空客与马来西亚航空母公司交易进展 - 空客接近与马来西亚航空母公司达成协议，出售更多A330 neo飞机 [1]

庞巴迪获得17亿美元飞机订单，股价创下2018年以来的最高水平 金十数据7月2日讯，总部位于魁北克的私人飞机制造商庞巴迪公司宣布与一位匿名客户签订了一份价值 17亿美元的飞机订单，该公司股价飙升至七年来的最高水平。周三，庞巴迪在多伦多上涨超过16%，达 到137.98加元的峰值，这是自4月9日特朗普宣布对加拿大和其他国家暂停关税90天以来的最大涨幅。庞 巴迪周一宣布获得一笔订单，包括50架"挑战者"和"全球"飞机，预计将于2027年开始交付。该交易还允 许首次购买飞机的客户持有70架新飞机的购买选择权，如果所有采购都顺利进行，交易价值可能高达40 亿美元。 ...

各经济体谈判进展 - 英国与美国已达成贸易协议并生效，协议覆盖汽车（10%关税）和航空航天（免税）领域，但钢铁、药品关税未谈妥 [1] - 加拿大6月30日取消数字服务税后美国重启谈判，双方希望7月21日前达成协议，此前加方对超配额钢铁征收50%关税 [1] - 欧盟愿接受10%普遍关税，但希望美国对汽车和钢铝产品提供配额和豁免，并对药品、酒精、半导体等关键行业实行较低税率，坚持数字立法主权不在谈判范围内 [1] - 日本与美国谈判的关键障碍是25%的汽车关税，特朗普暗示或单方面征收30%-35%关税，并威胁发函警告日本 [1] - 韩国提出包含汽车、钢铁关税豁免的"一揽子解决方案"，美国持保留态度，韩国请求延长谈判，美国将在7月8日当周决定是否同意 [1] - 印度与美国谈判陷入僵局，印度希望美方撤销对等关税并就钢铁和汽车关税让步，坚持农业为"红线"，美方则希望印度削减农产品、汽车和酒精饮料关税 [2] 美国表态及其他行动 - 美国农业部长表示特朗普或对本土不易种植的农产品（如可可豆或咖啡）实施关税豁免 [3] - 贝森特警告若谈判失败7月9日将恢复最高50%关税，特朗普不考虑延长谈判截止日期，本周将确定不同国家关税税率 [3] - 美国寻求缩小贸易协议范围，同意协议的国家免于更严苛对等关税但仍需征收10%基本关税，日媒称美国将优先考虑印度谈判稍后处理日本问题 [3]

欧美贸易争端 - 法国总统马克龙抨击美国关税政策，称其为"勒索工具"，矛头直指美国即将对欧盟商品全面加征50%惩罚性关税的威胁[1][3] - 马克龙提出"零关税对零关税"方案作为欧洲反击核心策略，警告若美国维持10%基准关税，欧洲将启动"完全对等"反制措施，可能涉及空客飞机、法国红酒和奢侈品行业[3] - 2024年欧盟对美贸易逆差扩大至1580亿美元，航空航天与数字服务领域失衡尤为严重[3] - 欧盟正酝酿对价值950亿欧元美国商品加征关税，并考虑在数字税、公共采购领域实施限制措施[3] - 欧盟已批准对美国煤炭、农产品、化工产品等关键行业实施精准打击，但将原定210亿欧元规模的报复性关税推迟至7月14日实施[3] 贸易战对行业影响 - 美国政策导致欧盟钢铁产能利用率下降18%，汽车出口额同比缩减23亿欧元[4] - 若贸易战全面爆发，欧美GDP增速将分别下滑0.8和1.2个百分点[4] - 过去半年超过25%的荷兰投资者因美国政策不可预测性减持美股[4] - 贸易争端已蔓延至科技与金融领域，美国司法部调查欧洲金融机构，五角大楼暂停与德国军工企业联合研发项目[3] - 欧盟正制定针对谷歌、亚马逊的数字税方案，预计每年可增加28亿欧元财政收入[3] 中欧经贸关系 - 中国外交部长王毅访问欧洲期间将举行第十三轮中欧高级别战略对话、第八轮中德战略对话及中法外长会谈[1][4] - 欧方在经贸领域举措显示其对华有所需求但试图通过各种杠杆实现欧洲利益最大化[6] - 中欧之间存在电动汽车反补贴税、白兰地反倾销调查等摩擦，但近期已就重启价格承诺谈判达成共识[7] - 中方提出"开放包容、互利共赢"理念与欧盟"战略自主"目标存在契合点，有望深化绿色技术、数字经济领域合作[7] - 王毅访问带来投资协定执行路线图与绿色技术合作框架，而非贸易报复清单[9] 欧盟内部战略分歧 - 马克龙2月试图引导美国调转矛头指向中国，但2月底又公开呼吁"美国应该向中国加税"[6] - 欧盟委员会主席冯德莱恩在G7峰会渲染"中国经济威胁"，鼓励特朗普联手应对中国[6] - 德国总理默茨支持对美强硬贸易立场，表态若欧美谈判破裂将启动全方位防御机制[6] - 欧盟面临战略困境，既想维护经济主权又不愿完全倒向中美任何一方[6]

