主动基金重仓持股 - 前三大重仓股为腾讯控股 阿里巴巴和小米集团[1] - 腾讯控股持股总市值达640.31亿元 位列第一[1] - 腾讯控股被1499只主动基金共同持有[1] - 前三大港股持仓为腾讯控股 阿里巴巴和小米集团[1] 被动基金重仓持股 - 前三大重仓股为贵州茅台 宁德时代和中国平安[1] - 前三大港股持仓为小米集团 腾讯控股和阿里巴巴[2]

公司动态 - 时代骐骥新能源科技（三亚）有限公司成立 法定代表人为陈端雄 注册资本500万人民币 [1] - 经营范围涵盖新兴能源技术研发 新能源汽车换电设施销售 在线能源计量技术研发 合同能源管理 电池销售 信息系统运行维护服务 集中式快速充电站 新能源汽车整车销售等业务 [1] - 公司由宁德时代旗下时代骐骥新能源科技（海口）有限公司全资持股 实际控制人为曾毓群 [1] 行业布局 - 业务范围覆盖新能源汽车换电设施销售与集中式快速充电站建设 体现充换电一体化战略方向 [1] - 开展在线能源计量技术研发与信息系统运行维护服务 突出能源数字化管理能力 [1] - 通过合同能源管理与电池销售业务 形成电池全生命周期价值管理闭环 [1]

行业配置变化 - 医药生物、银行、电子板块基金持股市值显著增长 [1] - 电力设备、食品饮料、煤炭板块基金持股市值出现较大下降 [1] - 电子、医药生物、电力设备为基金持仓规模最大的三大行业 [1] 个股持股比例增长 - 舒泰神、昂利康、潍柴重机包揽基金持股占流通市值比例增长前三名 [1] 个股市值增长 - 国泰海通、胜宏科技、紫金矿业位列基金持股市值增长情况领先地位 [1] 基金持股集中度 - 诺诚健华、茂莱光学、德科立位列基金持股占流通股比例前三名 [1] - 宁德时代、贵州茅台、招商银行位居基金持股市值排行榜前三名 [1]

创业50ETF市场表现 - 9月2日开盘价1.340元 单日涨幅0.37% [1] - 成立以来累计回报率达33.64% 近一个月回报率达31.39% [1] 成分股价格变动 - 胜宏科技领涨3.34% 阳光电源跟涨0.49% [1] - 宁德时代微涨0.01% 汇川技术微跌0.03% [1] - 东方财富下跌0.45% 同花顺下跌0.83% [1] - 中际旭创跌幅1.00% 新易盛下跌0.13% [1] - 迈瑞医疗下跌0.09% 亿纬锂能下跌0.11% [1] 产品基本信息 - 跟踪创业板50指数收益率作为业绩基准 [1] - 景顺长城基金管理有限公司担任管理人 [1] - 汪洋与张晓南共同担任基金经理 [1] - 产品成立于2022年12月23日 [1]

