可控核聚变 - 欧盟计划到2050年将核电装机容量从98吉瓦提升至109吉瓦，预计需要2410亿欧元（约2780亿美元）投资，并设立新融资工具降低私人投资者风险[1] - 美国国家点火装置(NIF)第八次实现净能量增益，刷新记录并展现核聚变能源实用化进展[1] 核电 - 世界银行解除1959年以来的核能项目融资禁令，中国2024年核准核电机组数量创历史新高，在建机组全球第一[2] - 中国核能行业协会预测2030年前在运核电装机规模有望全球第一，第三代和第四代技术加速应用[2] 小米汽车 - 小米YU7定位于豪华高性能SUV，将于6月底发布，搭载自研玄戒O1芯片及智能驾驶技术[2] - 依托超长续航、生态互联及雷军IP效应，预计快速打开市场，推动汽车行业向软件定义转型[3] 量子计算 - 中国首款千比特规模超导量子计算测控系统交付，支持"祖冲之三号"量子计算机，累计测控能力超5000比特[3] 创新药 - 国家药监局拟将创新药临床试验审批缩短至30个工作日，重点支持国际多中心临床试验[4] - 全球ADC药物2023年销售额达104亿美元，中国药企加速布局，NewCo模式成为出海新选择[4] 影视 - 《哪吒2》预计衍生品销售额超千亿元，海外票房目标1亿美元，光线传媒呼吁调整制片方利益分配比例[5] - 春节档票房创新高验证需求韧性，AI技术与IP潮玩结合或推动行业长期繁荣[5] 数字人 - 罗永浩数字人直播GMV达5500万元，部分品类销量超真人首秀，AI调用知识库1.3万次生成9.7万字内容[6] - 2025年中国AI数字人核心市场规模预计480.6亿元，带动产业规模6402.7亿元，年复合增长率53%[6] OLED - 2024年OLED显示器面板出货量预期上调至340万片，年增长率从40%修正至69%，电竞需求为主要驱动力[7] - 韩系面板厂转向OLED显示器布局，中国以旧换新政策刺激本土品牌扩产[7] 行业动态 - 中国新能源汽车质量和可靠性工程启动，人形机器人前五月招聘需求同比增409%[10] - 跨境电商年出口突破2万亿元，沪港将签署国际金融中心协同发展方案[10] 市场热点 - 油服板块受国际油价上涨刺激，以色列袭击伊朗事件推动避险情绪[14] - IP经济赛道活跃，《哪吒2》衍生品及泡泡玛特股价创新高带动相关概念股[14] - 东数西算概念受黄仁勋"欧洲AI算力两年增十倍"言论催化[15]

数字人直播表现 - 罗永浩数字人直播首秀吸引超1300万人次观看 GMV突破5500万元 部分核心品类商品带货单量超5月真人首秀同期数据 [1] - 直播中AI调用知识库1.3万次 生成9.7万字产品讲解内容 数字人共做出超8300个动作 [1] 虚拟人产业发展 - 虚拟人技术正从单向输出工具转向双向交互载体 通过数字人直播等功能赋能创作者快速生产视觉内容 [1] - 虚拟主播商业价值核心由"功能效率"向"情感连接"转向 符合年轻人情感陪伴需求 [1] - 2025年中国AI数字人核心市场规模预计达480.6亿元 带动产业规模突破6402.7亿元 核心市场年复合增长率53% [1] 相关公司布局 - 锋尚文化已形成虚拟演绎云平台、虚拟数字人运营商等四大业务板块 [2] - 引力传媒设立全资子公司重点布局数字人和虚拟IP等战略性新兴产业 已与头部媒体平台及技术服务公司建立合作 [2]

OLED显示器面板行业趋势 - OLED显示器面板2024年迎来爆发性增长，年成长率达132%，预计2025年出货动能延续 [1] - TrendForce集邦咨询上修2024年OLED显示器面板出货量预测，从280万片调整至340万片，年增率从40%上调至69% [1] - 电竞玩家对OLED显示器接受度高，激励品牌扩大相关产品线，韩系面板厂将发展重心转向OLED显示器面板 [1] - AI加持和补贴政策推动下，手机、NB、平板等智能终端出货量有望快速增长，OLED在手机、IT类产品渗透率有望提升 [1] - 三星、LGD收缩LCD产能，积极投入资源推进OLED技术，华硕、微星等电竞品牌大力推广OLED显示器产品 [1] - 中国市场以旧换新政策带动电竞内需，促使本土二线品牌积极扩增OLED显示器产品线 [1] 相关公司动态 - 莱特光电是国内OLED发光材料龙头厂商，受益国内OLED面板厂商产能扩厂/份额提升和发光材料国产化提速 [2] - 奥来德是OLED产业链上游核心的材料和设备双轮驱动型平台企业，是京东方、维信诺等头部面板厂的核心供应商 [2]

