公司章程及相关内控制度修订对照表 鲁西化工集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 5 日召开的第八届董事会第四 十九次会议审议通过了《关于修订<公司章程>部分条款的议案》《关于修订<董事会议事规则><股东 大会议事规则>部分条款的议案》《关于修订<董事会专门委员会实施细则>部分条款的议案》，同日 公司召开第八届监事会第三十二次会议，审议通过了《关于修订<监事会议事规则>部分条款的议案》， 结合《上市公司独立董事管理办法》《上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》《上 市公司章程指引》等规则要求及公司实际情况，拟修订《公司章程》《董事会议事规则》《股东大会 议事规则》《董事会专门委员会实施细则》《监事会议事规则》的部分条款，具体内容修订如下： 1、《公司章程》修订对照表： | | | 1 | | 第一条 为维护鲁西化工集团股份有限公司 | 第一条 为维护鲁西化工集团股份有限公司(以 | | --- | --- | --- | | | (以下简称"公司")、股东和债权人的合法 | 下简称"公司")、股东和债权人的合法权益， | | | 权益，规范公司的组织和行为，充分发挥党 ...

鲁西化工集团股份有限公司 董事会议事规则 (经公司第八届董事会第四十九次会议审议通过) 第一章 总则 第一条 为规范董事会的运行机制，维护公司及股东的合 法权益，确保公司董事会依法运作，提高工作效率，进行审慎 科学决策，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国 证券法》《上市公司股东大会规则》《上市公司治理准则》及 《鲁西化工集团股份有限公司章程》等有关规定，特制定本议 事规则。 第二条 董事会是公司常设的执行机构，董事会对股东大 会负责，行使法律、法规、公司章程和股东大会赋予的职权。 第三条 董事长或总经理是公司法定代表人。公司总经理 在董事会领导下负责公司日常业务、经营和行政管理活动，对 董事会负责并报告工作。 第二章 董事的权利和义务 第四条 公司董事为自然人，有下列情形之一的，不能担 任公司的董事： （一）根据《公司法》等法律法规及其他有关规定不得担 任董事的情形； （二）被中国证监会采取不得担任上市公司董事的市场禁 1 入措施，期限尚未届满； （三）被证券交易场所公开认定为不适合担任上市公司董 事，期限尚未届满； （四）法律法规、本所规定的其他情形。 董事对全体股东负责。 董事候选人存在下列情形 ...

邮编：100025 北京市京师律师事务所 【2024】京师非字第414725-7号 北京市朝阳区东四环中路37号京师律师大厦3层 电话：8610-50959999 传真：8610-50959998 2021年限制性股票激励计划 调整回购价格及回购注销部分已授予限制性股票相关 事项 之 法律意见书 北京市京师律师事务所 关于鲁西化工集团股份有限公司 关于鲁西化工集团股份有限公司 2021年限制性股票激励计划 调整回购价格及回购注销部分已授予限制性股票相关事项 之 法律意见书 【2024】京师非字第414725-7号 致：鲁西化工集团股份有限公司 北京市京师律师事务所（以下简称"本所"）受鲁西化工集团股份有限公司 （以下简称"公司"或"鲁西化工"）委托，作为公司2021年限制性股票激励计 划（以下简称"激励计划"）的专项法律顾问，根据《中华人民共和国公司法》 （以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、 《上市公司股权激励管理办法》（以下简称《管理办法》）、《国有控股上市公 司（境内）实施股权激励试行办法》（以下简称《试行办法》）、《中央企业控 股上市公司实施股权激励工作指引》（以下简 ...

鲁西化工集团股份有限公司 关于召开 2024 年第三次临时股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准 确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 鲁西化工集团股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董 事会第四十九次会议审议通过了《关于召开2024年第三次临时股 东大会通知的议案》。现就召开股东大会的相关事项通知如下： 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：2024 年第三次临时股东大会 2、召集人：2024 年 7 月 5 日召开的第八届董事会第四十九 次会议审议通过了《关于召开 2024 年第三次临时股东大会通知 的议案》，定于 2024 年 7 月 22 日（星期一）召开公司 2024 年 第三次临时股东大会。 3、会议召开的合法、合规性：本次会议召开符合有关法律、 行政法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》等规定。 4、会议召开的日期、时间： 证券代码：000830 证券简称：鲁西化工 公告编号：2024-051 （1）现场会议时间：2024年7月22日（星期一）14:30。 （2）网络投票时间：通过深圳证券交易所交易系统进行网 络投票的具体时间为2024年7月22日9: ...

