| 业 | | 艾诺克医美科技（长沙）有限公司 | 其他关联方 | 预付账款 | | 495.20 | | 495.20 采购商品 | 经营性往来 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | 北京九州通医药有限公司 | 其他关联方 | 预付账款 | 0.08 | | 0.08 | 采购商品 | 经营性往来 | | | 总计 | - | - | - | 3,044.88 | 5,497.41 | 354.88 | 8,187.41 | - | 法定代表人：简军 主管会计工作负责人：张仁朝 会计机构负责人：王静 上市公司 2023 年半年度非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表 编制单位：爱美客技术发展股份有限公司 单位：万元 | 非经营性资金占用 | 资金占用方名称 | 占用方与上市 公司的关联关 | 上市公司核算的会 | 2023 年期 初占用资 | 2023 年半年度占用 累计发生金额（不含 | 2023 年半年度占 用资金的利息（如 | 2023 年半年度偿 | | 2023 | 年期末占用 占用形成原 ...

投资者关系活动基本信息 - 活动时间为2023年4月26日，分10:00 - 11:00、15:00 - 16:00、16:30 - 17:30三个时段 [1] - 参与单位为366家机构，579名人员，包括交银施罗德基金、银华基金等 [1] - 上市公司接待人员有董事长简军、总经理石毅峰等 [1] 2022年及2023年一季度经营情况 营收与利润 - 2022年营业收入19.39亿元，同比增长33.91%，归母净利润12.64亿元，同比增长31.90% [1] - 2023年一季度营收6.3亿元，同比增长46.30%，归母净利润4.1亿元，同比增长51.17%，经营活动现金流净额4.27亿元，同比增长77.67% [3] 产品收入 - 2022年溶液类注射产品营业收入12.93亿元，同比增长23.57%；凝胶类注射产品营业收入6.38亿元，同比增长65.61% [1] 费用情况 - 2022年销售费用率略有下降，港股上市造成管理费用率有短期提升，研发费用较2021年增长69.2%，研发费用率为8.93% [1] 研发进展 - 注射用A型肉毒毒素完成Ⅲ期临床试验；医用含聚乙烯醇凝胶微球的修饰透明质酸钠凝胶等处于临床试验阶段；注射用透明质酸酶等处于临床前阶段 [1] - 重新规划去氧胆酸注射液项目，与北京质肽生物医药科技有限公司签订司美格鲁肽注射液项目独家合作协议 [1] 生产情况 - 2022年溶液类、凝胶类产品生产488.6万支，较2021年增长126.4万支，增长率为34.9%，全年安全和质量零事故、零违规 [3] 营销品牌建设 - 2022年末有300多名销售和市场人员，较2021年增长41.9%，直销占比64.4%，经销占比35.6% [3] 投资情况 - 通过控股的北京原之美科技有限公司收购沛奇隆公司100%股权 [3] 股权激励 - 2023年一季度发布第一期限制性股票激励计划，授予41.73万股，占总股本0.19%，首次授予占比80%，预留20%，授予价格282.99元/股，面向141名人员 [3] - 激励目标以2022年为基数，2023 - 2025年收入增速不低于45%、103%、74%，或归母净利润增速不低于40%、89%、146% [3] 互动提问及回复 医美合规监管影响 - 医美监管趋严是常态化，有利于行业成熟和消费者权益保护，对合规经营的公司是良性促进 [4] 产品出海布局 - 希望通过港股上市使产品、技术国际化，已上市产品走向国际需备案或注册，正在准备让产品在更多国家注册 [4] 股权激励与利润 - 第一期股权激励覆盖141位员工，费用端预留使利润增速略低于收入增速，后续会为新同事准备激励政策 [4] 胶原蛋白产品布局 - 收购沛奇隆布局胶原蛋白领域，研究动物源和重组胶原蛋白在医美及医疗方面的应用 [4] 底层能力与产品多元化 - 上市7个Ⅲ类器械产品，有生物医用材料和生物医药研发背景，以创新为目标布局多产品线 [5] 产品生命周期与材料发展 - 产品生命周期与市场、审美等因素相关，如“宝尼达”开始放量，“濡白天使”发展迅速 [5] - 透明质酸钠仍是主流填充剂，胶原蛋白等可作为补充 [6] 嗨体产品前景 - “嗨体”自2017年上市后受认可，适应症不断扩展，市场需求大，发展空间确定 [6] 濡白天使销售与再生类市场 - “濡白天使”在“B + C端”获认可，符合推广节奏，再生材料赛道因消费者需求产生，前景好 [6] 能量源设备赛道 - 光电设备作为医美入门项目需求增长，公司会持续探索，考虑性价比，有合适机会会布局 [7] 代理光电项目 - 条件合适会考虑代理，更注重考察产品 [7] 解禁与减持 - 持股平台2023年暂无减持计划，董事长目前也无减持计划 [7] 体重管理产品市场 - 2026年中国体重管理有百亿级市场，公司布局司美格鲁肽因专利2026年到期，会继续深度研究和临床推进 [7]

财务表现 - 公司2023年第一季度营收为485,553,876.29美元，同比增长48.01%[4] - 公司2023年第一季度净利润为72,587,583.87美元，同比增长50.77%[4] - 公司2023年第四季度营收为654,480,283.02美元，同比增长2,582.08%[13] - 净利润为24,065,933.50美元，同比增长678,548,798.60%[13] - 公司2023年第四季度总营收为6,717,470.70美元，同比增长1,306,717,470.70%[14] 用户数据 - 公司2023年第一季度用户数据显示，总用户数为485,314,712.31，较去年同期增长48.01%[4] 市场扩张和研发投入 - 公司2023年第一季度市场扩张计划中，计划投资额为239,522.20美元[10] - 公司2023年第一季度新产品研发投入为358.22美元[10]

爱美客技术发展股份有限公司 投资者关系活动记录表 应用领域的更多市场机会。公司在产品引进、对外合作方面有成熟的运 作机制。感谢您的关注。 爱美客技术发展股份有限公司 投资者关系活动记录表 编号：2023-001 投资者关系活 动类别 □特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 ☑业绩说明会 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □其他 （投资者交流会） 参与单位名称 及人员姓名 通过全景网"投资者关系互动平台"(http://ir.p5w.net)参与 2022 年 度网上业绩说明会的投资者 时 间 2023 年 3 月 28 日 15:00-17:00 地 点 "全景•投资者关系互动平台"(http://ir.p5w.net) 上市公司接待 人员姓名 董事长：简军 总经理：石毅峰 董事会秘书：简勇 财务总监：张仁朝 独立董事：陈刚 保荐代表人：洪立斌 投资者关系活 动主要内容介 绍 1、司美格鲁肽在效果、副作用和使用方式上要先进于利拉鲁肽；重 组胶原蛋白各方面性能要优于动物胶原蛋白（公司收购的沛奇隆是动物 胶原蛋白），想问问您，公司的利拉鲁肽和收购的动物胶原蛋白这两款 产品未来的市场前景如何保障？未来公司在收 ...

