公司近期动态 - 公司于2025年12月18日在北京召开了第八届第二十三次董事会会议，审议了包括《关于公司高管人员2024年度绩效考核结果的议案》在内的文件 [1] 公司业务构成 - 2025年1至6月份，公司营业收入构成为：人寿保险占比219.49%，寿险业务占比197.39%，健康险业务占比19.17%，意外险业务占比2.92% [1] 公司市场数据 - 公司当前股价为46.87元，截至发稿时，公司总市值为13248亿元 [1]

投资与增资 - 2024年6月6日公司向合伙企业增加认缴出资49亿元[5] - 2025年底前拟增加合伙企业认缴出资额50亿元[6] - 合伙企业已就颐堤港二期出资约32亿，本次增资预计不超33亿用于该项目[9] 企业财务 - 截至24年12月31日国寿置业总资产1092.19万，净资产1091.65万，24年净利润5.14万[16] - 截至25年6月30日国寿置业总资产1637.20万，净资产1635.69万，25年上半年净利润26.68万[16] - 截至24年12月31日国寿资本总资产8.37亿，净资产7.20亿，24年净利润1.71亿[19] - 截至25年6月30日国寿资本总资产9.25亿，净资产8.23亿，25年上半年净利润1.03亿[19] 其他要点 - 合伙企业持有项目公司49.895%的股权[9] - 颐堤港二期总建面约56.5万平米，经营建面约39.6万平米[9] - 过去12个月关联交易超3000万，未占最近一期净资产绝对值5%以上[13] - 合伙企业将重点投资中国一线及强二线城市不动产项目[23]

协议续签 - 公司拟续签框架协议，有效期至2028年12月31日[6][22] - 2025年相关会议审议通过续签议案，6票同意[8] 业绩数据 - 2024年底国寿资本总资产8.37亿元，净资产7.20亿元，营收3.31亿元，净利润1.71亿元[12] - 2025年上半年国寿资本总资产9.25亿元，净资产8.23亿元，营收1.73亿元，净利润1.03亿元[12] 金额上限 - 2023 - 2025年认购基金产品金额年度上限均为50亿元，23 - 24年历史金额40亿、49亿[13] - 2023 - 2025年支付管理费金额年度上限均为5亿元，23 - 25年9个月历史金额1.4284亿、1.4935亿、1.2199亿[13] - 2026 - 2028年管理费年度金额上限均为5亿元[20] 分配规则 - 管理费费率区间为0.1% - 1.5%/年[16] - 有限合伙人优先回报按每年复利8%的内部收益率计算[19] - 余额分配时普通合伙人达条件后，剩余部分80%给有限合伙人，20%给普通合伙人[19]

审计委员会组成 - 由三至五名不在公司担任高级管理人员的董事组成，独立董事应过半[2] - 主席由独立董事中的会计专业人士担任[2] 财务报告审议 - 披露财务会计报告等事项应经审计委员会审议通过后提交董事会[4] - 审核公司财务报告及定期报告，关注会计政策等多项事项[4] 财务问题处理 - 存在财务造假等问题，要求公司更正相关财务数据[5] - 成员对定期报告财务信息有异议应投反对或弃权票[5] - 公司财务报告有虚假记载等，督促整改并监督落实[5] 外部审计沟通 - 在审计工作各阶段与外部审计师沟通并审查结果[7] - 就外部审计师聘用等问题向董事会提建议并批准费用[7] - 制定外部审计师提供非审计服务政策并执行[7] 关系监察与分歧解决 - 负责监察公司与外部审计师关系，解决财务报告分歧[8] 财务流程与内部控制监督 - 监督及评估公司财务汇报流程、内部审计和内部控制工作[8] - 根据内部审计报告对公司内部控制有效性出具评估意见并向董事会报告[9] 信息披露监督 - 监督公司董事、高级管理人员信息披露职责履行情况[9] 部门协作 - 与管理、法律部门审阅讨论公司财务及法律相关事项[10] 内部审计督导 - 督导内部审计部门对重大事件实施情况和资金往来情况进行定期检查[10] 内部控制评价 - 董事会或审计委员会根据内部审计报告评价公司内部控制情况形成评价报告[11] 费用承担 - 行使职权费用由公司承担[13] 异常调查与违规处理 - 发现公司经营异常可调查，必要时聘中介机构提供意见[13] - 发现董事、高管违规应通报或报告并披露[13]

