公司基本信息 - 活动类别为业绩说明会，于2025年5月15日下午15:00 - 16:00通过全景网“投资者关系互动平台”以网络远程方式召开 [1] - 上市公司接待人员包括董事长、总经理等8人 [1] 主营业务与产品 - 从事医疗器械精密组件及产品的设计开发、制造和销售，提供全流程一站式服务，在多个细分领域与全球多家企业开展深度合作 [1][2] 销售与生产 - 销售模式分为直销和经销，医疗器械组件等主要直销，自主医疗器械产品主要经销 [4] - 医疗器械行业季节性不明显，根据下游客户订单需求预测安排生产发货 [3] 利润分配 - 2025年4月16日审议通过2024年度利润分配及资本公积转增股本预案，以404,291,160股为基数，每10股派发现金红利1.00元（含税），每10股转增4股 [5] 人员情况 - 截至2024年12月31日，员工总人数2440人，研发人员465人，占比19.06%，比上年同期提高8.14% [7] - 2025年将在新产品、新技术研发及市场拓展方面加大投入，招聘专业人才和毕业生 [11][12] 业务影响与应对 - 美国加征关税对业务影响有限，海外业务持续增长，国内业务蓬勃发展，将调整供应链布局 [9][10] - 业务基本不受关税影响，目前订单情况正常 [13] - 前五大客户销售额占总销售额的82.32%，将优化业务结构，加大研发投入 [14] 业绩与股价 - 业绩是股价的长期基础，但股价受多重因素影响，可能与业绩阶段性偏离 [16] - 公司致力于提升经营质量，建议投资者多维度评估企业价值 [17] 行业竞争与定价 - CGM行业竞争加剧，但仍是高速增长赛道，公司通过优化成本等维持利润空间 [18] 生产基地 - 国内主要生产基地企业是上市公司主体及惠州美好，均为国家高新技术企业 [19] - 海外生产基地主要是马来西亚美好公司，2022年9月1日至2027年8月31日享有呼吸机零部件产品法定收入100%税收优惠 [28] 新业务开拓 - 在保证主营业务稳定基础上开拓新业务，海外以全球百强企业和细分市场龙头为主，国内以医疗器械上市公司和创新性企业为主 [20] 知识产权 - 截至2024年末，共有授权专利263项（发明专利38项）、软件著作权36件、商标190项（境内154项，境外36项）、医疗器械注册证22项（二类13项，一类备案证9项） [21] 股东情况 - 截至2025年5月9日，股东总户数10,300户，其中机构投资者3,066户 [23][39] 自主产品风险 - 目前产品销售以外销为主，国内和自主产品销售占比小，现阶段不涉及集采风险 [24] 股权激励 - 2025年推出新一期限制性股票激励计划，拟授予500.00万股，激励对象服务于新业务、国际化布局和新生代力量 [25][37] 独立董事工作 - 2024年持续关注公司信息披露工作，加强自身学习，提高履职能力，保护投资者权益 [26][27] 汇率影响 - 主要业务来自境外，汇率波动可能影响业绩，已建立外汇管理机制 [29] 资本市场运作 - 董事会将根据公司情况审慎制定资本市场运作计划，履行审批和信披义务 [30] 行动方案与制度 - 2025年1月8日制定“质量回报双提升”行动方案，4月制定市值管理制度 [31] 经营情况 - 2024年营业收入15.94亿元，同比增长19.19%；归母净利润3.64亿元，同比增长16.11%；扣除股份支付费用后归母净利润3.83亿元，同比增长22.23% [32] - 研发投入1.41亿元，同比增加16.75% [32][44] - 加紧建设马来三期产业基地（约10.8万平方米），预期2025年底前投入使用；深圳龙岗总部基地新产业园预期2025年三季度投入使用 [32][33] - 2024年在美国FDA系统增加18款产品合同制造列名，马来西亚生产基地通过FDA工厂注册认证 [33] - 构建数据资产管理平台，AI融合业务场景提高生产效率 [33] - 2024年派发现金红利6,480.88万元，截至2025年3月27日，回购股份成交总额超6000万元 [33] 再融资需求 - 董事会将根据企业经营需求和资金安排审慎制定再融资计划，履行审批和信披义务 [34] 产能占比与规划 - 马来一期二期产能占整体产能20%左右，马来三期建成后占约50%左右，将根据客户需求规划产品 [35] 业绩驱动因素 - 宏观层面受医疗器械及CDMO行业发展影响；战略层面多元化业务布局是重要驱动力；全球化层面拓展欧美企业全球业务和中国本地化MAH业务，与中国本土企业合作也是重点 [36] - 还包括通用技术积累、核心专用技术竞争优势、全球化生产基地布局和优质客户资源优势 [37] 自动化生产线 - 前瞻性布局自动化智能化制造体系，自主研发非标自动化项目，实现生产和品质检验全流程自动化，未来将探索AI和机器人应用 [40] 订单情况 - 目前在手订单正常，各产品线正常运营，合理安排生产 [41] - 有胰岛素注射笔订单，处于量产放量过程，新客户将逐步落地 [43] 客户资源优势 - 凭借多方面能力在行业树立较高品牌知名度，为多家全球医疗器械百强企业和创新型高科技企业提供服务 [42] 血糖管理业务 - 胰岛素注射笔全自动化生产项目2024年规模化量产，自主设计开发的“美好笔”核心研发完成 [47] - CGM组件产品进入交付准备期，处于量产前客户验证环节 [47] 扩张与收购计划 - 会完善全球研发及生产基地布局，截至目前暂无重大收购、并购计划 [48]