公司基本信息 - 公司股票代码为300896[9] - 公司注册地址位于北京市昌平区科技园区白浮泉路10号北控科技大厦4层416B室[10] - 公司联系人简勇，联系电话为010-85809026[10] - 公司年度报告备置地点在北京市朝阳区建国路甲92号世茂大厦C座21层[10] 公司财务表现 - 公司2022年营业收入达到1,938,838,363.70元，同比增长33.91%[11] - 公司2022年归属于上市公司股东的净利润为1,263,558,415.71元，同比增长31.90%[11] - 公司2022年经营活动产生的现金流量净额为1,193,935,203.61元，同比增长26.64%[11] - 公司2022年基本每股收益为5.84元，同比增长31.83%[11] - 公司2022年资产总额达到6,258,547,700.17元，同比增长18.71%[11] - 公司2022年归属于上市公司股东的净资产为5,846,126,232.19元，同比增长16.24%[11] 产品及业务发展 - 公司主营业务未发生重大变化[21] - 公司全年实现营业收入193,883.84万元，同比增长33.91%[21] - 公司实现利润总额148,830.80万元，同比增长32.67%[21] - 公司产品竞争力、品牌影响力日益增强，市场占有率与渗透率稳步提升[22] - 公司濡白天使产品在全国范围内快速渗透，已进入超过600家医疗美容机构[22] - 公司用于纠正颏部后缩的医用含聚乙烯醇凝胶微球的修饰透明质酸钠凝胶处于临床试验阶段[22] - 公司与北京质肽生物医药科技有限公司签订了司美格鲁肽注射液项目的独家合作协议，目前处于临床前研究阶段[23] - 公司与韩国Huons BioPharma Co.,Ltd.签订协议，成为中国区唯一经销商，享有“HUTOX”肉毒素排他性的进口、经销等权利[23] 公司发展战略 - 公司通过投资与战略布局，收购了沛奇隆公司100%股权，取得北京市昌平区美丽健康产业园土地使用权[25] - 公司2023年将加强研发投入，深化产业布局，丰富产品线，提升核心竞争力[105] 公司治理及管理 - 公司拥有独立完整的研发、生产、销售及管理体系[122] - 公司根据相关法律法规制定了公司章程，建立了独立的法人治理结构[124] - 公司设有独立的人力资源部门和财务部门，配备专职人员[125] - 公司独立设立银行账户，作为独立纳税人依法纳税[128]

证券代码：300896 证券简称：爱美客 公告编号：2023-013 号 爱美客技术发展股份有限公司 关于举行2022年度网上业绩说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 为充分尊重投资者、提升公司与投资者之间的交流效率及针对性，现就公司 2022 年度业绩说明会提前向投资者公开征集问题，广泛听取投资者的意见和建 议。公司欢迎广大投资者于 2023 年 3 月 27 日（星期一）15:00 前，将关注的问 题通过 http://ir.p5w.net/zj 界面的提问通道进行提问，或扫描下方二维码， 进入问题征集专题页面提问。 1 公司将在 2022 年度业绩说明会上，对投资者普遍关注的问题进行回答。 敬请广大投资者积极参与！ 爱美客技术发展股份有限公司（以下简称"公司"）《2022 年年度报告全 文》及《2022 年年度报告摘要》已于 2023 年 3 月 9 日在中国证监会指定的创业 板信息披露网站巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上披露。 为便于广大投资者更深入、全面的了解公司情况，公司定于 2023 年 3 ...

会议基本信息 - 投资者关系活动类别为投资者交流会 [2] - 264家机构、459名人员参与，包括Eastspring investment、IDG资本等 [2] - 时间为2020年10月30日14:00 - 16:30，地点在北京嘉里大酒店 [2] - 上市公司接待人员有投资总监陈龙、品牌总监范建斌、董事长简军、总经理石毅峰、财务总监赵双泓 [2] 产品相关 嗨体 - 2017年开始推广，经2017 - 2018年市场教育和培育，2019年后推广效果好 [2] - 研发因医生临床发现颈纹去除褶皱需求，经大量实验和创新形成配方，有配方专利，渗透率和发展空间大 [3] - 销量增长取决于用户体验和解决问题的独特性，暂无提价预期 [4] 童颜针 - 