合作协议 - 公司拟与国寿资本续签《保险资金投资管理合作框架协议》，现有协议2025年12月31日到期[11] - 2025年12月17 - 18日，关联交易控制和董事会通过续签议案[13] - 新框架协议2026年1月1日生效，有效期至2028年12月31日[28] 认购与费用数据 - 2023 - 2025年9月，公司认购基金历史金额分别为4000、4900、0百万元[17] - 2023 - 2025年9月，公司支付管理费历史金额分别为142.84、149.35、121.99百万元[17] - 截至2028年12月31日三年，国寿资本收管理费上限5亿元[26] 国寿资本情况 - 2024 - 2025年6月，国寿资本总资产分别为8.37、9.25亿元[19] - 2024 - 2025年6月，国寿资本净资产分别为7.20、8.23亿元[19] - 2024年营收3.31亿元，净利润1.71亿元；2025年上半年营收1.73亿元，净利润1.03亿元[19] 合作模式与收益分配 - 公司作有限合伙人，国寿资本作普通合伙人或管理人[21][22] - 基金管理费费率0.1% - 1.5%/年，以实缴出资额摊分[23] - 有限合伙人实缴出资额获每年复利8%优先回报[25] - 基金收益分配余额，普通合伙人可获部分分配总额20%[25] - 基金收益再有余，80%给有限合伙人，20%给普通合伙人[25] 合作意义 - 公司获国家政策鼓励及基础设施领域资产配置机会[29] - 基金产品抗通胀，分散投资组合风险，拉长资产久期[29]

会议信息 - 第八届监事会第十次会议于2025年12月9日书面通知，12月18日在北京召开[8] - 会议应出席监事4人，实际出席4人[8] 议案情况 - 会议一致通过《关于〈公司2025年消费者权益保护工作情况专项审计报告〉的议案》[8] - 议案表决结果为同意4票，反对0票，弃权0票[8]

会议信息 - 公司第八届董事会第二十三次会议于2025年12月18日在北京召开，应出席董事12人，实际出席10人[7] 议案表决 - 2024年度高管绩效考核结果议案，部分高管回避，表决通过[9] - 2026年度多项投资授权议案及规则修订议案表决通过[10] - 与中国人寿等续签协议及启航基金扩募相关议案表决通过[11][12][13] - 《公司2025年消费者权益保护工作情况专项审计报告》议案表决通过[15]

公司业务概览与财务表现 - 截至2025年11月末，公司累计提供各类风险保障404.1亿元，支付赔款3948.78万元 [1] - 公司深入践行“两山”理念，为生态环境保护与绿色发展提供风险保障116.55亿元 [1] 农业保险业务 - 公司连续九年深耕政策性农业保险，构建覆盖传统与高原特色产业的农险保障体系 [1] - 公司运用无人机、生物识别等技术提升承保理赔精准性与时效性 [1] - 截至目前，公司政策性农业保险累计为111.69万户次农户提供330.25亿元风险保障，向7.83万户次受灾农户支付理赔款1.42亿元 [1] 实体经济与小微企业支持 - 截至11月末，公司共为34家民营企业、小微企业及个体工商户提供风险保障4.5亿元 [2] - 公司通过定制化保险方案为高原特色经济保驾护航 [2] 文旅产业风险保障 - 2024年至2025年11月，公司为迪庆州各大景区提供一揽子保险，累计提供风险保障超4亿元 [2] - 保险覆盖景区运营、游客安全与工作人员权益，支持“世界的香格里拉”旅游品牌可持续发展 [2]

增资情况 - 公司拟于2025年12月31日前与国寿置业签补充协议，增认缴出资50亿元[3][5] - 增资后合伙企业认缴出资总额由139.01亿元增至189.01亿元[6] - 公司认缴出资额由139亿元增至189亿元，国寿置业保持100万元不变[6] 项目情况 - 合伙企业持项目公司49.895%股权，已为颐堤港二期出资约32亿元[8] - 颐堤港二期总建面约56.5万平米，经营建面约39.6万平米，2026 - 2028年开业[8] - 本次增资预计不超33亿元用于颐堤港二期，剩余不低于17亿元用于其他项目[9] 其他信息 - 集团公司持公司约68.37%已发行股本，本次增资构成关联交易[3][10] - 截至2024年12月31日，国寿资本在管基金及产品共36只，累计签约规模超2000亿元[12] - 国寿置业主营投资管理，定位为国寿资本内部普通合伙人[12] - 2025年12月18日公司董事会由4名执行董事等组成[17]

股权结构 - 集团公司持有公司约68.37%已发行股本[5][18][21] - 资产管理公司由公司和集团公司分别持有60%和40%股权[5][18][21] - 集团公司由中国财政部及全国社保基金理事会分别持90%及10%权益[19] 协议情况 - 拟于2026年1月1日前订立2026 - 2028年委托投资管理协议[4] - 协议有效期为2026年1月1日至2028年12月31日[11] - 协议下交易属持续关连交易，适用百分比率超0.1%但少于5%[5][18] 费用数据 - 固定投资管理服务费年化费率不高于0.3%，按季度支付[9] - 浮动管理服务费区间为 - 0.03%至 + 0.03%，按年支付或扣减[10] - 2023 - 2025年6月支付服务费分别为32.6468亿、37.0104亿、20.9447亿[13] - 2026 - 2028年支付服务费年度上限分别为700亿、750亿、800亿[14] 资产规模 - 截至2025年6月30日，投资资产规模为71271.53亿元[14] 其他信息 - 蔡希良等7人就协议董事会决议案表决回避[17] - 资产管理公司2003年11月成立，注册资本40亿元[20]