会议情况 - 公司于2025年4月16日召开第二届董事会第十六次会议[1] - 公司于2025年5月8日召开2024年年度股东大会[1] 工商变更 - 公司完成工商变更登记和《公司章程》备案等手续[1] - 公司取得深圳市市场监督管理局换发的《营业执照》[1] 公司信息 - 公司统一社会信用代码为914403005586534068[1] - 公司法定代表人为熊小川[1] - 公司成立于2010年07月15日[1] - 公司住所为深圳市龙岗区宝龙街道相关地址[1]

公司基本信息 - 公司首次公开发行人民币普通股4427万股，于2022年10月12日在深交所创业板上市[7] - 公司注册资本为人民币40666万元[9] - 公司设立时股份总数为10360万股，熊小川认购6000万股，占比57.9151%[16] - 公司股份总额为40666万股，每股面值为人民币1元[17] 股份相关规定 - 公司因特定情形收购本公司股份后，合计持有的本公司股份数不得超过已发行股份总额的10%，并应在3年内转让或者注销[21] - 公司董事、监事、高级管理人员任职期间每年转让股份不得超所持总数25%，所持股份自上市交易之日起1年内不得转让，离职后半年内不得转让[26] - 发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让[26] - 公司公开发行股份前已发行的股份，自股票上市交易之日起1年内不得转让[26] - 持有公司5%以上有表决权股份的股东质押股份，应在事实发生当日书面报告公司[36] 股东权益与诉讼 - 连续180日以上单独或合并持有公司1%以上股份的股东，在特定情形下有权书面请求监事会或董事会向法院诉讼[33] - 股东对股东大会、董事会决议有异议，可在决议作出之日起60日内请求法院撤销[33] - 监事会、董事会收到股东书面请求后30日内未提起诉讼，股东可自行起诉[33] 股东大会相关 - 年度股东大会每年召开1次，应于上一会计年度结束后的6个月内举行[47] - 单独或者合计持有公司10%以上股份的股东请求时，公司需在事实发生之日起两个月以内召开临时股东大会[47] - 单独或合计持有公司3%以上股份的股东可在股东大会召开10日前提临时提案[56] - 股东大会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需2/3以上通过[71] - 公司连续十二个月内购买、出售重大资产或者担保金额超过公司最近一期经审计总资产30%的事项需股东大会特别决议通过[73] 董事会相关 - 董事会由9名董事组成，其中独立董事3名[92] - 董事会每年至少召开两次会议，需提前10日书面通知全体董事和监事[102] - 代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或监事会可提议召开董事会临时会议，董事长应在10日内召集[102] - 董事会会议应有过半数董事出席方可举行，作出决议须经全体董事过半数通过，审议对外担保等事项需经出席董事会的2/3以上董事通过[104] 总经理相关 - 公司设总经理1名，每届任期3年，连聘可连任[110][113] - 总经理决定由公司内部制度规定的应由股东大会、董事会审议决定之外的其它交易事项[115] 监事会相关 - 监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1人，占比不低于1/3[127] - 监事会每6个月至少召开一次会议，决议需半数以上监事通过[129][130] 财务与分红 - 公司在会计年度结束4个月内披露年报，上半年结束2个月内报送中期报告[134] - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不再提取[134] - 公司每年现金分红利润不低于当年可分配利润的10%，最近三年累计不低于年均可分配利润的30%[138] 重大事项界定 - 未来十二个月内重大投资等累计支出达最近会计年度经审计总资产30%以上或最近一期经审计净资产50%以上且超1亿元属重大事项[141] 其他 - 会计师事务所聘期1年，审计费用由股东大会决定，解聘或不再续聘提前30天通知[150][151] - 公司合并、分立、减资，自决议日起10日内通知债权人，30日内公告，债权人接到通知30日内、未接到通知自公告45日内可要求清偿或担保[160][161][168] - 持有公司全部股东表决权10%以上的股东，可请求法院解散经营管理严重困难的公司[165] - 公司应在《公司法》等法律修改、公司情况变化、股东大会决定时修改章程[175]