评选活动概况 - 凤凰卫视和凤凰网发起"2025凤凰之星上市公司评选"活动 企业报名通道于8月2日开启 案例征集于8月31日完成 最终结果将于9月23日发布[1] - 评选设置九大奖项 覆盖创新 回报 责任 成长 品牌 全球化等关键领域表现 包括最佳创新上市公司 最佳股东回报上市公司 最具社会责任上市公司 最佳雇主奖 最具成长潜力上市公司 最具品牌影响力上市公司 最佳全球商业贡献上市公司 最佳出海全球化年度案例 最佳IPO公司[1] - 采用五大核心评价维度 包括市值管理 声誉管理 人本管理 创新管理 全球化 响应时代对企业在全球化 ESG 人力资本价值方面的竞争力要求 评价维度涵盖传统财务与市场指标 新增"人本管理"与"声誉管理"考量 构建"全维度 深穿透"评价体系[1] 候选企业名单 - 最佳创新上市公司候选包括阿里巴巴09988 HK 地平线机器人-W 09660 HK 海光信息688041 SH 寒武纪688256 SH 翰森制药03692 HK 恒瑞医药600276 SH 虹软科技688088 SH 金山软件03888 HK 同花顺300033 SZ[4] - 最具品牌影响力上市公司候选包括白云山600332 SH/00874 HK 港铁公司00066 HK 贵州茅台600519 SH 海尔智家600690 SH/06690 HK 康师傅控股00322 HK 联想控股03396 HK 宁德时代300750 SZ/03750 HK 腾讯控股00700 HK 小米集团-W 01810 HK 雅戈尔600177 SH 中国电信601728 SH/00728 HK 中国海油600938 SH/0883 HK 中国太保601601 SH/02601 HK 中国铁建601186 SH/01186 HK 中国移动600941 SH/00941 HK 中芯国际688981 SH/00981 HK[11][12] - 最具社会责任上市公司候选包括比亚迪002594 SZ/01211 HK 东阿阿胶000423 SZ 澜起科技688008 SH/H02246 HK 洛阳钼业603993 SH/03993 HK 南京银行601009 SH 宁德时代300750 SZ/03750 HK 韦尔股份603501 SH 阳光电源300274 SZ 长江电力600900 SH 中国人保601319 SH/01339 HK 中国人寿601628 SH/02628 HK[7] - 最佳全球商业贡献上市公司候选包括福耀玻璃600660 SH/03606 HK 美的集团000333 SZ/00300 HK 宁德时代300750 SZ/03750 HK 潍柴动力000338 SZ/02338 HK 长城汽车601633 SH/02333 HK 中国海油600938 SH/0883 HK 中国交建601800 SH[13][14] - 最佳出海全球化年度案例候选包括安踏体育02020 HK 传音控股688036 SH 歌尔股份002241 SZ 格力电器000651 SZ 洛阳钼业603993 SH/03993 HK 宁德时代300750 SZ/03750 HK 苏美达600710 SH 亿联网络300628 SZ 长电科技600584 SH[15] - 最佳IPO公司候选包括赤峰黄金600988 SH/06693 HK 地平线机器人-W 09660 HK 黑芝麻智能02533 HK 恒瑞医药600276 SH/01276 HK 老铺黄金06181 HK 美的集团000333 SZ/00300 HK 蜜雪集团02097 HK 宁德时代300750 SZ/03750 HK 顺丰控股002352 SZ/06936 HK[16] - 其他奖项候选包括波司登03998 HK 东方海外国际00316 HK 工商银行601398 SH/01398 HK 古井贡酒000596 SZ 名创优品09896 HK 农业银行601288 SH/01288 HK 泡泡玛特09992 HK 苏泊尔002032 SZ 中国平安601318 SH/02318 HK 中远海控601919 SH/01919 HK[6] 海尔智家600690 SH/06690 HK 京东集团-SW 09618 HK 口子窖603589 SH 联想控股03396 HK 神州数码000034 SZ 小米集团-W 01810 HK 中国电信601728 SH/00728 HK 中国海油600938 SH/0883 HK[9] 高伟电子01415 HK 吉利汽车00175 HK 九号公司-WD 689009 SH 美图公司01357 HK 美团-W 03690 HK 赛力斯601127 SH/H0214 HK 特宝生物688278 SH 协创数据300857 SZ 优必选09880 HK[10][11] 评选流程与机制 - 评选经由企业自主申报 评选组委会依托大数据 围绕五大核心评价维度进行初评 九大奖项候选名单已正式出炉 网友可通过凤凰新闻客户端 微信 微博及各合作媒体平台投票[19] - 评选邀请国际 国内知名专家 学者 企业实践先锋人物组建专家评审委员会 为候选企业评分 评委名单已揭晓 评委将凭借行业积淀 专业见解与实践经验提供前沿视角与深度洞察 保障最终结果专业性与公信力[21] - 评选组委会于8月28日召开首轮评审会 围绕大数据模型及五大评选维度筛选候选企业 结合主动申报企业 8月31日报名结束后启动复核程序 新报名企业指标优秀者增补进入标杆候选池 进入公众投票环节[22] 评委观点 - 评选完成从上市公司"硬实力导向"向"硬软协同"综合评判升级 成为观察中国企业高质量发展"风向标" 折射中国经济从规模增长向价值提升深层变革[23] - 评选较去年显著增加创新 品牌 出海 企业社会责任等软实力维度 直指企业发展逻辑核心转变——从规模扩张转向质量深耕 软实力维度加入为企业高质量发展搭建"显性化平台" 让具备技术溢价 品牌价值与社会责任感企业更容易被市场看见 带动整个商业生态向上迭代[23] - 评选具有"全景性"与"全球视野" 覆盖企业运营 创新能力 社会责任 出海表现等多维度指标 纳入"最佳雇主"等人文关怀类评价 契合中国企业"走出去"现实需求 对企业全球竞争中构建长期战略具有"引领性作用" 关注短期经营效益 也重视公司治理 品牌美誉度等长期价值内核[24] - 评选聚焦中国企业出海具有现实意义 在出口面临瓶颈当下 出海投资反映企业个体盈利能力 体现国家经济发展阶段与全球竞争力 近二十年中国企业对外投资能力持续扩大 未来有望在全球范围内构建"多半个中国"产业生态 为国内国际双循环战略提供重要支撑[25] - 中国出海企业面临"性价比标签固化"困境 价格战削弱利润空间 制约品牌价值提升 破局关键在于从"价格竞争"转向"情感连接与文化认同" 比亚迪凭借新能源技术优势构建全球产业链 海尔智家通过本土化服务体系扎根海外市场 传音以适配新兴市场智能终端产品打响中国品牌 证明全球化思维+本地化行动是构建持久国际品牌价值核心路径[25] - 中国企业出海经历三阶段进阶逻辑：从早期依赖低成本 劳动力优势"量的扩张" 到如今通过整合全球资源 实现在地化运营"质的跨越" 再到当前硬实力（技术 产品）与软实力（标准输出 就业创造）协同发力 在"一带一路"共建项目中 既有地标性基础设施 也有"鲁班工坊"等技术培训 产业链共建工程 让中国企业"出海"变成与当地经济"共生" 泡泡玛特旗下"拉布布"等文创产品全球走红 地平线在芯片算力领域创新探索 打破"中国企业只做'硬制造'"刻板印象 开辟品牌出海新赛道[26] - 评选价值不仅在于选出"标杆企业" 更在于为中国上市公司群体提供"高质量发展参照系" 未来评选若能进一步整合产学研 政企 企业间资源 构建更开放交流平台 将更好助力中国企业在全球竞争中"走进去 立得住 长得大"[26] - 中国企业正从"规模玩家"向"价值创造者"转型 以创新为内核 以品牌为抓手 以全球化为视野 才能在新一轮产业变革与全球竞争中占据主动 实现从"中国制造"到"中国创造""中国品牌"跨越[27] 活动支持与发布 - 评选活动由凤凰卫视 凤凰网发起 中国上市公司协会指导支持 美国德鲁克管理学院学术支持 并得到标普S&P 融聚汇 Brand Finance 知一数谱 科特勒咨询 香港上市公司商会等机构支持[27] - 评选结果将于9月23日"凤凰湾区财经论坛2025"同步揭晓 现场举行颁奖典礼 入选企业和机构将有机会作为成功商业案例 通过凤凰卫视 凤凰网全媒体传播矩阵及相关合作渠道向全球推介[27]