产品材料选择、功效持续时间、使用便捷性和安全性有考虑，包装用预灌封注射器 [4] - 报批中，上市策略根据解决问题和独特性定位，水货多会加大市场教育成本 [4][5] 其他产品 - 医用含修饰聚左旋乳酸微球的透明质酸钠凝胶在报批，肉毒素预计今年进入临床试验，还需3 - 4年 [4] - 爱芙莱2015年上市，含利卡多因的玻尿酸产品，面临价格压力，会坚持产品定位 [6] - 公司暂时无发展水光产品计划 [5] - 埋植线产品紧恋已上市，定位专注面部，原材料和配方适于面部运用 [5] 销售与市场策略 销售渠道 - 坚持以直销为主，直销覆盖影响力强的医疗机构，经销用于扩大空白市场覆盖度，核心策略未变 [3] 销售费用 - 最大占比是人工费，销售人员工资高，还有学术推广；人工费前置，学术推广费用产品刚上市时当期高，规模效应形成后下降 [3] 终端指导价 - 根据产品用法、风险、精确性和对医生技术要求高低给出建议指导价，非完全约束 [4] 市场布局 - 一线城市医美渗透率低，会在一二线广泛布局，也关注三、四线城市机会 [5] 营销考虑 - 产品先2B再2C，消费者信息获取复杂，之前主要投入医生教育，未来考虑2C方式对消费者科普，增加消费者信心 [5][6] 电商合作 - 产品特性2B2C，决策链上医生是主要决策者，消费者决策意识加强，内部有相关讨论，医美注射产品消费有特殊性，成熟想法会与市场沟通 [6] 研发相关 研发立项灵感 - 立足国际化视野，医美在我国起步晚，最初跟随国际脚步，产品属三类植入医疗器械，研发关注国际前沿技术，贴合国内市场需求 [3] 研发领先因素 - 需前瞻性眼光，团队研发专注和执行力关键，研发人员占比超20%；大胆投入研发，不惧项目失败风险；战略选择确保长期能赢，愿尝试有难度项目 [4] 业务发展规划 - 坚持现有产品经营策略，深度经营，注重与客户深度合作，兼顾规模，通过经销商覆盖下沉市场，识别重要客群，差异化经营客户 [5] 教育布局 - 医生教育方面已创建全轩学院，未来规划有全轩学院商学院、医学院、科普课堂等，输出内容支撑产品终端发展，解决信息不透明、不对称问题 [5]

会议基本信息 - 会议时间为2020年11月5日12:00 - 13:40 [2] - 会议地点在北京市朝阳区建国路甲92号世茂大厦C座22层公司会议室 [2] - 参与单位有华夏基金、工银瑞信等共16家机构21人参与 [2] - 上市公司接待人员为董事长简军和投资总监陈龙 [2] 医美行业与公司产品相关 - 医美行业产品加价率偏高，产品终端定价需考虑渠道环节，公司销售的是医美治疗效果即产品加医生服务，未来信息对称后，信息不对称带来的超额利益将降低 [2][3] - 公司产品用户分布区域与行业整体一致，年龄集中于25 - 35、35 - 45两大核心区，抗衰需求渐大，未来希望高知、高收入、理性消费者尝试产品 [4] 公司规划相关 - 公司规划将全轩学院打造成医生交流平台，提供雕塑、面部解剖等整套培训体系，提高医生专业度 [3] - 公司在植入填充材料方面有先发优势靠自身研发投入，在其他医美领域持开放合作心态，已引进埋植线、肉毒相关技术 [3] 行业趋势与公司布局相关 - 行业很难出现只销售一款产品的破坏式创新公司，下游医疗机构倾向与一家厂商多款产品合作 [3] - 医美行业分散度大，注射类项目未来可能更分散，非注射大型手术可能集中于区域性大机构 [3] - 公司核心优势不在光电类项目，目前未考虑布局但保持开放心态 [4]

会议基本信息 - 投资者关系活动类别包括特定对象调研、分析师会议、电话会议 [2] - 457家机构、985名参与人员参加 [2] - 时间为2021年2月9日15:30 - 16:40，地点在北京市朝阳区建国路甲92号世茂大厦C座22层公司会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事长简军、总经理石毅峰、投资总监陈龙、投资者关系经理栗一星 [2] 2020年度经营与财务回顾 - 全年实现营业收入7.09亿元，同比增长27.18%；税后净利润4.33亿，同比增长45.45%；归属于母公司股东的净利润4.40亿，同比增长43.93%；经营活动产生的现金流量净额为4.26亿，同比增长37.44% [2] - 业绩增长主要来自以嗨体为核心的溶液类注射针剂 [3] - 完成昌平到平谷工厂的搬迁，年度注射填充类产品产量超过190万支，较2019年增长近24万支，增长率14.27% [3] 研发与未来展望 - 研发费用占营业收入比重为8.71%，研发投入金额同比增长27.26%；报告期末研发人员达到91人，占公司总人数的23.45% [3] - 