现在的情况是什么样的呢？中国对17种关键稀土元素实施全面管控 不光是原材料 连冶炼技术和设备都不对外出口。美 国那边急得跳脚 白宫砸了上千亿美元想要破解我们的技术铁幕 结果呢？到现在还是一筹莫展！ 想当年的屈辱 谁还记得？ 说起稀土这个话题 就想起当年的那些糟心事。上世纪90年代的时候 中国虽然拥有全球80%的稀土储量 但是我们只能卖 原材料 就像卖白菜一样便宜。那时候美国人怎么说的？"中国人只会挖土 技术含量的活儿还得看我们。" 中国冶炼炉卡死六代机！17种稀土全面管控，白宫砸千亿难破技术铁幕 中国冶炼炉卡死六代机！17种稀土全面管控 白宫砸千亿难破技术铁幕 昨天看到一条让美国人彻底慌了的消息 中国的稀土冶炼技术已经能够直接卡死他们的六代机研发！说实话 看到这个消 息的时候 心里那个爽啊 想当年被人家卡脖子的时候 谁能想到有今天？ 现在谁卡谁？技术铁幕让美国绝望 到了今天 形势彻底逆转了。中国不仅掌握了稀土开采技术 更重要的是在冶炼设备和工艺方面实现了全面突破。现在全 世界最先进的稀土冶炼炉都是中国制造 美国想买？对不起 不卖！ 举个例子 美国的六代机项目需要大量的高纯度稀土材料 特别是钆、镝、铽这些关键元 ...

莫迪此次访华意义重大。一方面，中国和印度作为亚洲最大的两个发展中国家，在当前全球经济复苏乏力的背景下，有着共同的发展需求和战略利益。最近 一段时间，中印关系持续回暖。双方在边界问题上取得多项进展，经贸合作也在逐步加强。另一方面，在面对美国贸易压力时，中印两国携手合作，能够形 成更强有力的应对力量，更好地维护自身利益和国际多边贸易体制。 在国际政治经济的大棋盘上，中国与印度之间的互动，正在悄然改变全球格局。最近一段时间，美国对印度不断施加关税压力，试图通过经济手段迫使印度 妥协。然而，在莫迪总理的领导下，印度展现出了前所未有的强硬态度。而在这背后，中国的支持发挥了重要作用。 自从特朗普政府上台以来，美国推行贸易保护主义的行为就越来越明显。他们不仅对中国加征关税，也对印度挥起了"关税大棒"。美方以印度进口俄罗斯石 油为由，对印度输往美国的商品蛮横加征高额惩罚性关税，妄图借此逼迫印度改变其既定的能源政策，放弃从俄罗斯进口石油，转而向美国的能源供应商靠 拢。但莫迪政府并未如美国所愿，选择妥协退让。 这段时间，中国在背后全力支持印度反抗美国的关税霸凌。中国驻印度官员明确表态，坚决反对美国强加给印度的关税，强调面对霸凌者 ...

中美贸易谈判态势 - 中国商务部国际贸易谈判代表或赴美会晤 美方提出若中国不保证稀土磁铁供应将加征200%关税 中方重申处理中美关系需相互尊重和平共处合作共赢 同时坚定维护主权安全发展利益 [1] - 5月以来中美已进行三轮会谈 双方互降24%对等关税 并设定90天休战窗口 谈判按缓和评估再谈的流程推进 并非因威慑而谈判 [3] - 关税措施难以摧毁产业链完整且内需市场巨大的经济体 反而可能导致美国通胀就业与资本开支受到反噬 稀土关税更似谈判破裂预警的口头威慑而非实际胜负宣告 [6][8] 稀土行业竞争格局 - 中国掌握全球稀土供应链核心环节 约占60%开采量 近90%精炼产能 重稀土加工领域接近垄断地位 [3] - 美国积极建设本土稀土产业链 但面临规模良率成本与重稀土比例等门槛 MP Materials磁体年产量仅千吨级 远低于中国数十万吨级的钕铁硼磁体产量 [3] - 中国实施稀土总量调控和流向记录制度 将许可审批转为合规管理 为产业节拍管理留出空间 [5] 航空制造业供需关系 - 波音公司对中国市场依赖度较高 中国占其全球交付份额曾达两位数 过去两年中国已暂停或推迟部分波音订单 并增加空客采购 [5] - C919供应链国产化率超70%且持续提升 若实施零件断供和关税极端措施 将对中美航空制造业造成双向冲击 [5] 产业技术发展路径 - 美国企业通过承购协议与融资推动本土稀土发展 如火神元素与新元素技术采用色谱分离新路线 但整体仍处于追赶阶段 [3][5] - 中国需将稀土产能优势转化为技术标准和生态优势 加快材料装备高端化 完善回收体系 拓展多元原料来源 以维持长期卡位优势 [8]

