财务数据 - 截至2021年12月31日，应收账款账面余额301,110.85万元，坏账准备996.63万元[7] - 截至2021年12月31日，商誉账面原值49,278.76万元，减值准备余额34,396.09万元，账面净值14,882.67万元[7] - 期末资产总计439.85亿元，较上年年末增长26.34%[18] - 期末流动资产合计71.73亿元，较上年年末增长23.86%[18] - 期末非流动资产合计368.12亿元，较上年年末增长26.84%[18] - 期末负债和所有者权益总计439.85亿元，较上年年末增长26.34%[20] - 期末负债合计224.21亿元，较上年年末增长38.36%[20] - 期末所有者权益合计215.64亿元，较上年年末增长15.88%[20] - 期末流动负债合计61.65亿元，较上年年末增长2.49%[20] - 期末非流动负债合计162.55亿元，较上年年末增长59.53%[20] - 期末货币资金为29.15亿元，较上年年末增长38.76%[18] - 期末应收账款为30.01亿元，较上年年末增长9.24%[18] - 本期营业总收入为120.77亿元，上期为95.57亿元[29] - 本期营业总成本为109.35亿元，上期为80.41亿元[29] - 本期净利润为15.25亿元，上期为15.96亿元[29] - 归属于母公司股东的本期净利润为12.68亿元，上期为14.95亿元[29] - 本期少数股东损益为2.57亿元，上期为1.00亿元[29] - 本期其他综合收益的税后净额为242.80万元，上期为 - 1559.53万元[29] - 本期综合收益总额为15.28亿元，上期为15.80亿元[29] - 本期基本每股收益为0.68元/股，上期为0.90元/股[29] - 本期稀释每股收益为0.60元/股，上期为0.82元/股[29] - 另一业务本期营业利润为8.72亿元，上期为9.40亿元[31] - 经营活动现金流入小计本期为130.12亿元，上期为93.78亿元，增长约38.75%[33] - 经营活动现金流出小计本期为106.99亿元，上期为71.16亿元，增长约50.35%[33] - 经营活动产生的现金流量净额本期为23.12亿元，上期为22.61亿元，增长约2.25%[33] - 投资活动现金流入小计本期为7.68亿元，上期为5.09亿元，增长约50.88%[33] - 投资活动现金流出小计本期为93.04亿元，上期为56.78亿元，增长约63.86%[33] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 85.35亿元，上期为 - 51.68亿元，亏损扩大约65.14%[33] - 筹资活动现金流入小计本期为132.29亿元，上期为47.40亿元，增长约179.09%[33] - 筹资活动现金流出小计本期为61.91亿元，上期为44.88亿元，增长约37.94%[33] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为70.37亿元，上期为2.51亿元，增长约2703.58%[33] - 现金及现金等价物净增加额本期为8.14亿元，上期为 - 26.56亿元，由负转正[33] 审计相关 - 审计认为公司财务报表在所有重大方面按企业会计准则规定编制，公允反映财务状况、经营成果和现金流量[4] - 审计将应收账款减值、商誉减值、关联交易识别为关键审计事项[7][8] 股本变动 - 2004年5月14日公司公开发行8,000万股，发行后总股本为19,232.2475万元[49] - 2006年6月9日资本公积金转增股本9,616.1237万元后，股本总额变更为28,848.3712万元[49] - 2014年7月公司发行股份购买资产，实际增资96,986.3611万股，交易价格为464,564.67万元[50] - 2016年1月公司非公开发行29,347.8251万股，募集资金净额2,681,336,430.95元[51] - 2018年12月公司发行28.30亿元可转换公司债券，截至2021年12月31日累计转股数为194,173,545股[52] - 2020年6月公司向福建省能源集团发行20,854.0956万股，实际增加股东权益1,519,138,234.57元[53] - 截至2021年12月31日，公司总股本195,454.0075万股[53] 会计政策 - 自2021年1月1日起执行新租赁会计政策[151] - 自2021年2月2日起施行《企业会计准则解释第14号》[176] - 自2021年5月26日起施行《关于调整<新冠肺炎疫情相关租金减让会计处理规定>适用范围的通知》[178] 税收优惠 - 部分风电场和光伏电站在不同时间段享受企业所得税减免政策[190] - 2021 - 2022年，部分子公司年应纳税所得额不超100万元部分和超100万元但不超300万元部分有税收优惠[191] - 福建省配电售电有限责任公司自2020年开始享受企业所得税“三免三减半”优惠政策[191]