用于去除动态皱纹的注射用A型肉毒毒素、用于慢性体重管理的利拉鲁肽注射液相继获得临床批件，用于皮肤填充的医用含修饰聚左旋乳酸微球的透明质酸钠凝胶项目进入到注册申报阶段 [3] - 与韩国DongBang Medical co.,Ltd合资成立东方美客科技发展有限公司，投资杭州先为达生物科技有限公司，从山东诚创蓝海医药科技有限公司引进局部外用麻醉乳膏产品 [3] - 2021年继续聚焦医美主业，坚持以市场需求为导向的研发创新，丰富医美产品组合 [3] 互动提问及回答 产品相关 - 嗨体增长显著原因是学术推广积累和疫情期间机构转向老客户循环，产品间互有补充，嗨体增长推动其他产品销售 [3][4] - 国内医美渗透率低，公司产品及其他厂家产品未来有较好发展 [4] - 东方美客埋植线产品按III类医疗器械注册报批，流程长；局部外用麻醉乳膏产品有优势，以爱美客为主体申请临床和注册报批 [4] - 诺博特利拉鲁肽产品和融知生物脱氧胆酸产品对公司重要，利拉鲁肽已获临床批件进入临床阶段，脱氧胆酸产品处于申报临床阶段 [5] - 聚左旋乳酸微球产品处于补充材料阶段，公司会按要求推进进度并及时公告 [5] - 公司有不同价位产品组合，中高端市场份额有提升空间，未来结合自身优势争取更多份额 [5] 公司平台及业务布局相关 - 全轩学院是医生分享平台，希望医生分享一线经验和案例 [5] - 公司专注医美赛道，产品端一方面自主研发，一方面开放对外合作丰富产品线 [5] - 公司化妆品业务定位伴侣类产品，配合注射类产品使用 [6][7] - 未来两到三年专注核心医美产品领域，针对差异化有竞争力产品合作开发及推广 [7] - 预计2021年费用恢复稳健增长态势 [7] - 看好光电类产品长期市场空间，但目前不具备研发能力，开放探讨合作可能性 [7] 公司发展其他方面 - 公司人才需求迫切，不断吸引人才，上市后4个多月人员增加20%以上，引入多位管理人才 [6] - 内部研发有成熟制度，对外合作保持开放心态 [6] - 公司积极布局线上科普内容，如全轩说美平台，帮助消费者做购买选择 [6]

营业收入相关 - 本报告期营业收入6.05亿元，同比增长55.15%；年初至报告期末14.89亿元，同比增长45.58%[3] - 年初到报告期末营业总收入为14.89亿元，上期为10.23亿元，同比增长45.6%[19] 净利润相关 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润4.01亿元，同比增长41.55%；年初至报告期末9.92亿元，同比增长39.96%[3] - 2022年净利润9.92亿元，较2021年7.08亿元增加2.84亿元，增幅40.03%[10] - 年初到报告期末净利润为9.92亿元，上期为7.08亿元，同比增长40.0%[20] 资产相关 - 本报告期末总资产58.33亿元，较上年度末增长10.79%；归属于上市公司股东的所有者权益55.53亿元，较上年度末增长10.41%[3] - 交易性金融资产较上年度末增加7.21亿元，增长194.65%，主要因购买现金管理产品增加[7] - 应收账款较上年度末增加5954.48万元，增长82.30%，主要因经营业务拓展及变化[7] - 预付款项较上年度末增加743.61万元，增长50.77%，主要因预付装修费增加[7] - 其他应收款较上年度末减少409.35万元，下降42.26%，主要因收回预付委托研发款[7] - 持有待售资产较上年度末增加9263.71万元，增长100.00%，主要因拟出售权益性投资[7] - 2022年9月30日，公司货币资金为2,755,241,154.52元，较年初3,263,543,715.87元有所减少[16] - 2022年9月30日，公司交易性金融资产为1,091,704,287.38元，较年初370,507,780.82元大幅增加[16] - 2022年9月30日，公司应收账款为131,897,369.86元，较年初72,352,566.30元有所增加[16] - 2022年9月30日，公司流动资产合计4,174,294,894.69元，较年初3,803,250,270.79元有所增加[17] - 2022年9月30日，公司非流动资产合计1,658,621,363.33元，较年初1,461,575,507.34元有所增加[17] - 2022年9月30日，公司资产总计5,832,916,258.02元，较年初5,264,825,778.13元有所增加[17] 