会议信息 - 股东大会由2024年4月24日第六届董事会第十七次会议决议召集，4月26日发布通知[4] - 现场会议于2024年5月24日14:30在杭州市萧山区益农镇召开[5] - 深交所交易系统网络投票时间为2024年5月24日9:15 - 15:00[5] 股东出席情况 - 现场出席股东14名，代表股份7,160,929,925股，占表决权股份总数74.8023%[7] - 网络投票股东88名，代表股份235,424,531股，占表决权股份总数2.4592%[8] 议案表决情况 - 《2023年年度董事会工作报告》同意7,370,012,266股，占比99.6438%[11] - 《2023年年度监事会工作报告》同意7,395,159,819股，占比99.9838%[13] - 《关于2023年年度利润分配的预案》同意7,396,328,256股，占比99.9996%[15] - 《关于董事、监事及高管薪酬的议案》中小投资者同意310,400,981股，占比99.9886%[19] - 《关于续聘2024年年度审计机构的议案》同意7,394,754,322股，占比99.9784%[23] - 《与浙江荣盛控股集团有限公司签订购销合同的议案》，同意12.48004211亿股，占99.9294%[44] - 《向浙江荣盛控股集团有限公司借款的议案》，同意12.44083926亿股，占99.6155%[46] - 《与浙江荣通物流有限公司签订货物运输合同的议案》，同意12.48855582亿股，占99.9976%[48] - 《与浙江东江绿色石化技术创新中心有限公司签订技术服务合同的议案》，同意12.48857932亿股，占99.9978%[49] - 《与苏州圣汇装备有限公司签订购销合同的议案》，同意12.48857932亿股，占99.9978%[53] - 《与舟山市鱼山石化工程有限公司签订动力合同的议案》同意7391550150股，占比99.9350%[55] - 《与浙江鼎盛石化工程有限公司签订购销合同的议案》同意6753051456股，占比99.9996%[57] - 《与宁波青峙化工码头有限公司签订仓储合同的议案》同意6753051456股，占比99.9996%[61] - 《关于在浙江萧山农村商业银行股份有限公司办理业务的议案》同意6753051456股，占比99.9996%[62] - 《关于开展2024年年度期货套期保值业务的议案》同意7396326456股，占比99.9996%[64] - 《关于开展2024年年度外汇衍生品交易业务的议案》同意7396323274股，占比99.9996%[66] - 《关于修订<公司章程>的议案》同意7326630427股，占比99.0573%[69] 其他情况 - 出席本次股东大会的股东及代表未对表决结果提出异议[71] - 信达律师审查本次股东大会表决程序符合规定，结果合法有效[71] - 信达律师认为公司本次股东大会召集、召开等程序合法有效[72]

业绩总结 - 公司2024年一季度业绩修复明显，营收同比增长16.30%[2] - 公司炼化盈利逐步修复，中高油价提振补库意愿，有望支撑化工品进一步回暖[2] - 公司2024年EBIT增长率为106.6%，2025年净利润增长率为58.3%，业绩表现较为突出[3] 用户数据 - 2023年第四季度，公司在中国市场创下了iPhone销售收入纪录，达到967.7亿美元[110] 未来展望 - 公司营业总收入预计2026年将达到375,514百万元，呈现稳定增长趋势[3] - 公司净资产收益率(ROE)预计2026年将达到13.1%，投入资本回报率(ROIC)为5.2%，运营能力逐年提升[3] 新产品和新技术研发 - 公司主要产品化纤、聚酯以及石化下游材料与宏观经济关联度高，需求持续下行风险较大[8] 市场扩张和并购 - 公司下调盈利预测及目标价，维持“增持”评级[1] 其他新策略 - 销售费用率在2016年至2024年Q1期间呈逐年下降趋势，从6%下降至2%左右[6] - 公司具有中国证监会核准的证券投资咨询业务资格，分析师声明保证报告数据来源合规[10]

业绩总结 - 公司2023年实现营业收入3251.1亿元，同比增长12.5%[1] - 公司2023年研发费用率和财务费用率同比上升，研发费用同比增加21.9亿元[4] - 公司2024年Q1实现营业收入810.9亿元，同比+16.3%[3] - 公司2023年营业收入预测为3251.12亿元，2024年预测为3528.60亿元，2025年预测为4043.60亿元，2026年预测为4650.14亿元[14] - 公司2023年归母净利润预测为11.58亿元，2024年预测为49亿元，2025年预测为66.14亿元，2026年预测为92.72亿元[14] 新项目和合作 - 公司与沙特阿美签署谅解备忘录，合作升级，计划联合开发新项目[8] - 公司多个新项目陆续投产，持续加码新材料延伸产业链[9] 评级和展望 - 公司2024/2025/2026年盈利预测适当下调，维持“买入”评级[12] - 预计2024/2025/2026年公司P/E分别为23、17、12倍，维持“买入”评级[20] 风险提示 - 公司风险提示包括原油价格波动、宏观经济增速低于预期、终端需求疲软等[13] - 风险提示包括原油价格波动、宏观经济增速低于预期、终端需求疲软等[20]

