会议主要讨论的核心内容 - 公司从传统的NVH产品向9大产品线拓展,包括内外饰、氢氧化车身、智能座舱、热管理底盘等 [1] - 公司与主要客户如特斯拉、吉利、比亚迪等建立了深度战略合作,单车配套价值大幅提升 [2][3] - 公司经历了三个发展阶段:以通用为核心、以自主品牌为核心、以智能电动车新势力为核心 [3] - 公司主要客户包括特斯拉、吉利、比亚迪等,其中特斯拉占比最高,但正在逐步下降 [4][5] - 公司未来业绩增长主要来自赛里斯、特斯拉等主要客户的持续放量 [4][5] - 特斯拉股东大会上,马斯克介绍了特斯拉汽车和机器人业务的最新进展,对公司业绩有积极影响 [5][6][7] - 公司在人形机器人执行器等关键零部件领域具有优势,有望受益于特斯拉机器人业务的发展 [7] - 公司空悬产品订单获取占比高,单车配套价值提升,有望成为新的业绩增长点 [9] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **提问** 关于公司今年Cybertruck产销量不及预期的问题 [10] **回答** 特斯拉最近股东大会上提到Cybertruck周产量已达1300辆,对公司配套业务有积极影响 [10][11] 问题2 **提问** 关于公司客户结构和业绩增长来源的问题 [10][11] **回答** 公司客户结构较为分散,除特斯拉外,赛里斯、吉利等客户也将成为重要的业绩增长点 [10][11] 问题3 **提问** 关于公司空悬产品的发展前景 [9] **回答** 公司空悬产品订单获取占比高,单车配套价值提升,有望成为新的业绩增长点 [9]

投资评级 - 买入（首次）[2] 核心观点 - Tier 0.5平台型零部件供应商，9大品类持续成长，设立电驱事业部拓展机器人执行器业务，客户结构优质，出海拓展带来新成长[2][6][9] 公司业务 Tier 0.5平台型供应商，9大品类持续成长 - 把握行业发展趋势，前瞻布局智能电动汽车赛道，持续扩大产品线，拥有8大系列汽车零部件产品及机器人执行器产品，单车配套金额约3万元，产品线仍有扩展空间，2023年营收197.0亿元，同比+23.2%，归母净利润21.6亿元，同比+27.0%，2024年Q1营收56.9亿元，同比+27.3%，环比+2.5%，归母净利润6.5亿元，同比+43.3%，环比+17.3%[6] 客户结构优质，出海拓展带来新成长 - 抓住新能源汽车崛起契机，积极拓展新能源主流车企客户，在国内与华为 - 赛力斯、理想、奇瑞、长城、小米、比亚迪、吉利等车企合作，在国际与美国创新车企A客户以及FORD、GM、STELLANTIS等传统车企合作，Tier0.5级合作模式单车配套产品多、金额高，为配合海外客户需求，积极建设波兰工厂和墨西哥工厂，波兰工厂已投产，墨西哥工厂加快规划建设进度[9][10] 设立电驱事业部，人形机器人业务空间广阔 - 机器人行业潜力大，市场空间广阔，公司研发智能刹车系统IBS项目多年，形成技术积淀并拓展相关业务，机器人执行器是核心部件，结构复杂、技术密集，公司在该业务有核心优势，研发的执行器已多次送样获认可，每台机器人需数十个执行器，单机价值约数万元，设立电驱事业部，建立独立管理架构，配置专业团队，整合优势资源[11][12] 财务预测 - 预计24/25/26年归母净利润分别为28/38/48亿元，对应PE分别/24/18/14倍[2][13][3]

会议主要讨论的核心内容 - 公司在华为智选项目上的贡献已经非常大,今年收入可能超过40亿元,明年有望达到70亿元以上,占公司总收入的20%左右 [1][2][6] - 除了华为,公司还与小米、极客等新兴车企建立了合作,明年这些新客户的贡献有望超过10%以上 [8] - 公司在今年和明年的业绩表现都很出色,今年有望实现280亿元以上收入和30亿元以上利润,明年收入有望达到350-370亿元,利润38-40亿元 [10] - 公司未来有望实现500亿元的国内收入和300亿元的海外收入,机器人业务也有望成为新的增长点 [11][12] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **提问内容** 无 **回答内容** 无 问题2 **提问内容** 无 **回答内容** 无 问题3 **提问内容** 无 **回答内容** 无

报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [4] 报告的核心观点 空悬工厂正式落成，有望带来全新增量 - 公司空悬系统产能趋于饱和,二厂落地将新增100万台套产能 [2] - 未来新产能逐步释放,有望带动公司营收利润进一步提升 [2] 设立电驱事业部专攻机器人执行器领域,项目进展顺利 - 公司拆分设立电驱事业部,建立独立管理架构,为机器人执行器业务的发展提供战略保障 [3] - 公司研发的机器人直线执行器和旋转执行器已多次向客户送样,获得客户认可及好评,项目进展迅速 [3] - 未来将进一步抓住机器人产业快速发展的历史机遇,聚焦并不断拓展机器人产业链关键产品和核心技术 [3] 财务数据总结 盈利预测 - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为29.42/38.95/45.41亿元 [4] - 对应PE分别为23.72/17.91/15.37倍 [4] 财务指标 - 营业收入增长率2024-2026年分别为33.4%/28.8%/14.8% [6] - 净利润增长率2024-2026年分别为36.8%/32.4%/16.6% [6] - ROE 2024-2026年分别为15.2%/17.7%/18.0% [6] - ROIC 2024-2026年分别为11.9%/13.9%/14.6% [6]

