东吴证券股份有限公司 关于苏州迈为科技股份有限公司 2024年半年度募集资金存放与实际使用情况的核查意见 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深 圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》《深圳证券交 易所上市公司自律监管指引第13号——保荐业务》等相关规定，东吴证券股份有限公司（以 下简称"东吴证券"、"保荐机构"）作为苏州迈为科技股份有限公司（以下简称"迈为 股份"、"公司"）的保荐机构，对公司2024年半年度募集资金存放与使用情况进行了核 查。具体情况如下： 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额、资金到位时间 2021年9月28日，深圳证券交易所出具了《关于苏州迈为科技股份有限公司申请向特 定对象发行股票的审核中心意见告知函》，深圳证券交易所发行上市审核机构对公司向特 定对象发行股票的申请文件进行了审核，认为符合发行条件、上市条件和信息披露要求。 2021年11月4日，公司收到了中国证监会出具的《关于同意苏州迈为科技股份有限公 司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2021〕3407号），同意公司向特定对象 发行股票的注册申请。 ...

业绩数据 - 2024年半年度归母净利润4.6072084443亿元[1] - 2024年半年度母公司净利润5.5468600548亿元[1] 股本情况 - 截至2024年7月31日，总股本2.79298603亿股[1] - 扣除回购后总股本2.78795349亿股[1] 利润分配 - 2024年半年度拟派现1.393976745亿元（含税）[1] - 每10股派现5元（含税），不送股不转增[1] - 预案已通过两会审议，待股东大会审议[5]

整体资金数据 - 2024年期初往来资金余额总计11.92亿元[3] - 2024半年度往来累计发生金额（不含利息）总计6.797亿元[3] - 2024半年度往来资金利息总计2.6584亿元[3] - 2024半年度偿还累计发生金额总计16.0622亿元[3] 子公司资金数据 - 苏州迈展自动化2024年6月末往来资金余额7996.9万元[2] - 深圳迈进自动化2024年6月末往来资金余额845.76万元[2] - 苏州迈迅智能2024年6月末往来资金余额4364.7万元[2] - 苏州迈正科技2024年6月末往来资金余额2.1775亿元[2] - 苏州迈恒科技2024年6月末往来资金余额567.51万元[2] - 上海迈迪锐信息半年度偿还累计发生金额2546.09万元[3]

报告公司投资评级 迈为股份维持"买入"评级。[9] 报告的核心观点 1. 晶圆激光开槽设备是半导体先进制程和先进封装发展的重要驱动力。[2][5][22] 2. 迈为股份在晶圆激光开槽设备领域技术水平和国内市场份额领先,订单快速放量。[6][35] 3. 迈为股份聚焦半导体泛切割和先进封装,可提供完整的磨划设备+耗材+工艺解决方案,并在先进键合设备领域取得突破。[8][40][41][42][47] 4. 迈为股份的半导体设备业务有望持续增长,公司盈利能力有望进一步提升。[9] 分组1 - 晶圆激光开槽设备是半导体先进制程和先进封装发展的重要驱动力 [2][5][22] - 迈为股份在晶圆激光开槽设备领域技术水平和国内市场份额领先,订单快速放量 [6][35] - 迈为股份聚焦半导体泛切割和先进封装,可提供完整的磨划设备+耗材+工艺解决方案 [8][40][42] 分组2 - 迈为股份在先进键合设备领域取得突破 [41][47] - 迈为股份的半导体设备业务有望持续增长,公司盈利能力有望进一步提升 [9]

会议主要讨论的核心内容 光伏行业技术迭代与产能变化 - 光伏行业经历周期性的技术迭代,新技术出现后会进入大规模扩产阶段,随后产能集中导致同质化竞争和产能过剩 [1][2][3] - 目前TopCon组件价格快速下降,盈利能力大幅降低,行业迫切需要新技术突破 [3] - 行业内对HAT和BC两种新技术路线存在分歧,公司认为HAT更适合大规模地面电站应用 [4] AJT技术路线的发展进度 - AJT组件功率有望在今年内达到740-750W,主要依靠背面工艺优化、新型CVD设备、PVD优化、钢网印刷等技术突破 [5][6][7][8][9] - AJT非规成本有望在今年内降至2角以下,与TopCon实现成本拉平 [9][14] - 通微、华盛、东方日升等企业是AJT技术路线的主要参与者,值得关注 [16][17][18] 设备供应商麦维的发展 - 麦维作为AJT设备龙头地位稳固,未来有望优先受益于AJT技术路线的突破 [28][29] - 麦维在半导体和显示领域也有布局,如OLED和MicroLED等新型显示技术 [21][22][23][25] - 麦维在半导体后道工序如切割、研磨等设备和耗材也有较强竞争力 [26][27]

资金使用 - 2023年10月24日公司同意用不超9.5亿元闲置募集资金现金管理，额度12个月内可滚动使用[1] 产品购买 - 2024年7月1日认购建行单位通知存款1000万元[1] - 2024年7月2日购买建行3000万、4.1亿保本浮动收益型结构性存款[1][2] 历史收益 - 2023 - 2024年多笔建行产品实际收益共超1093万元[5] 未到期金额 - 截止公告披露日，未到期现金管理金额4.5亿元（含本次）[6]