业绩总结 - 荣盛石化2023年度实现营业收入3251.12亿元，同比增长12.46%[1] - 2024年一季度销售毛利率明显修复，公司石化板块营业收入2968.51亿元，同比增加10.67%，毛利率12.37%[1] - 浙石化2023年净利润13.67亿元，较2022年降低23.89亿元，财务费用和研发费用同比增加36.01%[2] 未来展望 - 荣盛石化与沙特阿美达成战略合作，AOC成为公司第二大股东，预计2024-2026年归母净利润分别为42.15亿元、68.46亿元、79.68亿元[4] - 2026年预测公司净利润为147.56亿元，较2022年增长了约23.1%[8] - 2026年预测公司营业总收入为3463.45亿元，较2022年增长了约19.8%[8] - 2026年预测公司资产负债率为0.7，保持稳定[8] - 2026年预测公司ROE为13.8%，较2022年增长了6.7个百分点[8] - 2026年预测公司P/E比率为14.5，较2022年下降了20.0个百分点[8]

业绩数据 - 本季度营业收入810.88亿元，同比增长16.30%[5] - 归属上市公司股东净利润5.52亿元，同比增长137.63%[5] - 归属上市公司股东扣非净利润4.75亿元，同比增长130.18%[5] - 经营活动产生的现金流量净额41.29亿元，同比增长137.33%[6] - 基本每股收益0.06元，同比增长140.00%[6] - 报告期末总资产3808.04亿元，较上年末增长1.57%[6] - 归属上市公司股东的所有者权益445.53亿元，较上年末增长0.49%[6] 财务对比 - 应收账款融资期末余额2.72亿元，较上年末增长55.53%[10] - 预付款项期末余额32.13亿元，较上年末增长115.16%[10] 用户数据 - 期末普通股股东总数100234户，浙江荣盛控股集团持股比例51.81%[12] 其他对比 - 当期总营业成本为801.29亿元，较上期的733.85亿元增长9.19%[22] - 当期经营利润为12.63亿元，上期经营亏损为34.94亿元[23] - 当期净利润为10.99亿元，上期净亏损为28.61亿元[23] - 归属于母公司所有者的当期净利润为5.52亿元，上期净亏损为14.68亿元[24] - 少数股东当期权益收入为5.46亿元，上期权益亏损为13.94亿元[24] - 当期综合收益总额为11.15亿元，上期综合收益亏损为28.58亿元[24] - 归属于母公司所有者的当期综合收益总额为5.72亿元，上期综合收益亏损为14.52亿元[24] - 基本每股收益为0.06元，上期为 - 0.15元；摊薄每股收益为0.06元，上期为 - 0.15元[24] - 经营活动现金流入小计本期为921.83亿元，上期为883.61亿元[25] - 经营活动现金流出小计本期为880.53亿元，上期为994.21亿元[25] - 经营活动净现金流本期为41.29亿元，上期为 - 110.61亿元[25] - 投资活动现金流入小计本期为10.11亿元，上期为10.73亿元[26] - 投资活动现金流出小计本期为104.67亿元，上期为81.09亿元[26] - 投资活动净现金流本期为 - 94.56亿元，上期为 - 70.37亿元[26] - 融资活动现金流入小计本期为459.92亿元，上期为457.73亿元[26] - 融资活动现金流出小计本期为316.39亿元，上期为263.17亿元[26] - 融资活动净现金流本期为143.53亿元，上期为194.56亿元[26] - 现金及现金等价物净增加额本期为89.31亿元，上期为19.92亿元[26]