宁波拓普集团股份有限公司 2023年年度股东大会 会议材料 2024 年 6 月 4 日 2023年年度股东大会会议材料 目 录 | 一、2023年年度股东大会议程 3 | | --- | | 二、2023年年度股东大会会议须知 5 | | 三、2023年年度股东大会会议议案 7 | | 议案1：关于2023年度董事会工作报告的议案 7 | | 议案2：关于2023年度监事会工作报告的议案 8 | | 议案3：关于2023年度独立董事履职报告的议案 9 | | 议案4：关于2023年度财务决算报告的议案 10 | | 议案5：关于2024年度向银行及非银金融机构申请授信额度的议案 11 | | 议案6：关于2024年度开展票据池业务的议案 12 | | 议案7：关于续聘2024年度审计机构的议案 13 | | 议案8：关于2023年度利润分配的议案 14 | | 议案9：关于《2023年年度报告》全文及摘要的议案 16 | | 议案10：关于确认2023年度关联交易事项的议案 17 | | 议案11：关于预计2024年度日常关联交易事项的议案 18 | | 议案12：关于预计2024年度对外担保额度的议案 2 ...

(2024 年 6 月修订) 目 录 宁波拓普集团股份有限公司 章程 第一章 总则 第二章 经营宗旨和范围 第三章 股份 第四章 股东和股东大会 第五章 董事会 第六章 总经理及其他高级管理人员 第七章 监事会 第八章 财务会计制度、利润分配和审计 第九章 通知与公告 第十章 合并、分立、增资、减资、解散和清算 1 第一节 股份发行 第二节 股份增减和回购 第三节 股份转让 第一节 股东 第二节 股东大会的一般规定 第三节 股东大会的召集 第四节 股东大会的提案与通知 第五节 股东大会的召开 第六节 股东大会的表决和决议 第一节 董事 第二节 董事会 第一节 监事 第二节 监事会 第一节 财务会计制度 第二节 内部审计 第三节 会计师事务所的聘任 第一节 通知 第二节 公告 第一节 合并、分立、增资和减资 第二节 解散和清算 第十一章 修改章程 第十二章 附则 第一章 总则 第一条 为维护公司、股东和债权人的合法权益，规范公司的组织和行为，根据《中华 人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》） 和其他有关规定，制订本章程。 第二条 公司系依照《公司法》和其他有关规 ...

证券代码：601689 证券简称：拓普集团 公告编号：2024-050 宁波拓普集团股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东大会类型和届次 2023 年年度股东大会 召开的日期时间：2024 年 6 月 24 日 8 点 0 分 召开地点：宁波市北仑区育王山路 268 号公司总部 C-105 会议室 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 股东大会召开日期：2024年6月24日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 6 月 24 日 至 2024 年 6 月 24 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东 ...

| 证券代码：601689 | 证券简称：拓普集团 | 公告编号：2024-051 | | --- | --- | --- | | 转债代码：113061 | 转债简称：拓普转债 | | 宁波拓普集团股份有限公司 关于召开2023年度暨2024年第一季度业绩说明会的预告公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： （网址：http://egs.stcn.com/live/list.html） 会议召开方式：视频录播与网络文字互动相结合 投 资 者 可 于 2024 年 6 月 4 日 至 6 月 13 日 16:00 前 通 过 公 司 邮 箱 tuopu@tuopu.com提问。公司将在说明会上对投资者普遍关注的问题进行回答。 宁波拓普集团股份有限公司（以下简称"公司"）分别于2024年4月23日、 2024年4月27日在上海证券交易所网站披露了2023年年度报告、2024年第一季度 报告。为便于广大投资者更全面深入地了解公司上述报告期的经营成果和财务状 况，公司拟于2024年6月14日15:0 ...

| 证券代码：601689 | 证券简称：拓普集团 | 公告编号：2024-049 | | --- | --- | --- | | 转债代码：113061 | 转债简称：拓普转债 | | 为提高工作效率，公司董事会已提请股东大会授权董事会及管理层完成后续 工商变更登记等相关事宜。本次修订后的章程请见同日披露于上海证券交易所网 站的《拓普集团公司章程（2024 年 6 月修订）》。上述修订事项尚需提交公司股 东大会审议。 宁波拓普集团股份有限公司 特此公告。 关于修订《公司章程》的公告 宁波拓普集团股份有限公司 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 宁波拓普集团股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年6月3日召开公司 第五届董事会第十次会议，审议通过了《关于修订<公司章程>的议案》。随着现 有法规的修订更新和新法规的颁布实施，公司拟对章程相应条款进行同步更新修 订，具体修订内容请参考如下《修订对照表》。 | 修订对照表 | | --- | | 修订前 | 修订后 | | --- | --- | | 第十二条 ...

宁波拓普集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十次会议 于 2024 年 6 月 3 日 15 时在公司总部 C-105 会议室以现场会议方式召开。公司董 秘办已于 2024 年 5 月 23 日以通讯方式发出会议通知。本次会议由董事长邬建树 先生召集并主持，会议应出席董事九名，实际出席董事九名。公司监事、高级管 理人员列席了会议。会议的召集、召开及表决程序符合《中华人民共和国公司法》 及《公司章程》等规定，合法有效。 | 证券代码：601689 | 证券简称：拓普集团 公告编号：2024-047 | | --- | --- | | 转债代码：113061 | 转债简称：拓普转债 | 宁波拓普集团股份有限公司 第五届董事会第十次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 二、董事会会议审议情况 修订对照表 | 修订前 | 修订后 | | --- | --- | | 第十二条 经依法登记，公司的经营范围为：一 | 第十二条 经依法登记，公司的经营范围为：一 | | 般项 ...