肉鸡销售情况 - 2025年7月销售肉鸡1 11亿只（含毛鸡、鲜品和熟食） [1] - 肉鸡销售收入23 16亿元 [1] - 毛鸡销售均价9 89元/公斤 [1] - 肉鸡销量环比增长6 35%，同比增长14 02% [1] - 肉鸡收入环比增长1 22%，同比下降11 84% [1] - 毛鸡销售均价环比下降3 89%，同比下降25 08% [1] 白羽鸡苗销售情况 - 2025年7月销售白羽鸡苗1110 27万只 [1] - 2025年累计销售白羽鸡苗9962 05万只 [1] 生猪销售情况 - 2025年7月销售生猪316 48万头（其中毛猪和鲜品264 58万头，仔猪51 90万头） [1] - 生猪销售收入48 77亿元 [1] - 毛猪销售均价14 58元/公斤 [1] - 生猪销量环比增长5 24%，同比增长36 22% [1] - 生猪收入环比下降0 87%，同比下降8 72% [1] - 毛猪销售均价环比增长1 32%，同比下降23 06% [1] - 生猪销量同比上升主要受前期投苗增加及外卖仔猪影响 [1]

热点业务声明 - 中马传动明确不涉及机器人业务 [1] - 科创新源数据中心散热结构件业务仍处于客户开拓和产品认证阶段 [1] 项目投资 - 磁谷科技拟投建磁悬浮压缩机及关联产品研发生产基地项目 [1] - 仙鹤股份拟投资建设林浆纸用一体化高性能纸基新材料项目 [1] - 中船科技子公司拟在新疆塔城建设130万千瓦风电项目 [1] - 福能股份投资建设福建省南安抽水蓄能电站项目 [1] 中标合同 - 天府文旅关联方中选西岭雪山景区定制化服务外包采购项目 [1] - *ST交投联合体拟中标巧家县大沙坝体育公园EPC项目 [1] - *ST围海联合体中标莆田农村供水改造工程 [1] - 恒实科技中选沈阳人工智能计算中心项目 [1] - 达实智能签署3406万元劲牌大厦智能化项目合同 [1] 经营数据 - 温氏股份7月肉鸡销售收入23.16亿元 生猪销售收入48.77亿元 [1][2] - 东瑞股份7月生猪销售收入1.70亿元 [2] - 金新农7月生猪销售收入9673.09万元 [2] - 大北农1-7月累计销售收入73.65亿元 [2] 股权收购 - 潍柴重机拟4.92亿元购买常玻公司100%股权 [1][2] - 电连技术拟1.80亿元收购爱默斯39%股权 [2] - 华西股份拟9000万元收购协丰棉麻100%股权 [2] - 宁波能源拟收购宁能投资60%股权 [2] 股份回购 - 塔牌集团拟斥资0.5亿元-1.0亿元回购公司股份 [1][2] 业绩表现 - 百济神州上半年营业总收入175.18亿元 同比上升46% [1][2][3] - 盛美上海上半年净利润6.96亿元 同比增长56.99% [2] - 力源信息上半年净利润9613.04万元 同比增长65.79% [3] - 顺博合金上半年净利润1.77亿元 同比增长110.56% [3] 股东减持 - 民德电子实控人及董事拟减持合计不超4%股份 [1][3] - 千红制药大股东及一致行动人拟减持不超1.67%股份 [1][3] - 立高食品股东拟减持不超过2.47%股份 [3] - 皓元医药股东拟减持不超过3%股份 [3] 其他事项 - 星源卓镁收到客户项目定点通知 [1][3] - 合金投资控股股东变更为九洲恒昌 实际控制人变更为王云章 [1][3]

肉鸡产品销售情况 - 2025年7月销售肉鸡1.11亿只，收入23.16亿元，毛鸡销售均价9.89元/公斤 [1] - 肉鸡销量环比增长6.35%，销售收入环比增长1.22%，毛鸡价格环比下降3.89% [1] - 肉鸡销量同比增长14.02%，销售收入同比下降11.84%，毛鸡价格同比下降25.08% [1] - 销售白羽鸡苗1110万只，累计销售白羽鸡苗9962万只 [1] 生猪产品销售情况 - 2025年7月销售生猪316万头，收入48.77亿元，毛猪销售均价14.58元/公斤 [1] - 生猪销量同比上升36.22%，销售收入同比下降8.72%，毛猪价格同比下降23.06% [1] - 生猪销量增加主要由于前期投苗增加及外卖仔猪影响 [1]