行业指数表现 - 国证航天航空行业指数(CN5082)成分股涨跌互现，中船应急(300527)领涨15.33%，海兰信(300065)上涨10.57%，天和防务(300397)上涨4.39%，内蒙一机(600967)领跌 [1] - 航空航天ETF(159227)最新报价1.11元，盘中换手12.24%，成交4237.66万元，近1周日均成交8082.37万元 [1] - 航空航天ETF近4天获得连续资金净流入，最高单日净流入2914.54万元，合计净流入8484.66万元 [1] 行业展会信息 - 首届国防科技工业文化创意产业博览会将于2025年9月29日至10月4日在武汉国际博览中心召开，后续每两年举办一次 [1] - 展会分为"军工系统"和"供应链系统"两大板块，十大军工集团将展示探月工程科技成果等重量级实物展品 [1] 行业展望 - 2025年军工行业订单有望迎来拐点，重点关注提升装备性能或降低成本的新技术、新域新质作战力量为代表的新产品、军贸和军用技术转化带来的新市场 [2] - 建议关注两条投资主线：1）航空航天主线和"查漏补缺"新重点；2）蕴含更大弹性的新技术、新产品、新市场 [2] ETF产品信息 - 航空航天ETF（159227）跟踪国证航天指数，国防军工权重占比98.2%，是全市最纯的军工类ETF [2] - 该ETF在"航空+航天装备"权重高达66.5%，是跟踪该指数规模最大的ETF产品 [2] - 截至2025年6月30日，国证航天航空行业指数前十大权重股合计占比49.42%，包括光启技术、中航沈飞、航发动力等 [2]

美元黄昏与黄金的逆袭 - 美国失去最后一个AAA主权评级 37万亿美元国债利息支出超过军费开支 [1] - 美元指数连续六个月下跌 日元和瑞士法郎年初至今升值超过12% [1] - 黄金价格突破3300美元/盎司 各国央行上半年增持黄金量同比激增74% [1] - 日本养老金GPIF减持美债转投澳元资产 沙特主权基金人民币资产配置比例提升至12% [1] 美股市场风险 - 标普500和纳斯达克指数刷新历史新高 但四月曾暴跌19% [4] - 四月市场暴跌期间90%抄底买单来自个人投资者 机构投资者悄悄减持 [4] - "科技七巨头"股票第一季度被机构减持3.2% 散户持仓比例飙升至90% [4] - 伯克希尔哈撒韦现金储备增至创纪录的3342亿美元 [4] - 十年期美债收益率单月跳涨20个基点 全球基金买入信用违约互换规模达820亿美元 [4] 科技行业变革 - 中国AI公司DeepSeek开源模型R1以十分之一成本达到GPT-4水平 [6] - 苹果放弃自研AI模型 与Anthropic和OpenAI合作开发新版Siri [6] - 微软斥资300亿美元与甲骨文达成云计算合作 [6] - 英伟达高管年内套现超过10亿美元 黄仁勋计划减持600万股股票 [6] - AI芯片股AMD和英特尔下跌 传统科技硬件公司思科和超威电脑逆势上涨 [6] 贸易政策影响 - 特朗普"90天关税豁免期"即将到期 欧盟印度等国商品或面临10-20%惩罚性关税 [7] - "大美丽法案"计划未来十年减税3.8万亿美元 联邦债务率将从98%升至125% [7] - 波音公司因供应链成本激增下跌2.34% 亚马逊因关税物流压力下跌1.75% [7] - 超威电脑和甲骨文等持有政府云服务订单公司逆势上涨超过3% [7] - 标普500成分股盈利增速预期从年初9.3%下调至7.1% [7] 市场整体表现 - 标普500和纳斯达克指数创历史新高 但机构减持股票被散户高价接盘 [9] - 7月中旬财报季将检验企业真实盈利能力 决定美股未来走向 [9]

波音公司人事任命 - 公司宣布史蒂夫·帕克即日起担任防务、空间与安全业务总裁兼首席执行官 [1] - 帕克自2024年9月以来一直担任该业务部门的临时领导人 [1]