中国严管稀土动了真格，稀土企业接到通知，不给西方钻空子的机会 大家好啊 我是Molly。前几天看到一个消息 中国对稀土出口管制又加码了 各大稀土企业都接到了通知 这次是动真格的了！说实话 看到这个消息 Molly心里真是五味杂陈 想当年我们被人家卡脖子的时候 那 滋味 现在轮到我们出手了。 这次的管制措施可不是闹着玩的 涉及29种稀土相关产品 包括镓 锗 石墨等关键材料。你知道这些东西有 多重要吗？没有这些材料 什么芯片制造 新能源汽车 军工设备 通通都得停摆！西方国家现在可是真的坐 不住了。 想当年 我们被人家拿捏得死死的 说起这个 Molly就想起了那些憋屈的日子。记得2010年前后 日本韩国欧美各种卡我们脖子 芯片不卖 高 端设备不卖 关键技术更是严防死守。那时候我们想买个好点的光刻机 人家直接说"不行 这是管制物 中国稀土产量占全球83%，储量占全球40%，镓产量占全球90%。北约12种关键军事原材料中，7种依赖 中国供应链。 稀土提炼技术全球领先，精炼产能占全球近90%。西方国家因技术落后和环保问题，短期内无法替代。 从开采到提炼 从加工到应用 我们建立了完整的产业链。现在西方想绕开中国？想都别想！ ...

财务表现 - 上半年公司实现营业收入18.75亿元 同比增长62.38% [1] - 归属于上市公司股东的净利润1.62亿元 同比扭亏为盈 [1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.55亿元 [1] - 基本每股收益0.1524元 [1]

稀土资源控制 - 中国对17种稀土实施全面出口管控 包括钐 钆 铽 镝 镥 钪 钇等7种中重稀土的出口许可证制度 [1][3] - 中国占全球稀土产量60%以上 精炼供应量占比超过90% [3] - 稀土分离提纯技术领先美国20年 新一代技术提取效率比传统工艺提高60% [8][9] 军工产业影响 - 美军153种主战装备中87%的供应链依赖中国稀土加工环节 [3] - F-35战机单架需使用417公斤稀土材料 其中37%关键材料来自中国 [3] - 美国NGAD六代机项目因材料供应问题被叫停 原定2030年首飞计划受阻 [5][11] 技术优势 - 中国建成完整稀土全产业链 从开采到精炼实现自主可控 [8] - 江西单个省份稀土技术人员超过5000人 美国全国专业人员不足200人 [9] - 高纯度稀土使导弹抗干扰能力提升300% 雷达探测距离增加40% [6] 产业投资布局 - 中国稀土产业资金分配：40%开采技术升级 20%精炼设备现代化 15%环保技术 15%研发应用 10%战略储备 [9] - 美国计划投入1000亿美元重建稀土供应链 目标2027年满足国防需求 [13] - 美国Mountain Pass稀土矿重启 但整体产业链建设滞后 [8] 企业反应 - 洛克希德马丁公司表示稀土短缺影响隐身涂层和雷达系统生产 [5] - 波音公司NGAD六代机项目组因材料供应问题暂停运作 [5] - 部分美国军工企业将生产线转移至中国以确保稀土供应 [6] 军事应用 - 爱国者导弹制导系统依赖钐钴磁体和钕铁硼磁体 [6] - F-22超音速巡航能力需特种稀土材料制造发动机 [6] - 激光测距仪 激光制导武器和夜视设备均依赖稀土材料 [6]