A股两融余额创历史新高 - 截至9月1日A股两融余额达22969.91亿元 融资余额达22808.29亿元 均创历史新高[1][2] - 两融余额较2015年6月18日历史次高点22730.35亿元高出239.56亿元[2] - 今年以来融资余额累计增加4266.84亿元[1][2][9] 两融交易活跃度分析 - 8月11日至9月1日连续16个交易日两融交易额占A股成交额比例超10% 9月1日达11.66%[5] - 9月1日两融余额占A股流通市值比例为2.42% 远低于2015年7月3日历史高点4.73%[5] - 两融交易额占比距2015年2月10日历史高点22.23%仍有显著差距[5] 行业两融余额分布 - 电子行业两融余额3126.49亿元居首 非银金融1805.59亿元 计算机1792.11亿元分列二三位[6][7] - 电力设备(1658.83亿元) 医药生物(1616.64亿元) 机械设备(1218.47亿元) 汽车(1172.62亿元) 有色金属(1039.96亿元)行业两融余额均超1000亿元[6][7] - 通信(987.49亿元)和基础化工(906.82亿元)进入行业前十[7] 个股两融余额排名 - 东方财富以275.68亿元两融余额居首 中国平安236.17亿元 贵州茅台170.48亿元分列二三位[7][8] - 比亚迪(168.56亿元) 中信证券(149.75亿元) 新易盛(134.93亿元) 中芯国际(125.05亿元) 中际旭创(123.47亿元) 江淮汽车(122.17亿元) 胜宏科技(121.61亿元)两融余额均超120亿元[7][8] 行业融资净买入情况 - 电子行业融资净买入955.73亿元居首 计算机行业400.23亿元 电力设备行业392.05亿元分列二三位[9] - 28个行业融资余额增加 仅煤炭(净卖出27.69亿元) 石油石化(净卖出16.98亿元) 商贸零售(净卖出0.25亿元)3个行业出现净卖出[9] 个股融资净买入前十 - 新易盛融资净买入108.26亿元居首 胜宏科技106.10亿元 比亚迪81.57亿元分列二三位[10][11] - 寒武纪-U(75.15亿元) 中际旭创(68.48亿元) 北方稀土(52.80亿元) 海光信息(51.61亿元) 江淮汽车(48.05亿元) 宁德时代(39.42亿元) 中芯国际(38.88亿元)进入前十[10][11] - 前十个股全线上涨 胜宏科技涨幅544.97%最高 新易盛涨372.49% 中际旭创涨230.12%[10][11] 个股融资净卖出前十 - 牧原股份融资净卖出15.04亿元居首 昆仑万维12.14亿元 泸州老窖10.30亿元分列二三位[12][13] - 恒力石化(8.46亿元) 小商品城(7.57亿元) 万科A(7.56亿元) 隆基绿能(6.97亿元) TCL中环(6.78亿元) 华菱钢铁(6.77亿元) 洋河股份(6.74亿元)进入前十[12][13] - 十只股票涨多跌少 小商品城涨幅70.71%最高 华菱钢铁涨44.68% 牧原股份涨44.48%[13]