肉鸡销售情况 - 2025年7月销售肉鸡1.11亿只 收入23.16亿元 [1] - 毛鸡销售均价9.89元/公斤 环比下降3.89% 同比下降25.08% [1] - 销售量环比增长6.35% 同比增长14.02% 收入环比增长1.22% 同比下降11.84% [1] 生猪销售情况 - 2025年7月销售生猪316.48万头 收入48.77亿元 [1] - 毛猪销售均价14.58元/公斤 环比上升1.32% 同比下降23.06% [1] - 销售量环比增长5.24% 同比增长36.22% 收入环比下降0.87% 同比下降8.72% [1]

财务业绩 - 杰瑞股份上半年营业收入69.01亿元同比增长39.21% 净利润12.41亿元同比增长14.04% [1] - 天坛生物上半年营业收入31.10亿元同比增长9.47% 净利润6.33亿元同比下降12.88% [2] - 顺博合金上半年营业收入71.26亿元同比增长11.75% 净利润1.77亿元同比增长110.56% [6][7] - 长虹华意上半年营业收入66.28亿元同比下降1.52% 净利润2.57亿元同比增长13.42% [27] - 海光信息上半年营业收入54.64亿元同比增长45.21% 净利润12.01亿元同比增长40.78% [28] - 东睦股份上半年营业收入29.30亿元同比增长24.51% 净利润2.61亿元同比增长37.61% [29] - 回盛生物上半年营业收入8.22亿元同比增长88.45% 净利润1.17亿元同比增长325.88% 拟每10股派现1元 [38] 业务拓展 - 达实智能签署劲牌大厦智能化项目合同金额3406万元占2024年营收1.07% [3] - 磁谷科技拟投资7亿元建设磁悬浮压缩机研发生产基地 其中一期投资3.05亿元 [4] - 江苏华辰拟使用不超过7000万元闲置募集资金进行现金管理 [13] - 共同药业全资子公司拟1657万元购买关联方土地资产用于新建项目 [15] - 浙江永强在印尼设立子公司注册资本2300亿印尼盾开展海外产能建设 [18] - 鑫宏业子公司中标8158万元核级电缆采购项目 [24] - 恒勃股份在海南设立全资子公司注册资本5000万元 [26] - 上海汽配拟出资1200万元设立控股子公司开展车载冰箱业务 [31] - *ST节能子公司联合体中标3.01亿元储能项目EPC总承包 [32] - 东山精密向香港子公司增资3.5亿美元建设高端PCB项目 [40] - 钧崴电子子公司拟26亿日元收购日本Flat Electronics公司100%股权 [43] - 英联股份子公司与知名圆柱电池公司签署复合集流体战略协议 [46] - 嵘泰股份拟2.88亿元收购中山澳多51%股权 [51] 资本运作 - 科威尔获得550.2万元政府补助 预计对2025年利润产生积极影响 [5] - 顺博合金拟使用不超过1244万元闲置募集资金进行现金管理 [8] - 柳药集团回购54.45万股股份占总股本0.14% 累计支付998.28万元 [10] - 道道全控股股东一致行动人拟5000万至1亿元增持股份 [44] - 云南铜业子公司楚雄矿冶破产清算获法院受理 [41] 经营数据 - 鹏鼎控股7月合并营业收入30.02亿元同比增长12.28% [9] - 金新农7月生猪销量7.94万头 销售收入9673.09万元 商品猪均价14.98元/公斤 [12] - 神农集团7月销售生猪17.47万头 销售收入3.27亿元 商品猪均价14.73元/公斤环比上涨2.65% [22] - 大秦铁路7月大秦线货物运输量3179万吨同比增长5.40% 日均运量102.55万吨 [24] - 温氏股份7月肉鸡销售收入23.16亿元同比下降11.84% 毛鸡均价9.89元/公斤同比下降25.08% 生猪销售收入48.77亿元同比下降8.72% [26] 技术研发 - 王力安防获得三项发明专利包括门锁锁定机构及剪板分料装置 [21] - 迪哲医药在研产品DZD8586获美国FDA快速通道认定用于治疗白血病 [24] - 南极光取得可弯曲超薄Mini-LED背光源发明专利 [25] 人事变动 - 天士力聘任王一民为副总经理 [17] - 汉马科技常务副总经理范瑞瑞因个人原因离任 [30] - 上海银行董事、董事长顾建忠任职资格获监管核准 [42] - 大豪科技副总经理傅晓旗因身体健康原因无法正常履职 [37] 股权变动 - 光格科技两股东拟合计减持不超过4.04%股份 [30] - 芯朋微实控人拟减持不超过2%股份 [34] - 安车检测控股股东变更为矽睿科技 实际控制人变更为无实际控制人 [36] - 德邦科技国家集成电路基金拟减持不超过3%股份 [48] 资产处置 - 天宜新材拟5140万元出售子公司汽车刹车片产线设备及不动产 [50]

