公司业务与战略 - 公司构建低温、中温、高温全温差产业布局，节能环保贯穿产业 [2] - 公司经营战略是在气温控制领域构筑比较优势，打造持续竞争力，成为国际一流系统解决方案服务商 [2][3] 子公司业务领域 - 华源泰盟服务于城市集中供热、烟气余热深度回收和工业节能领域 [3] - 顿汉布什产品优势为拥有全球独一无二的立式全封闭螺杆压缩机等，应用于轨道交通、核电站等领域 [3] 市场情况 - 冷链装备市场景气度升高原因包括消费升级、《食品安全法》实施、政策支持加大、冷链物流普及等 [3] 技术优势 - 公司螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 公司首推绿色环保 CO2 制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，累计承接 80 多个项目，建成运行 50 个项目 [3] - 应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统”的氦气螺杆压缩机研发成功 [3] - 公司拥有甲级资质制冷工程设计院 [4] - 顿汉布什强化立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [4] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖，“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015 年入选国家发改委目录并在“巴黎气候大会”展示 [4]

公司战略 - 公司经营战略是在气温控制领域构筑比较优势，打造持续竞争能力，成为国际一流的系统解决方案服务商 [2] 市场分析 - 冷链装备市场景气度升高可能是因为消费升级、《食品安全法》实施、政府补贴等 [2] 业务举措 冷链业务 - 公司积极创新商业模式，如合同能源管理、融资租赁等 - 针对巨量旧冷库推广系统诊断、优化升级、节能改造、云监控、氨防御系统、IEMC（智能能量管理系统）、余热综合利用等业务初见成效 [2][3] 中央空调业务 - 由顿汉布什公司承担，面向全球，市场容量大，凭借百年品牌和专有技术竞争力强 - 长于轨道交通空调、核电空调、医疗事业净化空间和数据中心冷却系统，近期项目信息增多 - 上半年中标白俄罗斯西部城市奥斯特罗维茨核电站、香港中文大学等；空调机组服务众多机场，上半年再次进驻厦门机场 - 今年先后中标上海地铁13号线二期、三期、世博线、贵阳轨道交通1号线、广州地铁坑口综合体、南昌市轨道交通1号线地铁配套BT工程等 [3] 环保节能制热板块 - 由华源泰盟、现代冰轮重工、青达环保和宁夏格林兰德承担，致力于热电厂节能减排和热能综合利用，契合国家环保政策，市场空间大，是未来几年重点发展板块 - 公司设立热能事业平台，统筹下属单元技术，推出“冷热互联水汽同制集成系统” [3][4] 技术优势 - 螺杆制冷压缩机拥有自主知识产权，荣获国家科技进步奖二等奖 - 首推绿色环保CO₂制冷技术，荣获中国制冷学会有史以来唯一的特等奖，已累计承接80多个项目，建成运行50个项目 - 应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统”的氦气螺杆压缩机研发成功 - 顿汉布升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 - 华源泰盟新产品“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015年入选国家发改委《国家重点节能低碳技术推广目录》，在“巴黎气候大会”上代表中国自主研发技术重点展示 [4]

公司业务布局 - 公司以成为气温控制领域国际一流的系统解决方案服务商为战略目标，构建了完整的低温、中温、高温全温差产业布局，节能环保贯穿整个产业链 [2] 冷链装备市场 - 冷链装备市场景气度升高的原因包括消费升级、《食品安全法》实施、政府政策支持力度加大、冷链物流日益普及等 [3] 公司技术优势 - 螺杆制冷压缩机拥有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 行业内首推绿色环保 CO2 制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统”的氦气螺杆压缩机研发成功，提升研发及制造能力 [3] - 拥有甲级资质制冷工程设计院 [3] - 顿汉布什强化全球独有的立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖，新产品入选国家发改委《国家重点节能低碳技术推广目录》，在“巴黎气候大会”上代表中国自主研发技术重点展示 [3]