重要新闻 - 美国总统特朗普表示不想要电动汽车，并指出电动汽车存在爆炸问题 [1] 个股新闻 亚马逊(AMZN.O) - 公司已在全球部署100万台机器人 [2] Circle(CRCL.N) - 稳定币发行商在美国申请设立国家信托银行 [2] 沃达丰(VOD.O) - 公司与AST SpaceMobile合作成立新的合资卫星企业SatCo [2] 波音(BA.N) - JesusJay Malave当选首席财务官继任者，将于8月15日上任 [2] 小鹏汽车(XPEV.N) - 6月交付34611台，同比增长224%，连续8个月交付量超3万 [2] 理想汽车(LI.O) - 6月交付36279辆，同比下降24% [2] - 第二季度交付总量为111074辆 [2] 蔚来汽车(NIO.N) - 6月交付24925辆，同比增长17.5% [2] - 2025年第二季度交付72056辆，同比增长25.6% [2] OpenAI - 公司正在使用谷歌的部分张量处理单元进行早期测试，但暂无大规模部署计划 [2] 特斯拉(TSLA.O) - 6月在瑞典新车注册量同比下滑64.4% [2] - 在丹麦新车注册量同比下降61.57% [2] - 在挪威新车注册量同比增长53.8% [2] - 在西班牙新车注册量同比增长60.7% [2]

深中通道通车周年成果 - 深中通道通车一年累计车流超2900万车次，日均8.6万车次，跨市公交双边发班9.9万车次，发送旅客273万人次，日均7600人次 [1] - 两地营商环境趋同，"深中通办"事项增至735项，实现全国首创食品许可"一地办证、多地经营"模式 [1] - 中山深化审批改革，10亿元以上项目可快审快批，近2000项政务服务实现"指尖可办"，近千项"一件事一次办" [1] 中山产业升级战略 - 发布"2+8"产业宏图，包括火炬高新区、翠亨新区双核引擎及8个经济开发区，推出超40个优质产业空间载体 [1] - 30个重点项目集中签约，涵盖高端制造、科技创新、光学光电等领域，推动产业结构优化升级 [1] - 广东中山文旅集团成立，将整合传媒与文旅资源，开发乡村旅游、研学教育等特色项目 [3] 创新创业赛事布局 - 2025广东国际侨界创新创业大赛（人工智能与机器人专项赛）落户中山，吸引50多国1920个项目参赛，90%来自尖端科创领域 [2] - 赛事形成从实验室到产业化的全链条支持网络，累计吸引意向投资额超2.5亿元 [2] - 中山发布多语言版本招商平台，集成政策推介、用地咨询等功能，实现数字化招商 [2] 产业创新平台建设 - 中国电信工业产业主研院先进智能制造分院等平台揭牌，展示中山产业升级新动能 [3] - 中山文旅集团将对接乡村振兴战略，盘活乡村生态文化资源，助力"百千万工程" [3]

深化"环评+"审批制度改革 - 扩大规划环评与建设项目环评联动范围 联动产业园区未纳入重点行业名录的入园项目可简化环评手续（报告书简化为报告表、报告表实行告知承诺、登记表免于办理）[4] - 对青浦新城、张江科学城开展区域空间生态环境评价 区域内符合管理清单要求的建设项目免于办理环评手续[4] - 支持集成电路研发中试项目、生物医药实验室就地转生产项目 污染物排放未超原环评范围的免于办理环评手续[4] - 对重大项目实行环评审批"绿色通道" 采取专人跟进、技术评估提前介入、容缺受理等措施[4] - 推行环评与排污许可"两证合一"审批 符合条件的报告书（表）项目实行同步审批、一次办结[5] - 对集成电路、电子设备等重点产业符合条件的报告表项目免于办理环评和环保验收手续 直接申领排污许可证[5] 优化企业排污总量指标管理 - 对全市范围内氮氧化物、化学需氧量等单项年新增量小于0.1吨的建设项目免予提交总量指标来源说明 由区政府统筹[6][7] - 对临港新片区和集成电路、生物医药产业单项主要污染物年新增量小于0.5吨的建设项目免予提交总量指标来源说明[6][7] - 市重大建设项目新增主要污染物总量指标可在全市范围内统筹[6][7] - 对临港新片区和集成电路、生物医药产业单项主要污染物年新增量0.5-1吨的建设项目实行总量指标容缺受理[7] 提升生态环境政务服务效能 - 探索建设纸制品制造业环评和排污许可等领域的人工智能辅助审批应用场景[8] - 加快实现新注册登记机动车环保认证、重型柴油车免予环保检验等事项免申办理[8] - 规范惠企政策制订程序 听取经营主体意见（中小企业代表比例一般不低于50%）[8] 强化惠企服务平台支撑作用 - 升级上海绿色金融服务平台 完善绿色项目认定体系 提供免费智能识别服务[2][9] - 提升上海绿色低碳创新服务基地、国际绿色低碳概念验证中心能级 举办绿色低碳技术创新大赛[9] - 完善"E小二"环保专业技术服务平台 面向中小微企业免费提供环保业务咨询[9] 优化涉企监管执法模式 - 推行"信用+风险"分级分类监管 建立"无感监管"对象清单与"无事不扰"事项清单[10] - 加强涉企检查计划统筹合并 严格落实"检查码"制度（无码不查、一码通查）[10] - 实施轻微违法行为不予行政处罚清单 对程序性违法未造成实体性危害后果的免予处罚[10] - 全面实施行政处罚决定书与信用修复提示函同步送达 引导企业"纠错复活"[10]