整体业绩概况 - A股5299家公司披露2025年半年报 其中4085家实现盈利 占比77.09% 接近八成 [1] - 净利润同比增速超100%的公司达643家 [1] - 营业总收入合计32.25万亿元 同比基本持平 净利润合计2.63万亿元 同比微增 [3] - 2839家公司归母净利润同比增速为正 [3] 行业表现 - 农林牧渔、钢铁、计算机、电子、有色金属等行业净利增速靠前 [1] - 汽车、生物医药、基础化工等行业景气度持续攀升 [1] - AI算力需求推动高科技企业业绩兑现 [1] 营收规模分布 - 营收超1000亿元公司49家 超500亿元101家 超100亿元448家 超10亿元2411家 超1亿元5054家 [3] - 营收前十企业：中国石油(1.45万亿元)、中国石化(1.41万亿元)、中国建筑(1.11万亿元)、中国移动(0.54万亿元)、中国中铁(0.51万亿元)、中国平安(0.50万亿元)、中国铁建(0.49万亿元)、工商银行(0.43万亿元)、建设银行(0.39万亿元)、农业银行(0.37万亿元) [3] 盈利规模分布 - 净利润超100亿元公司41家 超10亿元313家 超1亿元1754家 [3] - 万辰集团净利润4.72亿元 同比增长超500倍 市值约400亿元 [4] 龙头企业表现 - 中国移动、贵州茅台、宁德时代、中国电信、工业富联等归母净利润均超百亿元 [6] - 贵州茅台净利润454.03亿元 领跑消费板块 [6] - 宁德时代营收1788.86亿元(同比+7.27%) 净利润304.85亿元(同比+33.33%) 储能电池需求快速增长 [7] - 牧原股份营收同比增长超34% 净利润同比增长11倍 重返100亿元以上 [7] - 高德红外营收19.34亿元(同比+68.24%) 净利润1.81亿元(同比+906.85%) [7] 行业景气度回升 - 北方稀土营收188.7亿元(同比+45.24%) 净利润9.3亿元(同比+1951.52%) 扣非净利润8.97亿元(同比+5644.93%) [9] - 三一重工营收445.34亿元(同比+14.96%) 净利润52.16亿元(同比+46.00%) 工程机械行业延续复苏 [9] - 巨化股份净利润20.51亿元(同比+146.97%) 已超去年全年 三美股份、永和股份、东阳光等氟化工企业业绩同比倍增 [10] AI引领增长 - 立讯精密营收1245.03亿元(同比+20.18%) 净利润66.44亿元(同比+23.13%) 提供AI算力基础设施一体化解决方案 [12] - 工业富联营收3607.6亿元(同比+35.6%) 净利润121.1亿元(同比+38.6%) 创同期历史新高 其中Q2单季营收首超2000亿元 [13] - 中兴通讯营收715.5亿元(同比+14.5%) 算力和终端业务营收同比大增近100% 占比超35% [13] - 科大讯飞营收109.11亿元(同比+17.01%) 首次突破百亿 研发投入23.92亿元 占营收21.92% [13] - 瑞芯微营收20.46亿元(同比+63.85%) AIoT产品线高速增长 汽车电子、工业应用等领域持续扩张 [14] 相关ETF表现 - 食品饮料ETF(515170)近五日涨2.51% 市盈率21.23倍 份额增加9750万份 [16] - 游戏ETF(159869)近五日涨3.36% 市盈率44.76倍 份额增加9600万份 [16] - 科创半导体ETF(588170)近五日涨0.73% 份额增加1600万份 [16] - 云计算50ETF(516630)近五日涨6.58% 市盈率128.37倍 份额减少200万份 [17]

公司财务表现 - 2025年上半年营收18.75亿元，同比增长62.38% [1] - 归母净利润1.62亿元，同比扭亏为盈（去年同期亏损2.44亿元） [1] - 扣非净利润1.55亿元，同比增长160.70% [2] - 经营活动现金流净额-4559.57万元，同比改善82.82% [2] - 基本每股收益0.1524元，同比增长166.17% [2] - 加权平均净资产收益率3.42%，同比提升8.61个百分点 [2] 产品结构与股价表现 - 稀土氧化物营收11.9亿元，同比增长85.99% [5] - 稀土金属及合金营收6.74亿元，同比增长37.42% [5] - 年初至今股价涨幅107.91%（28.05元/股至58.32元/股） [5] - 当前总市值619亿元，当日成交额52.01亿元 [2][5] - 实现两连板涨停，报收58.32元 [2] 行业整合动态 - 中国稀土集团拟无偿划转广晟有色18.45%股权（6208.53万股） [3][7] - 划转后中国稀土集团将直接持股18.45%，通过广东稀土集团间接持股20% [7] - 广晟有色上半年营收26.77亿元，净利润7249.87万元（去年同期亏损3.02亿元） [7] 行业景气度与政策 - 北方稀土净利润9.3亿元，同比增长1951.52% [8] - 金力永磁、宁波韵升等企业净利润增幅超100% [8] - 工信部发布《稀土开采和冶炼分离总量调控管理暂行办法》 [8] - 8月稀土主要品种价格平均上涨超10万元/吨 [9] - 金属钕均价达77.75万元/吨，单日上涨1万元 [9] 需求与市场前景 - 磁材企业排产已延至10月中旬 [9] - 7月磁材出口量大增，旺季尚未到来 [8] - 三季度稀土永磁企业有望量价齐升 [9]

