本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、监事会会议召开情况 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"公司"）第二届监事会第 九次会议于 2024 年 3 月 29 日在公司会议室以现场方式召开。会议应出席监事 3 名，实际出席监事 3 名，会议由任广科先生主持，会议的召集、召开、表决程序 符合《中华人民共和国公司法》和《荣昌生物制药（烟台）股份有限公司章程》 的相关规定，所作决议合法有效。经与会监事表决，会议形成如下决议： | 证券代码：688331 | 证券简称：荣昌生物 公告编号：2024-017 | | --- | --- | | 港股代码：09995 | 港股简称：榮昌生物 | 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 第二届监事会第九次会议决议公告 二、监事会会议审议情况 （一）审议通过《关于公司符合向特定对象发行股票条件的议案》 根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司证券发 行注册管理办法》等相关法律、法规和规范性文件的规定，监事会对照上市公司 向特定对象发行股票的条件，对公司的实际 ...

证券代码：688331 证券简称：荣昌生物 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 RemeGen Co., Ltd. （中国（山东）自由贸易试验区烟台片区烟台开发区北京中路 58 号） 2024 年度向特定对象发行 A 股股票预案 二〇二四年三月 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 2024 年度向特定对象发行 A 股股票预案 公司声明 1、公司及董事会全体成员保证本预案内容真实、准确、完整，并确认不存在虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 2、本预案按照《上市公司证券发行注册管理办法》等法规及规范性文件的要求 编制。 3、本次向特定对象发行 A 股股票完成后，公司经营与收益的变化由公司自行负 责；因本次向特定对象发行 A 股股票引致的投资风险，由投资者自行负责。 4、本预案是公司董事会对本次向特定对象发行 A 股股票的说明，任何与之相反 的声明均属不实陈述。 5、投资者如有任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他 专业顾问。 6、本预案所述事项并不代表审批机关对于本次向特定对象发行 A 股股票相关事 项的实质性判断、确认、批准或核准，本预案所述本次向特定对象发行 A 股股票相 关事项的生效和完成尚待 ...

证券代码：688331 证券简称：荣昌生物 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 RemeGen Co., Ltd. （中国（山东）自由贸易试验区烟台片区烟台开发区北京中路 58 号） 关于本次募集资金投向 属于科技创新领域的说明 $$\Xi{\bf O}\,{\bf\equiv}\,p{\bf\bar{u}}\,p{\bf\not=}\,\Xi p$$ 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于本次募集资金投向属于科技创新领域的说明 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于本次募集资金投向属于科技创新领域的说明 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"荣昌生物"或"公司"） 根据《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）等有关 规定，结合公司2024年度向特定对象发行A股股票（以下简称"本次发行"）方 案及实际情况，对本次发行募集资金投向是否属于科技创新领域进行了研究，制 定了《荣昌生物制药（烟台）股份有限公司关于本次募集资金投向属于科技创新 领域的说明》（以下简称"本说明"），具体内容如下： 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于本次募集资金投向属于科技创新领域的说明 物药产品处于商业化（ ...

特此公告。 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司董事会 2024 年 3 月 30 日 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"公司"或"荣昌生物"） 于 2024 年 3 月 29 日召开第二届董事会第十二次会议、第二届监事会第九次会 议，审议通过了关于 2024 年度向特定对象发行 A 股股票的相关议案，现就本次 向特定对象发行股票公司不存在直接或通过利益相关方向参与认购的投资者提 供财务资助或补偿事宜承诺如下： 公司不存在向发行对象做出保底保收益或变相保底保收益承诺的情形，亦不 存在直接或通过利益相关方向参与认购的投资者提供财务资助或补偿的情形。 | 证券代码：688331 | 证券简称：荣昌生物 公告编号：2024-021 | | --- | --- | | 港股代码：09995 | 港股简称：榮昌生物 | 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于本次向特定对象发行 A 股股票 不会直接或通过利益相关方向参与认购的投资者 提供财务资助或补偿的公告 ...

荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 未来三年（2024 年-2026 年）股东分红回报规划 为进一步完善荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"荣昌生物" 或"公司"）的利润分配决策和监督机制，保持利润分配政策的连续性和稳定性， 为股东提供持续、稳定、合理的投资回报，切实保护投资者的合法权益，根据《中 华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》、中国证券监督管理委员会《关 于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》《上市公司监管指引第 3 号— —上市公司现金分红》等相关法律法规、规范性文件以及《公司章程》的有关规 定，在充分考虑公司实际经营情况及未来发展需要的基础上，公司制定了《未来 三年（2024 年-2026 年）股东分红回报规划》（以下简称"本规划"），具体内容如 下： 一、股东分红回报规划制定考虑因素 公司制定本规划应当着眼于公司的长远和可持续发展，在综合考虑公司实际 经营情况和战略发展目标、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境等因 素的基础上，充分考虑公司目前及未来盈利能力、现金流状况、发展所处阶段、 项目投资资金需求、银行信贷及债权融资环境等情况，建立对投资者持续、稳定、 科学的分红 ...

荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于 2024 年向特定对象发行 A 股股票预案披露 的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 3 月 29 日召开第二届董事会第十二次会议和第二届监事会第九次会议，审议通过了关于 公司 2024 年向特定对象发行 A 股股票有关的议案。《荣昌生物制药（烟台）股份 有限公司 2024 年度向特定对象发行 A 股股票预案》等相关文件在上海证券交易所 网站（www.sse.com.cn）披露，敬请广大投资者注意查阅。 本次向特定对象发行股票预案披露事项不代表审批机关对本次向特定对象发 行股票相关事项的实质性判断、确认或批准，预案所述本次向特定对象发行股票 相关事项的生效和完成尚待取得公司股东大会审议通过和有关审批机构的审核或 注册，敬请广大投资者注意投资风险。 特此公告。 | 证券代码：688331 | 证券简称：荣昌生物 | 公告编号：2024-019 | | --- | --- | --- | | 港股代 ...

| | | 港股代码：09995 港股简称：榮昌生物 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 关于 2024 年向特定对象发行 A 股股票 摊薄即期回报及填补措施与相关承诺的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"公司""上市公司"或"荣 昌生物"）拟向特定对象发行 A 股股票（以下简称"本次向特定对象发行股票" 或"本次发行"）。根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法 权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号）《国务院关于进一步促进资本市场 健康发展的若干意见》（国发[2014]17 号）和《关于首发及再融资、重大资产重 组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）等法律、法规、 规章及其他规范性文件的要求，为保障中小投资者利益，公司就本次向特定对象 发行股票事项对即期回报摊薄的影响进行了分析，结合实际情况提出了具体的填 补回报措施，且相关主体对填补回报措施能够得到切实履行作出了承诺，具体如 下： 3、假设本次向特定对象发行 ...

证券代码：688331 证券简称：荣昌生物 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 RemeGen Co., Ltd. （中国（山东）自由贸易试验区烟台片区烟台开发区北京中路 58 号） 2024 年度向特定对象发行 A 股股票 发行方案的论证分析报告 二〇二四年三月 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司 2024年度向特定对象发行A股股票 发行方案的论证分析报告 荣昌生物制药（烟台）股份有限公司（以下简称"荣昌生物"或"公司"） 是上海证券交易所科创板上市的公司。为满足公司业务发展的资金需求，增强公 司的资本实力和盈利能力，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证 券法》和《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）等 有关法律、行政法规、部门规章或规范性文件和《荣昌生物制药（烟台）股份有 限公司章程》的相关规定，公司编制了2024年度向特定对象发行A股股票发行方 案论证分析报告（以下简称"本论证分析报告"）。 本论证分析报告中如无特别说明，相关用语与《荣昌生物制药（烟台）股份 有限公司2024年度向特定对象发行A股股票预案》中的含义相同。 一、本次向特定对象发行股票的背景 （一）全球及中国 ...

