北京市东城区建国门内大街 26 号新闻大厦 7 层、8 层 电话：010-88004488/66090088 传真：010-66090016 邮编：100005 北京国枫律师事务所 关于武汉联特科技股份有限公司 2024 年年度股东大会的 法律意见书 国枫律股字[2025]A0176 号 致：武汉联特科技股份有限公司（贵公司） 北京国枫律师事务所（以下简称"本所"）接受贵公司的委托，指派律师出席并见证 贵公司 2024 年年度股东大会（以下简称"本次会议"）。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人 民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《律师事务所从事证券法律业务管理 办法》（以下简称"《证券法律业务管理办法》"）、《律师事务所证券法律业务执业规则（试 行）》（以下简称"《证券法律业务执业规则》"）等相关法律、行政法规、规章、规范性文 件及《武汉联特科技股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定，就本次会 议的召集与召开程序、召集人资格、出席会议人员资格、会议表决程序及表决结果等事 宜，出具本法律意见书。 对本法律意见书的出具，本所律师特作如下声明： 1 3 ...

证券代码：301205 证券简称：联特科技 公告编号：2025-020 武汉联特科技股份有限公司 2024年年度股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 召开时间：2025年5月14日（星期三）14:00 召开地点：武汉市东湖新技术开发区九龙湖街 19 号，A 栋办公楼 召开方式：采用现场投票与网络投票相结合的方式 召集人：董事会 主持人：董事长、总经理张健先生 会议召开的合法性及合规性：经公司第二届董事会第十二次会议审议通过， 决定召开2024年年度股东大会，召集程序符合有关法律、行政法规、部门规章、 规范性文件和《公司章程》的规定。 （二）会议出席情况 1、股东出席的总体情况 参加本次股东大会现场和网络投票表决的股东及股东代理人共144人，代表 有表决权的公司股份数合计为76,254,020股，占公司有表决权股份总数 129,744,000股的58.7727%。其中：通过现场投票的股东共7人，代表有表决权的 公司股份数合计为75,618,420股，占公司有表决权股份总数129,7 ...

市场表现 - 受益于关税谈判进展 A股出海方向情绪回暖 光模块 消费电子 电子元器件 通信设备等板块活跃 [3] - 中证5G通信主题指数上涨2.68% 成分股剑桥科技涨6.59% 联特科技涨6.21% 立讯精密涨5.86% 东山精密 普天科技跟涨 [3] - 5G通信ETF上涨2.60% 最新价1.06元 成交1.46亿元 近1周累计上涨4.33% 近2周规模增长2.43亿元 新增规模位居可比基金第一 [3] 行业动态 - 中美经贸高层会谈在瑞士日内瓦举行 贸易谈判若缓和 A-PCB 苹果产业链及出口美国占比较大的细分行业有望迎来估值修复 [3] - 5G通信ETF深度绑定AI算力刚需环节及消费电子终端硬件龙头 跟踪中证5G通信主题指数 聚焦光模块 设备商等算力硬件核心标的 [4] 估值水平 - 中证5G通信主题指数最新市盈率25.65倍 处于近1年13.08%分位 估值低于近1年86.92%以上的时间 处于历史低位 [4] 基金表现 - 5G通信ETF近3年净值上涨28.59% 指数股票型基金排名233/1747 居于前13.34% [5] - 自成立以来最高单月回报24.50% 最长连涨月数4个月 最长连涨涨幅23.37% 涨跌月数比34/33 上涨月份平均收益率6.98% 年盈利百分比80.00% [5] - 成立以来超越基准年化收益1.14% 今年以来相对基准回撤0.15% 在可比基金中回撤最小 [5] - 管理费率0.50% 托管费率0.10% 费率在可比基金中最低 近半年跟踪误差0.018% 跟踪精度最高 [5] 指数成分 - 中证5G通信主题指数前十大权重股为立讯精密 中兴通讯 兆易创新 中际旭创 工业富联 新易盛 紫光股份 中航光电 歌尔股份 三安光电 合计占比51.99% [6] - 立讯精密权重10.08% 涨5.86% 中兴通讯权重7.09% 涨1.91% 中际旭创权重5.69% 涨2.22% 工业富联权重5.07% 涨2.94% 兆易创新权重4.99% 涨0.62% [8] - 新易盛权重4.47% 涨3.56% 歌尔股份权重4.09% 涨5.52% 紫光股份权重4.03% 涨1.63% 中航光电权重3.35% 涨3.16% 东山精密权重2.87% 涨5.69% [8]