北京市中伦律师事务所 关于福建福能股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券的 法律意见书 二〇二四年十月 北京 • 上海 • 深圳 • 广州 • 武汉 • 成都 • 重庆 • 青岛 • 杭州 • 南京 • 海口 • 东京 • 香港 • 伦敦 • 纽约 • 洛杉矶 • 旧金山 • 阿拉木图 Beijing • Shanghai • Shenzhen • Guangzhou • Wuhan • Chengdu • Chongqing • Qingdao • Hangzhou • Nanjing • Haikou • Tokyo • Hong Kong • London • New York • Los Angeles • San Francisco • Almaty | 第一部分 引言 7 | | --- | | 一、中伦及本次签名律师简介 7 | | 二、律师制作法律意见书及《律师工作报告》的工作过程 7 | | 第二部分 正 文 11 | | 一、本次发行的批准和授权 11 | | 二、发行人本次发行的主体资格 20 | | 三、本次发行的实质条件 21 | | 四、发行人的设立 27 | | 五、发行人 ...

公司信息 - 公司证券代码为600483，简称为福能股份[1] - 转债代码为110048，简称为福能转债[1] 业务进展 - 2024年10月29日收到上交所受理发行可转债申请通知[2] - 发行需通过上交所审核并获证监会同意注册[2] - 最终审核及注册结果和时间不确定[2]

公司信息 - 证券代码600483，简称为福能股份[1] - 转债代码110048，简称为福能转债[1] 监事会会议 - 会议通知和材料于2024年10月23日提交监事[2] - 会议于2024年10月29日14:30召开[2] - 5名监事全票通过《关于2024年第三季度报告的议案》[3]

营业收入与净利润 - 公司2024年第三季度营业收入为38.20亿元人民币，同比下降4.13%[2] - 公司2024年前三季度营业总收入为10,485,353,878.79元，同比增长1.22%[12] - 公司2024年第三季度净利润为2,131,421,517.72元，同比增长11.1%[14] - 公司2024年第三季度归属于母公司股东的净利润为1,773,227,323.74元，同比增长8.4%[14] - 归属于上市公司股东的净利润为5.85亿元人民币，同比下降16.60%[2] 成本与费用 - 公司2024年前三季度营业总成本为8,983,863,556.64元，同比下降2.79%[12] - 公司2024年第三季度研发费用为108,116,799.38元，同比增长29.2%[14] - 公司2024年第三季度财务费用为384,000,330.52元，同比下降15.2%[14] 资产与负债 - 公司总资产为509.67亿元人民币，较上年度末增长0.55%[3] - 公司2024年9月30日货币资金为5,199,865,949.38元，同比下降10.83%[8] - 公司2024年9月30日应收账款为5,158,390,731.97元，同比增长7.16%[9] - 公司2024年9月30日长期股权投资为9,966,395,152.93元，同比增长6.67%[9] - 公司2024年9月30日固定资产为24,802,461,672.42元，同比下降3.35%[9] - 公司2024年9月30日流动负债合计为5,510,852,323.11元，同比下降27.24%[10] - 公司2024年9月30日长期借款为14,765,386,851.84元，同比增长3.92%[10] - 公司2024年9月30日未分配利润为10,498,086,051.23元，同比增长10.22%[11] 现金流量 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为32.43亿元人民币，同比增长18.71%[2] - 公司2024年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为11,338,398,673.66元，同比增长2.9%[16] - 公司2024年前三季度经营活动现金流入小计为11,615,018,802.81元，同比增长3.2%[16] - 公司2024年前三季度购买商品、接受劳务支付的现金为6,943,039,024.26元，同比下降4.1%[16] - 公司经营活动产生的现金流量净额为32.43亿元，同比增长18.7%[17] - 公司投资活动产生的现金流量净额为-16.61亿元，同比减少119.2%[17] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为-22.13亿元，同比减少55.3%[17] - 公司期末现金及现金等价物余额为51.97亿元，同比增长15%[17] - 公司支付给职工及为职工支付的现金为5.28亿元，同比增长4.1%[17] - 公司支付的各项税费为8.06亿元，同比增长29.9%[17] - 公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为17.25亿元，同比增长75.5%[17] - 公司取得投资收益收到的现金为3.08亿元，同比减少34.9%[17] - 公司吸收投资收到的现金为4000万元，同比减少94.4%[17] - 公司偿还债务支付的现金为26.45亿元，同比减少32.5%[17] 股东权益与投资收益 - 归属于上市公司股东的所有者权益为236.26亿元人民币，较上年度末增长7.77%[3] - 加权平均净资产收益率为2.66%，同比减少0.83个百分点[3] - 公司2024年第三季度投资收益为844,338,195.50元，同比下降6.6%[14] - 公司2024年第三季度基本每股收益为0.70元，同比增长7.7%[15] 非经常性损益与股东信息 - 非经常性损益项目本期金额为804.93万元人民币，年初至报告期末金额为2953.88万元人民币[4] - 报告期末普通股股东总数为32,168人[5] - 福建省能源集团有限责任公司为公司第一大股东，持股比例为57.55%[6]