公司业务与产品 - 公司主营固态电池和锂电材料业务 其固态电池材料获得客户好评[1] - 公司在细分正极材料领域多年位居行业首位[1] - 公司与宁德时代 比亚迪建立了长期稳定的合作关系[1] 供应链与产能布局 - 公司实现上游磷矿资源的全部自供[1] - 公司正稳步推进西班牙和马来西亚的产能建设[1]

公募基金整体持仓情况 - 2025年上半年公募基金前20大重仓股主要分布在半导体、白酒、金融等领域，平均上涨46.63% [3] - 寒武纪和新易盛作为算力概念股表现突出，分别上涨126.82%和333.21%，但公募对寒武纪减持845.12万股，对新易盛增持8511.52万股 [3] - 宁德时代、贵州茅台、腾讯控股保持前三重仓股地位，立讯精密、迈瑞医疗、比亚迪、美团退出前20，由小米集团-W、药明康德、兴业银行、新易盛取代 [3] 景顺长城刘彦春持仓分析 - 刘彦春在管基金规模364.3亿元，前20大重仓股以白酒、医疗为主，年内平均上涨9.08% [5] - 贵州茅台、海大集团、迈瑞医疗为前三大持仓，几乎全部减持前20大持股，仅增持宁德时代13.65万股（13.38%），该公司股价上涨18.40% [5][6] - 减持比例最高的是五粮液（-35.30%）、泸州老窖（-24.64%）、腾讯控股（-21.74%） [6] 易方达张坤持仓分析 - 张坤在管基金规模550.47亿元，前20大重仓股以白酒为主，平均上涨16.68% [9] - 腾讯控股、阿里巴巴-W、五粮液为前三大持仓，大举买入京东健康（增持8102万股，比例24551.52%）和顺丰控股（增持4996.00万股，比例601.91%） [9][10] - 京东健康和顺丰控股年内分别上涨123.49%和11.64%，香港交易所、SK hynix、阿斯麦新进前20大重仓股 [9][10] 中欧基金葛兰持仓分析 - 葛兰在管基金规模399.08亿元，前20大重仓股平均上涨82.27%，药明康德、恒瑞医药、凯莱英为前三大持仓 [12] - 新进新诺威、百济神州、艾力斯、三生制药4家公司，增持比例分别为2391.58%、2219.00%、3109.45%、3103.13% [12][13] - 迈瑞医疗退出前20大重仓股，创新药政策支持和BD交易推动行业表现 [12] 兴证全球谢治宇持仓分析 - 谢治宇在管基金规模392.66亿元，前20大重仓股以半导体、消费电子为主，平均上涨78.08% [15] - 巨化股份、晶晨股份、立讯精密为前三大持仓，新进舒泰神、豪威集团、华鲁恒升、北方华创，所属行业分别为化学制药、半导体、农化制品、半导体 [15][16] - 舒泰神作为罕见病创新药企业股价上涨超600%，受益于创新药景气度和研发进展 [16] 行业配置与市场观点 - 刘彦春看好基于短期景气下行估值收缩的优质公司，强调企业经营护城河和企业家能力 [7] - 张坤看好内需相关资产，认为悲观预期不具备长期基础，低估值提供买入高质量公司机会 [11] - 葛兰认为创新升级、消费复苏及国产替代是医药行业核心驱动力，重点布局创新药械产业链、OTC及消费医疗 [13][14] - 谢治宇看好技术变革带来的非线性增长和传统领域景气反转机会，关注AI赋能智能硬件和终端应用场景演化 [17]

