公司内部管理问题 - 公司发现存在人员未经法定代表人授权，非法使用伪造法人印章及冒用法人签名，擅自进行基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为的情形 [1][2] - 公司已于2025年6月通过律师函形式要求相关人员归还印章，并向公安机关重新备案法人印章，目前印章由法定代表人掌握 [2] - 2025年7月2日公司基本账户发生大额异常资金转移，500万元现金在数小时内被全部转出，包括股东发放的十多万"年终奖"和向关联账户支付的70多万"信息技术服务费" [6][10] - 公司已申请限制账户线上交易权限，目前付款业务需通过线下柜台转账方式，由法人及一名股东共同操作 [6] 公司与招商证券的纠纷 - 公司指控招商证券在"靖奇天弓聚配专享1号私募证券投资基金"设立及运作过程中未尽到基本核查义务，已向中国证监会与中国证券投资基金业协会投诉举报 [1][2] - 招商证券内部查证未发现违规操作，且未收到过公司对其托管账户信息的更改要求 [11] 公司内部权力斗争 - 此次托管风波是公司内部权力斗争的延伸和升级，6月公司创始人范思奇控诉股东会让他失去系统权限、员工联络通道和代码权限 [10] - 范思奇于6月10日发布"卸任信"称将卸任基金经理并清盘产品，公司随后声明将其定位为"前基金经理" [10] - 范思奇曝光唐姓股东通过旗下公司收取返佣收入未及时入账，用于购车等个人消费 [10] 公司基本情况 - 公司专注于量化投资，通过数据挖掘、建模等计算机技术投资二级市场，成立于2015年 [10] - 公司于2018年成为中国证券投资基金业协会会员单位，具备私募基金管理人资格 [10] - 公司现有58只产品，其中3只在招商证券托管 [11]

公司治理危机 - 靖奇投资发布风险警示公告，指出存在人员未经授权使用伪造法人印章及冒用法人签名进行基金设立、清盘、证券账户开立等行为[2] - 公司指控招商证券在靖奇天弓聚配专享1号私募证券投资基金的设立及运作过程中未尽到核查义务[2] - 招商证券回应称靖奇投资58只产品中仅有3只在其托管，未发现违规操作[2] 股东结构与管理层 - 靖奇投资成立于2015年，管理规模10亿至20亿元，范思奇为第一大股东(36.36%)，唐靖人、茅诺平各持股27.27%[4] - 范思奇身兼法定代表人、董事长、总经理、基金经理等多个职务，曾就职于瑞银证券[4] - 唐靖人担任风控官，曾任中金公司投行部分析师、南华期货海外事业部经理[4] 管理层变动与争议 - 范思奇2025年6月宣布卸任基金经理职务，其管理的部分自营产品进入清盘程序[5] - 范思奇控诉被股东会突然罢免全部职务，并发布《十年努力，一招背刺》公开信[5] - 唐靖人、茅诺平发布声明免除范思奇执行董事、法定代表人身份[6][7] 财务与运营问题 - 靖奇投资7月2日基本账户发生大额异常转账，线上操作被冻结[7] - 范思奇指控唐姓股东通过全资持有的州瑞贤公司收取返佣收入未及时入账，部分用于个人消费[10] - 公司量化交易系统正常运行，未发生"删库"行为，银行U盾长期由唐姓股东掌管[6] 行业返佣问题 - 量化交易因交易频率高易产生返佣风波，券商返佣指券商根据交易量返还部分佣金给投资者[10] - 证券监管部门明令禁止返佣行为，2002年证监会通知明确不得采用现金返佣等不正当竞争方式[12] - 2023年6月北京证监局对某券商经纪人因佣金返还行为采取警示函监管措施[13]