行情 - 市场整体小幅修复走强，沪指、深成指、创业板指分别收涨0.35%、0.41%、0.66%，超3500股上涨[4] - 题材方面，蚂蚁数科概念股、数字货币概念、3D打印概念、IP经济概念、油服板块等表现强势[3] - 黄金、周期股等板块跌幅居前[3] 3D打印 - 3D打印板块全天单边走强，板块整体上涨2.29%[8] - 金橙子二连板（20CM），海正生材（20CM）、长江材料涨停，爱司凯、统联精密、炬光科技等集体大涨[7] - 板块上涨原因与泡泡玛特旗下Labubu爆火有关，3D打印爱好者分享和打印Labubu模型，部分人通过此赚取十多万[8] - 国是直通车发文提示未经授权模仿可能触碰著作权、商标侵权及不正当竞争法律红线[8] 稳定币 - 美股"稳定币第一股"Circle大涨超25%，香港特区政府财政司司长表示将尽快处理牌照申请[11] - 蚂蚁数科概念股协鑫能科、金时科技2连板，朗新集团（20CM）、海联金汇、恒生电子等涨停[11] - 数字货币概念股东信和平、恒宝股份、天阳科技（20CM）、中科金财、四方精创（20CM）涨停[11] - 蚂蚁集团概念股、数字货币概念分别大涨3.91%、4.81%[11] IP经济 - 泡泡玛特早盘一度跌超5%，但最终翻红收涨0.88%，创收盘价历史新高[13] - A股IP经济板块走强，元隆雅图4连板，萃华珠宝2连板，光线传媒、高乐股份、美邦服饰等涨停[13] - 凡拓数创、星辉娱乐涨超10%，IP经济板块全天收涨2.3%[13] - 板块涵盖影视、珠宝、服装、游戏等多个领域，部分个股与泡泡玛特概念相关[13] 华尔泰 - 湖南常德一烟花厂发生爆炸事故，华尔泰盘中一度涨超9%，最终收涨6.18%[16] - 此前友道化学爆炸事件曾引发氯虫苯甲酰胺概念股大涨，此次烟花厂事故对行业影响有限[16] - 资金反应滞后，11点后随着媒体报道增多，华尔泰迎来连续买入[16]

行情回顾 - 市场全天低开反弹，三大指数集体上涨，沪深京三市超3500股飘红，成交1.24万亿 [1] - 稳定币概念股爆发，恒生电子、四方精创等十余股涨停 [1] - 油气股冲高回落，山东墨龙、准油股份等封板 [1] - IP经济概念延续强势，带动3D打印分支走强，元隆雅图、金橙子等涨停 [1] - 医药股调整，康惠制药跌停 [1] 区块链/稳定币 - 区块链概念大涨，协鑫能科2连板，元隆雅图、恒宝股份等涨停 [4] - 香港《稳定币条例》获立法会通过，8月1日生效，设立发牌制度 [4] - 美股稳定币Circle周五大涨25% [4] - 全球稳定币总市值达2503.05亿美元（约1.8万亿元），较2019年末增长50倍 [7] - 香港《稳定币条例》为全球首个法币稳定币专项立法，推动RWA市场规模2030年达16万亿美元 [7] IP经济/谷子经济 - IP经济概念活跃，元隆雅图、绿茵生态、地素时尚等多股涨停 [8] - 《哪吒2》衍生品销售额达数百亿，正版授权产品单品类销售额超百亿 [9] - 2024年中国IP衍生品市场规模1742亿元，2020-2024年复合增速15.1% [11] - 光线传媒涨停19.98%，元隆雅图12天8板，绿茵生态3天2板 [10] 3D打印 - 3D打印板块走强，金橙子2连板，海正生材、长江材料涨停 [12] - Labubu模型迭代采用3D打印技术，爱好者通过打印模型获利超十万元 [12] - 中国3D打印设备产量2023-2025Q1同比分别增长36%/11%/45%，出口量增长55%/6%/24% [14] - 消费级3D打印机价格亲民（2000-7250元/台），PLA/PVA材料需求增长 [14] 其他热点 - 油服板块分化，准油股份、山东墨龙等涨停 [15] - 算力、医药、农药持续活跃；固态电池、体育产业跌幅居前 [14] - 黄金板块因避险情绪升温，萃华珠宝涨停 [16] - 东数西算概念受黄仁勋“欧洲AI算力两年增十倍”言论刺激，新炬网络等上涨 [16]

