报告相关 - 报告时间跨度为2025年1月1日至2025年12月31日[5] - 报告参考上交所等相关要求编制[5] - 报告经公司第八届董事会第十四次会议审议通过[3] - 中国质量认证中心为本报告全文出具了鉴证报告[3] 可持续发展管理 - 公司设董事会管理、监督可持续发展相关影响、风险和机遇[6] - 公司建立可持续发展信息内部报告机制，每年至少报送一次[6] - 公司建立可持续发展监督机制，纳入风险管理体系[6] 利益相关方沟通 - 公司通过多种方式与政府等利益相关方沟通[7][8] 重要议题 - 产品质量等议题具双重重要性[9] - 废弃物处理等议题具影响重要性[10]

独立董事情况 - 公司董事会有三位独立董事，分别为辛伟、郑忠良、邢文祥[1] - 三位独立董事2025年度任职时间为2025年1月1日至2025年12月31日[1] - 独立董事本年度保持高度独立性，履职符合规定且提供专业意见[1]

募集资金 - 2013年非公开发行A股531,914,800股，发行价每股6.58元，募集资金总额3,499,999,384元，净额3,471,496,197.45元于2013年9月27日到账[3] - 截至2025年12月31日，以前年度已使用募集资金334,870.64万元，本年度使用7,052.98万元，暂时补流41,000万元，报告期期末余额26.92万元[6] - 2025年公司使用4.10亿元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超过12个月[23] - 2025年3月14日董事会审议通过使用闲置募集资金补充流动资金议案，2025年3月19日开始补充，2026年3月10日归还41,000万元[25] 项目投资与股权 - 珠海深水海洋工程装备制造基地项目投资总额1,010,614万元，后变更为与美国福陆合资经营[10][11] - 2015年珠海公司与美国福陆拟共同出资9.996亿美元成立中海福陆，珠海公司出资5.098亿美元，占比51%[11] - 2025年12月珠海公司拟以85,946.83万元收购美国福陆持有的中海福陆49%股权，交易完成后持股比例变为100%[12] 项目进展 - 截至2025年12月31日，珠海深水海洋工程装备制造基地项目一、二、三期已建成并投入使用，后续继续建设四期[29] 资金管理 - 公司本部与银行和保荐机构签订三方监管协议开设募集资金专户，珠海子公司也开设了专户[14] - 2014年公司本部剩余募集资金及收益注资到珠海公司，随后注销本部两个募集资金专户[16][17] - 截至2025年12月31日，珠海子公司募集资金专户余额为269,214.79元[19] - 中海福陆于2025年9月5日注销募集资金专户，注销前余额为0元[18] 业绩情况 - 2025年中海福陆重工有限公司净利润5542.93万元，公司按51%股权比例获投资收益2826.89万元[1][2] 项目情况 - 珠海深水海洋工程装备制造基地项目承诺投资总额347,149.62万元[1] - 截至期末累计投入金额与承诺投入金额差额为 -5226.00万元[1] - 珠海深水海洋工程装备制造基地项目投入进度为98.49%[1] - 受行业大环境影响，基地工作量不饱满、订单价格低，未达可研报告预计收益[1][2] - 项目可行性未发生重大变化[2]

业绩总结 - 2023 - 2025年与中国海油集团及其附属公司日常关联交易实际发生额约占预计额度70%[6] - 2024年中国海油集团营业总收入9413.6亿元，利润总额2226.2亿元，净利润1635.9亿元[15] - 截至2025年9月30日，中国海洋石油有限公司总资产约1126474百万元，1 - 9月营业收入约312503百万元[17] - 截至2025年9月30日，中海油能源发展股份有限公司总资产约482.55亿元，1 - 9月营业收入约339.47亿元[18] - 截至2025年12月31日，中海石油财务有限责任公司总资产约2215.73亿元，2025年营业收入约15.14亿元[19] 用户数据 - 中国海油集团持有公司55.39%股份[14] - 中国海洋石油有限公司已发行股份总数4752995.4万股[17] - 中海油能源发展股份有限公司注册资本1016510.4199万元[17] - 中海石油财务有限责任公司注册资本400000万元[19] 未来展望 - 2026 - 2028年与中国海油集团及其附属公司日常关联交易预计金额分别不超353亿元、393亿元、423亿元[11] 关联交易数据 - 2026 - 2028年出售商品、提供劳务给中国海洋石油有限公司预计发生额分别为222.30亿元、250.71亿元、267.50亿元[12] - 2026 - 2028年采购中海油能源发展股份有限公司商品、接受劳务预计发生额分别为24.19亿元、31.45亿元、40.89亿元[12] - 2026 - 2028年承租中国海油集团及其他附属公司关联租赁预计发生额分别为1.00亿元、1.30亿元、1.69亿元[12] - 2026 - 2028年关联方资金拆入中国海油集团预计发生额均为3亿元[12] - 2026 - 2028年在中海石油财务有限责任公司存款预计发生额均为12亿元[12] - 2026 - 2028年中海石油财务有限责任公司授信等其他金融业务预计发生额均为65亿元[12] - 2026 - 2028年中海石油财务有限责任公司贷款利息及各类服务费用预计发生额均为0.3亿元[12] 交易原则 - 公司与关联方的关联交易以市场价为基础确定价格[21] - 存款服务利率参照商业银行并协商优惠，贷款服务按LPR标准执行可下浮[22] - 公司与关联方日常关联交易遵循市场公允原则，未损害公司和非关联股东利益[23]