幻方量化返佣事件细节 - 招商证券深南东路营业部前总经理孟鹏飞在2018年6月至2023年2月期间安排亲戚作为幻方量化专属经纪人，通过亲戚银行卡收取1.18亿元绩效奖金，其中2000余万元流向幻方量化市场总监李橙，1000万元流向招商证券私人客户部总经理刘欢，8000余万元由孟鹏飞保留 [1] - 孟鹏飞曾试图用300万元等价黄金贿赂上司高翔未果，高翔于今年3月被查 [1] - 事件揭示了量化私募与券商合作中存在的利益输送问题 [1] 幻方量化发展历程 - 公司成立于2015-2016年，旗下有浙江九章资产和宁波幻方量化两家证券私募平台 [1] - 2017年底管理规模约30亿元，2018年实现规模翻倍，2019年突破百亿，2021年成为首家千亿量化私募 [2] - 2021年9月后因市场环境变化主动封盘，管理规模逐步回落 [3] 招商证券深南东路营业部交易数据 - 2017-2018年股票交易额均为340余亿元，2019年激增至1819.72亿元（+530.07%），2020-2021年分别达9013.5亿元和10687.84亿元 [2] - 2022-2023年回落至5631.09亿元和7130.64亿元，仍保持行业前20名 [3] - 营业部排名从2017年第709位跃升至2021年第8位 [2][3] 量化私募行业现状 - 截至2024年12月，股票私募量化基金整体规模约8370亿元，持仓规模7680亿元 [5] - 截至2024年7月，国内百亿量化私募达44家 [6] - 头部量化私募交易费率约万1.2，优先考虑券商交易系统性能 [7] 券商与量化私募合作模式 - 合作涉及经纪业务、代销业务、托管服务等，收取交易佣金、代销和托管费用 [7] - 头部券商因系统性能和代销能力优势更受青睐，形成"强强联合"格局 [7] - 人情关系可能影响合作选择，存在利益输送风险 [7][10] 幻方量化与招商证券合作情况 - 公司639只备案产品中371只（58.06%）由招商证券托管 [8] - 2017-2018年招商证券托管比例高达97.22%和87.5%，2019-2021年维持在50%以上 [9] - 2022-2023年新备案的9只产品全部由招商证券托管 [9] 行业对比 - 九坤投资产品托管分散，招商证券托管比例仅19.24%，显著低于幻方量化的58.06% [10] - 业内普遍建议避免与单一券商绑定过深以分散风险 [10] 法律合规问题 - 《证券经纪业务管理办法》禁止直接或变相返还佣金 [11] - 返佣行为可能涉及商业贿赂、非国家工作人员受贿等法律风险 [11] - 合规操作要求返佣必须进入公司账户并签订公开协议 [11][13]

公司治理危机 - 靖奇投资发布风险警示公告，指出存在人员未经法定代表人授权非法使用伪造法人印章及冒用法人签名进行基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为的情形[2] - 公司已通过律师函要求相关人员归还印章，并向公安机关重新备案法人印章[2] - 公告指控招商证券在靖奇天弓聚配专享1号私募证券投资基金的设立及运作过程中未尽到基本核查义务，涉嫌违反基金法律法规[2] - 招商证券回应称靖奇投资58只产品中仅有3只在其托管，未发现违规操作[2] 公司股权结构 - 靖奇投资成立于2015年，管理规模区间在10亿元至20亿元[3] - 范思奇为第一大股东，认缴比例36.36%，唐靖人、茅诺平均为27.27%，上海竞而启企业管理合伙企业认缴9.09%[3] - 公司由范思奇和唐靖人共同创立，名称取自两人名字[3] - 范思奇身兼法定代表人、董事长、总经理、基金经理等多个职务，曾就职于瑞银证券[3] - 唐靖人担任风控官，曾任中金公司投行部分析师、南华期货海外事业部经理[3] 管理层变动 - 2025年6月10日范思奇宣布卸任基金经理职务，所管基金进入清盘程序，称市场环境变化带来身心压力，管理事务影响生活质量[4] - 6月12日公司公告称清盘仅涉及范思奇个人管理的部分自营产品，对公司经营无实质影响[4] - 6月22日范思奇发布公开信控诉被"提前9分钟通知"的股东会突然罢免全部职务，并被剥夺公司系统、员工联络与核心代码访问权限[4] - 8月7日唐靖人、茅诺平发布声明免除范思奇执行董事、法定代表人身份，称其履职期间存在严重不当行为导致公司面临重大舆论危机[6] 财务争议 - 范思奇称公司从未引入财务投资人，运营资金来源于其管理的量化产品收益，否认由个别股东垫资发放工资[5] - 范思奇指控唐姓股东通过其全资持有的州瑞贤公司收取返佣收入未及时入账，部分年份未申报，相关收入被用于购车等个人消费[8] - 8月8日公司公告称7月2日基本账户发生大额异常转账，线上操作已被冻结[6] 行业返佣问题 - 量化交易因交易频率高产生佣金较高，易引发返佣风波[8] - 证券监管部门明令禁止返佣行为，2002年证监会通知明确不得采用现金返佣等不正当竞争方式[11] - 2012年《中国证券投资基金业协会会员反商业贿赂公约》强调不得向销售机构许诺不正当利益[11] - 2023年6月北京证监局对某券商经纪人因佣金返还吸引客户开户采取警示函措施[11] - 券商从业人士表示随着大型券商上市内部管控严格，市场返佣现象已大幅减少[12]