行业投资评级 - 农林牧渔行业评级为"同步大市-A"(维持) [1] 核心观点 - 建议关注饲料行业的回升周期和养殖业的边际改善 [1] - 生猪养殖行业从2024Q2开始进入盈利周期，但行业整体降负债仍需较长时间 [3] - 市场对生猪产能回升对盈利周期影响的预期可能过度悲观，忽略了原料成本下行和2025年宏观需求回升的正面影响 [3] - 饲料行业景气度有望见底回升，海大集团经营基本面将迎来上行期 [2] - 2025年可能是宠物主粮品牌决胜的关键一年，需重点关注品牌利润端情况 [4] 行业数据 生猪养殖 - 本周(7月28日-8月3日)重点省市猪价环比上涨：四川/广东/河南外三元生猪均价分别为13.70/16.04/14.38元/公斤，环比分别+0.74%/+3.22%/+1.77% [2] - 平均猪肉价格为20.60元/公斤，环比下跌1.29%；仔猪批发价格27.00元/公斤，环比上涨3.85% [2] - 自繁自养利润为43.85元/头，外购仔猪养殖利润为-116.78元/头 [2] - 2025年7月23日猪粮比价为6.16，环比下跌1.12% [30] 家禽养殖 - 白羽肉鸡周度价格6.83元/公斤，环比上涨1.94%；肉鸡苗价格2.57元/羽，环比上涨33.16% [2] - 肉鸡养殖利润为-0.43元/羽；鸡蛋价格7.20元/公斤，环比下跌2.70% [2] 饲料加工 - 2025年6月全国工业饲料产量2767万吨，环比下降0.1%，同比增长6.6% [55] - 配合饲料中玉米用量占比36.3%，同比增长2.5个百分点；豆粕用量占比13.7%，同比持平 [55] - 2025年上半年全国工业饲料总产量15850万吨，同比增长7.7% [55] 水产养殖 - 海参价格90.00元/千克，对虾价格320.00元/千克，鲈鱼50.00元/千克，均环比持平 [64] - 草鱼价格16.70元/公斤(环比-0.30%)，鲫鱼22.99元/公斤(环比+0.09%) [64] - 国际鱼粉现货价1829.81美元/吨，环比上涨1.11% [64] 种植与粮油加工 - 玉米/小麦现货价格分别为2402.75/2440.50元/吨，环比分别-0.21%/-0.17% [75] - 金针菇价格6.20元/公斤，环比上涨37.78%；杏鲍菇价格5.50元/公斤，环比持平 [75] - 白糖经销价格6036.67元/吨，环比下跌0.17%；国际原糖现货价16.65美分/磅，环比下跌1.13% [75] 重点公司推荐 饲料行业 - 海大集团：饲料业务景气度回升，海外业务有望成为新增长点 [2] 生猪养殖 - 推荐温氏股份、神农集团、巨星农牧、唐人神、新希望等 [3] 家禽养殖 - 圣农发展处于业绩和PB估值周期底部，具备配置价值 [4] 宠物食品 - 推荐乖宝宠物(全渠道销售领先)和中宠股份(自主品牌盈利向上) [4] 行业供需平衡 全球玉米 - 2025/26E产量预计1263.66百万吨，库存消费比21.33% [97] 全球大豆 - 2025/26E产量预计427.68百万吨，库存消费比29.65% [98] 全球小麦 - 2025/26E产量预计808.55百万吨，库存消费比32.26% [99] 全球大米 - 2025/26E产量预计541.27百万吨，库存消费比34.58% [100]

