市场表现 - A股三大指数早盘分化 沪指跌0.93% 深成指跌0.26% 创业板指涨0.64% 北证50指数跌1.51% [1] - 沪深京三市半日成交额10961亿元 较上日放量1087亿元 两市近4700只个股下跌 [1] 板块表现 - 算力硬件概念集体爆发 CPO方向新易盛20CM涨停创历史新高 东田微、中际旭创、仕佳光子涨超10% [2] - 液冷服务器方向博汇股份20CM涨停 方盛股份、依米康涨超10% [2] - 光伏板块持续走弱 亚玛顿盘中触及跌停 [2] - 煤炭开采板块大有能源、陕西黑猫跌超7% [2] - 电力板块华银电力触及跌停 [2] - 房地产板块绿地控股早盘跌停 [2] 涨停梯队 - 5连板个股：上纬新材 [3] - 3连板个股：达意隆、华宏科技、上海物贸、兰生股份、汇通集团、绿田机械 [4] - 2连板个股：潍柴重机、三和管桩、金田股份、奥康国际 [5] 热门概念 - 2025中报预增概念16家涨停 最高连板达意隆、绿田机械3天3板 [6] - 机器人概念9家涨停 最高连板上纬新材4天4板 [7] - 新能源汽车概念8家涨停 最高连板绿田机械、华宏科技3天3板 [8] 政策驱动热点 - 光伏行业受"反内卷"政策推动 胜宏科技、三和管桩、清源股份受关注 政策引导行业从价格竞争转向技术竞争 [11] - 创新药领域2025年医保目录调整启动 首次纳入商业健康保险创新药目录 万邦德、奥赛康、力生制药受益 [12] - 人形机器人领域全国首个运动科学联合实验室落地北京 胜宏科技、金田股份、鹏鼎控股受关注 [13]

奥特概念 - 奥特概念是稳定比概念的延伸 周末发酵后成为当下核心分支 [1] - 核心风向标是京北和中远 中远涉及奥特概念加航运 区块链和上海国企 今日缩量登顶 属于情绪抱团走强品种 [1] - 种子选手上物贸同属上海企业 今日进阶二板 因上海在稳定比方向有试点预期 相关题材受关注 [1] - 若明日竞价走强并登上三板 则符合预期 即使回落也有承接可能 [1] 稀土方向 - 核心风向标是北稀土和中稀土 两者同属容量标 近期参与选手和主力众多 [2] - 连续上涨后今日分化 后续以走趋势为主 每一次回落都是布局机会 [2] - 瓷业方向中瓷业今日跟随回落 适合耐心潜伏 明日竞价不弱则无明显负反馈 [2] - 有色方向盛达和华域可留意布局机会 [2] 电力方向 - 前排风向标华谊今日弱转强 表现超乎寻常的强势 [2] - 电力还有一波修复预期 今日西昌 九州有明显表现 [2] - 电力时间窗口越来越短 后续需边打边撤 [2] 军工方向 - 军工是三季度核心方向之一 万里和长城仍有选手接力 [2] - 需留意叠加反内卷概念的选手 如四板的国胜和反包成功的森林 [2] - 可关注叠加特种钢概念的抚顺后续趋势 [2]

市场表现 - A股冲高回落 沪指冲击3500点得而复失 全天成交1.53万亿 较上日增加528亿 [1][5][6] - 多元金融延续强势 银行股再度走高 工商银行、邮储银行、农业银行等多只银行股盘中刷新新高 [1][7] - 深证成指、创业板指、北证50、科创50等多个指数呈现资金净流出 [3] - 万得全A涨跌分布显示3324只个股下跌 1856只上涨 [5] 指数动态 - 创业板指一度涨超1% 宁德时代H股盘中涨超8%再创历史新高 [10] - 中证500和中证1000代表的中小盘股指数临近中午跳水 [1] - 科创50下跌0.89% 资金净流出16.38亿 沪深300下跌0.18% 资金净流出2.56亿 [5] - 中证500下跌0.41% 资金净流出46.13亿 中证1000下跌0.27% 资金净流入8.51亿 [5] 板块热点 - 反内卷概念行情延续 宁德时代强势领涨 光伏板块多只概念龙头飙涨 [10] - 地产行业两家公司发布中报预告 深深房A净利润同比增长1411.7%-2023.17% 渝开发净利润增长632%-784% [10] - 平安证券研报指出地产行业或迎来新一轮博弈窗口 建议关注库存结构较优、拿地能力及产品力强的房企 [10] 技术分析 - 3500点附近堆积去年924行情以来的套牢盘 面临解套抛压考验 [5] - 去年9月以来第三次突破3500点 但成交额1.53万亿较前两次明显不足 [6] - 当前量能条件下指数可能陷入震荡循环 若成交不能有效释放将面临技术性回调压力 [9]

市场表现分析 - 市场创出短期新高且成交量有所恢复，未出现预期的回踩3430点走势[1] - 需关注上涨持续性，检验指标包括指数创新高后是否背驰及市场温度能否修复[1] - 市场温度修复需连续三天站回30度上方，当前未达标，未来2-3个交易日为关键观察期[1] - 中证500指数存在小级别背驰迹象但未确认，不能提前假定背驰[1] 板块轮动分析 - 板块轮动加速，PCB（元件CPU方向）和反内卷概念（光伏、钢铁）表现突出[2] - PCB炒作呈现向中游上游转移趋势，电子布、玻璃纤维等相关方向走强[2] - 数字货币、军工、电池等前期热点板块仍具关注价值，权重高于电力、光伏[2] - 证券板块对指数走强有贡献但自身走势偏弱，短期高点突破情况需密切观察[2] 行业热点跟踪 - 医药、PCB等当前热点榜板块为重点观察对象[2] - 电力、光伏板块近期走强但需保持观察态度[2] - 板块轮动中需筛选走势强于板块的个股以挖掘机会[2]