AI行业动态与市场趋势 - 人工智能技术正以前所未有的速度发展，带来了广泛的机会[3] - 《AI日报》致力于挖掘和分析最新的AI概念股公司和市场趋势，提供深度的行业洞察和价值分析[3] 腾讯元宝与DeepSeek合作进展 - 腾讯元宝自今年2月接入DeepSeek以来持续更新其最新模型[5] - 腾讯元宝用户规模逐步扩大，12月14日当天使用量达到新高，较年初增长超过100倍[5] - 腾讯元宝目前在国内原生AI应用中处于前三的位置[5] 人工智能对宏观经济的影响预测 - 特斯拉CEO马斯克预测，未来12-18个月内美国将实现两位数百分比的GDP增长[6] - 马斯克认为，若将人工智能的落地应用视为经济增长的替代指标，约五年内实现三位数增长是可能实现的[6] 自动驾驶与AI融合应用 - 谷歌母公司Alphabet旗下Waymo正在内部测试为其无人驾驶出租车集成谷歌的Gemini AI[7] - 该集成旨在为乘客提供“个人同伴”式的服务[7] 半导体与AI内存技术合作 - 富士通将加入由软银等公司推动的下一代存储器研发项目[8] - 该项目将利用英特尔和东京大学的技术，目标是在2027财年实现技术商业化，并在2029财年建立量产体系[8] - 今年6月，英特尔已与软银宣布携手合作开发一种堆叠式DRAM解决方案，以替代高带宽存储器[9] 特斯拉产品安全调查 - 美国国家公路交通安全管理局缺陷调查办公室对特斯拉展开调查，涉及2022款Model 3的机械门锁释放装置问题[11] - 该问题估计影响到超过179,000辆汽车[11] - 请愿书指出，机械门锁释放装置被隐藏、没有标签，在紧急情况下位置不直观，并援引了一份导致撞车或火灾和非致命性伤害的故障报告[11] 英伟达技术授权与人才引进 - 英伟达已获得初创公司Groq知识产权的非独家授权[12] - 英伟达从Groq团队聘请了工程师人才加入，共同致力于提供世界领先的加速计算技术[12]

报告行业投资评级 - 强于大市 [1] 报告核心观点 - 全球半导体产业正经历由AI技术与数据中心驱动的第四次增长浪潮，八大云厂商资本开支持续扩容直接推动AI服务器需求提升 [2][37] - 中国半导体产业在国家政策和国际局势的双重推动下，正在从下游的制造封测向上游的核心设备、材料和软件持续突破，国产替代进程加速 [2][123] - 半导体产业的未来核心发展方向包括第三代半导体材料、算力芯片、射频通信芯片与高宽带存储 [2] 半导体领域全景分析 - **全球半导体市场**：2024年全球半导体市场规模达6591亿美元，同比增长20.0%，预计2025年将增长至7893亿美元 [2][13] 其中集成电路是核心支柱，2024年市场规模4872亿美元，占比73.9% [13] 人工智能芯片增速最快，2024年市场规模689亿美元，同比增长49.3% [2][13] - **中国半导体市场**：2024年中国半导体市场规模达1769亿美元，同比增长15.9%，预计2025年将达2067亿美元 [2][15] 集成电路是占比最大的产品，2024年市场规模1393亿美元，占比78.7% [15] 人工智能芯片增速最快，2024年同比增长48.3% [15] - **应用领域分布**：2023年全球半导体主要应用领域为智能手机（19%）、个人电脑（17%）、服务器/数据中心及存储（15%）、汽车（15%）[2][11] 预计到2025年，服务器/数据中心及存储与智能手机领域的占比将分别上升至23%和22% [11] 半导体发展史梳理 - **全球发展四阶段**：第一阶段（1986-1999年）由PC普及与互联网萌芽驱动，产业规模从264亿美元增至1494亿美元 [20][23] 第二阶段（2000-2010年）由网络通讯与消费电子驱动 [20] 第三阶段（2010-2020年）由智能手机与3G/4G/5G迭代驱动 [2][32] 