审计机构相关 - 公司拟续聘中审众环为2026年度审计机构，聘用期一年，待股东会审议[2] - 中审众环上年末合伙人237人，注册会计师1036人，签过证券报告注会723人[3] - 2024年中审众环业务收入217,185.57万元，证券业务收入58,365.07万元[3] - 2024年中审众环上市公司审计客户244家，同行业2家[4] - 中审众环购买职业保险累计赔偿限额8亿元，近三年未担民责[4] 审计费用相关 - 2025年度公司实际支付审计费245万元（含税），同比不变[10] - 2026年度整体审计费用控制在300万元以内[10] 审议情况 - 2026年3月19日董事会通过续聘，6票同意，0票反对，0票弃权[11]

业绩总结 - 2025年12月31日公司不存在财务和非财务报告内部控制重大缺陷[4][5] - 纳入评价范围单位资产总额和营业收入占合并报表对应总额之比均为100%[9] - 2025年度公司内控体系建设和运行总体良好[19] 未来展望 - 2026年持续梳理、优化、固化流程管理体系[19] - 2026年加强海外体系建设[19] - 2026年提升流程管理信息化水平[19] 其他新策略 - 针对内控一般缺陷建立清单要求整改[16][17] - 完成2024年度内控一般缺陷整改[18] 其他 - 董事长（已获董事会授权）为王章领[20]

募集资金 - 2013年非公开发行A股531,914,800股，发行价每股6.58元，募集资金总额3,499,999,384元，净额3,471,496,197.45元[9] - 以前年度已使用募集资金334,870.64万元，本年度使用7,052.98万元，暂时补流41,000.00万元[13] - 累计利息收入扣减手续费2,912.24万元，累计理财收益32,888.68万元，报告期期末募集资金余额26.92万元[13] - 2025年公司使用4.10亿元闲置募集资金暂时补充流动资金[27][28] - 报告期公司未使用募集资金进行理财[29] - 截至期末累计投入募集资金347,149.62万元，承诺投入金额347,149.62万元，二者无差额[34] - 本年度投入募集资金341,923.62万元[34] - 募集资金净额即截至期末承诺投入金额为347,148.6万元[34] 项目投资与股权交易 - 珠海深水海洋工程装备制造基地项目投资总额1,010,614.00万元[15] - 2015年8月珠海公司与美国福陆拟共同出资9.996亿美元成立中海福陆，珠海公司出资5.098亿美元，占比51%[16] - 2015年8月募投项目实施方式由珠海公司独立实施变更为合资经营[16] - 2025年12月珠海公司拟以85,946.83万元收购美国福陆持有的中海福陆49%股权[17] - 交易完成后珠海公司持中海福陆股权比例由51%变为100%，不涉及募投资金用途变更[17] 专户情况 - 2013年10月20日公司本部及珠海子公司开设募集资金专户[18] - 2014年11月和12月公司本部注销两个募集资金专户[20] - 2017年12月19日合资公司中海福陆新设募集资金专户[21] - 2025年9月5日中海福陆注销募集资金专户，注销前余额为0元[21] - 截至2025年12月31日，珠海子公司募集资金专户余额为269,214.79元[22] 项目进展与效益 - 2016年1月8日合资公司“中海福陆重工有限公司”设立完毕[31] - 截至2025年12月31日，珠海深水海洋工程装备制造基地项目一、二、三期已建成并投入使用[31] - 公司持有合资公司51%股权，本年度实现效益2826万元，按股权比例计算给公司带来投资利润5542.93万元[34] 业绩展望 - 2025年预计净利润1000万元[34]