业绩说明会信息 - 2024年11月8日15:00 - 16:30举行2024年第三季度业绩说明会[2][4][5] - 地点为上海证券交易所上证路演中心[2][4] - 方式为上证路演中心网络互动[2][3][4][5] 投资者相关 - 2024年11月7日16:00前可提问[2][5] - 可通过上证路演中心查看情况及内容[6] 其他 - 2024年10月30日发布2024年第三季度报告[2]

发行信息 - 兴业证券担任福能股份可转债发行保荐机构，保荐代表人为戴劲和黄实彪，协办人为曹丹[5][13][15] - 本次发行可转债不超过390,000.00万元，面值100元，按面值发行，存续期限6年[10][86][87] - 2024年8 - 9月，公司董事会、股东大会审议通过发行议案，8月获福建省国资委批准[35][36][37] - 项目组于2024年10月4日提交内核申请，10月8日通过评审[28] 财务数据 - 2021 - 2023年归母净利润分别为135,921.40万元、259,455.13万元和262,347.50万元，近三年平均可分配利润219,241.34万元[44][53] - 截至2024年6月30日，公司合并报表资产负债率44.30%[55] - 最近三年及一期经营活动现金流量净额分别为238,268.64万元、327,715.54万元、462,545.53万元和176,516.86万元[55] - 截至2024年6月30日，累计债券余额105,372.62万元，占净资产比例3.65%；发行后不超495,372.62万元，占比17.14%[56] - 2021 - 2023年扣非归母净利润分别为134,639.47万元、258,016.79万元和258,131.74万元[58] - 2021 - 2023年加权平均净资产收益率分别为8.09%、11.32%和12.32%[58] - 截至2024年6月末，财务性投资总额41,916.63万元，占净资产1.86%[66] 业务情况 - 截至2024年6月30日，火电装机容量418.91万千瓦，风电装机容量180.90万千瓦，占总装机29.92%[135][137] - 截至2023年末，福建控股运营装机464.39万千瓦，风电占省风电总规模23.75%，火电占7.60%[145] - 2023年福建区域总发电量172.12亿千瓦时，占省总发电量5.28%，风电占25.47%，火电占6.64%[145] 募集资金 - 募集资金投向“泉惠石化工业区2×660MW超超临界热电联产项目”和“福建省仙游木兰抽水蓄能电站项目”[40][46] - 募集资金净额不用于弥补亏损和非生产性支出[73] 条款约定 - 初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日和前一交易日公司A股股票交易均价[92] - 满足条件时公司有权赎回，持有人有权回售，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案[96][99][102] 其他 - 公司及部分子公司享受增值税即征即退50%、所得税“三免三减半”等税收优惠政策[138] - 福建省仙游木兰抽水蓄能电站项目未取得建设用地权属证书，募投项目可能面临产能消纳压力[143][144]