鲁西化工集团股份有限公司 监事会议事规则 (经公司第八届监事会第三十二次会议审议通过) 第一章 总则 第一条 为维护公司和股东的合法权益，规范监事会的 组织和行为，确保监事会的工作效率和检查监督，根据《中 华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上 市公司股东大会规则》及《鲁西化工集团股份有限公司章程》 的规定，特制定本议事规则。本公司全体监事应当遵守本规 则的规定。 1 （一）根据《公司法》等法律法规及其他有关规定不得 担任监事的情形； （二）被中国证监会采取不得担任上市公司监事的市场 禁入措施，期限尚未届满； （三）被证券交易场所公开认定为不适合担任上市公司 监事，期限尚未届满； （四）法律法规、本所规定的其他情形。 监事候选人存在下列情形之一的，公司应当披露该候选 人具体情形、拟聘请该候选人的原因以及是否影响公司规范 运作： （一）最近三十六个月内受到中国证监会行政处罚； 第五条 具有以下情形之一的不得担任公司的监事： 第二章 监 事 第三条 监事由股东代表和公司职工代表担任。公司职 工代表担任的监事不得少于监事会人数的三分之一。 第二条 监事会是公司常设的监督检查机构，监事会对 股东大会负责 ...

证券代码：000830 证券简称：鲁西化工 公告编号：2024-048 鲁西化工集团股份有限公司 第八届监事会第三十二次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准 确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 （一）鲁西化工集团股份有限公司（以下简称"公司"或 "本公司"）第八届监事会第三十二次会议（以下简称"本次 会议"）通知已于 2024 年 7 月 2 日以电子邮件方式向全体监 事发出。 （二）本次会议于 2024 年 7 月 5 日在本公司会议室以现 场和通讯方式召开。 （三）应到监事 5 人，实到监事 5 人。 （四）本次会议由监事会主席庞小琳先生主持，监事会全 体成员参加会议。 （五）本次会议召开符合《中华人民共和国公司法》（以 下简称"《公司法》"）及《鲁西化工集团股份有限公司章程》 （以下简称"《公司章程》"）的有关规定。 二、监事会会议审议情况 （一）审议通过了《关于调整 2021 年限制性股票激励计 划限制性股票回购价格的议案》； 根据《上市公司股权激励管理办法》和公司《2021 年限 1 制性股票激励计划》（草案修订稿）（以下简称激励计划）的 ...

证券代码：000830 证券简称：鲁西化工 公告编号：2024-044 张立军先生在任职期间恪尽职守、勤勉尽责，认真履行了高 级管理人员应尽的职责和义务。公司及公司董事会对张立军先生 为公司发展所做的努力和贡献深表感谢，对张立军先生的去世表 示沉痛哀悼，并向其家属表达深切慰问。 特此公告。 鲁西化工集团股份有限公司 董事会 二〇二四年七月三日 鲁西化工集团股份有限公司 关于公司高级管理人员去世的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 鲁西化工集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会沉 痛公告，公司副总经理张立军先生于 2024 年 7 月 2 日凌晨因病不 幸去世。 ...

