并购重组 - 郑州银行拟以现金收购浚县郑银村镇银行其他股东持有的49%股份，并通过吸收合并将其改建为分支机构 [1] - 四川路桥拟以6.28亿元现金收购新筑股份持有的新筑交科100%股权及其他与桥梁功能部件业务有关的资产和负债，本次收购构成关联交易 [2] - 雷科防务拟收购控股子公司尧云科技24.4004%的少数股东股权，交易价款为1.17亿元，收购完成后尧云科技将成为其全资子公司 [3] 股东增减持 - 福晶科技控股股东中国科学院福建物质结构研究所计划减持不超过940.50万股公司股份，占公司总股本的2% [4] - 欣龙控股持股5%以上股东海南筑华科工贸有限公司计划减持不超过1615万股公司股份，占公司总股本比例不超过3% [5] - 江苏有线控股股东省文化科技集团计划增持公司股份，增持金额不低于1亿元且不高于1.5亿元，增持价格不超过4元/股 [6] 监管调查与法律风险 - *ST长药因涉嫌定期报告等财务数据虚假记载被中国证监会立案，若后续认定触及重大违法强制退市情形，公司股票将被强制退市 [7] - 洲际油气股东海口东铎因在与一致行动人合计持股比例达到5%时未停止交易被中国证监会立案 [8] - 梅花生物控股股东孟庆山因操纵证券市场罪被判处有期徒刑三年缓刑五年，并处罚金 [9] - 八一钢铁因涉嫌信息披露违法违规被中国证监会立案 [10]

收购交易核心信息 - 公司拟以支付现金6.28亿元的方式收购关联方新筑股份持有的成都市新筑交通科技有限公司100%股权及相关资产和负债 [1] - 交易价格较模拟合并口径账面值增值率为16.85% [1] - 此次收购旨在推动工程建设主业稳固发展，加强桥梁施工技术工艺优势，实现产业链协同 [1] 交易标的基本情况 - 新筑交科成立于2013年，注册资本为4亿元，主营业务为桥梁功能部件产品 [2] - 2024年及2025年1月至5月，交易标的营业收入分别为4.69亿元和1.79亿元，净利润分别为3057.23万元和2439.75万元 [2] 关联股权转让与优先受让权 - 公司控股股东蜀道集团拟将其持有的蜀道清洁能源60%股权转让给关联方新筑股份，交易作价为58.14亿元 [2] - 公司持有蜀道清洁能源40%股权，此次决定放弃该转让的优先受让权 [2] - 放弃优先受让权是基于公司发展战略规划，有利于聚焦施工核心主业，集中资源强化大土木工程全产业链能力 [3] 交易审批与条件 - 此次收购与新筑股份发行股份及支付现金购买资产事项互为条件，并构成新筑股份的重大资产重组 [3] - 交易尚需新筑股份股东大会批准、四川省国资委批准、深交所审核通过和中国证监会同意注册等审批事项 [3] 蜀道清洁能源业务规模 - 蜀道清洁能源权益装机容量为1150万千瓦，控股装机容量为857万千瓦 [3] - 业务覆盖四川省内和西北地区，在四川省内储备水风光资源约3000万千瓦 [3] 蜀道集团背景与资产 - 蜀道集团由原四川交投集团和四川铁投集团新设合并组建，于2021年5月揭牌成立 [4] - 蜀道集团总资产超1.5万亿元，所属全资及控股企业500余家，拥有5家上市公司 [4][5] - 蜀道集团业务遍及60多个国家和地区，员工近6万人，为四川省属国有企业首家且连续四年入围"世界500强" [5]

交易概述 - 四川路桥拟收购新筑股份桥梁功能部件资产组 交易价格为6.28亿元 [1] - 公司于2025年6月9日召开董事会审议通过该关联交易议案 并与新筑股份签署附条件生效的资产出售协议 [1] - 截至公告披露日 收购涉及的审计评估工作已完成 双方于2025年11月7日签署补充协议确定最终交易价格 [1] 交易定价 - 本次收购交易价格6.28亿元 较模拟合并口径账面值增值率16.85% [1] 交易目的与战略意义 - 收购目的系推动公司工程建设主业稳固发展 加强桥梁施工方面的技术工艺优势 [1] - 旨在实现产业链协同 增强市场拓展能力和竞争力 [1] 标的资产构成 - 交易标的新筑交科主要从事桥梁功能部件产品制造 [1] - 标的资产包括新筑股份持有的与桥梁功能部件业务有关的应收款项、固定资产、无形资产、存货、预付账款等资产及应付账款、其他应付款等负债 [1] - 截至公告披露日 交易标的经营正常 [1]