费用及权益相关 - 研发费用较去年同期增加5343.07万元，增长86.66%，主要因研发投入增加[9] - 少数股东权益较上年度末增加3082.34万元，增长17314.43%，主要因子公司少数股东增加出资[9] 收益相关 - 2022年投资收益1017.41万元，较2021年205.08万元增加812.33万元，增幅396.10%[10] - 2022年公允价值变动收益1216.29万元，较2021年4262.61万元减少3046.32万元，降幅71.47%[10] 营业利润相关 - 2022年营业利润11.60亿元，较2021年8.36亿元增加3.24亿元，增幅38.74%[10] 现金流量相关 - 2022年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金14.82亿元，较2021年10.27亿元增加4.55亿元，增幅44.26%[10] - 2022年1 - 9月收回投资收到的现金23.92亿元，较2021年6.50亿元增加17.42亿元，增幅268.00%[10] - 2022年购建固定资产等支付的现金4633.82万元，较2021年1629.80万元增加3004.02万元，增幅184.32%[11] - 2022年投资支付的现金33.76亿元，较2021年17.76亿元增加16.00亿元，增幅90.11%[11] - 年初到报告期末经营活动现金流入小计为15.58亿元，上期为10.76亿元，同比增长44.9%[23] - 年初到报告期末经营活动现金流出小计为6.09亿元，上期为4.04亿元，同比增长50.6%[23] - 年初到报告期末经营活动产生的现金流量净额为9.49亿元，上期为6.72亿元，同比增长41.3%[23] - 年初到报告期末投资活动现金流入小计为24.05亿元，上期为6.55亿元，同比增长267.2%[23] - 年初到报告期末投资活动现金流出小计为34.22亿元，上期为17.92亿元，同比增长90.9%[23] - 投资活动现金流出小计为34.2209822104亿美元，上年同期为17.9195053476亿美元[24] - 投资活动产生的现金流量净额为 -10.166634528亿美元，上年同期为 -11.3693453406亿美元[24] - 筹资活动现金流入小计为3100万美元，上年同期为15万美元[24] - 分配股利、利润或偿付利息支付的现金为4.54356亿美元，上年同期为4.207亿美元[24] - 支付其他与筹资活动有关的现金为1764.457062万美元，上年同期为4224.1975万美元[24] - 筹资活动现金流出小计为4.7200057062亿美元，上年同期为4.62941975亿美元[24] - 筹资活动产生的现金流量净额为 -4410.0057062万美元，上年同期为 -4627.91975万美元[24] - 现金及现金等价物净增加额为 -5.0830256135亿美元，上年同期为 -9.2783388628亿美元[24] - 期初现金及现金等价物余额为32.6354371587亿美元，上年同期为34.558405973亿美元[24] - 期末现金及现金等价物余额为27.5524115452亿美元，上年同期为25.2800671102亿美元[24] 股东相关 - 报告期末普通股股东总数33204户，简军持股比例30.96%，持股数量6698.83万股[12] - 前10名无限售条件股东中，苑丰持股数量701.85万股，香港中央结算有限公司持股数量543.87万股[13] 限售股相关 - 截至2022年第三季度末，公司限售股总数为127,783,547股，本期解除限售和增加限售股数均为0[14][15] 营业成本相关 - 年初到报告期末营业总成本为3.56亿元，上期为2.35亿元，同比增长51.7%[19] 每股收益相关 - 基本每股收益为4.59元，上期为3.28元，同比增长39.9%[21] - 稀释每股收益为4.59元，上期为3.28元，同比增长39.9%[21] 负债及所有者权益相关 - 2022年9月30日，公司流动负债合计174,426,260.79元，较年初178,586,753.61元略有减少[18] - 2022年9月30日，公司非流动负债合计74,683,798.35元，较年初56,588,273.09元有所增加[18] - 2022年9月30日，公司所有者权益合计5,583,806,198.88元，较年初5,029,650,751.43元有所增加[18]