中美会谈进展与市场反应 - 中美经贸高层会谈在瑞士日内瓦举行，取得实质性进展并达成重要共识，双方同意建立经贸磋商机制[2] - 受会谈利好推动，CPO等出海相关板块反弹，联特科技涨超5%，新易盛涨超3%，中际旭创等多股涨超2%[1] - 创业板人工智能ETF华宝（159363）早盘高开上涨1.17%，成交额超2000万元[1][2] 创业板人工智能板块表现 - 创业板人工智能指数自4月8日低点累计反弹21%，跑赢创业板指（+12.3%）及同类AI主题指数（中证AI+14.04%，科创AI+18.25%）[4] - 指数成分股中联特科技单日涨幅4.4%，航手微涨3.69%，协创数据涨3.29%，亿联网络涨2.76%[2] - 华西证券指出AI+为5月配置主线，光模块等算力子板块估值有望修复，国内AI产业链具备长期潜力[3] 机构观点与投资逻辑 - 华西证券强调中国制造业全产业链优势、逆周期政策力度及科技产业全球竞争力支撑资产重估[3] - 海外云厂商资本开支预期修复带动算力需求，光模块超跌后估值进入低位区间，算力设备及数据中心配套标的同步受益[3] - 创业板人工智能ETF（159363）覆盖算力硬件、软件及AI应用全产业链，光模块龙头含量高，可高效捕捉AI主题行情[5] 产品跟踪与市场数据 - 创业板人工智能ETF华宝（159363）实时价格0.952元，涨幅1.17%，盘中最高触及0.959元，成交总额2036.54万元[2] - 该ETF被动跟踪创业板人工智能指数，指数2020-2024年涨幅分别为20.1%、17.57%、-34.52%、47.83%、38.44%[4][5]

光通信板块整体业绩向好 - A股光通信板块59家企业中超半数2024年业绩向好，其中24家净利润增长，7家扭亏，3家减亏 [1] - 光模块细分赛道表现突出，新易盛、联特科技、中际旭创净利润同比增幅均超100% [1] - AI技术驱动算力需求井喷，数据中心互联需求推动光模块市场增长 [1] 头部公司财务表现 - 中际旭创2024年营业收入238.62亿元（同比+122.64%），归母净利润51.71亿元（同比+137.93%） [2] - 新易盛营业收入86.47亿元（同比+179.15%），归母净利润28.38亿元（同比+312.26%） [2] - 联特科技营业收入8.91亿元（同比+47.11%），归母净利润9295.26万元（同比+250.99%） [2] 行业竞争格局与技术发展 - 中国光模块厂商全球市场份额与国际企业并驾齐驱，400G产品已实现自主生产 [2] - 800G光模块2024年下半年开始上量，成为头部公司业绩增长关键因素 [2] - 1.6T和3.2T高端光模块研发加速，硅光技术成本优化推动技术迭代 [4] 企业研发投入与产品布局 - 中际旭创2024年研发费用12.44亿元（同比+68.26%），预研3.2T光模块并扩大硅光模块出货比例 [3] - 华工科技研发费用8.78亿元，800G硅光LPO模块即将批量出货，1.6T模块已送样 [3] - 光迅科技研发费用7.13亿元（同比+27.41%），重点研发800G/1.6T/3.2T硅光集成芯片 [4] 应用场景与未来趋势 - AI与光通信融合将拓展智能医疗远程手术、自动驾驶调度等创新场景 [4] - 5G网络深度覆盖和光纤建设推动800G/1.6T高端光模块需求 [3] - CPO超算光引擎、LPO封装技术逐步成熟，支撑下一代AI训练集群需求 [3]

财务表现 - 2024年营业收入8 14亿元 同比增长44 93% [1] - 归属于上市公司股东的净利润7463 31万元 同比增长26 99% [1] 股东回报 - 拟向全体股东每10股派发现金红利1 5元(含税) 合计2370 97万元(含税) [1] - 现金分红占2024年度归属于上市公司股东净利润的比例为31 77% [1]