第四阶段（2023年至今）由AI技术与数据中心驱动 [2][22] - **产业区域转移**：全球半导体制造经历了三次区域转移，路径为美国→日本→韩国与中国台湾→中国大陆 [2][44] 中国半导体发展以自主战略为核心，2003年后获得政策专项支持，2014年后大基金持续加码投入，2018年后成为中美贸易战核心领域 [2] - **当前增长驱动力**：八大云服务厂商（Google、AWS、Meta、Microsoft、Oracle、腾讯、阿里巴巴、百度）的资本开支从2021年的1451.0亿美元增长至2024年的2609.0亿美元，复合年增长率达21.6% [37] 预计2026年全球八大云服务厂商资本开支有望达到6020亿美元，2024-2026年复合增长率或达51.9% [37] 半导体产业链 - **产业链上游（EDA/IP、设备、材料）**： - **EDA/IP**：2024年全球EDA市场规模约157.1亿美元，同比增长8.1% [84] Synopsys、Cadence、Siemens EDA三家占据全球74%的市场份额 [84] 2024年中国EDA市场规模为135.9亿元，同比增长13.3% [88] 国产EDA企业如华大九天（2024年国内市场份额6%）、概伦电子、广立微等持续推进技术突破 [88][96] - **半导体设备**：2024年全球半导体设备市场规模达1168.6亿美元，同比增长10.3% [114] 中国是全球最大的半导体设备进口市场，2024年支出占全球56% [115] 核心设备如光刻、刻蚀等仍高度依赖进口，2024年中国光刻设备进口额107.24亿美元，刻蚀剥离设备进口额64.29亿美元 [119] - **光刻设备**：2024年全球光刻设备市场规模达315.0亿美元，同比增长16.1% [133] 市场由ASML（61.2%）、Canon（34.1%）、Nikon（4.7%）垄断 [135] EUV光刻机是7nm及以下先进制程的核心设备，目前全球仅ASML能实现量产 [2] - **刻蚀设备**：2024年全球刻蚀设备市场规模为156.5亿美元，同比增长5.6% [149] 市场主要由LAM Research（47.0%）、TEL（27.0%）、AMAT（17.0%）主导 [150] - **薄膜沉积设备**：2022年全球薄膜沉积设备市场规模为233亿美元，预计2029年将增长至559亿美元 [160] 市场主要被AMAT、Lam Research、TEL等巨头垄断 [161] 国内企业如北方华创、中微公司、盛美上海、拓荆科技、微导纳米等已在相关领域实现技术突破 [165] - **产业链中游（设计、制造、封测）**： - 产业发展早期多采用IDM模式，20世纪80年代后转向专业化分工，衍生出Fabless（设计）和Foundry（代工）模式 [2] - 主要Fabless厂商包括NVIDIA、Qualcomm、AMD等，主要Foundry厂商包括台积电、中芯国际、联华电子等 [73] - **产业链下游（封测）**： - 2024年全球封测市场规模为899亿美元，同比增长4.9%，预计到2026年规模将达到961亿美元 [2] - 主要OSAT厂商包括安靠、日月光、长电科技、通富微电等 [73] 半导体未来发展方向 - **第三代半导体材料**：碳化硅、氮化镓凭借宽禁带等优势，适配新能源汽车、5G基站等高压高频场景，国内外厂商争相布局8英寸量产 [2] - **算力芯片**：GPU以高灵活性主导AI训练，ASIC因定制化高效优势在数据中心、边缘计算中占比持续提升，海内外厂商密集推出高性能产品 [2] - **射频通信芯片**：依托射频前端模组升级支撑多场景通信需求，国产厂商持续追赶国际龙头 [2] - **高宽带存储**：HBM凭借高带宽、低延迟特性成为AI服务器标配，技术不断迭代 [2]