公司概况 - 公司成立于1994年，注册资本254,094.283万元人民币[9] - 主营业务为电力、热力及产业用纺织品的生产和销售，以电力、热力产品为主[85] 业绩数据 - 2024年1 - 6月，营业收入666,488.03万元，净利润144,779.63万元[15] - 2023年度，营业收入1,469,491.88万元，净利润319,696.73万元[15] - 2022年度，营业收入1,431,787.25万元，净利润328,397.14万元[15] - 2021年度，营业收入1,215,591.47万元，净利润165,312.15万元[15] - 2021 - 2023年营业收入合计4,116,870.60万元，净利润合计650,788.00万元[54] 资产负债 - 2024年6月30日，资产总额5,188,315.41万元，负债总额2,298,583.72万元，股东权益2,889,731.69万元[13] - 2024年6月30日流动比率为1.68，速动比率为1.61，母公司资产负债率为19.65%，合并口径资产负债率为44.30%[18] - 截至2024年6月30日，累计债券余额为105,372.62万元，占最近一期末净资产的比例为3.65%[81] - 本次发行完成后，模拟测算累计债券余额不超过495,372.62万元，占最近一期末净资产的比例为17.14%[81] 装机容量 - 截至2023年末，控股运营发电装机容量599.39万千瓦，年供热有效产能1,052万吨[10] - 截至2024年6月30日，火电装机容量为418.91万千瓦，风电装机容量为180.90万千瓦，占总装机容量的29.92%[20][21] 运营数据 - 2023年在福建区域总发电量172.12亿千瓦时，占福建省总发电量的5.28%[56] - 2023年风电机组设备综合利用率达96.65%[56] - 鸿山热电、龙安热电和晋南热电供电综合煤耗分别为270.12克/千瓦时、188.13克/千瓦时和182.08克/千瓦时[56] 税收优惠 - 报告期内，发行人及部分子公司享受增值税即征即退50%、所得税“三免三减半”等税收优惠政策[22] 可转债发行 - 本次可转债拟发行总额不超过人民币390,000.00万元[31] - 本次发行的可转换公司债券每张面值为人民币100元，按面值发行[32][33] - 2024年8月2日，召开第十届董事会第三十次临时会议，审议通过发行方案[47] - 2024年8月27日，福建省国资委同意发行，发行总额不超过39亿元[47] - 2024年9月6日，召开2024年第一次临时股东大会，审议通过发行方案[47] 风险提示 - 面临燃料成本波动、风能资源波动、税收政策变化等与发行人相关的风险[20][21][22] - 面临经济周期、电力市场化改革、产业政策变化、政府审批等与行业相关的风险[24][25][26][27] - 面临募投项目用地未落实、无法消纳或无法盈利等其他风险[28][29] 行业展望 - 到2027年抽水蓄能电站投运规模达8000万千瓦以上，需求侧响应能力达最大负荷的5%以上[58] - “十四五”期间完成福建省管海域1030万千瓦、深远海480万千瓦海上风电配置[59] - 到2025年常规水电装机容量达3.8亿千瓦，核电运行装机容量达7000万千瓦左右[60] - “十四五”时期非化石能源消费比重提高到20%左右[60] - 到2025年抽水蓄能投产总规模较“十三五”翻番，达6200万千瓦以上；到2030年较“十四五”再翻番，达1.2亿千瓦左右[60]

财务与分红 - 2021 - 2023年合并报表归属于上市公司股东的净利润分别为135,921.40万元、259,455.13万元、262,347.50万元[23] - 2021 - 2023年现金分红占合并报表归属于上市公司股东净利润的比例分别为30.20%、30.13%、30.50%[23] - 最近三年累计现金分红199,232.41万元，占最近三年合并报表归属于上市公司股东年均净利润的比例为90.87%[23][24] - 2021 - 2023年分别分配现金股利41,045.88万元、78,182.86万元、80,003.68万元[21][22] - 公司每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的10%[13] - 公司每年现金分红占本年度归属于上市公司股东净利润的比例原则上不低于30%[15] 装机容量 - 截至2024年6月30日，火电装机容量418.91万千瓦，占总装机容量比例较高[26] - 截至2024年6月30日，风电装机容量180.90万千瓦，占总装机容量的29.92%[27] 募投项目 - 拟发行可转债总额不超过390,000.00万元[52] - 泉惠石化工业区热电联产项目拟投资698,573.00万元，募集资金拟投入250,000.00万元[56] - 福建省仙游木兰抽水蓄能电站项目拟投资838,260.00万元，募集资金拟投入140,000.00万元[56] 公司架构 - 直接控股股东为福建省能源集团有限责任公司，间接控股股东为福建省能源石化集团有限责任公司，实际控制人为福建省人民政府国有资产监督管理委员会[38] - 公司有鸿山热电、福能新能源等多家全资子公司，晋江气电、龙安热电等多家控股子公司[38] 可转债相关 - 公司主体信用评级和本次发行可转债信用级别均为AA+，评级展望稳定[10][100] - 本次发行的可转债不设担保[11][102] - 本次可转债的存续期限为自发行之日起6年[67] - 本次可转债转股期自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止[75] 未来展望 - 未来福建省可再生能源、抽水蓄能发展，可能带来产能消纳压力[128] 子公司情况 - 2024年1 - 6月福建省鸿山热电有限责任公司净利润27,332.01万元，2023年为73,983.19万元[136] - 福能股份2024年1 - 6月净利润96,975.15万元，2023年为43,759.63万元[138] - 福能股份2024年1 - 6月营业收入212,243.55万元，2023年为98,319.87万元[138]

会议信息 - 福能股份第十届董事会第三十一次临时会议通知和材料于2024年10月23日提交[2] - 会议于2024年10月29日10:00以通讯表决方式召开[2] - 应参与表决董事9人，实际参与表决董事9人[2] 议案审议 - 审议通过《关于2024年第三季度报告的议案》等3项议案，均9票同意[3] 机构调整 - 公司增设5个内部管理机构，调整后设13个管理机构[3][4]