公司股权结构 - 财务公司注册资本40亿元[2] - 中国海洋石油集团有限公司认缴25.1590106亿元，股权比例62.90%[3] - 中海石油（中国）有限公司认缴12.72084806亿元，股权比例31.80%[3] - 中海石油炼化有限责任公司认缴1.41342756亿元，股权比例3.53%[3] - 海洋石油工程股份有限公司认缴0.70671378亿元，股权比例1.77%[3] 财务业绩 - 2025年标准普尔评级为A+，穆迪评级为A1[12] - 截至2025年12月31日，资产总额2215.73亿元，负债总额2042.95亿元，净资产172.78亿元，资产负债率92%[13] - 2025年1 - 12月，营业收入15.14亿元，净利润10.39亿元[13] 风险管控 - 自开业以来不良资产、不良贷款为零[12] - 建立风险管理的三道防线提升管控能力[9] - 建立分级授权管理制度和客户信用评级指标体系[9] - 制定内部控制目标并实行相应内部控制政策[10] 财务指标 - 截至2025年12月31日，资本充足率14.39%，流动性比例60.98%等多项比例数据[16] 资金情况 - 截至2025年12月31日，货币资金余额74.39亿元，存放财务公司10.00亿元，存放商业银行64.39亿元，在财务公司存款比例为13.44%[17][18] - 截至2025年12月31日，无存续向金融机构借款[18] 公司评估 - 通过查验资料和审阅报告对财务公司评估并出具风险评估报告[19] - 财务公司有合法证照，建立较完整合理内部控制体系[20] - 未发现财务公司违规及风控体系重大缺陷[20] - 认为财务公司运营合规，资金充裕等，关联金融业务风险可控[21] 经营原则 - 自成立以来坚持稳健经营原则，规范经营行为，加强内部管理[14]

募集资金情况 - 2013年公司非公开发行A股531,914,800股，发行价每股6.58元，募集资金总额3,499,999,384元，净额3,471,496,197.45元[2] - 截至2025年12月31日，以前年度已使用募集资金334,870.64万元，本年度使用7,052.98万元，暂时补流41,000.00万元[6] - 截至2025年12月31日，累计利息收入扣减手续费2,912.24万元，累计理财收益32,888.68万元，报告期期末募集资金余额26.92万元[6] - 2025年公司使用4.10亿元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超12个月，截至2025年12月31日使用金额仍为4.10亿元[22] - 2025年度公司不存在以募集资金置换先期投入项目自筹资金等情况[21][25][26][27] - 募集资金到账日期为2013年9月27日[35] - 本年度投入募集资金总额为7052.98万元[35] - 已累计投入募集资金总额为341923.62万元[35] - 截至期末承诺投入金额即募集资金净额为347149.62万元[36] 项目投资与并购 - 珠海深水海洋工程装备制造基地项目投资总额1,010,614.00万元[10] - 2015年珠海公司与美国福陆拟共同出资9.996亿美元成立中海福陆，珠海公司出资5.098亿美元，占比51%[10] - 2025年12月，珠海公司拟以85,946.83万元收购美国福陆持有的中海福陆49%股权，交易完成后持股比例变为100%[12][29] 业绩数据 - 中海福陆重工有限公司2025年净利润为5542.93万元[35] - 公司获得投资收益2826.89万元[35] 账户管理 - 公司本部及珠海子公司分别与银行和保荐机构签订《募集资金专户存储三方监管协议》开设专户[15] - 公司中国银行天津滨海分行和交通银行北京德胜门支行募集资金专户已注销，珠海分行专户余额26.92万元且使用中[16] - 2014年11月和12月公司分别注销中国银行天津滨海分行和交通银行北京德胜门支行的募集资金专户[17] - 2017年12月19日合资公司、银行和保荐机构签订三方协议，2025年9月5日注销交通银行珠海分行账号为444000091018170176829的募集资金专户，注销前余额为0元[18] - 截至2025年12月31日，珠海子公司交通银行珠海分行账号为444000091018170125583的募集资金专户余额为269,214.79元[19] 合规情况 - 中金公司认为公司2025年度募集资金存放、管理与实际使用符合相关法规和文件规定[33]