投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [2] - 参与单位及人员众多，包括银河证券、中国人寿等多家机构人员 [2] - 活动时间为2016年11月1日，地点在公司会议室、车间 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书孙秀欣 [2] 讨论内容 财务数据 - 讨论了第三季度报告所载财务数据 [3] 业务板块划分 - 按照战略目标构建了全温差产业布局，节能环保贯穿产业链 [3] 技术优势 - 螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 首推绿色环保CO₂制冷技术，获中国制冷学会特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 氦气螺杆压缩机研发成功，标志研发及制造能力上新台阶 [3] - 制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - 60年浸润冷链系统，个性化冷链系统解决方案构成行业门槛 [3] - 顿汉布什强化立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖 [4] - 华源泰盟新产品入选国家发改委目录，在“巴黎气候大会”上重点展示 [4] 业务板块景气度 - 冷链业务复苏、特种空调和制热减排业务方兴未艾 [4] 其他 - 集体参观了机组总装车间 [4]

分组1：投资者关系活动基本信息 - 活动编号为【2016】第019号，类别为特定对象调研 [2] - 参与单位及人员包括民生加银基金田文涛等 [2] - 活动时间为2016年11月11日，地点在公司会议室 [2][4] - 上市公司接待人员为董事会秘书孙秀欣 [2] 分组2：活动讨论内容 财务方面 - 讨论了第三季度报告所载财务数据 [2] 业务板块划分 - 公司按气温控制领域国际一流系统解决方案服务商战略目标，构建全温差产业布局，节能环保贯穿产业链 [2] 技术优势 - 螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 首推绿色环保CO2制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 氦气螺杆压缩机研发成功，应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统” [3] - 制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - 60年浸润冷链系统，个性化冷链系统解决方案构成行业门槛 [3] - 顿汉布什强化立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖 [3] - 华源泰盟新产品“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015年入选国家发改委目录，在“巴黎气候大会”展示 [3] 业务板块景气度 - 冷链业务复苏、特种空调和制热减排业务方兴未艾 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动编号为【2016】第 020 号，类别为特定对象调研 [2] - 参与单位及人员有光大证券肖沛、上海承周资产张冲、鲁信创业张一帆 [2] - 时间为 2016 年 11 月 23 日，地点在公司会议室，上市公司接待人员为董事会秘书孙秀欣 [2] 讨论内容分组 财务数据 - 讨论了第三季度报告所载财务数据 [2] 业务板块划分 - 公司按照气温控制领域国际一流的系统解决方案服务商战略目标，构建了 -260℃到 200℃温控系统产业布局，涵盖低温、中温、高温，节能环保贯穿产业链 [2] 技术优势 - 螺杆制冷压缩机拥有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 首推绿色环保 CO₂制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统”的氦气螺杆压缩机研发成功 [3] - 所属制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - 60 年浸润冷链系统，针对农副产品个性化冷链系统解决方案构成行业门槛 [3] - 顿汉布什强化全球独有的立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖，“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015 年入选国家发改委《国家重点节能低碳技术推广目录》，在“巴黎气候大会”代表中国自主研发技术重点展示 [3] 业务板块景气度 - 冷链业务复苏，CO₂制冷技术市场接受度明显提高，特种空调和制热减排业务方兴未艾 [3]

公司业务板块划分 - 按照气温控制领域国际一流的系统解决方案服务商战略目标，构建 -260℃ 到 200℃ 温控系统产业布局，涵盖低温、中温、高温，节能环保贯穿产业链 [2] 公司技术优势 - 螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [2][3] - 首推绿色环保 CO₂ 制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 氦气螺杆压缩机研发成功，应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统” [3] - 制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - 60 年浸润冷链系统，针对农副产品有个性化冷链系统解决方案，构成行业门槛 [3] - 顿汉布什强化全球独有的立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖 [3] - 华源泰盟新产品“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015 年入选国家发改委《国家重点节能低碳技术推广目录》，在“巴黎气候大会”代表中国自主研发技术重点展示 [3] 公司各业务板块景气度 - 冷链业务复苏，CO₂ 制冷技术市场接受度明显提高，特种空调和制热减排业务方兴未艾 [3]

