证券代码：002987 证券简称：京北方 公告编号：2024-034 京北方信息技术股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报 与公司拟采取填补措施及相关主体承诺公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作 的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若 干意见》（国发[2014]17 号）以及中国证监会《关于首发及再融资、重大资产重 组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）等规定的要求， 为保障中小投资者利益，京北方信息技术股份有限公司（以下简称"公司"）就 本次向不特定对象发行可转换公司债券事项对即期回报摊薄的影响进行了认真 分析，并提出了具体的填补回报措施，相关主体对公司填补回报措施能够得到切 实履行做出了承诺，具体内容如下： 一、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响 （一）假设前提 本次发行可转债募集资金总额（含发行费用）不超过人民币 45,093.57 万元 （含 45,093.57 ...

报告公司投资评级 - 维持"优于大市"评级，给予公司 2024 年 26 倍 PE，目标价 17.46 元（原目标价 33 元，拆股后相当于 12 元，+45%） [98] 报告的核心观点 - 报告研究的具体公司深耕金融 IT 服务领域，核心客户稳定，发力中小银行和软件产品及解决方案，具备稳定增长前景 [98] - 预计 2024 - 2026 年营业收入分别为 47.74/54.22/62.36 亿元，归母净利润 4.15/4.80/5.62 亿元，EPS 分别为 0.67/0.78/0.91 元 [98] 各部分总结 公司业务与发展 - 公司推动业务和产品结构转型，巩固核心客户市场份额，挖掘增量业务与客户，中小银行和非银金融机构市场发展较快 [2] - 围绕软件产品及解决方案打造第二增长曲线，加大研发投入丰富产品矩阵，可为客户提供通用产品及金融行业应用解决方案 [2][3] - 积极拓展大模型在银行业的落地应用，在部分业务场景有落地案例，内部实现开发工程师降本增效，有人才和技术储备 [6] 财务数据 |指标|2022|2023|2024E|2025E|2026E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入（百万元）|3673|4242|4774|5422|6236| |(+/-)YoY(%)|20.3%|15.5%|12.5%|13.6%|15.0%| |净利润（百万元）|277|348|415|480|562| |(+/-)YoY(%)|20.2%|25.4%|19.4%|15.6%|17.2%| |全面摊薄 EPS(元)|0.45|0.56|0.67|0.78|0.91| |毛利率(%)|22.5%|23.3%|23.5%|23.6%|23.8%| |净资产收益率(%)|12.5%|13.7%|13.2%|13.2%|13.4%| [4] 分项预测逻辑 - 业务流程外包业务中，客户服务及数字化营销业务增速更高，传统外包业务呈个位数增长 [8] - 软件产品及解决方案业务线是第二增长曲线，拓展中小银行领域增速将高于总收入增速 [33] - IT 运维在大个位数增长，软件及数字化转型服务因是银行数字化转型基础，增速表现更好 [34] 可比公司估值 |证券简称|PE 估值表|股价（元）|市值(亿元）|2023|EPS（元）|2024E|2025E|2023|PE（倍）|2024E|2025E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |宇信科技|300674.SZ| |11.76 82.80 0.46 0.58 0.73 25 20 16| | | | | | | | | |高伟达|300465.SZ| |6.99 31.23 0.06 0.63 0.86 109 11 8| | | | | | | | | |软通动力|301236.SZ| |39.50 376.41 0.91 0.78 1.05 44| | | | | | |51 38| |长亮科技|300348.SZ| |7.02 51.38 0.04 0.16 0.25 160 44 28| | | | | | | | | |平均| | | | | | | |160 25 22| | | | |京北方|002987.SZ| |11.08 68.45 0.56 0.67 0.78 20 16 14| | | | | | | | | [7] 金融信创行业情况 - 金融信创进入全面推进阶段，大型银行进度领先，股份制银行晚一年左右，中小银行正在加速，2025 年可能达最高峰 [14] - 中小银行信创采取跟随策略，招标看重供应商同类型项目交付案例，公司服务大型银行积累的经验利于拓展中小银行信创业务 [14]