行情 - 6月16日创新药概念集体走强 广生堂20CM涨停 悦康药业 泓博医药盘中涨超10% 通化金马 复旦张江 美迪西 仟源医药 成都先导等集体大涨 [1] - 医药板块中永安药业3连板 老百姓 北大医药涨停 昂利康 东阳光 翰宇药业等大涨 [1] AI+制药事件 - 英矽智能完成E轮融资 募资总额约1.23亿美元 超额完成目标 [2] - 阿斯利康与石药集团达成战略合作 石药集团将利用AI引擎开展研究 获得1.1亿美元预付款 潜在研发里程碑付款最高16.2亿美元 潜在销售里程碑付款最高36亿美元 以及个位数销售提成 [2] 机构解读 - AI在临床前药物发现阶段可节省25%~50%时间和成本 全球AI制药市场规模将从2023年15.8亿美元增长至2028年56.2亿美元 年复合增速28.5% [3] - AI算法在临床前药物发现阶段应用深入 海外头部临床CRO公司已布局AI多年 完全由AI研发的新药有望1-2年内上市 AI有望重塑药物发现模式并持续降本增效 [3] - AI制药公司商业模式包括CRO服务 AI制药SaaS订阅服务 自研管线三种形式 [3]

2025陆家嘴论坛政策预期 - 2025陆家嘴论坛将于6月18日举行 中央金融管理部门计划发布若干重大金融政策 该论坛由上海市人民政府与央行、金融监管总局、证监会共同主办 是政策风向标平台[1] - 东海证券预测论坛将发布活跃资本市场政策 聚焦提升上市公司质量、市场活跃度和投资者回报 助推上海国际金融中心建设[1] - 券商行业直接受益于新"国九条"对一流投资机构的培育指引 保险行业受益于新"国十条"强监管框架下的高质量发展政策[1] - 金融科技领域因稳定币革命性进展及政策预期迎来布局机遇 金融IT板块或受提振[1] 粤港澳大湾区资本市场改革 - 中办、国办印发文件允许港交所上市的粤港澳大湾区企业按政策在深交所上市 深圳正制定相关规则试点红筹股二次上市[2] - 双重上市路径明确后 港股科技公司或加速回归深交所 中信证券、华泰证券、中金公司等头部券商因港股IPO经验丰富将受益于投行业务增长[2]

战略合作 - 阿斯利康与石药集团达成战略研究合作 聚焦高优先级靶点 推进新型口服候选药物的发现和开发 这些药物有望治疗多适应症疾病 [1] - 合作内容包括为多个靶点发现和开发具有多种慢性疾病治疗潜力的临床前候选药物 包括一种用于免疫疾病的临床前小分子口服疗法 [1] - 石药集团将利用其AI引擎双轮驱动的高效药物发现平台开展研究 该平台运用AI技术分析靶向蛋白与现有化合物分子的结合模式 并进行针对性优化 旨在筛选出高效且具有优异开发潜力的小分子 [1] AI制药行业趋势 - AI制药领域正经历着快速的迭代和变革 算法的更新迭代和算力的支持为AI在制药领域的应用打下了良好的基础 [1] - AI算法在临床前药物发现阶段已经有着深入且深刻的应用 海外头部临床CRO公司在临床试验中已经布局AI多年 [1] - 完全由AI研发的新药有望在1-2年内成功上市 AI有望重塑药物发现的模式 为制药行业带来潜移默化且持续地降本增效 驱动AI制药管线和市场的快速增长 [1] - 传统药企逐步重视AI制药技术 通过与AI制药企业建立更深层次的合作 将AI技术整合到日常内部研发过程当中 推动其与AI制药公司合作关系的进一步强化 [2] 公司动态 - 恒瑞医药是中国领先的创新药研发与生产企业 通过AI技术赋能药物研发全流程 提升效率并降低成本 长期专注于肿瘤、自身免疫等领域的创新药物开发 [3] - 药明康德以"全链条CRO龙头"身份切入AI制药 通过自研技术平台、数据生态与战略合作 深度赋能药物研发智能化转型 已成为全球AI制药的核心领跑者 [3] - 泓博医药聚焦其核心业务与AI制药战略布局 以AI制药为核心引擎 通过DiOrion平台重塑药物研发流程 实现"靶点发现-分子设计-生产质控"全链条智能化 [3]