交易概述 - 四川路桥控股股东蜀道集团拟将其持有的蜀道清洁能源60%股权转让给公司关联方新筑股份 [1] - 蜀道清洁能源60%股权的交易作价确认为581,352.18万元 [1] - 新筑股份支付方式为现金支付119,000.00万元，其余部分以发行股份方式支付 [1] 交易协议与公司行动 - 蜀道集团与新筑股份分别于2025年6月9日和2025年11月7日签署了相关资产购买协议及补充协议 [1] - 四川路桥持有蜀道清洁能源40%股权，并拟放弃本次股权转让的优先受让权 [1] 交易定价依据 - 交易定价基于四川天健华衡资产评估有限公司出具的评估报告，该报告已获四川省国资委备案 [1]

交易概述 - 四川路桥控股股东蜀道集团拟将其持有的蜀道清洁能源60%股权转让给公司关联方新筑股份 [1] - 交易总作价确认为581,352.18万元 [1] - 四川路桥持有蜀道清洁能源40%股权，并拟放弃该转让的优先受让权 [1] 交易结构与定价 - 交易对价由新筑股份以现金支付119,000.00万元，其余部分以发行股份方式支付 [1] - 交易定价依据四川天健华衡资产评估有限公司出具并经四川省国资委备案的评估报告 [1] - 蜀道集团与新筑股份于2025年6月9日及2025年11月7日签署了相关购买资产协议及补充协议 [1] 战略背景 - 此次交易基于蜀道清洁能源的发展规划进行 [1]

公司收购交易 - 四川路桥建设集团股份有限公司拟以支付现金约6.28亿元的方式收购关联方成都市新筑路桥机械股份有限公司持有的成都市新筑交通科技有限公司100%股权 [1] - 收购标的还包括新筑股份其它与桥梁功能部件业务有关的资产和负债 [1] 公司财务与业务构成 - 2024年1至12月份，四川路桥的营业收入构成为：物流贸易占比6.25%，矿业及新材料占比3.12%，高速公路投资运营占比2.69%，其他业务占比0.6%，清洁能源占比0.57% [1] - 截至发稿，四川路桥市值为857亿元 [1]

收购交易概述 - 公司拟以支付现金6.28亿元的方式收购关联方新筑股份持有的新筑交科100%股权 [1] - 收购标的包括新筑股份其它与桥梁功能部件业务有关的资产和负债 [1] 战略协同与业务影响 - 收购符合公司总体发展战略 能与公司工程施工主业形成良好的协同效应 [1] - 交易有利于公司工程建设主业稳固发展 加强桥梁施工方面的技术工艺优势 [1] - 交易有助于实现产业链协同 增强市场拓展能力和竞争力 [1]

交易概述 - 公司拟以支付现金6.28亿元的方式收购新筑股份持有的新筑交科100%股权及其他相关资产和负债 [1] - 收购标的包括新筑交科100%股权及新筑股份其它与桥梁功能部件业务有关的资产和负债 [1] 战略意义与协同效应 - 收购符合公司的总体发展战略 [1] - 收购能与公司工程施工主业形成良好的协同效应 [1] - 交易有利于公司工程建设主业稳固发展 [1] - 交易将加强公司在桥梁施工方面的技术工艺优势 [1] - 交易有助于实现产业链协同 增强市场拓展能力和竞争力 [1]