美国对华半导体加征关税的延迟决策 - 特朗普政府宣布自2027年6月起对中国半导体进口产品加征关税，预留了十八个月的缓冲期[1] 美国延迟加税的深层原因 - 美国针对28纳米及以上成熟制程芯片加税，该类芯片是家电、汽车、工业机器人等领域的刚需品[5] - 美国自身面临产能扩张困境，其与欧洲的芯片法案投资数百亿美元，企业新工厂正在赶工[7] - 行业预测到2030年全球成熟制程产能将比实际需求高出30%以上，若立即加税将冲击市场信心并可能导致美国新建产能找不到订单[7][8] - 美国在半导体关键供应链上依赖中国，例如制造必需的稀土材料镓、锗、锑，每年从中国进口的资源短期内无替代货源[10] - 中国此前加强稀土出口管制已切断美国国防承包商的关键材料钐供应，该材料是“战斧”导弹的制造材料，军工巨头担心断供导致武器系统停产[10][12] 中美双向牵制的博弈筹码 - 中国的稀土出口管制与美国的AI芯片出口审查时间线高度重合，形成双向牵制[13] - 美国对英伟达H200芯片对华出口启动许可审查，虽宣布允许向“经批准的客户”出口，但审批标准和时间含糊其辞[13][16] - 英伟达2024财年在中国的收入超过百亿美元，中国市场对其业绩至关重要[16] - 稀土是半导体、国防、光伏等关键领域的核心材料，美国短期内无法建立自主供应链[18] - 十八个月的缓冲期是双方的讨价还价窗口，美国希望换取中国削减半导体补贴和放松稀土管制，中国则希望美国放宽先进制程出口限制和停止制裁[20] 全球半导体产业链的相互依存 - 全球半导体产业链经过四十年形成的分工格局难以被地缘政治轻易撕裂[22] - 若走向全面加税和供应链断裂，全球芯片价格可能上涨35%到65%，美国消费者每年将多花费几百亿美元[22]

市场表现与假期安排 - 2025年12月26日周五 美国股市因圣诞节假期休市 此前12月24日周三为缩短交易日[1] - 12月24日主要股指创下历史新高 标普500指数上涨22.26点至6,932.05点 涨幅0.3% 道琼斯工业平均指数上涨288.75点至48,731.16点 涨幅0.6% 纳斯达克综合指数上涨51.46点至23,613.31点 涨幅0.2%[2] - 市场上涨由人工智能乐观情绪和对未来利率调整的预期推动 这是主要股指连续第三年实现两位数百分比涨幅[2] - 假期期间无盘前交易或期货活动 交易将于12月29日周一恢复 圣诞夜收盘前美国股指期货小幅下跌 预示下周交易情绪可能谨慎[3] 宏观经济与政策背景 - 2025年第三季度美国经济年化增长率为4.3% 超出经济学家预期 增长受到健康劳动力市场支撑[4] - 个人消费支出通胀率在同期升至2.8% 消费者信心因对高物价的持续担忧而降至4月以来最低水平[4] - 华尔街分析师普遍预期美联储将在1月会议上维持当前利率不变 以平衡持续通胀与劳动力市场可能疲软的风险[4] 未来市场关注事件 - 2025年12月30日周二将发布12月联邦公开市场委员会会议纪要 提供更多货币政策前景信息[5] - 2025年12月31日周三将发布包括PMI在内的关键中国经济数据[5] - 2026年1月初将发布全球采购经理人指数调查 欧元区12月通胀数据以及备受关注的美国非农就业和失业数据[5] - 下一次美联储会议定于2026年1月27日至28日举行[5] 重点公司动态 - 诺和诺德股价上涨7.3% 因其GLP-1减肥药丸获得美国FDA批准[6] - 亨廷顿英格尔斯工业公司股价上涨0.3% 因美国政府计划建造新的“特朗普级”战列舰[10] - ServiceNow股价下跌1.5% 因公司宣布以77.5亿美元现金收购网络安全初创公司Armis[10] - 以星综合航运股价大涨5.8% 因有报道称其董事会正在评估多项潜在收购[10] - Marvell Technology股价上涨3.4% 受人工智能巨头强劲表现推动[10] - 英伟达股价在12月24日上涨3% 是市场上涨的主要催化剂 其他科技巨头如Alphabet和亚马逊也录得显著涨幅[10] - 电装公司与联发科于2025年12月26日宣布达成联合开发协议 以加速下一代汽车系统级芯片的开发[10]