分组1：投资评级 - 报告研究的具体公司京北方投资评级为“优于大市”[1][8] 分组2：核心观点 - 报告研究的具体公司京北方是金融IT头部企业软件信创可期深耕银行业赋能金融科技提供多种软件产品和金融行业解决方案满足多层次服务需求[1] - 报告研究的具体公司京北方2023年收入突破40亿大关达到42.42亿元同比增长15.48%归母净利润约3.48亿元同比增长25.44%2024年Q1营收为11.15亿元同比增长11.55%归母净利润为4853万元同比减少20.82%[1] - 报告研究的具体公司京北方持续推动业务和产品结构转型巩固扩大核心客户市场份额挖掘增量业务与增量客户重点发力中小银行和非银金融机构市场其软件产品及解决方案成为拓展敲门砖2023年度新增客户49家其中中小银行客户14家非银金融机构客户23家非金融机构客户12家软件产品及解决方案实现营业收入9.35亿元同比增长24.48%占总收入比例提升至22.04%[2][3] - 报告研究的具体公司京北方在服务大型银行信创改造过程中积累经验为拓展中小型银行信创业务奠定基础[6] - 报告研究的具体公司京北方在银行反欺诈资管企业知识助手智能测试领域积极尝试引入大模型技术已形成落地案例内部实现开发工程师降本增效有充足人才和技术储备[7] - 报告研究的具体公司京北方预计2024 - 2026年营业收入分别为47.74/54.22/62.36亿元同比增长12.5%/13.6%/15.0%归母净利润4.15/4.80/5.62亿元同比增长19.4%/15.6%/17.2%EPS分别为0.67/0.78/0.91元参考可比公司给予2024年动态22 - 26倍PE合理价值区间为14.78 - 17.46元[8] 分组3：财务数据及预测 - 报告研究的具体公司京北方主要财务数据及预测2022 - 2026年营业收入分别为3673/4242/4774/5422/6236百万元(+/-)YoY分别为20.3%/15.5%/12.5%/13.6%/15.0%净利润分别为277/348/415/480/562百万元(+/-)YoY分别为20.2%/25.4%/19.4%/15.6%/17.2%全面摊薄EPS分别为0.45/0.56/0.67/0.78/0.91元毛利率分别为22.5%/23.3%/23.5%/23.6%/23.8%净资产收益率分别为12.5%/13.7%/13.2%/13.2%/13.4%[5] - 报告研究的具体公司京北方业务分拆2023 - 2026年各业务营收毛利率等数据详见表2[10] - 报告研究的具体公司京北方财务报表分析和预测2023 - 2026年各项指标详见表[14]

证券代码：002987 证券简称：京北方 公告编号：2024-032 京北方信息技术股份有限公司 关于完成工商变更登记并换发营业执照的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 近日，公司完成了工商变更登记手续，取得了由北京市海淀区市场监督管理 局换发的《营业执照》，公司本次工商变更具体信息如下： 变更前：注册资本 44,127.7573 万元 变更后：注册资本 61,778.8602 万元 除上述信息外，其他登记事项不变。 三、备查文件 公司营业执照。 特此公告。 一、基本情况 京北方信息技术股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 5 月 7 日召开 2023 年年度股东大会，审议通过《关于增加注册资本并修订公司章程的议案》， 具体内容详见公司于巨潮资讯网披露的《关于增加注册资本并修订公司章程的公 告》（公告编号：2024-014）。 二、工商变更登记情况 京北方信息技术股份有限公司董事会 二〇二四年五月二十五日 ...

一、股东大会审议通过利润分配及资本公积转增股本方案等情况 1、以公司截至 2023 年 12 月 31 日总股本 441,277,573 股为基数，向全体股 东每 10 股派发现金股利人民币 1.70 元（含税），共计派发现金股利人民币 75,017,187.41 元（含税），剩余未分配利润结转以后年度。同时以资本公积转增 股本，每 10 股转增 4 股，合计转增 176,511,029 股，转增股本后公司总股本增加 至 617,788,602 股（转增股数系公司自行计算所得，最终转增数量以中国证券登 记结算有限公司深圳分公司实际转增结果为准），转增金额未超过报告期末"资 本公积——股本溢价"的余额。 如在利润分配预案公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，公司股 本总额因新增股份上市、股权激励授予行权、可转债转股、股份回购等事项发生 变化的，公司将按照现金分红总额、资本公积金转增股本总额固定不变的原则， 相应调整每股分配比例。 2、本次实施的分配方案与股东大会审议通过的分配方案一致；本次实施分 配方案距离股东大会审议通过的时间未超过两个月；自分配方案披露之日起至实 施期间，公司总股本未发生变化；本次分配 ...

证券代码：002987 证券简称：京北方 公告编号：2024-028 京北方信息技术股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券摊薄即期回报 与公司拟采取填补措施及相关主体承诺公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作 的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若 干意见》（国发[2014]17 号）以及中国证监会《关于首发及再融资、重大资产重 组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）等规定的要求， 为保障中小投资者利益，京北方信息技术股份有限公司（以下简称"公司"）就本 次向不特定对象发行可转换公司债券事项对即期回报摊薄的影响进行了认真分 析，并提出了具体的填补回报措施，相关主体对公司填补回报措施能够得到切实 履行做出了承诺，具体内容如下： 一、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响 （一）假设前提 本次发行可转债募集资金总额（含发行费用）不超过人民币 45,093.57 万元 （含 45,093.57 ...