公司业务布局 - 构建 -260℃到 200℃温控系统产业布局，涵盖低温、中温、高温领域，节能环保贯穿产业链 [2] 公司技术优势 - 螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [2][3] - 首推绿色环保 CO₂制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 氦气螺杆压缩机研发成功，应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统” [3] - 制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - 60 年浸润冷链系统，有农副产品个性化冷链系统解决方案 [3] - 顿汉布什强化立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频离心压缩机 [3] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖 [3] - 华源泰盟“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015 年入选国家发改委目录，在“巴黎气候大会”展示 [3] 业务板块景气度 - 冷链业务复苏，CO₂制冷技术市场接受度提高，特种空调和制热减排业务方兴未艾 [3] 股权出售情况 - 出售烟台荏原 40%股权，在山东产权交易中心挂牌交易成功，成交价 3.2 亿元，签署交易合同并取得产权交易凭证 [3][4]

公司经营业绩 - 2016年公司实现营业收入30.2亿元，同比增长5.4% [2] - 2016年归母净利润3亿元，同比下降2% [2] - 2016年扣非归母净利润2.1亿元，同比增长134% [2] - 2016年每股收益0.69元 [2] 业务板块前景 - 工商制冷领域市场复苏，基于安全、环保、节能的改善需求和升级改造是增长发力点 [2] - 中央空调领域进入平稳发展期，新型城镇化建设、轨道交通、节能环保、数据中国等政策带来新机遇 [2] - 环保制热领域，北方雾霾频发，节能减排受关注，余热利用的城市集中供热市场及热泵市场有较大发展空间 [2] 业务板块营收占比 - 2016年度各业务板块营收占比为40%、45%、15% [3] 其他信息 - 华源泰盟制造基地在河北省保定市满城区 [3] - 报表中5亿长期借款是冰轮香港公司的，并购顿汉布什时申请美元并购贷款，2016年初置换为人民币贷款 [3] - 顿汉布什有地源热泵产品，可用于浅层地热，鸟巢地源热泵由其提供 [3]

业务市场前景 - 工商制冷领域市场复苏，基于安全、环保、节能的改善需求和升级改造是增长发力点 [2] - 中央空调领域进入平稳发展期，新型城镇化建设、轨道交通、节能环保、数据中国等政策扶持带来新机遇 [2] - 环保制热领域，北方雾霾频发，节能减排受政府关注，余热利用的城市集中供热市场和热泵市场有较大发展空间 [3] 业务营收占比 - 2016 年度各业务板块在营收中占比分别为 40%、45%、15% [3] 产品情况 - 顿汉布什有可用于浅层地热的地源热泵，鸟巢的地源热泵由其提供 [3] 技术优势 - 公司螺杆制冷压缩机有自主知识产权，获国家科技进步奖二等奖 [3] - 公司首推绿色环保 CO2 制冷技术，获中国制冷学会唯一特等奖，两次获联合国环境规划署赠款 [3] - 公司研发成功应用于“液氦到超流氦温区大型低温制冷系统”的氦气螺杆压缩机 [3] - 公司所属制冷工程设计院获国家双“甲级”资质 [3] - “宽温区高效制冷供热耦合集成系统的研发与应用项目”通过技术鉴定 [3] - 公司 60 年浸润冷链系统，针对农副产品的个性化冷链系统解决方案构成行业门槛 [3] - 顿汉布什强化全球独有的立式全封闭螺杆压缩机组，升级新型磁悬浮、变频和双级离心压缩机 [4] - 华源泰盟“基于吸收式换热的集中供热技术”获国家技术发明奖二等奖 [4] - 华源泰盟新产品“基于喷淋换热的烟气余热回收与减排一体化技术及应用”2015 年入选国家发改委《国家重点节能低碳技术推广目录》，在“巴黎气候大会”上代表中国自主研发技术重点展示，两次获“首都蓝天行动科技示范工程”荣誉称号 [4]