全球亿万富豪2025年财富增长概况 - 2025年全球3100多位亿万富豪总财富增加3.6万亿美元，总额达到18.7万亿美元 [4] - 全球多数股市行情向好，标普500指数全年回报率达17%，德国、日本、加拿大主要股指涨幅分别达22%、26%和30% [4] - 财富增长最多的十位富豪身家合计猛增超7290亿美元，其中美国富豪占据六席，贡献了增长总额的超85% [4] - 人工智能领域投资激增，财富增长前五名均为美国科技界巨擘 [4] 埃隆·马斯克 (Elon Musk) - 身家从年初4210亿美元增长至7540亿美元，全年增长3332亿美元，日均增长9.35亿美元 [3][5] - 旗下SpaceX启动股份出售计划，估值达到约8000亿美元，并计划于2026年IPO，届时估值有望达1.5万亿美元 [3][7] - 特斯拉股东投票通过一项薪酬方案，若达到业绩目标，马斯克将获得价值1万亿美元的股票奖励 [7] - 特斯拉股价过去一年累计上涨22% [7] - 旗下xAI Holdings正在洽谈新一轮融资，估值或将达到2300亿美元，较今年3月估值近乎翻倍 [7] 拉里·佩奇 (Larry Page) - 身家达2547亿美元，2025年财富增长987亿美元 [8] - 谷歌季度营收首次突破1000亿美元，并推出最新AI模型Gemini 3 [8] - 美国国防部正采用Gemini 3开发军方内部人工智能平台 [8] - 谷歌股价2025年累计上涨61% [8] 谢尔盖·布林 (Sergey Brin) - 身家达2351亿美元，2025年财富增长861亿美元 [9] - 作为谷歌联合创始人及控股股东，受益于谷歌股价61%的上涨 [8][9] 黄仁勋 (Jensen Huang) - 身家达1595亿美元，2025年财富增长423亿美元 [11] - 英伟达于10月成为史上首家市值突破5万亿美元的上市公司，股价较年初仍上涨37% [13] - 公司股价上涨带动其个人财富增长近360亿美元 [13] 拉里·埃里森 (Larry Ellison) - 身家达2503亿美元，2025年财富增长406亿美元 [14] - 9月10日，受AI热潮助推，甲骨文股价单日飙升36%，埃里森身家暴增近1000亿美元，创下史上单日财富增长最高纪录 [16] - 取得了TikTok的部分控制权，并促成了其子的大卫天空之舞与派拉蒙的合并交易，价值80亿美元 [16] 阿曼西奥·奥特加 (Amancio Ortega) - 身家达1452亿美元，2025年财富增长287亿美元 [17] - 旗下Inditex集团2025年前三季度净利润创54亿美元历史新高，同比增长3.9% [19] - 在美国推进涉及30家门店的拓展与翻新计划 [19] - 获得超30亿美元的税前股息分红，并投入欧美房地产市场 [20] 格尔曼·拉利阿·莫塔·维拉斯科及家族 (Germán Larrea Mota Velasco & family) - 身家达514亿美元，2025年财富增长256亿美元 [21] - 执掌的墨西哥最大铜矿企业Grupo México股价年内涨幅接近100% [21] - 公司第三季度净利润同比增长50%，得益于钼、锌、银等产品产量与销量的提升 [21] 孙正义 (Masayoshi Son) - 身家达561亿美元，2025年财富增长254亿美元 [22] - 软银加大AI基础设施投资，11月以65亿美元收购美国芯片设计公司Ampere Computing Holdings [22] - 为推进大型项目（如耗资5000亿美元的“星际之门”数据中心计划），出售了价值58亿美元的英伟达股票 [22] 马克·扎克伯格 (Mark