指数表现与基准 - 中证沪港深互联互通综合主要消费指数报10037.55点 基日为2004年12月31日 基点为1000点 [1] - 近一个月上涨2.16% 近三个月下跌1.02% 年初至今上涨0.75% [1] 指数编制规则 - 指数样本来自中证沪港深500、互联互通中小综合及互联互通综合指数 按行业分类分为11个行业 [1] - 样本每半年调整一次 时间为每年6月和12月第二个星期五的下一交易日 权重因子同步调整 [2] - 特殊情况下进行临时调整 样本退市时剔除 收购合并分拆参照细则处理 [2] 权重股分布 - 前十大权重股合计占比46.38% 包括贵州茅台9.7%、五粮液8.42%、伊利股份6.2%、牧原股份4.49%、泸州老窖3.32%、温氏股份3.32%、山西汾酒3.15%、农夫山泉2.98%、万洲国际2.32%、海天味业2.28% [1] 市场板块分布 - 上海证券交易所占比40.48% 深圳证券交易所占比39.12% 香港证券交易所占比20.40% [1] 行业构成 - 酒类占比37.62% 食品类占比27.64% 养殖类占比16.77% 软饮料占比8.13% [2] - 美容护理占比3.73% 种植业占比2.90% 家庭用品占比2.00% 烟草占比1.22% [2]

肉鸡销售情况 - 2025年7月销售肉鸡1.11亿只 环比增长6.35% 同比增长14.02% [1] - 肉鸡销售收入23.16亿元 环比增长1.22% 同比下降11.84% [1] - 毛鸡销售均价9.89元/公斤 环比下降3.89% 同比下降25.08% [1] - 同期销售白羽鸡苗1110.27万只 [1] 生猪销售情况 - 2025年7月销售生猪316.48万头 环比增长5.24% 同比增长36.22% [1] - 生猪销售收入48.77亿元 环比下降0.87% 同比下降8.72% [1] - 毛猪销售均价14.58元/公斤 环比上升1.32% 同比下降23.06% [1]

肉鸡销售情况 - 2025年7月销售肉鸡11,094.39万只（含毛鸡、鲜品和熟食），收入23.16亿元，毛鸡销售均价9.89元/公斤 [1] - 肉鸡销量环比增长6.35%，同比增长14.02% [1] - 销售收入环比增长1.22%，同比下降11.84% [1] - 毛鸡销售均价环比下降3.89%，同比下降25.08% [1] - 白羽鸡苗销售9,962.05万只 [1] 生猪销售情况 - 2025年7月销售生猪316.48万头（其中毛猪和鲜品264.58万头，仔猪51.90万头），收入48.77亿元，毛猪销售均价14.58元/公斤 [1] - 生猪销量环比增长5.24%，同比变动由投苗增加及外卖仔猪影响 [1] - 销售收入环比下降0.87% [1] - 毛猪销售均价环比上升1.32% [1] 业务范围说明 - 销售数据不包含其他业务 [2] - 数据存在四舍五入尾差 [1] - 数据作为阶段性财务数据供投资者参考 [2]

肉鸡销售情况 - 2025年7月销售肉鸡11,094.39万只(含毛鸡、鲜品和熟食)，收入23.16亿元，毛鸡销售均价9.89元/公斤 [1] - 肉鸡销量环比增长6.35%，同比增长14.02% [1] - 肉鸡销售收入环比增长1.22%，同比下降11.84% [1] - 毛鸡销售均价环比下降3.89%，同比下降25.08% [1] 白羽鸡苗销售情况 - 2025年7月销售白羽鸡苗1,110.27万只 [1] - 2025年累计销售白羽鸡苗9,962.05万只 [1] 生猪销售情况 - 2025年7月销售生猪316.48万头(其中毛猪和鲜品264.58万头，仔猪51.90万头)，收入48.77亿元，毛猪销售均价14.58元/公斤 [1] - 生猪销量环比增长5.24%，同比增长36.22% [1] - 生猪销售收入环比下降0.87%，同比下降8.72% [1] - 毛猪销售均价环比增长1.32%，同比下降23.06% [1]