证券代码：002987 证券简称：京北方 京北方信息技术股份有限公司 NORTHKING INFORMATION TECHNOLOGY CO., LTD. （北京市海淀区西三环北路 25 号 7 层） 向不特定对象发行可转换公司债券预案 （修订稿） 二〇二四年五月 发行人声明 3、本预案是公司董事会对本次向不特定对象发行可转换公司债券的说明， 任何与之相反的声明均属不实陈述。 4、投资者如有任何疑问，应咨询自己的经纪人、律师、专业会计师或其他 专业顾问。 5、本预案所述事项并不代表审核、注册机关对于本次向不特定对象发行可 转换公司债券相关事项的实质性判断、确认、批准或注册。本预案所述本次向不 特定对象发行可转换公司债券相关事项的生效和完成尚待公司股东大会审议、深 圳证券交易所发行上市审核并报经中国证券监督管理委员会注册后方可实施，且 最终以中国证券监督管理委员会注册的方案为准。 2 一、本次发行符合法律法规和规范性文件中关于向不特定对象发行证 券条件的说明 根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》以及《上市公司 证券发行注册管理办法》等相关法律、法规及规范性文件的规定，董事会对京北 方信息技术股份 ...

证券代码：002987 证券简称：京北方 京北方信息技术股份有限公司 NORTHKING INFORMATION TECHNOLOGY CO., LTD. （北京市海淀区西三环北路 25 号 7 层） 向不特定对象发行可转换公司债券的 论证分析报告 （修订稿） 二〇二四年五月 第一节 本次发行证券的背景和目的 京北方信息技术股份有限公司（以下简称"公司"、"京北方"或"发行人"） 结合自身的实际情况，并根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、 《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司证券发行注册 管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）等相关法律、法规和规范性文件的 规定，拟通过向不特定对象发行可转换公司债券（以下简称"可转债"）的方式募 集资金。 根据公司发展战略需要，为进一步增强公司的综合实力和核心竞争力，积极把 握银行业数智化转型和金融信创带来的双重机遇，促进公司规模和经营效益提升， 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券，募集资金不超过 45,093.57 万元（含 本数），用于金融数字化解决方案研发及迭代项目、数智创新技术研发中心建设项 目。 一、本次发行证券的 ...

京北方信息技术股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金运用的可行性分析报告 （修订稿） | 图表 | | 1 ：募集资金使用计划表 5 | | --- | --- | --- | | 图表 | | 2 ：项目投资内容及相关资金所占比例一览 6 | | 图表 | | 3 ：募投项目实施进度安排 6 | | 图表 | 4 | ：项目投资内容及相关资金所占比例一览 8 | | 图表 | 5 | ：募投项目实施进度安排 8 | | 图表 | 6 | ：我国颁布的金融科技行业相关政策 9 | | 图表 | 7 | ：2019-2025 年中国银行业 IT 支出 13 | 5-1-3 本报告中，除非文意另有所指，下列简称和术语具有的含义如下： 公司、京北方 指 京北方信息技术股份有限公司 TMMi5 指 TMMi（Test Maturity Model Integration）由 TMMi 基金会于 2007 年创立，通过 5 级过程 改进模型，独立衡量软件企业产品质量管理 水平，是目前国际最权威的测试组织成熟度 模型。 SaaS 指 软件即服务（Software as a Service，缩写： SaaS ...

证券代码：002987 证券简称：京北方 公告编号：2024-029 京北方信息技术股份有限公司 关于调整公司向不特定对象发行可转换公司债券方案及 相关文件修订说明的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 京北方信息技术股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 7 月 12 日召 开 2023 年第一次临时股东大会，审议通过了《关于公司向不特定对象发行可转 换公司债券方案的议案》等与本次可转债发行相关的议案。具体内容详见公司于 2023 年 7 月 13 日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的相关公告。 公司于 2024 年 5 月 7 日召开了第四届董事会第四次会议，审议通过了《关 于调整公司向不特定对象发行可转换公司债券方案的议案》等相关议案。为确保 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券的顺利进行，公司根据现有的货币资 金情况及未来的资金使用需求，对不特定对象发行可转换公司债券募集资金发行 规模及募集资金用途进行了调整，现将具体情况公告如下： 一、本次向不特定对象发行可转换公司债券方案调整具体内容 调整后： 本次 ...