Zuckerberg) - 身家达2268亿美元，2025年财富增长243亿美元 [23] - Meta在2025年前九个月营收达1410亿美元，同比增长21% [25] - 公司持续加大AI领域投入，今年截至目前股价累计上涨13% [25] 卡洛斯·斯利姆·埃卢 (Carlos Slim Helú) - 身家达1016亿美元，2025年财富增长243亿美元 [26] - 掌控的美洲电信今年新增移动用户超300万，前九个月总营收同比增长10.5% [28] - 旗下Grupo Carso与墨西哥国家石油公司达成20亿美元合作协议，计划开发至多32座油气井 [28]

市场整体表现与期货动态 - 美国股指期货在周五早盘下跌，道琼斯指数期货下跌0.12%，标普500指数期货下跌0.06%，纳斯达克100指数期货下跌0.06%，罗素2000指数期货下跌0.27% [2] - 追踪标普500指数的SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY)在盘前交易中下跌0.029%至690.18美元，追踪纳斯达克100指数的Invesco QQQ Trust ETF (QQQ)下跌0.014%至623.84美元 [2] - 周三美股提前收盘，周四因圣诞节休市，周三主要股指收高，纳斯达克综合指数上涨0.22%至23,613.31点，标普500指数上涨0.32%至6,932.05点，道琼斯指数上涨0.60%至48,731.16点，罗素2000指数上涨0.27%至2,548.08点 [1][8] 宏观经济与利率环境 - 截至12月20日当周，美国初请失业金人数减少1万人至21.4万人，低于市场预估的22.3万人 [1] - 10年期美国国债收益率为4.15%，2年期美国国债收益率为3.51% [2] - 根据CME FedWatch工具的市场定价，美联储在1月维持当前利率不变的可能性为84.5% [2] 分析师观点与市场评论 - 密歇根大学经济学家Justin Wolfers认为，尽管标普500指数创下历史新高，但庆祝为时过早，他指出美国市场上涨约18%，但显著落后于全球市场30%的涨幅，美国市场表现落后全球市场12% [9] - Wolfers警告不要相信“嘈杂”的经济数据，指出GDP增长超过4%与仅增长2.4%的国内总收入(GDI)之间存在脱节，同时就业增长已大幅下降，近期可能仅创造了“零个就业岗位” [10] 重点公司动态 - **Nvidia (NVDA)**: 股价上涨0.58%，公司宣布与AI芯片初创公司Groq达成非独家许可协议，涵盖其推理技术 [3][5] - **Dynavax Technologies (DVAX)**: 股价飙升38.19%，此前赛诺菲宣布将收购这家疫苗公司 [5] - **Davis Commodities (DTCK)**: 股价上涨7.19%，公司报告截至6月30日的六个月营收为9500万美元，较去年同期的6690万美元增长42.1% [4] - **Sobr Safe (SOBR)**: 股价下跌15.61%，公司宣布达成最终协议，将以每股1.55美元的价格私募发行129万股普通股及相关的认股权证 [5] - **Biohaven (BHVN)**: 股价下跌14.06%，公司披露其治疗重度抑郁症的药物BHV-7000的二期概念验证研究未能达到主要终点 [13] 行业板块与商品市场 - 在周三的交易中，必需消费品、房地产和公用事业类股涨幅最大，而能源类股逆势收低 [7] - 原油期货在纽约早盘交易中下跌0.39%，至每桶58.58美元左右 [12] - 黄金现货价格上涨0.84%，至每盎司4,516.80美元左右，其上次历史高点为每盎司4,531.24美元 [12] - 比特币价格上涨1.48%，至每枚88,676.96美元 [14] 全球股市表现 - 周五亚洲股市涨跌互现，澳大利亚ASX 200指数和印度Nifty 50指数下跌，而中国沪深300指数、香港恒生指数、韩国Kospi指数和日本日经225指数上涨 [14] - 欧洲市场在早盘交易中普遍走低 [14]

