对TCL中环的"优于大市"评级 [7] 报告的核心观点 公司业绩情况 - 2023年公司实现营业收入591.46亿元,同比下降11.74%;归母净利润34.16亿元,同比下降49.9% [9] - 2023年4季度公司营业收入104.92亿元,同比下降38.87%;归母净利润-27.72亿元,同比下降252.48% [9] - 2024年1季度公司营业收入99.33亿元,同比下降43.62%;归母净利润-8.80亿元,同比下降139.05% [9] - 业绩下滑主要由于产业链价格持续下行以及资产减值金额较大 [9][10][13] 产品销售情况 - 2023年公司硅片出货114GW,同比增长68%,市占率达23.4% [11] - N型及大尺寸产品出货占比66%,N型市占率36.4%,保持行业领先地位 [11] - 2024年1季度硅片出货34.95GW,同比增40%;N型及大尺寸产品占比88%,N型210系列外销市占率超90% [11][12] - 组件出货2023年8.6GW,同比增29.8%;2024年1季度1.6GW,同比增6.8% [11][12] 产能扩张情况 - 公司持续提升柔性制造能力,产品向N型高功率高效率发展 [14] - 截至2023年底,光伏单晶产能183GW,组件产能18GW [14] - 公司缩减定增项目规模,35GW硅片项目不变,TOPCon电池产能减半至12.5GW [14] 盈利预测及投资建议 - 考虑到产业链价格下滑和资产减值,预计公司2024-2026年归母净利润分别为29.54亿元(-73%)、32.62亿元(-72%)、36.52亿元 [15] - 公司硅片龙头地位稳固,制造工艺优势显著,给予2024年16倍PE,目标价11.68元,维持"优于大市"评级 [15] 风险提示 - 同业竞争加剧 - 产业链价格下滑 - 行业需求放缓 [15]

证券代码：002129 证券简称：TCL中环 公告编号：2024-048 截至2023年6月9日，公司2023年员工持股计划已完成非交易过户公司股票14,391,980股， 占当时公司总股本的0.45%，锁定期为2023年6月9日至2024年6月8日。详见公司于2023年6月 10日刊登在《中国证券报》《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）的《关 于2023年员工持股计划非交易过户完成暨实施进展的公告》（公告编号：2023-064）。 TCL 中环新能源科技股份有限公司 关于 2023 年员工持股计划锁定期届满及权益归属的公告 二、员工持股计划权益归属的安排 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《2023年员工持股计划》规定：本员工持股计划设置的公司关键业绩指标为2023年 扣非归母净利润较2022年增长率及2022年扣非归母净利润较2021年增长率平均不低于30%或 2023年营业收入较2022年增长率及2022年营业收入较2021年增长率平均不低于30%。 TCL中环新能源科技股份有限公司（以下简称"公 ...

报告公司投资评级 - TCL中环首次评级为"优于大市" [1] 报告的核心观点 硅片业务 - 公司是硅片龙头企业,技术领先,全球化布局引领未来 [1] - 2023年公司光伏材料产品出货约114GW,同比增长68%,硅片整体市占率23.4% [2] - 2024年公司将继续强化N型Total Solution能力,提升大尺寸、N型产品占比与市占率 [2] - 公司技术和工艺领先,单位成本有望下降,至2023年末全成本领先行业次优约0.03元/W,2024年Q2拉单晶每千克的生产成本有望相较Q1或者2023年年末有接近20%的下降 [3] 全球化战略 - 公司审慎但坚定地推动全球化战略,积极评估、探索全球重点国家或区域的产业布局项目 [4] - 公司正积极推动Maxeon的资本架构改善、组织变革、运营改善,充分发挥其在美独特壁垒市场优势及技术创新能力 [4] 盈利预测与评级 - 我们预计公司2024-2026年的归母净利润分别为17.14、26.63、33.07亿元,同比增长-49.8%、55.3%、24.2% [5] - 参考可比公司2024年的估值水平,我们给予公司2024年30-32倍PE估值,对应合理价值区间为12.72-13.57元,给予"优于大市"评级 [5]

证券简称：TCL中环 证券代码：002129 关于TCL中环新能源科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 申请文件的审核问询函的回复 （修订稿） 保荐人（主承销商） （新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2004 室） 二〇二四年五月 TCL 中环新能源科技股份有限公司 审核问询函回复 深圳证券交易所： 贵所于 2023 年 6 月 12 日出具的《关于 TCL 中环新能源科技股份有限公司 申请向不特定对象发行可转换公司债券的审核问询函》（审核函〔2023〕120096 号）（以下简称"审核问询函"）已收悉。TCL 中环新能源科技股份有限公司（以 下简称"TCL 中环"、"发行人"或"公司"）与申万宏源证券承销保荐有限责 任公司（以下简称"申万宏源承销保荐"或"保荐人"）、普华永道中天会计师 事务所（特殊普通合伙）（以下简称"发行人会计师普华永道"）、中审华会计师 事务所（特殊普通合伙）（以下简称"发行人会计师中审华"）、广东华商律师事 务所（下称"发行人律师"）等相关方，本着勤勉尽责、诚实守信的原则，就审 核问询函所提问题逐条进行了认真讨论、核查和落实，现回复 ...

关于TCL中环新能源科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 申请文件的第三轮审核问询函的回复 （修订稿） 保荐人（主承销商） （新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2004 室） 二〇二四年五月 证券简称：TCL中环 证券代码：002129 TCL 中环新能源科技股份有限公司 审核问询函回复 深圳证券交易所： 贵所于 2023 年 9 月 27 日出具的《关于 TCL 中环新能源科技股份有限公司 申请向不特定对象发行可转换公司债券的第三轮审核问询函》（审核函〔2023〕 120154 号）（以下简称"审核问询函"）已收悉。TCL 中环新能源科技股份有限 公司（以下简称"TCL 中环"、"发行人"或"公司"）与申万宏源证券承销保 荐有限责任公司（以下简称"申万宏源承销保荐"或"保荐人"），本着勤勉尽 责、诚实守信的原则，就审核问询函所提问题逐条进行了认真讨论、核查和落实， 现回复如下，请予审核。 如无特别说明，本回复中所使用的术语、名称、缩略语与《募集说明书》中 的含义相同。 本回复中涉及公司的 2021 年度的财务数据业经发行人会计师中审华审计， 2022 年度 ...