公司概况 - 公司现有员工近10,000人[15] - 公司场地总面积约400万平方米[15] - 公司拥有19艘船舶组成的专业化海上施工船队[15] - 公司业务涉足20多个国家和地区[17] - 公司下设11个总部部门、3个附属中心、13个分子公司[18] 业绩表现 - “十四五”总营收约为前十年之和，提前两年跨越300亿元营收大关[57] - “十四五”累计铺设海管超1500公里，推动我国海底油气管道总长度突破10000公里[59] - “十四五”参建产能建设项目72个，累计提前机械完工超1900天[59] - “十四五”钢材加工量超190万吨，较“十三五”同比增长超一倍[59] - “十四五”累计总承包40余座大型LNG储罐，国内市占近50%，单罐规模覆盖至27万立方米[66] - 海外承揽额较“十三五”实现翻番[57] 研发成果 - “十四五”累计攻克关键核心技术40余项，带动20余项国产化装备实现首次工业应用[71] - 牵头浮式与水下装备两大产业链，掌握关键技术500余项，国产化率超80%[73] - “十四五”转化成果百余项，形成1500米深水能力[73] - 2025年1月自主研发的2000米级超级深水采油树主体建造完工[87] - 自主研发的中国首套海底管道稳定性分析软件通过中国船级社认证[83] - 全球首套海上高温烟气余热ORC发电装置成功投用并稳定运行[85] 产品与品牌 - 2025年6月26日发布首个水下生产系统装备品牌“擎海Techigh”[81] - 2025年12月“擎海”品牌首批海外水下核心装备交付卡塔尔[88] 智能制造 - 天津智能制造基地关键工序自动化55.9%、总装周期减半，综合效率提升近四成[72] - 2025年天津智能制造基地关键设备数控化率超86%，关键工序自动化率超62%，工厂总体生产效率综合提升超30%[94] - 2025年9月16日天津智能制造基地组块节点智能焊接机器人在工程项目启动应用实验[98] 环保成果 - 温室气体减排量约10,396吨二氧化碳当量[28] - 环保总投入约3,388万元[28] - 清洁能源消耗量约4,439吨标准煤，一般工业固体废弃物综合利用量约37,296吨[29] - 2025年公司直接采购绿色电力3574万千瓦时，绿色电力证书采购量（对应电量）9230.8万千瓦时[124] - 2025年11月天津临港二期光伏项目建成并网，装机容量1.04MW，预计年产绿电110万千瓦时，减碳745吨[125] - 珠海深水装备制造基地光储充一体化项目二期装机9300千瓦，年发电920万千瓦时，两期累计15800千瓦，2025年预计发电3.91亿千瓦时，碳减排20.6万吨[125] - 2025年天津智能制造分公司智能危险废弃物管理系统实施后，批次申报时间从2小时缩短至15分钟，效率提升75%，危险废弃物无害化处置率从95%升至100%[140] - 2025年6月珠海空压机站节能改造项目预计年节约用电160万千瓦时，节能195.78吨标准煤，减碳619.04吨[145] - 智慧照明系统应用于海上平台后年平均节电50% - 60%，CO₂减排50 - 60吨，单平台年节约电费约9万元、维护费3万元，灯具寿命延长20%以上[146] - 全球首套海上高温烟气余热ORC发电装置每年预计发电2400万千瓦时，减少CO₂排放48万吨[148] - 2025年全年实施70余项节能技改项目，实现技措节能量3150吨标准煤，减碳量9800吨[149] - 2025年1 - 10月公司万元产值水耗由2024年的0.5856下降至0.4863[149] 员工情况 - 截至2025年底公司拥有员工9994人，女性员工占比17.26%，中层管理人员中女性占比13%[166] - 生产人员占比30.84%，财务人员占比1.05%，技术人员占比48.75%，行政人员占比19.36%[167] - 30岁（含）以下员工占比17.57%，50岁以上员工占比6.53%，30 - 50岁（含）员工占比75.90%[167] - 博士员工占比9.80%，本科员工占比52.18%，硕士员工占比18.06%，专科员工占比19.32%，专科及以下员工占比0.64%[167] - 新进员工312人，少数民族员工349人，残障员工32人[173] - 2025年员工社会保险覆盖率和工会入会率均为100%[174] - 2025年收集员工合理化建议10424条[174] 未来展望 - 到2030年万元产值碳排放量较“十四五”期末下降5%[41] - 到2030年可再生能源发电量达2000万千瓦时，绿色电力使用占比超40%[41] - 到2030年三大制造场地实现“绿色工厂”“绿色供应链管理企业”全覆盖[41] - 力争到2030年形成全场景经济型海上风电基础与升压站系列化产品等多种产品和体系[114] 风险应对 - 短期油气工程行业受监管限制营收可能下降，公司积极拓展海上风电等新业务[119] - 公司应对台风和沿海洪涝灾害，会组织厂房检查等，可能导致资本开支增加、收入下降[119] - 海上自然灾害威胁施工，公司密切跟踪应对，可能造成资本开支增加、收入下降[119] - 平均气温升高使公司成本上升、收入下降，公司提供制冷措施和消暑福利[119] - 缺水导致公司生产停滞、施工进度受影响，收入可能下降[119] - 公司面临政策、法律等监管风险，可能导致营业外支出上升[119] - 公司向新技术转型可能成本上升，但新业务前景明朗投资失败可能性低[119] - 市场对油气工程偏好下降，海上风电等项目受青睐，公司积极拓展相关业务[119] - 发生ESG负面事件可能使公司营业外支出上升、收入下降，公司建立ESG管理体系防范[119]