财务业绩表现 - 2025年上半年实现营业收入61.79亿元 同比增长13.62% [2] - 归母净利润3.77亿元 同比增长650.09% [2] - 扣非净利润3.64亿元 同比增长615.47% [2] - 拟每股派发现金红利0.05元(含税) [2] 业绩驱动因素 - 稀土主要产品价格同比上涨 [2] - 主要产品销量同比上升 [2] - 优化产品生产及市场营销 [2] - 加强管理赋能及成本管控 [2] 行业政策环境 - 中国对稀土开采实施指标配额制度 [3] - 2025年4月对7类中重稀土相关物项实施出口管制 [3] - 2025年8月发布《稀土开采和稀土冶炼分离总量调控管理暂行办法》 [3] 业务布局结构 - 拥有稀土和锆钛两大主业 [3] - 稀土业务形成从选矿到深加工完整产业链 [3] - 实现国内国外双重布局 [3] 资源储备情况 - 国内参股冕里稀土和中稀(山东)稀土开发有限公司 [3] - 国外参股美国MP公司 澳大利亚ETM公司 Peak稀土公司 重要金属公司 [3] - 正在推动收购Peak稀土公司100%股权 [3][4] 生产能力分布 - 四川 江西 山东 江苏拥有稀土冶炼分离基地 [4] - 四川山东以轻稀土矿为主要原料 [4] - 江西江苏以南方离子型稀土矿 独居石氯化片 钕铁硼废料为主要原料 [4] - 广西湖南参股稀土冶炼分离企业 [4] 项目进展状况 - 坦桑尼亚Ngualla稀土矿项目收购审批推进中 [4] - 完成江阴加华 淄博加华并购项目交割 [4] - 坦桑尼亚Fungoni项目已产出近2万吨毛矿产品 [4] - 预计9月达成10万吨重矿物/年设计产能 [4] - Tajiri项目预计年底达到投产条件 [4] - 马达加斯加重砂矿项目有序推进 [4] 技术升级成果 - 优化生产工艺 开发新产品 推动数字化转型 [4] - 全南新资源完成高纯氧化镱生产线改造 [4] - 晨光稀土金属工厂金属铽产线技改提升反应转化率与收率 [5] - 废料回收工厂成功开发铈回收工艺 [5]

交易概述 - 广东省稀土产业集团有限公司将其持有的广晟有色18.45%股权无偿划转至中国稀土集团 [1][5] - 本次权益变动后广东稀土集团持股比例从38.45%降至20% 减少62,085,335股 [9] - 交易属于国有股东在本集团内部进行的无偿划转事项 [1] 交易主体信息 - 信息披露义务人为广东省稀土产业集团有限公司 注册资本10亿元人民币 [2] - 中国稀土集团持有广东稀土集团100%股权 [2] - 广东稀土集团经营范围涵盖稀土稀有金属采选冶炼及新材料投资 [2] 交易目的 - 旨在深化中国稀土集团内部资源整合 优化资源配置 [5] - 提升稀土产业集中度实施的内部重组整合 [5] - 信息披露义务人暂未计划未来12个月内继续增减持股份 [5] 交易执行细节 - 标的股权数量为62,085,335股普通股 [9] - 股权过户登记手续需在中国证券登记结算有限责任公司办理 [1][6] - 交易尚需取得上海证券交易所合规性确认及上级公司审批 [1][6] 股权状态 - 标的股权不存在质押冻结或其他转让限制 [6] - 广东稀土集团在境内境外无持有其他上市公司超5%权益 [4] - 权益变动前六个月内未买卖上市公司股票 [7]