靖奇投资内斗事件升级 - 公司发布声明指出存在非法使用伪造法人印章及冒用法人签名的情况，涉及基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为 [3] - 公司已于2025年6月通过律师函要求归还印章，并向公安机关重新备案法人印章，强调目前印章由法定代表人范思奇合法管理 [3] - 声明点名招商证券作为托管方未尽到核查义务，涉嫌违反基金法律法规 [6] 公司股东分歧与股权结构 - 公司股东范思奇持股36.36%，唐靖人与茅诺平各持股27.27%，三人通过上海竞而启企业管理合伙企业持股9.09% [7] - 股权穿透后范思奇持股42.73%，未超过50%，不具有绝对控制权 [7] - 范思奇称被其他股东通过股东会"踢出"公司，双方多次舆论交锋 [7] - 唐人靖称公司公章一直由其掌握，范思奇自行刻制新公章 [8] 涉及私募产品与托管机构 - 公司旗下运作产品共计58只，涉及13家托管机构，其中3只产品由招商证券托管 [10] - "靖奇天弓聚配专享1号私募证券投资基金"成立于2025年7月7日，备案时间为2025年7月14日，托管人为招商证券 [11] - 知情人士透露招商证券依据此前合同约定操作，未收到公司关于印章变更的申请 [11] - 其他托管机构沟通后认为产品设立及运作事项合法合规 [12] 公司基本情况 - 公司成立于2015年3月，管理规模区间为10亿元-20亿元 [7] - 公司最新声明通过官方微信发布，强调合作机构应严格履行尽职调查义务 [6]

公司内部纠纷 - 靖奇投资发布声明指出存在人员未经法定代表人范思奇授权非法使用伪造法人印章及冒用法人签名进行基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为的情形 [2] - 公司已于2025年6月通过律师函要求相关人员归还印章并向公安机关重新备案法人印章目前印章由范思奇本人管理 [2] - 公司第一大股东范思奇称近期一场仅提前9分钟通知他的股东会将其从公司"踢出去"并发布《十年努力一朝背刺》一文引发市场关注 [7] - 股东唐人靖不认同范思奇关于非法使用印章的说法称公司公章一直在他手中范思奇自己刻了新公章 [7] 股东结构与管理规模 - 靖奇投资成立于2015年3月目前管理规模区间为10亿元-20亿元 [5] - 股东范思奇持股36.36%唐靖人与茅诺平各自持有27.27%的股权合计持股54.54% [5] - 股权穿透后范思奇持股42.73%未超过50%不具有绝对控制权唐靖人与茅诺平各自持有28.64%的股权 [5] 托管机构争议 - 靖奇投资声明点名招商证券称其在"靖奇天弓聚配专享1号私募证券投资基金"设立及运作过程中未尽到基本核查义务涉嫌违反基金法律法规 [5][8] - 该基金成立于2025年7月7日恰逢范思奇被"踢出"后 [8] - 知情人士透露靖奇投资与招商证券于2023年成为客户招商证券依据公章等材料签署合同并在公司内部变动后未收到印章变更申请 [10][11] - 托管机构认为所有产品设立及运作事项均经过管理人合法合规确认不存在违反基金法律法规情形 [11] 公司声明与合作方提醒 - 靖奇投资提醒各基金托管机构、证券公司及合作方应严格履行尽职调查义务核查基金设立、交易账户开立等行为中使用的法人授权文件与印章是否合法有效 [4] - 公司强调任何他人持有并使用的所谓"公司印章"均属伪造或非法占有其行为及所形成文书公司一律不予承认 [2]