会议主要讨论的核心内容 关注新技术的重要性 - 新技术刚开始出来时规模小、不赚钱,但随着成本下降和水平提高,会慢慢开始赚钱,这是一个循环过程 [1][2] - 目前电池片技术选择上存在分歧,益智节相比TopCon有更高的技术壁垒和成本优势 [2][3] 一线厂商进展的重要性 - 一线厂商进入益智节会带来示范效应,带动上下游供应链的配套和成本下降 [4][5] - 通微此次扩产益智节是其第三次尝试,体现了其对该技术的重视 [5][6] 设备商在大产能设备中的作用 - 从师法到金属化的四个环节,通微采用了脉维的设备 [6][7] - 大产能设备的突破和国产化替代,使设备成本大幅下降 [8][9] - 大产能设备在镀膜环节面临的技术挑战非常大 [9] 宏观环境变化的影响 - 欧洲降息可能带动海外光伏需求增加 [10] - 银价大涨超过三分之一,对益智节的成本优势形成明显支撑 [10][11][12] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **提问内容** 为什么要关注益智节的非规成本情况 [13] **回答内容** - 益智节的非规成本目前行业平均在2.1-2.2元/瓦,某些先进产线已经低于2元/瓦 [13] - 长期来看,益智节的非规成本有望进一步降至1.7元/瓦左右,与TopCon相当 [13][14] - 益智节在生产规模和产业链成熟度上与TopCon存在差距,这是造成成本差异的主要原因 [14][15] 问题2 **提问内容** 益智节的组件功率有什么优势 [16][17] **回答内容** - 益智节的组件功率已经刷新多次世界纪录,最高达765瓦,转换效率24.6% [16] - 未来通过新技术的应用,益智节组件功率有望进一步提升至740瓦左右 [16][17] - 益智节组件具有较强的功率调节灵活性,可以满足不同客户的需求 [17][18] 问题3 **提问内容** 1GW大产能设备对设备商和客户有什么意义 [19][20][21][22][23] **回答内容** - 对客户来说,1GW大产能设备可以明显降低场地、人工、电费等生产成本 - 对设备商来说,1GW大产能设备有利于降低制造和服务成本,提升毛利率 - 设备商正在推进零部件国产化,进一步降低设备投资成本 - 设备商在半导体领域如OLED、MicroLED等也有布局,值得关注

会议信息 - 苏州迈为科技第三届监事会第八次会议5月22日发通知，5月27日召开[1] - 应出席监事3人，实际参加3人[1] 议案情况 - 会议审议通过调整第二期股权激励计划期权行权价格议案[1] - 因2023年度权益分派调整行权价格[1] - 表决结果为同意3票、反对0票、弃权0票[2]

北京国枫律师事务所 关于苏州迈为科技股份有限公司 调整第二期股权激励计划期权行权价格的 法律意见书 国枫律证字[2023]AN076-3号 北京国枫律师事务所 Grandway Law Offices 北京市东城区建国门内大街 26 号新闻大厦 7 层 邮编：100005 电话（Tel）：010-88004488/66090088 传真（Fax）：010-66090016 释 义 在本法律意见中，除非文义另有所指，下列词语具有下述涵义： | 公司、迈为股份 | 指 | 苏州迈为科技股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 《激励计划》、本激励 | 指 | 《苏州迈为科技股份有限公司第二期股权激励计划》 | | 计划、本次激励计划 | | | | 《激励计划（草案）》 | 指 | 《苏州迈为科技股份有限公司第二期股权激励计划 | | | | （草案）》 | | 股票期权、期权 | 指 | 公司授予激励对象在未来一定期限内以预先确定的价 | | | | 格和条件购买公司一定数量股票的权利 | | 激励对象 | 指 | 按照本激励计划规定，获得股票期权的核心（业务） | | | | 技术人员及董 ...

第三届董事会第八次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 苏州迈为科技股份有限公司第三届董事会第八次会议通知于 2024 年 5 月 22 日以专人送达、邮件和电话的方式发出。会议于 2024 年 5 月 27 日上午 10：00 在苏州市吴江区芦荡路 228 号 3 号楼会议室以现场会议结合通讯表决的方式召 开。本次会议应出席会议董事 7 人，实际参加董事 7 人，会议由董事长周剑主持， 公司监事、高级管理人员列席了会议。本次会议的召集、召开和表决程序符合有 关法律、法规和《公司章程》的规定，会议形成的决议合法有效。 二、董事会会议审议情况 本次会议以记名方式投票表决，审议通过以下事项： （一）审议通过《关于调整第二期股权激励计划期权行权价格的议案》 证券代码：300751 证券简称：迈为股份 公告编号：2024-024 苏州迈为科技股份有限公司 公司监事会对该事项发表了意见，北京国枫律师事务所出具了法律意见书， 详见中国证监会指定创业板信息披露网站。 本议案详情请见公司于同日在巨潮资讯网（http://www. ...