公司概况：综合性化工平台型企业，产业链完善，下游覆盖广 - 公司主营业务包括化工新材料、基础化工、化肥产品及其他业务，化工新材料和基础化工是主要营收和利润来源 [11][12] - 公司建立了从煤化工、盐化工到氟硅化工、化工新材料等多个领域的完整产业链，产品涵盖化工和化肥两大领域 [11] - 公司的上游主要包括煤炭、原盐、电力、丙烯、纯苯、苯酚等原材料和能源行业，下游主要包括纺织品、电子电气、建筑等领域 [33][34] - 公司多元化产品线涉足多个化工细分市场，盈利能力与化工行业整体景气度关联较强 [45][46][47] 化工新材料：尼龙6及多元醇景气向好 - 聚碳酸酯(PC)是公司主要产品之一，国内PC表观消费量稳步增长，进口依赖度逐步下降 [51][52][53] - 尼龙6是公司重要产品，国内尼龙6对外依赖度持续降低，表观消费量增长较快 [60][61][62] - 公司拥有己内酰胺和尼龙6各30万吨在建产能，有利于满足下游需求增长 [66][67] - 正丁醇和辛醇作为多元醇产品，2019-2023年产量和表观消费量均保持较快增长 [72][73][77] 基础化工：盈利低位待景气回暖 - 甲烷氯化物产品主要包括二氯甲烷和三氯甲烷，下游应用广泛 [91][92] - 二甲基甲酰胺(DMF)主要用于PU浆料及电子行业，2023年受需求疲软影响价格下滑 [96][97][98] - 公司拥有40万吨烧碱产能，但市场集中度较低，2023年受下游需求疲软影响价格下滑 [101][102][103] 化肥：以复合肥为主，供给偏宽松 - 公司化肥产品以复合肥为主，国内复合肥行业总体产能过剩，竞争激烈 [104][105][106] - 公司拥有140万吨复合肥产能，但市场份额较小，面临较大竞争压力 [106][107] 财务分析 - 公司资产负债率较高，流动性较弱，存在一定偿债风险 [107][108] - 公司盈利能力受行业景气度影响较大，2022-2023年毛利率下降明显 [109][110][111][112] - 公司现金流量情况较好，经营活动现金流相对充裕 [113][114][115] 盈利预测与估值 - 我们预测公司2024-2026年归母净利润分别为16.99/19.28/23.94亿元 [125] - 公司股票合理估值区间为13.35-14.24元，对应2024年动态市盈率15-16倍 [130][131] 风险提示 - 估值和盈利预测存在偏乐观的风险 [133][134][135][136][137] - 产品价格下行、行业竞争加剧、安全环保等经营风险 [138][139][140][141] - 固定资产减值、技术被赶超、人才流失等财务和技术风险 [142][143][144][145] - 政策变化、不可抗力等其他风险 [146][147][149]

报告公司投资评级 报告给予鲁西化工"买入"评级。[7] 报告的核心观点 1) 2024年1季度公司业绩同比逐步回升,主要原因为部分产品售价同比增加以及原材料采购单价同比下降,产品毛利增加。[2] 2) 2023年公司多数产品价格下行,整体景气度较低。但随着下游需求的逐步向好,公司主要产品价格有望回升。[5] 3) 公司推进项目建设,未来新增产能较多。我们看好公司项目的建设与逐步达产,公司未来具备一定成长空间。[6] 4) 我们预计鲁西化工2024-2026年收入和归母净利润均有较好增长,维持"买入"评级。[7] 财务指标总结 1) 2023年公司营业收入为253.58亿元,同比下降16.47%;归母净利润为8.19亿元,同比下降22%。[1] 2) 2024年1季度公司营业收入为67.52亿元,同比增长2.61%;归母净利润为5.68亿元,同比增长76.26%。[1] 3) 公司2023年化工新材料/基础化工/化肥/其他产品板块收入分别为160.58/62.59/26.01/4.40亿元,同比变化分别为-4.66%/-39.08%/-15.07%/+147.96%。[1] 4) 公司2023年销售费用同比下降15.98%,财务费用同比上升4.88%,管理费用同比上升2.61%,研发费用同比下降5.82%。[1] 5) 公司2023年经营活动产生的现金流净额为38.65亿元,同比下降24.46%;投资活动产生的现金流净额为-34.28亿元,同比下降21.19%。[3] 6) 公司2023年应收账款同比下降43.75%,存货同比下降4.75%。[4]

证券代码：000830 证券简称：鲁西化工 公告编号：2024-043 鲁西化工集团股份有限公司 2023 年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 鲁西化工集团股份有限公司（以下简称"公司"或"本 公司"）2023 年年度权益分派方案已获公司 2024 年 5 月 23 日召开的 2023 年年度股东大会审议通过，现将权益分配事 宜公告如下： 一、股东大会审议通过利润分配及资本公积金转增股本 方案等情况 1、公司2024年5月23日召开的2023年年度股东大会审议 通过了《2023年度利润分配的预案》：以2023年12月31日的 公司总股本1,916,476,161股为基数，向全体股东每10股派 发现金红利1.3元（含税），共计分配股利249,141,900.93 元， 不送红股,不以公积金转增股本。 自董事会审议利润分配预案后至实施利润分配方案的 股权登记日期间，若公司总股本因可转债转股、股份回购、 股权激励、资产重组、新增股份上市等原因发生变动的，依 照未来实施权益分派时股权登记日的总股本为基数实施，并 保持上述分配比例不变 ...