公司股价与估值 - 5月12日收盘价26.16元，上涨3.24% [1] - 滚动市盈率PE 29.75倍，总市值106.38亿元 [1] - 静态市盈率PE 29.24倍，市净率3.02倍 [2] 行业对比 - 医疗器械行业平均市盈率49.84倍，行业中值36.59倍 [1] - 公司PE在行业中排名第68位 [1] - 行业平均市净率4.61倍，行业中值2.43倍 [2] 机构持仓 - 30家机构持仓，其中基金24家、其他4家、保险2家 [1] - 合计持股4213.94万股，持股市值12.30亿元 [1] 公司业务 - 主营业务为医疗器械精密组件及产品的设计开发、制造和销售 [1] - 主要产品包括家用呼吸机组件、人工植入耳蜗组件等 [1] - 国家级高新技术企业，国家知识产权优势企业 [1] 财务表现 - 2025年一季度营业收入2.96亿元，同比增长5.05% [1] - 净利润5187.50万元，同比下降10.62% [1] - 销售毛利率39.28% [1] 同业公司估值 - 天益医疗PE(TTM)-1742.06倍，总市值22.20亿元 [2] - 澳华内镜PE(TTM)-602.36倍，总市值63.48亿元 [2] - 诺唯赞PE(TTM)-409.62倍，总市值87.66亿元 [2]

交易信息 - 截至2025年5月9日收盘，美好医疗报收于25.34元，上涨1.36%，换手率3.19%，成交量3.58万手，成交额9033.85万元 [1] - 5月9日主力资金净流入1030.55万元，占总成交额11.41%，游资资金净流入220.8万元，占总成交额2.44%，散户资金净流出1251.36万元，占总成交额13.85% [2][4] 公司公告 - 美好医疗发布2025年限制性股票激励计划内幕信息知情人买卖公司股票情况自查报告，核查对象在自查期间均无买卖公司股票行为 [2][4] - 公司已向中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司申请查询核查对象持股及股份变更情况，结果显示无异常交易 [2] - 公司采取严格保密措施，未发现信息泄露情况 [2]

限制性股票激励计划内幕信息核查 - 公司拟实施2025年限制性股票激励计划 并对内幕信息知情人在计划公开披露前6个月的股票买卖情况进行自查 [1] - 核查对象包括本激励计划的所有内幕信息知情人 且均已填报《内幕信息知情人登记表》 [1] - 公司向中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司申请查询核查对象的股票交易记录 [1] 核查结果与程序 - 公司严格限定内幕信息知情人范围并采取保密措施 未发现信息泄露情况 [2] - 根据中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司的查询文件 核查对象在自查期间均未买卖公司股票 [2] - 备查文件包括《信息披露义务人持股及股份变更查询证明》和《股东股份变更明细清单》 [2]

激励计划 - 公司拟实施2025年限制性股票激励计划[1] 信息核查 - 核查对象为激励计划内幕信息知情人[1] - 内幕信息知情人已填报登记表[2] - 公司查询核查对象买卖股票情况[2] - 未发现激励计划信息泄露[3] - 核查对象自查期无买卖公司股票情况[4] 其他 - 备查文件有《信息披露义务人持股及股份变更查询证明》等[5] - 公告日期为2025年5月9日[7]