业绩总结 - 2023年营业收入3251.12亿元，较2022年增长12.46%[32][103] - 2023年归属于上市公司股东的净利润11.58亿元，较2022年下降65.33%[32] - 2023年扣非后净利润8.20亿元，较2022年下降59.24%[33] - 2023年经营活动现金流量净额280.79亿美元，较2022年增长47.33%[33] - 2023年基本每股收益0.12元/股，较2022年下降63.64%[33] - 2023年加权平均净资产收益率2.48%，较2022年下降4.39%[33] - 2023年末总资产3749.18亿元，较2022年末增长3.40%[33] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产443.36亿元，较2022年末下降6.19%[33] - 2023年四个季度营业收入分别为697.21亿、848.05亿、845.22亿和860.64亿元[37] - 2023年四个季度归属上市公司股东净利润分别为 - 14.68亿、3.41亿、12.34亿和10.51亿元[37] - 2023年石化行业营业收入2968.51亿元，占比91.31%，同比增长10.67%[103] - 2023年贸易及其他业务营业收入135.43亿元，占比4.16%，同比增长117.83%[103] - 2023年中国市场营业收入2762.31亿元，占比84.97%，同比增长15.55%[103] - 2023年石化行业销售数量4916.81万吨，同比增长19.56%，产量5599.34万吨，同比增长16.09%[106] - 2023年销售费用1.60亿元，同比下降8.54%；管理费用9.09亿元，同比增长11.50%[114] - 2023年财务费用82.02亿元，同比增长36.01%；研发费用65.55亿元，同比增长50.11%[114] - 2023年经营活动现金流入小计4433.39亿元，同比增长20.96%[131] - 2023年经营活动现金流出小计4152.60亿元，同比增长19.52%[131] - 投资活动现金流出小计360.38亿美元，同比增长6.88%[132] - 投资活动净现金流 - 322.87亿美元，同比下降11.46%[132] - 融资活动现金流入小计1592.95亿美元，同比增长44.42%[132] - 融资活动现金流出小计1580.92亿美元，同比增长60.10%[132] - 融资活动净现金流12.03亿美元，同比下降89.59%[132] - 现金及现金等价物净增加额 - 39.72亿美元，同比下降454.54%[132] - 经营活动净现金流280.79亿美元，较上年增加约90.21亿美元[132] - 投资收益4.60亿美元，占总利润的29.63%[135] - 2023年末货币资金130.70亿美元，占总资产的3.49%，较年初下降1.54%[137] - 报告期内投资金额91.84亿美元，同比增长5.16%[141] 新产品和新技术研发 - EVA/LDPE产品生产线可生产VA含量≤28%的EVA共聚物树脂颗粒[54] - PTA氧化尾气用于冷却和能量回收，氢化反应结晶蒸汽可加热进料[56] - PTA综合能耗大幅降低，产品能耗优于国家标准先进值[56] - 聚酯制成阻燃抗滴聚酯[56] - 多功能聚酯瓶级切片采用国际先进工艺，单位产品综合能耗国内领先[56] - 2023年盛源化纤14项科技成果通过鉴定，达国内先进和领先水平[86] - 荣盛石化与同济大学合作完成新型芳烃 disproportionation催化剂研发等[123] 市场扩张和并购 - 报告期内合并范围新增舟山ZPC销售有限公司等7家公司，减少舟山玉山石化工程有限公司[111] - 沙特阿美通过其全资附属公司持有公司约10%的股份[177] 其他新策略 - 公司制定“质量与回报双提升”行动计划，并于2024年2月29日披露[175] 未来展望 - 2024年市场需求有复苏迹象，国家、省、市出台政策支持企业发展[158] 其他 - 公司股票代码为002493，在深圳证券交易所上市[26] - 公司注册地址为浙江省杭州市萧山区益农镇弘阳路98号，邮编311247[26] - 公司位列2023年全球化工行业最具价值品牌榜单第7位、全球化工企业50强第16位[76][77][176] - 荣盛控股位列世界500强企业第136位、中国500强企业第40位、中国民营企业500强第5位[88] - 沙特阿美承诺每日向ZPC供应48万桶高质量原油，提供8亿美元免息采购信贷额度[90] - 截至2024年3月31日，公司已回购5.52亿股，占总股本的5.4553%，总成交额为69.80亿元[182] - 控股股东荣盛控股拟在2024年1月19日起六个月内增持，增持金额不低于10亿元且不超过20亿元[183] - 权维英于11月13日辞去董事职务，米提卜·阿瓦德·阿尔哈比于同日被选为公司董事[212]