市场整体表现与期货动态 - 美国股指期货在周五早盘下跌 道指期货跌0.12% 标普500期货跌0.06% 纳斯达克100期货跌0.06% 罗素2000期货跌0.27% [2] - 追踪标普500和纳斯达克100的ETF SPY和QQQ在盘前交易中分别下跌0.029%至690.18美元和下跌0.014%至623.84美元 [2] - 周三美股提前收盘 周四因圣诞节休市 周三主要指数收高 纳斯达克综合指数涨0.22%至23,613.31点 标普500指数涨0.32%至6,932.05点 道琼斯指数涨0.60%至48,731.16点 罗素2000指数涨0.27%至2,548.08点 [1][8] 宏观经济与市场数据 - 截至12月20日当周 美国初请失业金人数减少1万人至21.4万人 低于市场预期的22.3万人 [1] - 10年期美国国债收益率为4.15% 2年期国债收益率为3.51% [2] - 根据CME FedWatch工具 市场预计美联储在1月维持当前利率不变的可能性为84.5% [2] - 经济学家Justin Wolfers指出 尽管标普500创历史新高 但美国市场今年上涨约18% 表现落后于全球市场 后者同期上涨了30% 美国市场表现落后全球市场12% [9] 个股焦点与公司动态 - **Nvidia (NVDA)**: 股价上涨0.58% 公司与AI芯片初创公司Groq达成非独家许可协议 授权其推理技术 [3][5] - **Dynavax Technologies (DVAX)**: 股价飙升38.19% 此前赛诺菲宣布将收购这家疫苗公司 [4][5] - **Davis Commodities (DTCK)**: 股价上涨7.19% 公司报告截至6月30日的六个月营收为9500万美元 较去年同期的6690万美元增长42.1% [4] - **Sobr Safe (SOBR)**: 股价下跌15.61% 公司宣布达成最终协议 将以每股1.55美元的价格私募发行129万股普通股及相应认股权证 [5] - **Biohaven (BHVN)**: 股价下跌14.06% 公司披露其治疗重度抑郁症的药物BHV-7000的二期概念验证研究未能达到主要终点 [13] 行业板块与商品市场 - 周三交易日中 必需消费品、房地产和公用事业板块涨幅最大 而能源板块逆势收跌 [7] - 原油期货在纽约早盘交易中下跌0.39% 至每桶58.58美元附近 [12] - 黄金现货价格上涨0.84% 至每盎司4,516.80美元附近 其上一个历史高点为每盎司4,531.24美元 [12] - 比特币价格上涨1.48% 至每枚88,676.96美元 [14] 全球市场表现 - 周五亚洲市场涨跌互现 澳大利亚ASX 200指数和印度Nifty 50指数下跌 而中国沪深300指数、香港恒生指数、韩国Kospi指数和日本日经225指数上涨 [14] - 欧洲市场在早盘交易中普遍走低 [14]

CES 2026展会概况与热度 - 全球消费电子展CES将于明年1月6日在拉斯维加斯开幕，作为行业风向标，展会聚焦未来12个月即将上市的新品或概念产品[1] - 展会热度高涨，拉斯维加斯酒店价格飙涨数倍，机票价格波动大，各类创投机构的社交活动邀约比去年更多，几乎排满[1] - 展会核心叙事已定调，AI从“概念狂欢”走向“场景落地”成为关键节点，AI成为无法忽视的焦点[1] AI技术趋势与产业焦点 - CES 2026的AI叙事聚焦于“AI技术如何融入硬件产品与产业场景”[4] - AMD CEO苏姿丰将在开幕前夜发表主题演讲，披露其在CPU、GPU及AI软件上的最新进展，并勾勒AI从云到边缘的转型路径[3] - 