会议信息 - 2025年4月18日公司董事会公告召开2024年年度股东大会通知[4] - 2025年5月8日下午14:00股东大会现场会议召开，采取现场与网络投票结合方式[4] 参会股东情况 - 现场出席股东及委托代理人6名，代表股份294,500,100股，占比72.8436%[5] - 网络投票股东79名，代表股份9,377,075股，占比2.3194%[5] - 参加会议股东及代理人共85名，代表股份303,877,175股，占比75.1630%[6] 选举结果 - Florian Then先生、Joel Chan先生当选为公司第二届董事会非独立董事[9] 议案表决情况 - 《关于公司<2024年度报告全文及其摘要>的议案》同意股数303,856,775股，占比99.9933%[14] - 《关于公司<2024年度董事会工作报告>的议案》同意股数303,856,775股，占比99.9933%[14] - 《关于使用部分闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》同意股数301,782,175股，占比99.3106%[14] - 《关于使用部分闲置自有资金开展套期保值业务的议案》同意股数303,857,875股，占比99.9936%[14] - 公司及控股子公司申请授信额度暨担保额度预计议案金额为303,855,675，占比99.9929%[15] - 提请股东大会授权董事会办理以简易程序向特定对象发行股票议案金额为303,807,575，占比99.9771%[15] - 2025年限制性股票激励计划（草案）及摘要议案金额为303,811,275，占比99.9783%[15] - 2025年限制性股票激励计划考核管理办法议案金额为303,811,275，占比99.9783%[15] - 提请股东大会授权董事会办理2025年限制性股票激励计划有关事项议案金额为303,811,275，占比99.9783%[15] - 拟增加董事会席位、申请一照多址并修订《公司章程》议案金额为303,808,175，占比99.9773%[15] - 聘任Florian Then先生为公司非独立董事议案金额为302,100,399，占比99.4153%[15] - 聘任Joel Chan先生为公司非独立董事议案金额为302,100,399，占比99.4153%[16]

财报披露 - 公司于2025年4月18日披露《2024年年度报告》及摘要[1] 业绩说明会 - 2025年5月15日15:00 - 16:00举办“2024年度网上业绩说明会”[1] - 采用网络远程方式，投资者可登录全景网参与[1] - 2025年5月14日12:00前可征集问题[1] - 董事长兼总经理熊小川等出席[3][4]

会议信息 - 2024年年度股东大会于2025年5月8日14:00召开，采用现场和网络投票结合方式[3] - 出席会议股东（含代理人）85人，代表股份303,877,175股，占公司有表决权股份总数的75.1630％[5] - 中小股东出席80人，代表股份9,377,175股，占公司有表决权股份总数的2.3194％[5] 议案表决 - 《关于公司＜2024年年度报告全文及其摘要＞的议案》总表决同意303,856,775股，占99.9933％[6] - 《关于公司＜2024年度董事会工作报告＞的议案》总表决同意303,856,775股，占99.9933％[8] - 《关于公司＜2024年度监事会工作报告＞的议案》总表决同意303,856,775股，占99.9933％[9] - 《关于公司＜2024年度财务决算报告＞的议案》总表决同意303,856,275股，占99.9931％[11] - 《关于2024年度利润分配及资本公积转增股本预案的议案》总表决同意303,856,875股，占99.9933％[12] - 《关于使用部分闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》总表决同意301,782,175股，占99.3106％；中小股东表决同意7,282,175股，占77.6585％[13][14] - 《关于使用部分闲置自有资金开展套期保值业务的议案》总表决同意303,857,875股，占比99.9936%；中小股东表决同意9,357,875股，占比99.7942%[15] - 《关于公司及控股子公司向银行等金融机构申请授信额度暨担保额度预计的议案》总表决同意303,855,675股，占比99.9929%；中小股东表决同意9,355,675股，占比99.7707%[16] - 《关于提请股东大会授权董事会办理以简易程序向特定对象发行股票的议案》总表决同意303,807,575股，占比99.9771%；中小股东表决同意9,307,575股，占比99.2578%[18] - 《关于〈2025年限制性股票激励计划（草案）〉及摘要的议案》总表决同意303,811,275股，占比99.9783%；中小股东表决同意9,311,275股，占比99.2972%[18] - 《关于〈2025年限制性股票激励计划考核管理办法〉的议案》总表决同意303,811,275股，占比99.9783%；中小股东表决同意9,311,275股，占比99.2972%[20] - 《关于提请股东大会授权董事会办理2025年限制性股票激励计划有关事项的议案》总表决同意303,811,275股，占比99.9783%；中小股东表决同意9,311,275股，占比99.2972%[21] - 《关于拟增加董事会席位、申请一照多址并修订＜公司章程＞的议案》总表决同意303,808,175股，占比99.9773%；中小股东表决同意9,308,175股，占比99.2642%[22] - 《关于聘任Florian Then先生为公司非独立董事的议案》总表决同意302,100,399股，占比99.4153%；中小股东表决同意7,600,399股，占比81.0521%[23] - 《关于聘任Joel Chan先生为公司非独立董事的议案》总表决同意302,100,399股，占比99.4153%；中小股东表决同意7,600,399股，占比81.0521%[24] 会议结论 - 律师认为本次股东大会召集及召开程序、出席人员和召集人资格、表决程序及结果均合法有效[26]