公司基本信息 - 新筑股份注册资本为76,916.867万元[15] - 四川路桥注册资本为87.1226亿元[16] - 新筑交科注册资本为4亿元[19] - 新筑股份构件产业链建设于1996年[20] - 2021年7月新筑交科组建成立，注册资本从5000万元增至4亿元[20] - 截至评估基准日，新筑股份100%持有新筑交科股权[20] 资质与证书有效期 - 安全生产标准化三级企业证书有效期至2026.11.15[23] - 安全生产许可证有效期至2026.2.14[23] - 建筑业企业资质证书有效期至2030.1.10[23] - 排污许可证有效期至2028.6.30[23] - 多个CE认证性能稳定性证有效期至2026.08.25[23] - CRCC城轨装备认证证有效期至2027.11.16[24] - CRCC铁路产品认证证有效期至2027.11.16[24] - CCPC交通产品认证证有效期至2029.4.12[24] - CTVIC交通产品认证（公路桥梁各向异性摩擦摆减隔震支座）有效期至2027.5.6[24] - CTVIC交通产品认证（分级减震球型支座）有效期至2026.5.5[24] 财务数据 - 2023 - 2025年5月资产合计分别为89,616.22万元、95,470.57万元、98,614.08万元[27] - 2023 - 2025年5月负债合计分别为41,487.64万元、44,209.64万元、44,832.85万元[28] - 2023 - 2025年5月股东权益分别为48,128.59万元、51,260.93万元、53,781.23万元[28] - 2023 - 2025年5月营业收入分别为44,109.80万元、46,883.82万元、17,860.64万元[28] - 2023 - 2025年5月净利润分别为1,581.88万元、3,057.23万元、2,439.75万元[28] 产权瑕疵情况 - 新筑交科4宗投资性房地产存在产权瑕疵，试验场2000.00㎡占用红线外土地未取得《不动产权证书》[13] - 新筑交科密炼厂房7913.68㎡未办理《不动产权证书》，占用土地登记产权人为新筑股份未变更[13] - 轨道12号车间、高铁 - 总装车间合计14833.45㎡，登记产权人为新筑股份未变更[13] - 19幢共73758.77㎡房屋建筑物存在产权瑕疵，8幢未办理《不动产权证书》，11幢登记产权人未变更[13] - 4项共1810.72㎡房屋按构筑物核算，1项登记产权人未变更，3项未办理产权登记[13] - 新筑交科3宗共221654.13㎡土地使用权登记产权人为新筑股份未变更[13] 表外权益申报 - 新筑交科申报表外专利权158项、软件著作权7项[34] - 新筑股份申报构件业务表外专利权9项、商标权22项[36] 评估相关 - 评估对象为桥梁功能部件业务资产组权益价值，评估基准日为2025年5月31日[33][38] - 采用资产基础法和收益法对桥梁功能部件业务资产组价值进行评估，不采用市场法[43] - 桥梁功能部件业务资产组权益评估值62843.44万元，较单体报表简单汇总口径账面值56625.68万元增值6217.76万元、增值率10.98%[84] - 桥梁功能部件业务资产组权益评估值较模拟合并口径账面值53781.23万元增值9062.21万元、增值率16.85%[84] - 资产总计账面值101,455.94万元，评估值107,673.70万元，增值率6.13%[86] - 资产组权益（合并口径）账面值53,781.23万元，评估值62,843.44万元，增值率16.85%[86] - 收益法评估桥梁功能部件业务资产组权益模拟合并口径账面值53,781.23万元、评估值62,410.00万元、增值率16.04%[86] - 两种方法测算结果相差433.44万元，差异率为0.7%[88] 重大决议 - 蜀道投资集团、新筑股份、四川路桥于2025年6月6 - 9日作出重大资产相关决议[39]

业绩总结 - 2025年1 - 5月营业利润25420019.24元，2024年度33610011.40元，2023年度17965926.05元[15] - 2025年1 - 5月利润总额25403902.16元，2024年度33663036.78元，2023年度17256852.28元[15] - 2025年1 - 5月净利润24397451.47元，2024年度30572263.46元，2023年度15818792.48元[15] - 2025年1 - 5月营业收入178606395.39美元，营业成本121362993.40美元；2024年度营业收入468838232.67美元，营业成本325907888.94美元[184] 财务数据 - 2025年5月31日应收票据账面余额7122537.28元，坏账准备897002.08元，计提比例12.59%[126] - 2025年5月31日银行存款138182192.22元，其他货币资金17239096.13元，合计155421288.35元[127] - 2025年5月31日应收账款账面余额354386890.68元，坏账准备51346997.52元，账面价值303039893.16元[129] - 2025年5月31日其他应收款账面余额121171573.85元，坏账准备2784814.63元，账面价值118386759.22元[139] - 2025年5月31日存货中原材料账面余额3581581.66元，跌价准备427363.09元，账面价值3154218.57元[147] - 2025年5月31日固定资产期末账面价值143663236.91元，期初账面价值143176986.43元[165] - 2025年5月31日无形资产期末合计104681332.66元[167] - 2025年5月31日短期借款信用借款80000000元，应计利息90458.20元，合计80090458.20元[174] - 2025年5月31日应付账款合计270151087.05元[174] - 2025年5月31日应交税费合计2815098.41美元[181] - 2025年5月31日归属于母公司所有者权益期末数为537812297.48美元[184] 业务相关 - 公司主要经营桥梁功能部件产品的研发、制造与销售[17] - 2025年1 - 5月桥梁功能部件收入170054856.69美元，成本119222016.33美元；2024年度收入445991067.62美元，成本317821258.93美元[185] 其他 - 公司注册于2013年1月17日，注册资本40000万元[16] - 审计报告日期为2025年10月11日[12] - 公司对四川川发工程检测技术有限公司和四川鸿鹄聚合新材料科技有限公司持股比例均为100%，注册资本分别为600万元和1000万元[196]