申万宏源投行业务监管问题 - 深交所对申万宏源承销保荐及两位保代采取约见谈话自律监管措施，涉及海诺尔创业板IPO项目研发投入内控问题 [1] - 海诺尔存在研发相关内部控制执行不到位、研发费用归集及会计处理不规范等问题，提交的研发费用回复内容与实际情况不符 [1] - 申万宏源承销保荐在执业过程中未充分关注并审慎核查，核查意见不准确，核查底稿归集不完整，证据材料获取不充分 [5] 海诺尔IPO历程 - 海诺尔创业板IPO申请于2020年12月17日被深交所受理，2024年7月23日因撤回申请文件被终止审核 [2][3] - 海诺尔2020年至2023年上半年研发费用分别为360.39万元、933.54万元、1023.39万元和424.25万元，占营业收入比重分别为2.57%、3.79%、4.06% [2] - 海诺尔曾于2015年11月在新三板挂牌上市，此前两次申报创业板IPO均以失败告终 [4] 信永中和会计师事务所问题 - 信永中和及签字注册会计师在执业过程中未充分关注，相关核查工作不到位，发表的核查意见不准确 [5] 申万宏源承销保荐历史违规记录 - 上交所对申万宏源承销保荐及两名保代予以纪律处分，涉及国宏工具IPO项目中研发人员认定及研发投入金额核查不充分 [5][6] - 国宏工具2020-2022年研发投入分别为1276.30万元、1533.17万元和1864.62万元，累计占比5.35%，但存在17名非研发人员被错误认定及727.84万元研发投入多计问题 [7] - 申万宏源承销保荐2024年还因未充分核查发行人公司治理缺陷、实际控制人一致行动人认定等问题被处罚 [8]

公司基本情况 - 公司专注于光通信收发模块的研发、生产和销售，具备从光芯片到光器件、光器件到光模块的设计制造能力，掌握光电芯片集成、光器件、光模块的设计及生产工艺等关键技术 [2] - 公司致力于开发高速率、智能化、低成本、低功耗的中高端光模块产品，为电信、数通等领域提供解决方案，产品累计1,000余种，适用于人工智能、电信传输、无线通信、数据中心等多种应用场景 [2] - 公司客户包括NOKIA、Arista、ADTRAN、Halo等国际知名通信行业客户，以及中兴通讯、新华三、锐捷网络、浪潮等国内知名电信或网络设备制造商 [2] 财务与股东情况 - 公司2023年度利润分配方案为以129,744,000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元（含税），合计派发25,948,800元 [1] - 2023年度权益分派已于2024年6月18日实施完成，以总股本129,744,000股为基数，每10股派发现金股利0.5元（含税），合计派发6,487,200元 [6] - 公司前10名股东中存在参与转融通业务出借股份情况 [3] 重要事项 - 公司2024年限制性股票激励计划首次授予91人133.50万股限制性股票，授予价格为39.37元/股 [4] - 公司将首次公开发行股票募投项目结项，并将节余募集资金6,615.06万元永久补充流动资金，截至报告期末已转出6,613.54万元 [5] - 公司变更部分募投项目实施方式，将"高速光模块及5G通信光模块建设项目"及"联特科技研发中心建设项目"部分变更为由全资孙公司LINKTEL TECHNOLOGIES SDN.BHD实施 [7] - 公司聘任罗楠女士担任财务总监，肖明先生担任董事会秘书 [8] 审计与治理 - 大信会计师事务所对公司2023年度财务报告出具标准无保留意见审计报告 [1] - 所有董事均出席审议年度报告的董事会会议 [1] - 公司上市时及目前均已实现盈利 [1]

武汉联特科技股份有限公司 审 计 报 告 大信审字[2025]第 2-00004 号 大信会计师事务所（特殊普通合伙） WUYIGE CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS LLP. 大信会计师事务所 北京市海淀区知春路 1 号 学院国际大厦 22 层 2206 邮编 100083 WUYIGE Certified Public Accountants.LLP Room 2206 22/F,Xueyuan International Tower No.1 Zhichun Road,Haidian Dist. Beijing,China,100083 电话 Telephone：+86（10）82330558 传真 Fax： +86（10）82327668 网址 Internet： www.daxincpa.com.cn 审 计 报 告 大信审字[2025]第 2-00004 号 武汉联特科技股份有限公司全体股东： 一、审计意见 我们审计了武汉联特科技股份有限公司（以下简称"贵公司"）的财务报表，包括 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2024 年度的合并及母公司利润表、 ...

关于武汉联特科技股份有限公司 2024 年度募集资金存放与使用情况的专项核查意见 国泰海通证券股份有限公司（以下简称"国泰海通"或"保荐机构"）作为 武汉联特科技股份有限公司（以下简称"联特科技"或"公司"）的持续督导机 构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司监管指引第 2 号——上 市公司募集资金管理和使用的监管要求》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》 《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》《深圳证券交易 所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关规定，对 联特科技 2024 年度募集资金存放与使用情况进行了审慎核查，具体情况如下： 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额、资金到位时间 国泰海通证券股份有限公司 根据中国证券监督管理委员会《关于同意武汉联特科技股份有限公司首次公 开发行股票注册的批复》（证监许可[2022]1448 号），同意公司首次公开发行股票 的注册申请，本次公开发行股票 1,802 万股，每股面值为 1.00 元，发行价格为 40.37 元/股。本次发行募集资金总额为 72,746.74 万元，扣除不含税发行费用 6, ...