会议基本信息 - 会议类型为业绩说明会，时间是2024年3月28日上午8:00 - 9:30，地点为电话会议 [1][2] - 参与单位众多，包括安中投资、北京农域资产管理等数百家投资机构和基金 [1][2] - 公司接待人员有董事长王威东、总经理房健民、董事会秘书温庆凯等 [2] 2023年度财务概况 - 营业收入约10.83亿元，同比增长约40.26% [3] - 销售费用约7.75亿元，同比增长约75.90%，因产品准入医院和药房数量增加、商业化团队扩充及推广力度加大 [3] - 研发费用13.06亿元，同比增长约33.01%，源于新药研发管线增加、创新药物处于关键试验阶段及研发人员和工资增加 [3] 2023年核心管线研发进展 RC18（泰它西普） - 系统性红斑狼疮（SLE）：中国2021年3月有条件上市，2019年7月启动III期验证性临床试验，2021年12月纳入医保并于2023年底简易续约；2022年9月治疗活动性狼疮肾炎II期IND获默示许可，2023年上半年开展临床研究；美国正在开展III期国际多中心临床研究 [3] - 重症肌无力（MG）：中国2022年11月获突破性治疗药物认定，2023年开展III期临床试验并完成患者入组；美国2022年10月获孤儿药资格认定，2023年1月FDA批准IND申请并授予快速通道资格认定 [3][4] - 原发性干燥综合症（pSS）：中国2022年8月III期临床方案获同意，2023年开展试验并于4月完成首例患者入组；此前II期临床试验结果于2023年7月发表；美国2023年12月IND申请获批 [4] - 免疫球蛋白A肾病（IgAN）：中国2022年9月与CDE就国内III期临床方案达成一致，2023年上半年开展研究并于二季度完成首例患者入组；美国2022年11月FDA同意开展III期临床研究 [4] - 类风湿关节炎（RA）：中国多中心III期临床试验2021年底完成患者招募，2022年底完成随访，2023年8月递交新药上市申请，11月宣布达到所有主要终点并公布数据 [4] - 视神经脊髓炎频谱系疾病（NMOSD）：中国正在开展III期临床试验，2017年9月启动，2018年招募首名患者，患者招募工作进行中 [5] - 其他适应症：探索治疗IgG4相关疾病、抗磷脂综合征等，开展上百项研究者发起的研究 [5] RC48（维迪西妥单抗） - 尿路上皮癌（UC）：中国2020年12月获突破性疗法资格认定，2021年9月获快速审评通道资格认定并上市，2023年1月纳入医保并于年底简易续约；正在探索联合治疗可能性，进行多项临床试验；美国2020年9月获突破性疗法认证，Seagen开展II期关键性临床试验 [5] - 胃癌（GC）：2021年6月有条件上市，2022年1月纳入医保并于2023年底简易续约；2023年多项联合治疗临床试验获批并开展，患者招募进行中 [6] - 乳腺癌（BC）：2020年启动单药治疗III期临床试验，患者招募进行中；2023年多项联合治疗II期临床试验获批并已有首例患者入组 [6] - 妇科恶性肿瘤：2023年7月维迪西妥单抗联合赛帕利单抗治疗复发或转移性宫颈癌II期临床研究获批，患者招募进行中 [7] 2023年两个商业化产品销售进展 - 泰它西普和维迪西妥单抗进入医保目录，销售持续放量 [7] - 自身免疫商业化团队约750人，涵盖全国32个省级行政单位300多个地级市超2200家医院，截至2023年12月31日完成超800家医院药品准入 [7] - 肿瘤科商业化团队近600人，涵盖全国31个省级行政单位近250个地级市超2000家医院，截至2023年12月31日完成超650家医院药品准入 [7] - 公司通过面向医生的营销战略，与意见领袖和医生互动，做好产品差异化定位及推广 [8]

业绩总结 - 公司在2023年实现营收108.3亿，同比增长40.26%[1] - 公司2023年全年产品收入达10.49亿元，同比增长42.13%[1] - 公司预计2024年-2026年收入分别为16.89亿元、23.49亿元、39.90亿元[1] - 公司根据DCF模型给出6个月目标价为72.73元，维持买入-A级投资评级[1] - 公司2022年净利润为-998.8亿，2023年为-1511.2亿，2024年预计为-810.5亿[3] - 公司2022年市盈率为-28.9倍，2023年为-19.1倍，2024年预计为-35.6倍[3] 产品研发 - 泰它西普在国内已获批SLE，RA已递交NDA，多项临床正在进行中[1] - 维迪西妥单抗在国内UC、GC后线治疗已获批上市，临床试验已开展[1] 未来展望 - 公司预计2024年-2026年收入分别为16.89亿元、23.49亿元、39.90亿元[1] - DCF估值模型显示公司2024年净利率为-48%，2025年为-15%，2026年为16%[4] 财务指标 - 2026年营业收入预计达到3,989.7百万元，增长率为69.9%[5] - 2026年净利润预计为651.9百万元，净利润率为16.3%[5] - 2026年EBITDA/营业收入预计为21.1%[5] - 2026年ROE预计为19.1%[5] - 2026年ROA预计为7.7%[5] - 2026年ROIC预计为18.9%[5] - 2026年四费/营业收入比率为67.9%[5] - 2026年资产负债率预计为59.6%[5] - 2026年速动比率预计为1.96[5] - 2026年P/S比率预计为7.2[5] 评级体系 - 公司评级体系包括收益评级和风险评级，分别对未来6个月的投资收益率和波动进行分类[6] - 收益评级分为买入、增持、中性、减持和卖出五个等级，与沪深300指数的表现有关[6] - 风险评级分为A和B两个等级，分别表示正常风险和较高风险[6]