英伟达CEO黄仁勋将在展会期间密集参与多场活动，包括其公司活动、作为嘉宾参与西门子关于工业AI的演讲，以及与联想等共同探讨AI生态协同[3] - 西门子、卡特彼勒、联想等企业高管的主旨演讲均将AI作为核心议题，工业AI的规模化落地成为重要趋势[4] - 联想将公布最新款AI PC等产品，并披露与AI驱动的世界杯合作计划及全新的Agent原生应用[4] - 展会标志着AI竞争从比拼模型参数转向全面进入硬件与真实场景，工业AI、端侧算力、原生AI硬件正在重塑终端与产业格局[4] 中国参展企业动态 - 参展中国企业除海信、TCL、京东方等老面孔外，一股新兴力量正加速涌入[2] - 中国具身智能企业正以前所未有的规模集体登陆CES，其中不少是首次参加[2] - 包括智元机器人、松延动力、北京人形机器人创新中心等多家具身智能企业将首次参展CES[8] - 智元机器人预计将首次在美国完整展示其全系列产品线，并发布灵巧手等核心部件的新版本[8] - 包括宇树、银河通用、云深处、众擎、傅利叶、魔法原子、逐际动力、擎朗智能、优里奇、星动纪元等十余家中国具身智能企业都将参展[8] - 多家中国机器人公司将以英伟达合作伙伴生态成员的身份出现在其展台上[8] - 中国新石器无人车将首次参展CES，公布下一代城市配送解决方案，并计划明年在欧美等地设立办公室加速全球化[9] - 追觅、MOVA、未岚大陆、科沃斯、石头科技等中国智能清洁企业将在CES 2026集中发布面向欧美市场的新品[9] 机器人及具身智能领域 - 中国机器人“出海潮”在CES 2026将更为汹涌[8] - 参展的中国具身智能企业首要目的是在海外进行品牌露出，并希望获得更多确定性订单，为寻找新的海外落地场景打下基础[8] - 在CES 2025现场，宇树科技等国内机器人厂商的样机在展会期间全部售罄[7] - 韩国K-人形联盟将在CES 2026设立专属展区，现代汽车集团将公布其机器人战略并首次公开展示波士顿动力研发的下一代人形机器人Atlas，LG电子也将首发家用机器人产品[8] 消费电子行业格局变化 - CES正在经历静默更迭，索尼2026年将不再以集团身份参展，仅其与本田的合资公司参展并公布新车[6] - 部分去年参展的智能硬件企业今年选择缺席[6] - 包括Rokid、Xreal等中国智能眼镜厂商以及一批出海的陪伴型AI企业将继续参展[6] - 科技竞技重心已从单一技术展示，转向AI技术与场景的深度融合及生态的协同共建[9] - 参展人群主要包括做AI+硬件的创业者，以及非直接AI相关行业但对AI感兴趣或焦虑、希望捕捉消费电子趋势的人士[5]

CES 2026 展会概况与AI焦点 - 2026年国际消费电子展将于1月6日在拉斯维加斯开幕，作为全球消费电子领域风向标，展会聚焦未来12个月即将上市的新品或概念产品 [1] - CES官方表示，人工智能已成为2026年展会无法忽视的焦点，标志着AI从“概念狂欢”走向“场景落地”的关键节点 [2] - 展会叙事基调由AMD CEO苏姿丰于1月5日晚的主题演讲奠定，她将披露AMD在CPU、GPU及AI软件上的最新进展，并勾勒AI从云到边缘的转型路径 [4] 科技巨头动态与AI产业叙事 - 英伟达CEO黄仁勋将在48小时内横跨多场重磅活动，包括在苏姿丰演讲同日中午举办“NVIDIA Live”活动，次日上午作为嘉宾出席西门子CEO的主题演讲探讨工业AI，当天下午还将与苏姿丰、英特尔CEO等齐聚联想TechWorld大会 [5] - 黄仁勋紧凑的行程安排意味着CES 2026的AI叙事将聚焦“AI技术如何融入硬件产品与产业场景”这一核心命题 [5] - 从CES官宣的主旨演讲看，AMD、西门子、卡特彼勒、联想等企业高管均将AI作为核心议题 [6] - 西门子总裁博乐仁将与英伟达、微软等高管探讨工业AI落地，并展示AI、数字孪生及自动化技术的创新成果 [6] - 