业绩总结 - 公司2023年全年实现营业收入3251.12亿元，同比增长12.46%[1] - 公司2024年一季度实现营业收入810.88亿元，同比增长16.30%[2] - 公司2024年一季度归母净利润5.52亿元，同比增长137.63%[2] - 公司2023年归母净利润11.58亿元，同比下降65.33%[1] - 公司2026年预计净利润将达到148.77亿元，较2023年增长827.6%[8] 财务状况 - 公司资产负债率为74.94%，市净率为1.23，净资产收益率为1.24%[3] - 公司资产总计在2026年预计将达到477.09亿元，较2023年增长27.2%[8] 未来展望 - 公司在建产能陆续兑现，有望优化公司产业结构[4] - 公司预计2024-2026年归母净利润分别为47.92、77.39、92.75亿元，EPS分别为0.47、0.76、0.92元，维持买入评级[5] - 预计2026年ROE将达到14.94%，较2023年增长472.9%[8] 评级说明 - 看多表示未来6个月内沪深300指数上升幅度达到或超过20%[9] - 超配表示未来6个月内行业指数相对强于沪深300指数达到或超过10%[9] - 买入表示未来6个月内股价相对强于沪深300指数达到或超过15%[9]

回购金额与价格 - 第三期回购金额不低于15亿、不超30亿，价格不超18元/股[1] 各期回购情况 - 第一期回购136,082,746股，金额19.98亿[3] - 第二期回购147,862,706股，金额19.90亿[3] - 第三期回购268,435,006股，金额29.92亿[4] 累计回购情况 - 前三期累计回购552,380,458股，金额69.80亿[4] 未来展望 - 继续实施第三期回购方案并披露信息[7]

业绩总结 - 公司在2023年实现营业收入3251.12亿元，同比增长12.46%[9] - 公司2024年一季度实现营业收入810.88亿元，同比增长16.30%；归母净利润5.52亿元，同比大幅扭亏，增利20.20亿元[10] - 浙石化在2023年贡献了公司主要盈利，实现净利润13.67亿元，贡献公司归母净利润约7.0亿元[10] 新产品和新技术研发 - 公司通过4000万吨/年炼化一体化项目加快新材料布局，打造聚酯、工程塑料、新能源等产业链[12] 市场扩张和并购 - 公司引入沙特阿美作为战略投资者，持有公司股权约10%，展开深层次的长远合作[12] - 公司与沙特阿美签署《谅解备忘录》，拟收购沙特阿美朱拜勒炼化公司50%股权，有助于提升公司原油保障能力和拓宽海外销售渠道[13] 未来展望 - 公司2024-2026年预计EPS分别为0.43元、0.63元、0.82元，给予2024年30-35倍PE估值，合理价值区间为12.90-15.05元[14] - 预计2024-2026年炼化、PTA、聚酯化纤板块毛利率逐步改善，2024年公司毛利率预计为14.0%[15] 其他新策略 - 可比公司估值表显示，恒力石化、恒逸石化、桐昆股份等公司的PE、PB、PEG指标均有所不同[15]

财务数据 - 公司2023年度实现营收同比增长12.46%[1] - 公司2023年度综合毛利率为11.49%[1] - 公司2023年度经营活动产生的现金流量金额同比增长47.33%[3] - 公司2024年一季度实现营收同比增长16.3%[5] - 公司2024年一季度规模净利润为5.52亿元[5] - 公司2024年一季度经营活动产生的现金流量金额为41.29亿元[5] - 公司2023年度各板块业绩拆分中，恋幻板块贡献盈利7.36亿元，PTA平片板块亏损2.9亿元[4] - 公司2024年一季度各板块业绩拆分中，炼化板块盈利6.6亿元，PTA平片板块亏损8500万[6] 财务策略 - 公司2023年度实现现金分红连续14年，累计回购总金额达69.8亿元[3] - 公司回购股份总金额达69.8亿元，回购比例达到5.46%[12] 研发和新产品 - 公司2023年研发费用同比增加50%，研发收入占营收比例为2%[15] - 公司持续进行研发投入，开发了多项新产品和技术[16] 市场趋势和展望 - 公司2023年度业绩下降主要受原有价格波动和下游需求影响，但自2023年二季度开始实现盈利并呈现稳步向好趋势[4] - 公司认为市场需求有回升迹象，并将进一步改善[25] - 公司要密切关注国内外最新动态和政策变化，灵活调整产销策略[25] 并购和扩张 - 沙特阿美将收购公司荣臣石化50%股权，公司也将收购沙特阿美SARSwave链厂50%股权[10] 其他信息 - 公司2020年整体资本开支预计在100到200亿区间[9] - 公司2023年的资本开支为326亿元，占营收比重约为10%左右[9] - 公司2024年资本开支预计会有一定的下行趋势[9]