核聚变 - 美国劳伦斯利弗莫尔国家实验室（LLNL）国家点火装置（NIF）在核聚变领域取得突破，创造8.6兆焦的核聚变能量新纪录，较2022年3.15兆焦提升逾一倍 [1] - 特种材料激光玻璃（LG-770）是NIF 192束激光系统的核心部件，共使用4,000块 [1] - NIF已第八次成功实现净能量增益，展现出核聚变能源实用化的稳步进展 [1] 计量检测 - 工信部印发《关于制造业计量创新发展的意见》，提出突破量子计量、数字化模拟测量等关键技术，培育高端计量器具龙头企业 [2] - 2024年我国全部工业增加值达40.5万亿元，制造业规模连续15年全球第一，新能源汽车、5G设备等领域对高精度计量检测需求激增 [2] - 中国制造业计量市场规模2025年将突破1500亿元人民币，年复合增长率超10% [2] 石油 - 以色列袭击伊朗核设施后，布伦特原油价格上涨8.39%至75.18美元/桶，纽约原油价格上涨7.55%至73.18美元/桶 [3] - 市场担忧霍尔木兹海峡可能遭封锁，该海峡输送全球20%的石油量，若中断油价或飙升至120-130美元/桶 [3] AI制药 - 石药集团与阿斯利康达成战略合作，利用AI平台开发口服小分子药物，石药将获1.1亿美元预付款及最高52.3亿美元潜在付款 [4] - 合作验证中国AI制药技术实力，推动药物发现从"经验试错"转向"AI设计" [4] 低空经济 - 2025数字低空大会将于6月27日在苏州举行，发布频谱研究、通感一体等系列白皮书及创新成果 [5] - 苏州已形成无人机、飞行服务等低空经济全产业链，大会将助推其建成全国低空经济发展高地 [5] 脑机接口 - 中国首例侵入式脑机接口临床试验成功开展，成为全球第二个进入该阶段的国家，技术有望改善脊髓损伤患者生存质量 [6] - 政策支持与技术革新推动脑机接口商业化加速，产业链中上游技术进步带动医疗领域应用突破 [6] 宏观与行业动态 - A股系列指数6月16日定期调整生效，涉及上证50、沪深300等指数 [7] - 国家医保局将就2025年药品目录调整征求意见 [7] - 财政部预拨4000万元支持海南、广东、广西防汛救灾 [7] - 证监会发布《期货市场程序化交易管理规定(试行)》 [7] - 上海市国资委鼓励国有资本布局未来产业 [8] - 央行数据显示前五个月社会融资规模增量累计18.63万亿元 [10] - 深圳有望试点红筹股二次上市，相关规则正在制定 [10] 其他行业事件 - 我国商用堆成功生产钇-90 [10] - 国产机器人前5个月出口货值增长超50% [15] - 哪吒汽车进入破产重整程序 [15] - 苹果5月中国智能手机销量居首 [15] - 沃尔玛和亚马逊探索发行稳定币 [15]

机构龙虎榜数据 - 今日机构龙虎榜上榜34只个股 净买入14只 净卖出20只 [1] - 机构买入前三名个股：巨人网络（3日7642万） 永安药业（3日6707万） 新锦动力（5640万） [1] - 巨人网络获6家机构净买入7642万 实时涨幅+3.90% 买卖家数比3/3 [2] - 永安药业涨停（+10.02%） 获1家机构买入无卖出 [2] 巨人网络动态 - 公司游戏《超自然行动组》进入苹果APP store免费游戏排行榜前10 [2] 油气行业 - 中东地缘冲突升级引发原油供应链担忧 WTI与布伦特原油主力合约盘中暴涨超13% 创3年最大单日涨幅 [2] - 通源石油子公司中标利比亚国家石油公司钻机项目 海外市场覆盖阿尔及利亚/利比亚/哈萨克斯坦等产区 [2] - 德石股份完成收购美国IAE公司 整合北美资源推进井下工具自动化与智能化 [2] 军工与大飞机行业 - 中国军贸出口指标TIV全球占比2023年达8.4% 创历史新高 2006年起持续震荡上行 [3] - 中泰证券认为国内武器装备出口竞争力提升叠加军工央企推动 军贸核心竞争力有望进一步增强 [3] - 晨曦航空与北方长龙现身龙虎榜 [3]