公司内部治理异常 - 量化私募靖奇投资存在非法使用伪造法人印章及冒用法人签名行为 [1] - 擅自进行基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为 [1] 产品与托管情况 - 公司旗下合计有58只存续产品 [1] - 托管机构涵盖国泰君安证券、国信证券、兴业证券、华福证券、中信证券、招商证券等多家券商 [1] - 招商证券仅托管其中3只产品 [1] 合作方回应 - 招商证券未收到任何形式的变更申请 [1] - 招商证券不存在核查不到位或其他违规操作事宜 [1] - 3只托管产品未通过招商证券交易 不存在相关返佣情形 [1]

核心事件概述 - 量化私募靖奇投资发布公告称存在人员未经法定代表人授权非法使用伪造法人印章及冒用签名进行基金设立、清盘、证券账户开立等关键法律行为的情形 [1][3] - 公司基本账户于2025年7月2日发生大额异常资金转移 涉及500万元现金在数小时内被全部转出 账户当晚仅剩2600元 [7][11] - 公司已向中国证监会与中国证券投资基金业协会正式投诉举报托管人招商证券涉嫌未尽基本核查义务 [1][3] 公司内部治理问题 - 非法使用印章事件中 公司已于2025年6月通过律师函要求相关人员归还印章 并于6月底向公安机关重新备案法人印章 [3] - 内部权力斗争升级 创始人范思奇称股东会仅提前9分钟通知 导致其失去系统权限、员工联络通道及代码权限 [11] - 唐姓股东被曝光通过旗下公司收取返佣收入未及时入账 并用于购车等个人消费 [11] 资金异常操作细节 - 异常资金转移包括唐姓股东给自己发放十多万"年终奖" 以及向未提供服务的关联账户支付70多万"信息技术服务费" [11] - 公司已申请限制基本账户线上交易权限 目前付款业务需通过柜台线下转账方式由法人及一名股东共同操作 [7] - 法人范思奇多次以书面形式要求其他股东及财务人员配合处理付款事宜 但未获回应 [7] 行业合作机构情况 - 招商证券回应称靖奇投资现有58只产品中仅有3只在其托管 经内部查证未发现违规操作 [12] - 招商证券表示未收到过靖奇投资对其托管账户信息的更改要求 [12] - 公司提醒各基金托管机构、证券公司及合作方应严格履行尽职调查义务 核查法人授权文件与印章合法性 [3][5] 公司背景信息 - 靖奇投资专注于量化投资 通过数据挖掘、建模等计算机技术投资二级市场 [12] - 公司成立于2015年 2018年成为中国证券投资基金业协会会员单位 具备私募基金管理人资格 [12] - 范思奇为创始人现任合伙人及基金经理 唐靖人同为创始人现任合伙人及风控官 [12]

基金经理变更 - 招商资管智远成长灵活配置混合增聘蔡霖为基金经理 [1] - 蔡霖历任永赢基金资深研究员及制造组研究组长、达诚基金权益公募基金经理 现任招商资管公募投资部权益业务负责人 [1] - 基金主代码8800007 基金管理人为招商证券资产管理有限公司 [2] - 共同管理该基金的其他基金经理为何怀志 [2] 基金业绩表现 - 招商资管智远成长灵活配置混合A/C成立于2020年10月13日 [1] - 截至2025年5月9日 A类份额今年来收益率-2.32% C类份额-2.46% [1] - 累计收益率A类-63.40% C类-63.90% [1] - 累计净值A类1.5791元 C类0.3610元 [1] 基金基本信息 - 基金全称为招商资管管运成长灵活配置混合型集合资产管理计划 [2] - 基金简称为招商资管管运成长天后配置混合 [2] - 变更依据为《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及《基金管理公司投资管理人员管理指导意见》 [2]

基金经理变动 - 招商资管招朝鑫中短债债券增聘曾琦为新任基金经理 [1][3] - 曾琦现任公募投资部基金经理 曾任招商证券资产管理部产品设计经理及理财投资部投资经理 [1] - 该基金由曾琦与郑少亮共同管理 [3] 基金产品表现 - 招商资管招朝鑫中短债债券A类（880002）和C类（970182）成立于2022年7月29日 [1] - 截至2025年6月17日 A类今年来收益率0.43% 成立来收益率5.52% 累计净值1.0634元 [1] - C类今年来收益率0.30% 成立来收益率4.78% 累计净值1.0478元 [1] 基金管理架构 - 基金管理人为招商证券资产管理有限公司 [3] - 基金经理变更类型为增聘 依据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及相关管理规定 [3]