黄仁勋与联想的联动聚焦AI“最后一公里”的算力普惠与应用难题，围绕混合式AI战略构建完整闭环，联想董事长杨元庆将披露与AI驱动的世界杯合作计划并公布全新的Agent原生应用 [6] - 有观点认为CES 2026宣告一个转折点：AI不再比拼模型参数，而是全面进入硬件与真实场景，工业AI、端侧算力、原生AI硬件正在重塑下一代终端与产业格局 [6] 中国企业参展动态 - 参展的中国企业中，除了海信、TCL、京东方等“老面孔”，中国具身智能企业正以前所未有的规模集体登陆CES，其中不少是第一次参加 [2] - 包括Rokid、Xreal等中国智能眼镜厂商以及一批出海的陪伴型AI企业将继续参展 [7] - 智能清洁赛道火热，追觅、MOVA、未岚大陆、科沃斯、石头科技等企业将在CES 2026集中发布面向欧美等海外市场的新品 [10] - 中国新石器无人车将首次参展CES，公布下一代城市配送解决方案，并计划2026年在欧洲、美洲等地设立办公室加速全球化扩张 [10] 中国机器人企业出海潮 - 在2026年CES上，中国机器人“出海潮”将更为汹涌，智元机器人、松延动力、北京人形机器人创新中心等多家具身智能企业将首次参展 [9] - 智元机器人预计将首次在美国完整展示其全系列产品线，并发布灵巧手等核心部件的新版本 [9] - 根据CES官方参展商信息，包括宇树、银河通用、云深处、众擎、傅利叶、魔法原子、逐际动力、擎朗智能、优里奇、星动纪元等十余家中国具身智能企业都将参展 [9] - 预计还有多家中国机器人公司将以英伟达合作伙伴生态成员的身份出现在其展台上 [9] - 有参展企业表示，参加CES首先是为了在海外进行品牌露出，并希望发力海外获得更多确定性订单，为寻找新的海外落地场景打下基础 [9] - 回顾2025年1月CES，银河通用、宇树科技、速腾聚创等国内机器人厂商在展会收到了诸多海外客户的询问和体验，宇树科技带来的所有样机在展会期间全部售罄 [8] 全球机器人产业竞争格局 - 韩国也在高调布局机器人产业，CES 2026上，韩国K-人形联盟将设立韩国机器人的专属展区 [9] - 现代汽车集团已预告将在展会期间公布其机器人战略，并首次公开展示由波士顿动力研发的下一代人形机器人Atlas [9] - 韩国家电巨头LG电子也通过短片剧透，将在CES首发其家用机器人产品 [9] 展会趋势与产业演进 - CES正在经历一场静默更迭，例如曾多年占据中央馆黄金位置的索尼在2026年将不再参展，仅有其与本田的合资公司参展并公布最新车型 [7] - 科技竞技的重心已从单一的技术展示，转向AI技术与场景的深度融合、生态的协同共建 [10] - 多元化布局征战海外的中国企业，既有概念技术的展示，也有对海外落地场景与订单的务实探索 [10]

GPU。 作者 / 梦晨 来源 / 量子位 （ID：QbitAI） 英伟达方面也明确表态：我们不是在收购Gr o q这家公司，我们只是获得技术授权，并将Gr o q的产品整合到未来的产品中。 看起来老黄也学会了"人才收购"这招：重金掏空一家公司的人才和核心资产，但又避免触发反垄断。 所以这2 0 0亿美元到底买了什么？ 席卷硅谷的"人才收购" 答案是 ：技术授权，加上一整支核心团队。 平安夜老黄没有休息，一项2 0 0亿美元创纪录芯片收购消息，轰动硅谷。 英伟达官宣 ：以2 0 0亿美元现金与AI芯片初创公司Gr o q达成交易。 消息一出迅速引发市场轰动，因为这是英伟达有史以来最大规模的一笔交易，远超2 0 1 9年收购Me l l a n o x的7 0亿美元。 但仅仅几小时后，画风突变。 英伟达和Gr o q双双发表声明，对交易性质进行了澄清，并非收购。Gr o q在官方博客中写道：我们与英伟达签订了一份非排他性技术 许可协议。 最先爆料的是Gr o q主要投资方Disr u p t i v e，其CEO透露英伟达已同意以2 0 0亿美元现金收购Gr o q的资产，交易进展非常迅速。 自2 0 1 6年 ...