指数表现 - 国证大盘成长指数下跌0.10% [1] - 成分股百利天恒领涨4.58% 阳光电源上涨3.96% 泸州老窖上涨1.69% [1] - 成分股中航光电领跌3.70% 豪威集团下跌3.68% 中微公司下跌3.66% [1] - 大盘成长ETF下跌0.32% 报价1.23元 [1] - 近1周累计上涨4.56% [1] - 8月指数上涨15.03% 跑赢上证指数7.97% 沪深300指数10.33% 中证2000指数9.67% [1] 市场资金动向 - 市场从小微盘切换至科技成长及大盘成长领域 机构资金抱团偏好基本面支撑强、高确定性、优质现金流的大市值公司 [3] - 红利板块内部分化 投资逻辑从单纯股息率扩展至优质现金流、低波动率、分红确定性强的消费龙头和顺周期龙头 [3] - 早盘贵州茅台上涨2%突破1500元 阳光电源涨超6%突破100元 [2] 产品特征 - 大盘成长ETF为市场上唯一跟踪国证大盘成长指数的产品 [5] - 指数覆盖成长能力强的龙头公司 前十大成分股包括贵州茅台12%、宁德时代10%、紫金矿业4%、比亚迪4%、五粮液3% [5][9] - 行业分布均衡 前三大行业为食品饮料18.7%、电子15.8%、电力设备14.3% [5] - 最新规模达1581.21万元 创近1月新高 [6] - 管理费率0.50% 托管费率0.10% [7] - 近2月跟踪误差0.037% [8] 历史业绩表现 - 自成立以来最高单月回报14.97% 最长连涨月数3个月 最长连涨涨幅21.54% [6] - 月盈利概率100% 上涨月份平均收益率9.82% [6] - 最大回撤3.30% 相对基准回撤0.50% 回撤后修复天数12天 [6] - 盘中换手率10.3% 成交163.07万元 近1年日均成交1013.70万元 [1] 投资逻辑 - 回调不改牛市基调 板块轮动中基本面强支撑品种持续成为主线 [3] - 继续看好高确定性、优质现金流的大盘成长企业 [4] - 指数反映市值规模大、成长因子排名靠前的上市公司表现 前十大权重股合计占比48.44% [9]

项目投资与规模 - 项目总投资额近60亿美元 由宁德时代子公司普勤时代 印尼国有矿业公司ANTAM与印尼电池公司IBC联合投资[1] - 项目总规划用地超2000公顷 覆盖镍矿开采及冶炼 电池材料制造与电池回收等环节[1] - 卡拉旺电池工厂一期产能规划6.9GWh 生产高品质电池产品[1] 产能与市场应用 - 项目规划年产电池可支持20-30万辆电动汽车 未来将拓展至储能领域[1] - 工厂采用AI 5G 数字孪生等前沿技术 按宁德时代灯塔工厂标准建设[1] 项目战略意义 - 项目加速印尼及全球电动出行与能源转型进程[1] - 项目覆盖电池全产业链 包括镍矿开采 冶炼 材料制造 电池生产及回收[1]